國(guó)內(nèi)外銀行非利息收入業(yè)務(wù)發(fā)展的比較分析

肖 崎苗俊杰

（1.華南理工大學(xué)經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易學(xué)院，廣東 廣州 510006；2.廣州國(guó)際金融研究院，廣東 廣州 510405）

國(guó)內(nèi)外銀行非利息收入業(yè)務(wù)發(fā)展的比較分析

肖 崎1，2苗俊杰1

（1.華南理工大學(xué)經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易學(xué)院，廣東 廣州 510006；2.廣州國(guó)際金融研究院，廣東 廣州 510405）

近年來(lái)，銀行業(yè)的經(jīng)營(yíng)環(huán)境發(fā)生了巨大變化，商業(yè)銀行依靠傳統(tǒng)信貸模式的利潤(rùn)空間不斷縮小，開(kāi)始大力發(fā)展非利息業(yè)務(wù)來(lái)增加利潤(rùn)。本文對(duì)2005—2014年間我國(guó)16家上市銀行的非利息收入業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀進(jìn)行了深入分析，發(fā)現(xiàn)我國(guó)商業(yè)銀行非利息收入占比較低、業(yè)務(wù)形式較為單一、非利息收入增長(zhǎng)率的波動(dòng)性不大，且與凈利息收入增長(zhǎng)率的波動(dòng)性相近。在此基礎(chǔ)上提出擴(kuò)大非利息收入業(yè)務(wù)的規(guī)模、調(diào)整非利息收入業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、進(jìn)行非利息收入業(yè)務(wù)創(chuàng)新等政策建議。

商業(yè)銀行；非利息收入；凈利息收入

一、我國(guó)商業(yè)銀行非利息收入業(yè)務(wù)的發(fā)展現(xiàn)狀

非利息收入是指商業(yè)銀行收入中不由利差收入產(chǎn)生的部分。按照我國(guó)商業(yè)銀行利潤(rùn)表科目，主要包括：手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入、匯兌收益、投資收益、公允價(jià)值變動(dòng)收益和其他業(yè)務(wù)收入五個(gè)部分。

（一）總體狀況

1.非利息收入規(guī)模不斷擴(kuò)大，占比不斷提升。目前，我國(guó)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)正處在快速發(fā)展的時(shí)期。我國(guó)銀行的非利息收入在總量和占比上都處于不斷上升的趨勢(shì)（見(jiàn)圖1），到2014年底，我國(guó)16家上市銀行的非利息收入規(guī)模達(dá)到8056.52億元，與2005年相比，增長(zhǎng)了7.27倍，而非利息收入占比則從2005年的15.81%增加到了2014年的24.17%。

2.手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入目前仍是非利息收入的主要來(lái)源。在我國(guó)16家上市銀行的非利息收入構(gòu)成中，手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比一直較高，2010年以后一直處于80%以上；匯兌收益占比一直較少，一般在5%以下，在2006—2008年間甚至為負(fù)；投資收益在2005—2006年間占比較高，隨后不斷下降，到2014年，其占比已不足4%；公允價(jià)值變動(dòng)收益占比一直較低；其他業(yè)務(wù)收入占比一直穩(wěn)定在10%左右（見(jiàn)圖2）。

3.非利息收入增長(zhǎng)率的波動(dòng)整體較平穩(wěn)，但各構(gòu)成部分增長(zhǎng)率的波動(dòng)性差別較大。我國(guó)商業(yè)銀行非利息收入增長(zhǎng)率變動(dòng)相對(duì)較平穩(wěn)。由圖3可見(jiàn)，非利息收入增長(zhǎng)率與凈利息收入增長(zhǎng)率的波動(dòng)較為接近（除去2007—2009年危機(jī)期間）。經(jīng)本文計(jì)算，2006—2014年間非利息收入增長(zhǎng)率與凈利息收入增長(zhǎng)率的標(biāo)準(zhǔn)差分別為0.1651和0.1641，說(shuō)明非利息收入增長(zhǎng)率的波動(dòng)性略小于凈利息收入，這可能與我國(guó)銀行非利息收入還處于起步階段有關(guān)。

非利息收入業(yè)務(wù)各構(gòu)成部分增長(zhǎng)率的波動(dòng)性差別較大，按照波動(dòng)性由大到小排序依次是：公允價(jià)值變動(dòng)收益、投資收益、匯兌收益、其他業(yè)務(wù)收入和手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入（見(jiàn)圖4）?？梢?jiàn)，銀行的手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入和其他業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)率的波動(dòng)性比較穩(wěn)定，而另外三項(xiàng)非利息收入業(yè)務(wù)增長(zhǎng)率的波動(dòng)性較大，尤其是公允價(jià)值變動(dòng)收益和投資收益，在2008年金融危機(jī)時(shí)有很大幅度的下降。

圖1：我國(guó)16家上市銀行非利息收入規(guī)模及非利息收入占比（單位：億元和百分比）

圖2：我國(guó)16家上市銀行非利息收入構(gòu)成部分占比情況（單位：百分比）

圖3：我國(guó)16家上市銀行凈利息收入增長(zhǎng)率與非利息收入增長(zhǎng)率（單位：百分比）

（二）分類(lèi)比較

圖4：我國(guó)16家上市銀行非利息收入構(gòu)成部分增長(zhǎng)率情況（單位：百分比）

本文將我國(guó)16家上市銀行分為大型銀行（包括中國(guó)銀行、工商銀行、建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行和交通銀行）、股份制銀行（包括平安銀行、民生銀行、興業(yè)銀行、浦發(fā)銀行、中信銀行、招商銀行、華夏銀行和光大銀行）和地方銀行（包括北京銀行、寧波銀行和南京銀行）三種類(lèi)型，對(duì)其發(fā)展進(jìn)行比較分析，可以發(fā)現(xiàn)：

1.從發(fā)展規(guī)模和占比來(lái)看，大型銀行優(yōu)勢(shì)明顯，但股份制銀行增速最快。大型銀行在非利息收入業(yè)務(wù)的規(guī)模和占比方面都存在著優(yōu)勢(shì)（見(jiàn)圖5）。這主要因?yàn)槠鋵?shí)力雄厚、擁有更多的客戶(hù)資源以及更廣泛的營(yíng)銷(xiāo)渠道。股份制銀行非利息收入業(yè)務(wù)近年來(lái)發(fā)展迅速，其規(guī)模由2005年的82.89億元增加到了2014年的2307.84億元，增長(zhǎng)了近27倍，2009年后其非利息收入增速是大型銀行的近3.5倍，是地方銀行的1.1倍，其占比也迅速增加，在2014年已超過(guò)大型銀行。地方銀行非利息收入業(yè)務(wù)的發(fā)展規(guī)模較小，2014年其發(fā)展規(guī)模和占比分別為101.52億元和14.88%，遠(yuǎn)低于其他兩種類(lèi)型銀行。

圖5：我國(guó)三種類(lèi)型銀行非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模及非利息收入占比（單位：億元和百分比）

2.三種類(lèi)型銀行非利息收入業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)有所不同。三種類(lèi)型銀行均以手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入為作為非利息收入的主要來(lái)源。2010年后大型銀行手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比維持在80%左右，股份制銀行維持在85%左右，地方銀行則在2013年大幅上升，近兩年維持在90%左右。除去手續(xù)費(fèi)和傭金凈收入，大型銀行的其他業(yè)務(wù)收入發(fā)展也較快，2005—2014年其占比維持在10%左右；股份制銀行則以投資收益為主，其占比在2009年后大幅減少，由2009年的21.73%減少到2010年的4.68%；地方銀行也以投資收益為主，雖然其占比在不斷減少，但仍維持在10%左右。另外，地方銀行的公允價(jià)值變動(dòng)收益占比在很多年份出現(xiàn)負(fù)值（見(jiàn)圖6、圖7、圖8）。

圖6：我國(guó)大型銀行非利息收入構(gòu)成部分占比情況（單位：百分比）

圖7：我國(guó)股份制銀行非利息收入構(gòu)成部分占比情況（單位：百分比）

圖8：我國(guó)地方銀行非利息收入構(gòu)成部分占比情況（單位：百分比）

二、國(guó)際比較

（一）香港地區(qū)非利息收入業(yè)務(wù)的發(fā)展現(xiàn)狀

中國(guó)香港是重要的國(guó)際金融中心，其金融市場(chǎng)的自由程度和發(fā)達(dá)程度均遠(yuǎn)高于大陸，本文選取了匯豐銀行、渣打銀行和恒生銀行三家比較有代表性的銀行進(jìn)行分析，發(fā)現(xiàn)以下特征：

1.香港地區(qū)銀行非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模不斷增加，占比較高。香港地區(qū)的這三家銀行中，匯豐銀行的非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模和占比都較高；恒生銀行的非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模和占比一直處于比較平穩(wěn)的狀態(tài)；渣打銀行的非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模和占比雖然相對(duì)較低，但都處于不斷增加的趨勢(shì)（見(jiàn)圖9）。同時(shí)3家銀行在2010年后非利息收入占比均維持在45%—65%的水平，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行，這說(shuō)明香港地區(qū)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)與傳統(tǒng)的利息收入業(yè)務(wù)處于同等重要的地位，是香港地區(qū)銀行收入來(lái)源的重要組成部分。

圖9：香港地區(qū)銀行非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模及非利息收入占比（單位：百萬(wàn)港幣和百分比）

2.香港地區(qū)不同銀行的非利息收入業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)存在顯著差異。匯豐銀行的非利息收入主要依靠保費(fèi)凈收入（占比約為40%）、手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入（占比約為30%）和交易凈收入（占比約為15%）三項(xiàng)業(yè)務(wù)，這說(shuō)明匯豐銀行的非利息收入業(yè)務(wù)發(fā)展較為平衡（見(jiàn)圖10）。渣打銀行與國(guó)內(nèi)銀行有類(lèi)似之處，手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入是其非利息收入的主要來(lái)源（其占比自2009年后維持在55%—70%的水平）。交易凈收入在2014年以前也是渣打銀行非利息收入的主要來(lái)源，但是其在2014年突然減少（其占比在2010—2013年間維持在25%左右，而2014年僅為6.95%），其他經(jīng)營(yíng)收入占比近幾年不斷提高，在2014年已達(dá)到21.21%（見(jiàn)圖11）。對(duì)于恒生銀行而言，雖然保費(fèi)凈收入占比近幾年有所下降，但仍是最高，近十年來(lái)維持在45%—65%的水平；其次是手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比，近十年來(lái)維持在20%—35%的水平；再次是交易凈收入占比和其他經(jīng)營(yíng)收入占比，兩者合在一起達(dá)到15%左右（見(jiàn)圖12）?？梢?jiàn)，香港地區(qū)三家銀行的非利息收入業(yè)務(wù)種類(lèi)多樣，發(fā)展的側(cè)重點(diǎn)各不相同。

圖10：匯豐銀行非利息收入構(gòu)成部分占比情況（單位：百分比）

圖11：渣打銀行非利息收入構(gòu)成部分占比情況（單位：百分比）

圖12：恒生銀行非利息收入構(gòu)成部分占比情況（單位：百分比）

（二）歐美地區(qū)非利息收入業(yè)務(wù)的發(fā)展現(xiàn)狀

從國(guó)際范圍來(lái)看，歐美地區(qū)的金融發(fā)展與金融創(chuàng)新一直處于世界領(lǐng)先水平，因此本文選取美國(guó)銀行（美國(guó)）以及巴克萊銀行（英國(guó)）作為考察對(duì)象，通過(guò)分析發(fā)現(xiàn)以下特征：

1.歐美地區(qū)銀行非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模增加不明顯，占比也一直處于平穩(wěn)狀態(tài)。整體來(lái)看，歐美地區(qū)銀行非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模并沒(méi)有明顯增加，非利息收入占比維持在35%—65%的水平。由于受到金融危機(jī)的影響，歐美地區(qū)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模和占比在2008年都有較為明顯的下降，但在2009年后都有上升。由圖13可見(jiàn)，自金融危機(jī)之后，美國(guó)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模有緩慢下降的趨勢(shì)，占比變化較為平穩(wěn)。巴克萊銀行的非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模和占比變化都較為平穩(wěn)。

圖13：歐美地區(qū)銀行非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模及非利息收入占比（單位：百萬(wàn)美元/英鎊和百分比）

2.歐美地區(qū)不同銀行的非利息收入業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)有所不同。對(duì)于美國(guó)銀行而言，銀行卡及服務(wù)收入一直是其非利息收入的主要來(lái)源，由于金融危機(jī)的影響，2008年以后有下降趨勢(shì)（其占比2008年為86.34%，2009年僅為26.71%），但仍維持在30%左右。投資與證券承銷(xiāo)服務(wù)收入自2008年以后，逐漸成為美國(guó)銀行非利息收入的又一主要來(lái)源，其占比自2010年以后維持在20%—30%的水平。交易賬戶(hù)收益和投資銀行收入占比也較高，自2011年以后兩者均維持在10%—20%的水平（見(jiàn)表1）。對(duì)巴克萊銀行而言，手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入一直是其最主要的非利息收入來(lái)源，其占比維持在40%—60%的水平。另外一項(xiàng)重要的非利息收入來(lái)源則是交易凈收入，其占比在2008年有大幅下降，但在2009年又很快提高，2009年以后其占比維持在20%—45%的水平。同時(shí)投資凈收益也占到了巴克萊非利息收入的10%左右（見(jiàn)圖14）。綜上，歐美地區(qū)銀行的非利息收入結(jié)構(gòu)與我國(guó)銀行存在著一定的差異，尤其是美國(guó)銀行，其業(yè)務(wù)種類(lèi)遠(yuǎn)遠(yuǎn)多于我國(guó)商業(yè)銀行。

3.歐美地區(qū)許多非利息收入業(yè)務(wù)具有混業(yè)特征。在英美國(guó)家的金融市場(chǎng)中，金融自由化程度比較高。例如在美國(guó)，1999年頒布的《金融服務(wù)現(xiàn)代化法案》打破了金融機(jī)構(gòu)分業(yè)經(jīng)營(yíng)的格局，允許商業(yè)銀行進(jìn)行跨界經(jīng)營(yíng)。因此，可以發(fā)現(xiàn)這些國(guó)家的非利息收入中具有明顯混業(yè)特征的業(yè)務(wù)收入來(lái)源。如美國(guó)銀行的投資與證券承銷(xiāo)服務(wù)收入、投資銀行收入、權(quán)益投資收入和交易賬戶(hù)收益等，巴克萊銀行的信托與投資收入和保險(xiǎn)合約收入。

表1：美國(guó)銀行非利息收入構(gòu)成部分占比情況

圖14：巴克萊銀行非利息收入構(gòu)成部分占比情況（單位：百分比）

三、結(jié)論與政策建議

本文通過(guò)對(duì)我國(guó)銀行非利息收入業(yè)務(wù)發(fā)展的現(xiàn)狀進(jìn)行深入分析，以及與其他地區(qū)銀行非利息收入業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀進(jìn)行比較分析，得到以下幾點(diǎn)結(jié)論：

（一）我國(guó)商業(yè)銀行非利息收入的占比較低

雖然近年來(lái)我國(guó)商業(yè)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)發(fā)展較為迅速，其規(guī)模和占比都有所增加，但通過(guò)比較發(fā)現(xiàn)，其他地區(qū)銀行的非利息收入占比已達(dá)到50%以上，而我國(guó)商業(yè)銀行僅為24%，說(shuō)明傳統(tǒng)利息收入仍然是我國(guó)商業(yè)銀行收入的主要來(lái)源，非利息收入業(yè)務(wù)存在著較大的發(fā)展空間。

（二）我國(guó)商業(yè)銀行非利息收入業(yè)務(wù)的形式較為單一

從前文的分析中可知，三種類(lèi)型銀行的非利息收入業(yè)務(wù)均以手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入為主，這與其他地區(qū)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)是非常不同的。其他地區(qū)銀行的手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比沒(méi)有我國(guó)商業(yè)銀行這么高，并且非利息收入業(yè)務(wù)種類(lèi)多樣。這說(shuō)明目前我國(guó)商業(yè)銀行非利息收入業(yè)務(wù)的形式較為單一。另外，隨著我國(guó)商業(yè)銀行綜合化經(jīng)營(yíng)步伐不斷加快，一些具有混業(yè)性質(zhì)的收入也出現(xiàn)在銀行的利潤(rùn)表中，但這些收入在整個(gè)非利息收入結(jié)構(gòu)中的占比并不高，或者是和凈利息收入混在一起。由于國(guó)內(nèi)監(jiān)管當(dāng)局對(duì)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)范圍有較多的限制，許多具有混業(yè)特征的業(yè)務(wù)無(wú)法有效開(kāi)展。如我國(guó)商業(yè)銀行目前就無(wú)法自營(yíng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，只允許兼業(yè)代理保險(xiǎn)。還有一些銀行目前參與投貸聯(lián)動(dòng)、股債結(jié)合的業(yè)務(wù)，由于我國(guó)現(xiàn)行《商業(yè)銀行法》中銀行直接投資業(yè)務(wù)仍然受限，只能曲線(xiàn)試水。

（三）我國(guó)商業(yè)銀行非利息收入增長(zhǎng)率的波動(dòng)性不大，且與凈利息收入增長(zhǎng)率的波動(dòng)性相近

目前我國(guó)商業(yè)銀行非利息收入的主要來(lái)源為手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入，而這項(xiàng)業(yè)務(wù)主要是依靠傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)的客戶(hù)基礎(chǔ)來(lái)實(shí)現(xiàn)的，這使得利息收入和非利息收入相關(guān)性較強(qiáng)，也將降低非利息收入業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)分散效應(yīng)。

隨著銀行業(yè)的經(jīng)營(yíng)環(huán)境和業(yè)務(wù)模式發(fā)生了巨大變化，商業(yè)銀行開(kāi)始大力發(fā)展非利息收入業(yè)務(wù)來(lái)增加利潤(rùn)。然而目前我國(guó)商業(yè)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)還處在發(fā)展初期，應(yīng)借鑒其他地區(qū)銀行的成功經(jīng)驗(yàn)。具體的政策建議如下：

第一，商業(yè)銀行應(yīng)不斷擴(kuò)大非利息收入業(yè)務(wù)的規(guī)模，提高非利息收入業(yè)務(wù)占比。我國(guó)商業(yè)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)雖然近年來(lái)得到了快速的發(fā)展，但是與其他地區(qū)的銀行相比較，仍處于起步階段，尤其在占比方面，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于其他地區(qū)銀行，存在著很大的發(fā)展空間。我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)大力發(fā)展非利息收入業(yè)務(wù)，投入更多的資源，提高非利息收入業(yè)務(wù)規(guī)模和占比。

第二，商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)自身的非利息收入業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整，使其合理化。我國(guó)商業(yè)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)發(fā)展極為不平衡，手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占比過(guò)高，這項(xiàng)業(yè)務(wù)主要是傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的有限延伸，科技含量低，同質(zhì)性大，不具有高增值性，從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，發(fā)展?jié)摿^為有限。商業(yè)銀行應(yīng)大力發(fā)展其他非利息收入業(yè)務(wù)，尤其是發(fā)展?jié)摿^大的投行業(yè)務(wù)和資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。例如2015年以來(lái)監(jiān)管層放開(kāi)銀行直投業(yè)務(wù)，探索銀行“投貸聯(lián)動(dòng)”機(jī)制，鼓勵(lì)條件成熟的銀行探索建立科技企業(yè)金融服務(wù)事業(yè)部，積極支持科技創(chuàng)業(yè)企業(yè)發(fā)展。

第三，商業(yè)銀行應(yīng)進(jìn)行非利息收入業(yè)務(wù)創(chuàng)新，降低非利息收入與凈利息收入的相關(guān)性。由于我國(guó)商業(yè)銀行的非利息收入業(yè)務(wù)是建立在利息收入客戶(hù)基礎(chǔ)之上的，因此兩者具有較強(qiáng)的相關(guān)性，其分散風(fēng)險(xiǎn)的作用會(huì)因此而降低。同時(shí)非利息收入業(yè)務(wù)具有較高的同質(zhì)性，并不具有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，客戶(hù)有隨時(shí)流失的可能。因此，商業(yè)銀行應(yīng)借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，開(kāi)展形式多樣的創(chuàng)新業(yè)務(wù)，增加非利息收入的途徑和手段，拓展非利息收入來(lái)源。

[1]Engle，R.，Moshirian，F(xiàn).，Sahgal，S.，Zhang，B. 2015.Banks Non-Interest Income and Global Financial Stability[R].CIFR paper，No.015.

[2]Jaffar，K.，Mabwe，K.，Webb，R.2014.Changing Bank Income Structure：Evidence from Large UK Banks?[J]. Asian Journal of Finance And Accounting，Vol.6（2）.

[3]Stiroh K J.2004.Diversification in Fanking：Is Non-Interest Income the Answer?[J].Journal of Money，Credit and Banking，Oct.

[4]赫國(guó)勝，徐潔.我國(guó)上市商業(yè)銀行非利息收入業(yè)務(wù)分析與對(duì)策[J].財(cái)經(jīng)問(wèn)題研究，2010，（12）.

[5]張雪蘭.收入多元化能降低銀行風(fēng)險(xiǎn)嗎?——基于中國(guó)銀行業(yè)（2001—2010）的實(shí)證研究[J].投資研究，2011，（12）.

[6]張羽，李黎.非利息收入有利于降低銀行風(fēng)險(xiǎn)嗎?——基于中國(guó)銀行業(yè)的數(shù)據(jù)[J].南開(kāi)經(jīng)濟(jì)研究，2010，（4）.

[7]汪宏程.銀行業(yè)非利息收入的特征及其對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)的影響——基于2006年至2011年我國(guó)上市銀行數(shù)據(jù)的實(shí)證分析[J].華北金融，2012，（3）.

[8]周開(kāi)國(guó)，李琳.中國(guó)商業(yè)銀行收入結(jié)構(gòu)多元化對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)的影響[J].國(guó)際金融研究，2011，（5）.

A Comparative Analysis on the Development of Non-interest Income Business of the Banks at Home and Abroad

Xiao Qi1，2Miao Junjie1
（1.South China University of Technology，Guangdong GuangZhou 510006；2.GuangZhou International Finance Institute，Guangdong GuangZhou 510405）

In recent years，the environment of banking operation has changed dramatically，the profit margins of commercial banks relying on the traditional credit model continue to shrink，and commercial banks have begun to vigorously develop the non-interest income business to increase profit.This paper deeply examines the development status quo of non-interest income business of 16 listed commercial banks in China from 2005 to 2014.Itfinds that the proportion of non-interest income of China's commercial banks is small，the business mode is relatively single，the fluctuation of the non-interest income growth rate is small and it is similar to that of net interest income growth rate.On this basis，the paper puts forward policy suggestions on expanding the scope of non-interest income business，adjusting its structure and making innovations in this business.

commercial bank，non-interest income，net-interest income

F830.33

B

1674-2265（2016）02-0069-06

（責(zé)任編輯 劉西順；校對(duì) XS）

2016-1-15

本文受廣州國(guó)際金融研究院“廣東自貿(mào)區(qū)南沙片區(qū)跨境人民幣業(yè)務(wù)創(chuàng)新研究”課題（批準(zhǔn)號(hào)：GFI152B01）資助。

肖崎，華南理工大學(xué)經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易學(xué)院金融系副教授，博士，研究方向?yàn)樨泿耪吆徒鹑诒O(jiān)管；苗俊杰，華南理工大學(xué)經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易學(xué)院，研究方向?yàn)樨泿耪吆徒鹑诒O(jiān)管。