■文/本刊記者 劉捷尼

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德國農(nóng)村合作金融風險防控模式淺析

■文/本刊記者 劉捷尼

近年來，依托農(nóng)民合作組織開展資金互助和信用合作的實踐探索越來越多，成為我國農(nóng)村合作金融領域中一個不可忽視的現(xiàn)象。探討農(nóng)村合作金融發(fā)展，風險問題是應有之義。本文簡要分析了德國農(nóng)村合作金融風險防控模式，希冀能夠?qū)ξ覈愂挛锇l(fā)展提供參考。

對于依托農(nóng)民合作組織發(fā)展資金互助解決農(nóng)業(yè)金融資源短缺問題，我國政府已有明確意見，多個中央1號文件明確提出要支持有條件的合作社發(fā)展資金互助業(yè)務。2016年中央1號文件明確提出要“擴大在農(nóng)民合作社內(nèi)部開展信用合作試點的范圍，健全風險防范化解機制，落實地方政府監(jiān)管責任”。實踐中，一批農(nóng)民合作組織已經(jīng)嘗試探索在成員內(nèi)部開展資金互助活動，亦即合作社內(nèi)部信用合作業(yè)務。內(nèi)部信用合作在解決合作社及成員流動資金短缺問題上發(fā)揮了積極作用，但在風險防控機制建設等方面尚存在較大空白，一些負面事件的出現(xiàn)更是讓這類農(nóng)村合作金融組織的發(fā)展蒙上了揮之不去的陰影。綜觀世界各國合作組織發(fā)展史，資金互助都是其中不可或缺的一個重要內(nèi)容。其中，德國基于萊佛艾森農(nóng)村信用合作社發(fā)展起龐大的合作銀行體系，并形成了自身完備的風險控制體系，值得我國參考和借鑒。

一、運作模式

德國是世界合作金融組織的發(fā)源地，德國賴夫艾森（Raiffeisen）農(nóng)村信用合作社是世界上最早出現(xiàn)的農(nóng)村信用合作社，也是德國作為信用合作發(fā)源地最重要的貢獻者之一。賴夫艾森農(nóng)村信用合作社的名字來源于它的創(chuàng)始人賴夫艾森（Friedrch Raiffeisen）的名字。從1854年起，他創(chuàng)立首個農(nóng)村信用社，到1876年各地的信用合作聯(lián)合社聯(lián)合起來組成信用社的中央機構(gòu)，稱為德國賴夫艾森合作社總聯(lián)合會，也就是今天所說的賴夫艾森合作銀行。德國的現(xiàn)代合作金融業(yè)就是在萊夫艾森銀行和舒爾茨·德利奇在城市領域興辦的工商業(yè)合作社大眾銀行基礎上發(fā)展起來的（何廣文，1995）。1895年德國中央合作銀行成立，并建立德國合作社協(xié)會。德國的合作金融組織已經(jīng)形成遍布城鄉(xiāng)的合作金融組織網(wǎng)絡和健全的合作金融管理體制，并且在合作社系統(tǒng)和銀行體系中占有相當重要的地位。在持續(xù)主權(quán)債務危機和經(jīng)濟放緩的背景下，德國合作銀行卻持續(xù)表現(xiàn)強勁，2012年上半年稅前利潤達到5.15億歐元。在《環(huán)球金融》（Global Finance）雜志評選出的2012年全球50家最安全銀行榜單中，德國中央合作銀行排名第35。早期，德國通過制定專門法律、減免稅收等方式，支持合作金融組織的發(fā)展。如今的合作銀行已經(jīng)發(fā)展成為綜合性銀行，因此在政策上，合作銀行并沒有多少優(yōu)惠，它的發(fā)展更多依賴的是業(yè)務的拓展和服務質(zhì)量的提升。

德國的合作金融組織頂層為德國中央合作銀行，底層是約1000家地方合作銀行。國內(nèi)一些學者認為，德國的合作金融組織體系為3層，頂端為德國中央合作銀行，中間是區(qū)域性合作銀行，底層為地方合作銀行（何廣文，1995），但在20世紀80年代，中央合作銀行逐步與區(qū)域性銀行兼并重組，最終形成了今天的DZ BANK，即德國中央合作銀行集團。

1.德國中央合作銀行，是德國合作銀行體系的中央金融機構(gòu)。作為一個綜合性的商業(yè)銀行，它可以從事一切金融業(yè)務，包括發(fā)行債券、為成員銀行提供再融資服務、國內(nèi)國際市場投資、開發(fā)資產(chǎn)投資產(chǎn)品、負責國外業(yè)務結(jié)算等?，F(xiàn)在的德國中央合作銀行集團，包括了住房儲蓄銀行、DZ BANK國際、聯(lián)合投資集團、VR租賃和一系列的其他專業(yè)服務供應商，能夠為社員提供信貸、保險和資產(chǎn)管理等多種服務。

2.地方合作銀行，主要為大量的小型賴夫艾森農(nóng)村信用社。它可以為自愿入股的成員提供各種信貸業(yè)務，處理成員之間以及成員與其他金融組織之間的金融業(yè)務。大量的地方合作銀行構(gòu)成了德國合作銀行體系的堅實基座。隨著德國整個合作銀行體系的不斷成熟和完善，大量的地方合作銀行也在不斷兼并重組，以適應現(xiàn)代經(jīng)濟發(fā)展需求，曾經(jīng)數(shù)量龐大的地方合作銀行，如今只剩下1000家左右，服務社員約30萬。

中央銀行與地方銀行之間并不存在隸屬關系，對地方銀行也沒有行政管理職能。中央銀行主要承擔的是金融服務職能，主要是資金調(diào)劑融通服務、合作銀行系統(tǒng)資金支付結(jié)算服務、開發(fā)提供各類銀行產(chǎn)品以及提供證券、保險、租賃、國際業(yè)務等金融服務。

二、風險防控制度

賴夫艾森合作銀行的風險防控機制總體來說可以概括為外管內(nèi)控。外管，即通過行政管理部門的外部約束對整個金融體系的運作給予限制；內(nèi)控，即依靠行業(yè)自律性組織建立自我約束機制。

1.外部監(jiān)管。德國銀行業(yè)和證券及保險業(yè)統(tǒng)一由聯(lián)邦金融監(jiān)察局及聯(lián)邦中央銀行負責監(jiān)管，監(jiān)察局隸屬聯(lián)邦財政部。合作銀行與其他商業(yè)銀行地位是相同的，合作銀行的組織結(jié)構(gòu)要遵循合作社法，業(yè)務運作要遵循商業(yè)銀行法，聯(lián)邦監(jiān)察局在各州和地方設有分支機構(gòu)，因此聯(lián)邦監(jiān)察局對合作銀行的監(jiān)管只是非現(xiàn)場監(jiān)管。德意志聯(lián)邦銀行和金融監(jiān)管局兩個有權(quán)主體對監(jiān)管事務的分工和協(xié)調(diào)上，采取了一種單層兩頭式的綜合監(jiān)管模式。金融監(jiān)管機構(gòu)只設聯(lián)邦一級，對各州金融機構(gòu)的日常監(jiān)管工作由德意志銀行承擔并向金融監(jiān)管局報告。

2.行業(yè)自律。德國全國信用合作聯(lián)盟是合作銀行的行業(yè)自律組織，地方合作銀行和中央合作銀行及一些專業(yè)性的合作金融公司都是信用合作聯(lián)盟的會員，會員按規(guī)定向聯(lián)盟繳納會費。信用合作聯(lián)盟的主要職責是向會員提供信息服務，協(xié)調(diào)、溝通合作銀行與政府各部門的關系，幫助合作銀行搞好宣傳和處理好公共關系，管理信貸保證基金。德國信用合作聯(lián)盟、生產(chǎn)合作社聯(lián)盟及消費合作社聯(lián)盟共同組織成立了德國全國合作社聯(lián)合會，該聯(lián)合會的主要職能是審計和培訓。同時，德國各類合作社組織成立了11家區(qū)域性合作社審計協(xié)會，該協(xié)會既是全國合作社聯(lián)合會在地區(qū)一級的機構(gòu)，也是全國信用合作聯(lián)盟在地區(qū)一級的機構(gòu)，因此可以說11家區(qū)域性審計協(xié)會是各類地方合作社在地區(qū)一級共同的行業(yè)監(jiān)督組織。

三、對我國的啟示

農(nóng)業(yè)農(nóng)村發(fā)展離不開金融支持，特別是組織靈活、反應敏捷、獲得較為容易的農(nóng)村合作金融服務，是廣大農(nóng)業(yè)從業(yè)者的孜孜所求，也是國家支持農(nóng)村合作金融組織發(fā)展的基本考慮。從德國經(jīng)驗來看，有兩個問題值得我們深入思考和分析：

一是外部監(jiān)管誰來做。當前，我國整個金融行業(yè)的風險控制更多是依靠外部監(jiān)管，中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會是主要的監(jiān)督機構(gòu)，中國人民銀行也承擔部分監(jiān)管職能。具體到農(nóng)村合作金融，外部監(jiān)管的主體和機制卻不明確。目前，受銀監(jiān)會監(jiān)管的農(nóng)村合作金融主體主要是農(nóng)村信用合作社和農(nóng)民資金互助社，而大量存在的合作社內(nèi)部信用合作業(yè)務則監(jiān)管主體不明。僅從登記注冊來看，有的地區(qū)是在民政部門，有的地區(qū)是在工商部門，更多的則是不知向哪里申請登記注冊。外部監(jiān)管的缺失，為大量農(nóng)村金融合作組織帶來了不可控制的風險。

二是如何破解內(nèi)控難題。整體上，我國金融行業(yè)在內(nèi)部控制層面主要依靠制度自律，行業(yè)自律組織和較完善的自律機制處于缺位狀態(tài)。在這種大背景下，借鑒德國模式建立農(nóng)村合作金融內(nèi)控機制，顯然是空中樓閣。同時，我國的農(nóng)村合作金融組織種類繁雜，特點各異，通盤考慮內(nèi)控機制建設顯然非常困難。目前，中央1號文件中把農(nóng)民合作社內(nèi)部信用合作的風險管控責任交給了地方政府，恐屬妥協(xié)之舉。長久來看，金融組織的風險控制當交由專業(yè)機構(gòu)完成，盡管困難重重，但這一方向仍應堅持。

欄目編輯：劉媛媛