梁遲霞　林瑩瑩

基金項目：2015年廣東教育教學成果獎（高等教育）培育項目“獨立學院應用型會計類專業(yè)人才培養(yǎng)創(chuàng)新與實踐”（粵教高函【2015】72號）

摘要：本文以華邦制藥股份有限公司為案例，對本公司財務管理存在的問題進行探究并提出建設性建議。該企業(yè)主要經營藥品制造、新型農藥產品研發(fā)及相關技術開發(fā)等，是中小企業(yè)中典型的代表，通過對此分析可以發(fā)現(xiàn)中小型企業(yè)發(fā)展存在的問題，然后為中小企業(yè)的健康發(fā)展提出了幾點建議，希望給其他一些中小企業(yè)提供借鑒。

關鍵詞 ：中小企業(yè)；財務管理；問題；對策

[中文分類號] F275 [文獻標識碼]A

重慶華邦制藥股份有限公司位于重慶北部新區(qū)，是一家注冊資金4.5億元，員工1千多人，總資產8.24億元的股份制高新技術制藥企業(yè)。主要經營藥品制造、新型農藥產品研發(fā)及相關技術開發(fā)等等。重慶華邦制藥有限公司成立于1994年9月，2004年6月，公司經中國證監(jiān)會批準首次公開發(fā)行2200萬股流通股并在深圳中小企業(yè)板上市交易。 2013年2月，公司吸收合并北京穎泰嘉和科技股份有限公司后，公司名稱由“華邦制藥股份有限公司”變更為“華邦穎泰股份有限公司”。

一、華邦公司財務管理存在的問題

（一）融資能力水平不高

華邦公司的主營業(yè)務是藥品研制，但近年來我國不斷推進醫(yī)院藥房托管，藥品價格走低，再加上發(fā)改委也對公司重點產品實施降價，公司主營業(yè)務收入和利潤受到很大影響，資金欠缺限制了企業(yè)生產規(guī)模的進一步擴大。即使公司也曾努力爭取銀行信貸，但由于其資產負債率較高，難以從銀行獲得貸款。以下表2是華邦公司2010年至2014年的資產負債率。

從表1可以看出，在2010年至2014年期間，公司的資產負債率都比較高，嚴重影響了公司的融資行為。這種融資難的情況出現(xiàn)，從側面反映出我國政策對中小企業(yè)融資的支持力度不足，使得銀行等金融機構對民營中小企業(yè)的融資變得非常謹慎，進而加大了公司從銀行獲得信貸資金支持的難度，降低了公司的融資水平。

（二）整體財務人員素質不高

華邦公司作為制造業(yè)，大部分人員構成是工人，工人的學歷較低，管理方式仍是粗放型的管理，因此企業(yè)的流動率比較大。以下圖1是公司財務人員的學歷情況，從圖中可以看出，高中及以下學歷占57.76%，占了一半多，大專占19.88%，本科占19.06%，

研究生以上學歷僅占3.3%，這些數(shù)據說明公司財務人員的整體學歷層次不高，一定程度上制約著公司的業(yè)務水平。公司高素質財務管理人員偏少，會影響企業(yè)財務管理的效果，投資者也很難得到正確的決策支持，決策失誤率提高。

（三）成本費用管理水平低

華邦公司在成本管理方面，還沒有形成一個完整的組織和工作體系。從以下表2，我們可以知道2010至2013年的銷售凈利率和成本費用率都以較大的幅度下降，說明該企業(yè)的獲利能力不強，單位成本費用實現(xiàn)的利潤越來越少，企業(yè)成本費用控制和管理水平偏低。

（四）資產疏于管理

隨著行業(yè)競爭逐漸激烈，華邦公司按時出貨的同時，缺少對客戶的信用了解，沒有對客戶進行信用等級和資信程度評估，最終導致應收賬款回收緩慢，另外，加上存貨有所積壓，導致企業(yè)資金被占用。從表2可知，2011至2012年存貨周轉率有所回升，但2012年后又開始下降，說明公司存貨管理效率有所下降，占用企業(yè)的資金增加，使資金利用率降低；應收賬款周轉率從2012年也開始下降，說明應收賬款回收進程減慢，影響企業(yè)資金的正常周轉；而總資產周轉率也不高，說明企業(yè)資產運用方面存在一定的問題，經營風險相對較大。

二、華邦公司財務管理形成的原因

（一）政府及金融機構對中小企業(yè)的支持力度不足，貸款門檻高

我國各級政府陸續(xù)通過各種政策來鼓勵中小企業(yè)的發(fā)展，逐漸擴大融資規(guī)模，提高融資服務，但是這些政策從制定到最終成形，并通過細節(jié)進行完善卻需要一段比較長的時間。在實際操作中，銀行等金融機構在對中小企業(yè)進行融資的時候，出于風險的考慮，通常會優(yōu)先考慮國有大型企業(yè)，或者規(guī)模以上企業(yè)，從而獲得相對較低的風險和穩(wěn)定的利息收益。因為中小企業(yè)規(guī)模比較小，抗風險的能力比較低，所以銀行等金融機構通常都要對這些中小企業(yè)的各方面進行詳細的評估，并且在融資過程中，中小企業(yè)除了支付利息外，還要交金融機構的各式費用。物價上漲，費用也跟著上漲，融資成本高，使得中小企業(yè)的正常運營困難重重。

（2）財務管理職能缺失

華邦公司財務管理人員的素質整體偏低，說明企業(yè)對他們并沒有進行嚴格的培訓，企業(yè)只把員工當成是賺錢的工具，沒有意識到挖掘和培養(yǎng)人才對公司發(fā)展的重要性。

（3）成本費用控制體系不健全

華邦公司成本費用逐年增加，反映了其對相應部門缺乏一定的監(jiān)督，成本核算員沒有做好記賬、算賬、報表編制等日常工作，工作積極性不高，執(zhí)行力度不夠，大量不合理費用發(fā)生時不能很好地進行事前預算和事中控制，使得產品成本控制缺少真實數(shù)據的支持。

（4）資產管理不當，財務控制水平低

應收賬款的管理制度雖然存在，但沒有按照規(guī)定嚴格執(zhí)行，沒有發(fā)揮作用。應收賬款回收緩慢，說明公司的評估及催促收款的力度不足，造成資金回籠難度增大，壞賬數(shù)額也逐漸增多。華邦公司作為制造業(yè)企業(yè)，平時要購買的原材料比較多，對于存貨采購過程沒有進行合理控制，缺乏完善的存貨采購預算，存貨占用資金的份額越來越大。

三、華邦公司財務管理問題解決的對策

（一）從管理者角度如何解決財務問題

1.管理者要有正確的財務管理理念

公司高級管理者作為財務部門的一員，首先要樹立正確的財務管理觀念，起好模范帶頭作用。財務與會計核算不相同，企業(yè)的財務部門除了要填寫記賬憑證，編制財務報表外，財務部門還肩負著企業(yè)投資、籌資和分配的管理任務。所以針對公司存在的財務問題，華邦公司高級管理者應加強財務管理工作，樹立正確的財務管理理念，推進企業(yè)財務管理逐步走向正規(guī)化和法制化。

2.管理者從態(tài)度上重視財務管理

現(xiàn)代的財務管理理念是將財務管理活動與企業(yè)的戰(zhàn)略思想結合在一起，構成企業(yè)財務戰(zhàn)略管理。作為華邦公司的高級管理者，應該將企業(yè)的財務管理活動與企業(yè)的戰(zhàn)略發(fā)展結合起來，具體表現(xiàn)在對財務部門的健全和財務人員的正確選擇，平時不忘對員工進行監(jiān)督，及時發(fā)現(xiàn)存在的問題并做出糾正。管理者從態(tài)度上重視企業(yè)的財務管理，可使企業(yè)財務管理更加完善。

（二）財務管理問題解決的具體對策

1.政府加強相關政策支持，金融機構提高支持力度，拓寬融資渠道

政府可以在政策制定、法律法規(guī)、職能轉變等方面下手，完善政策法規(guī)體系，建立健全的社會服務支持體系；突破以往舊的觀念，提高對中小企業(yè)的扶持力度，鼓勵中小企業(yè)技術創(chuàng)新、開拓市場，為中小企業(yè)的發(fā)展提供良好的政策環(huán)境。 金融機構應該不斷創(chuàng)新開發(fā)出適合中小企業(yè)的金融產品適當合理地降低融資條件，改進貸款流程，簡化審批機制，提高貸款工作人員對中小企業(yè)融資的積極性。

2.企業(yè)自身內部對策

（1）提高融資水平，增強自身信任度

華邦公司的資產負債率比較高，說明公司融資水平偏低，因此公司應該積極提高自身的信用程度，主動與各大銀行保持良好關系，真實向合作銀行匯報自己的經營計劃、發(fā)展方針、財務狀況等，提高企業(yè)的透明度，提高企業(yè)的信用等級，掃清融資障礙。

（2）加強財務控制，提高資金管理水平

第一，加強應收賬款的管理

對于中小企業(yè)來說，應收賬款在擴大企業(yè)產品銷售中起著重大作用，所以華邦公司應提高應收賬款周轉率，加大收賬的催促力度；建立完善的應收賬款制度并嚴格執(zhí)行；加強應收賬款供應鏈管理；了解和評估客戶的償債能力，制定有效收款措施；定期核對應收賬款和進行應收賬款賬齡分析，保證財務指標真實可靠。

第二，加強存貨管理

在存貨采購和管理的過程中，華邦公司應進行采購預算，根據自身生產規(guī)模，合理安排采購，從而保持公司最佳存貨持有量；根據市場情況，制定合理的營銷策略，降低公司存貨庫存，加速資金的回籠。

第三，提高營運資金的使用效率

從財務指標分析表可以看出，華邦公司總資產凈利率和凈資產收益率在這幾年來都是下降，說明企業(yè)產品的盈利能力不強，不能有效運用企業(yè)資產，所以公司應提高企業(yè)的現(xiàn)金收益，建立和完善相關現(xiàn)金管理制度，提高企業(yè)資產的運用效率。

（3）加強成本費用管理

成本費用管理作為財務管理的重要組成部分，在中小企業(yè)的經營管理中占據非常重要的地位。成本費用可以反映企業(yè)管理的有效性，它就像一把尺子，能夠衡量一個企業(yè)生產經營結果的好壞。通過財務指標的分析，華邦公司應根據生產實際制定成本費用指標并由專人核算成本費用，規(guī)范成本管理制度。

（4）提高財務人員的整體素質

財務工作人員的專業(yè)素養(yǎng)是財務管理職能是否能夠有效實現(xiàn)的重要因素，如果離開了高素質的財務人員隊伍，很難實現(xiàn)企業(yè)的高效管理，所以提高財務人員的整體素質具有重要意義，那么針對華邦公司財務人員素質偏低的現(xiàn)象，公司應當讓所有財務管理人員充分認識到財務管理工作對公司發(fā)展的重要性，積極提高他們的財務管理水平，定期召集他們學習專業(yè)財務管理知識。在以后的人才招聘中，公司要制定較完善的人力資源計劃，方能建立一支素質高、專業(yè)性強的財務人員隊伍。

四、結束語

中小企業(yè)財務管理工作與企業(yè)的命運息息相關，不做好財務管理工作，企業(yè)將難以正常運營和健康發(fā)展。本文以華邦制藥股份有限公司在經營中存在的財務管理問題作為研究對象，通過分析，發(fā)現(xiàn)企業(yè)存在融資水平不高、整體財務人員素質偏低、成本費用管理水平低及資產疏于管理等財務管理問題，針對以上問題提出了實質性的解決措施。華邦制藥股份有限公司是一家上市的中小企業(yè)，是眾多中小企業(yè)的一個典型代表，本文通過對它的研究，一定程度上豐富了我國中小企業(yè)的理論研究，同時給其他一些中小企業(yè)提供了借鑒。

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梁遲霞 工作單位：廣東海洋大學寸金學院；通訊地址：廣東省湛江市麻章區(qū)學智路2號（524094）；電話：15767793342；電子郵箱：liangchixia@sina.com