文/江東 編輯/白琳

外保內(nèi)貸新思考

文/江東 編輯/白琳

銀行辦理外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)，應(yīng)遵循展業(yè)三原則，嚴(yán)格按照相關(guān)外匯管理政策辦理。

近期，人民幣匯率雙向波動加劇，且境內(nèi)人民幣貸款利率不斷下調(diào)，越來越多的企業(yè)開始關(guān)注和咨詢外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)。

外保內(nèi)貸定義

根據(jù)國家外匯管理局發(fā)布的《跨境擔(dān)保外匯管理規(guī)定》（匯發(fā)[2014]29號，以下簡稱《規(guī)定》），外保內(nèi)貸是指擔(dān)保人注冊地在境外、債務(wù)人和債權(quán)人注冊地均在境內(nèi)的跨境擔(dān)保，擔(dān)保標(biāo)的為金融機構(gòu)提供的本外幣貸款（不包括委托貸款）或有約束力的授信額度。

根據(jù)境外擔(dān)保人的性質(zhì)，外保內(nèi)貸可具體分為銀行保函項下、境外企業(yè)擔(dān)保項下和境外個人擔(dān)保項下的外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)。由于境內(nèi)銀行一般不會接受由境外企業(yè)或個人提供的擔(dān)保，因而目前多以第一種形式開展業(yè)務(wù)，即憑境外銀行開具的融資性保函或備用信用證為境內(nèi)企業(yè)辦理授信業(yè)務(wù)。外保內(nèi)貸主要適用于因在境內(nèi)缺乏抵/質(zhì)押物而難以獲得境內(nèi)銀行足額授信額度，而在境外卻擁有抵/質(zhì)押物資源或者較豐富的銀行授信資源的企業(yè)。企業(yè)可通過抵/質(zhì)押（或者境外母公司具有足夠?qū)嵙缮暾埿庞觅J款）獲得境外銀行出具的融資性保函或備用信用證作為擔(dān)保，向境內(nèi)銀行申請融資，來解決自身的資金需求。

政策要點

《規(guī)定》主要體現(xiàn)了如下管理思路的轉(zhuǎn)變：第一，簡政放權(quán)，從交易層面監(jiān)管轉(zhuǎn)變?yōu)楹暧^層面監(jiān)管；第二，從額度管理、事前審批轉(zhuǎn)變?yōu)槭潞蟮怯?；第三，銀行從基于外匯局條例操作轉(zhuǎn)變?yōu)樽孕袑徍?；第四，強調(diào)非現(xiàn)場核查、監(jiān)督檢查與履約后的責(zé)任追究。

加強業(yè)務(wù)管理

履約風(fēng)險和反洗錢審查

不能因為境內(nèi)貸款有境外銀行擔(dān)保，就放松對于境內(nèi)授信主體與第一還款來源的審查。外保內(nèi)貸作為跨境聯(lián)動業(yè)務(wù)，一旦境內(nèi)企業(yè)無法還貸必定會導(dǎo)致境外銀行履行擔(dān)保義務(wù)，這將直接引起跨境資金流動的異常。

要嚴(yán)格執(zhí)行外匯局關(guān)于擔(dān)保人、債務(wù)人不得在明知或者應(yīng)知擔(dān)保履約義務(wù)確定發(fā)生的情況下簽訂跨境擔(dān)保合同的要求，按照“展業(yè)三原則”加強對境內(nèi)貸款人的主體資格審查與第一還款來源的審查，防止因惡意履約導(dǎo)致洗錢風(fēng)險和銀行聲譽風(fēng)險。

注意合理性審查。由于企業(yè)承擔(dān)的融資成本為境外保函的手續(xù)費和境內(nèi)的貸款利息總和，如果該成本超過了企業(yè)正常的風(fēng)險溢價，銀行就需要質(zhì)疑其貸款用途的真實性，并應(yīng)深入了解企業(yè)貸款的資金流向，以防止第一還款來源失控導(dǎo)致的保函履約風(fēng)險。

保函文本格式審查

要注意境外保函文本是否按照國際慣例并采用境內(nèi)銀行要求的標(biāo)準(zhǔn)格式，以防止保函文本可能帶來的法律風(fēng)險。

額度審查

首先，在上報授信或出賬前，需要確認“境內(nèi)債務(wù)人因外保內(nèi)貸項下?lián)Ｂ募s形成的對外負債，其未償本金余額不得超過其上年度末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)數(shù)額”（《規(guī)定》第十九條）。超出上述限額的，須占用其自身的外債額度或得到外匯局審批；外債額度仍然不夠的，按未經(jīng)批準(zhǔn)擅自對外借款進行處理。其次，由于銀行保函項下外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)需要占用境外銀行在境內(nèi)銀行的同業(yè)授信額度，因此在辦理該業(yè)務(wù)之前也需要確保同業(yè)額度充足。

外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)登記與審查

不論是哪種形式的外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)，都需要境內(nèi)銀行向外匯局的資本項目系統(tǒng)集中報送外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)，即外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)外匯登記。如果外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)發(fā)生境外擔(dān)保履約，境內(nèi)債務(wù)人應(yīng)到所在地外匯局辦理短期外債簽約登記及相關(guān)信息備案手續(xù)。外匯局在外債簽約登記環(huán)節(jié)對債務(wù)人外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)的合規(guī)性進行事后核查。

總之，銀行辦理外保內(nèi)貸業(yè)務(wù)，應(yīng)遵循展業(yè)三原則，增加對境內(nèi)客戶的了解，關(guān)注申請人的經(jīng)營狀況和資金用途，嚴(yán)格按照相關(guān)外匯管理政策辦理，確保在幫助境內(nèi)企業(yè)解決融資需求的同時守住風(fēng)險底線。

作者單位：中國民生銀行交易銀行部重慶分部