許義莎

企業(yè)存在的最終目的就是盈利，所以一個企業(yè)的盈利水平如何是其生存與發(fā)展的關鍵。雖然中國銀行近年來發(fā)展較好，但其盈利能力還是存在一些問題。因此本文通過杜邦分析法來研究中國銀行的盈利能力，希望借此發(fā)現中國銀行存在的不足，并提出相應的建議。

中國銀行杜邦分析盈利能力

一、中國銀行盈利能力現狀分析

（一）收入來源比較單一

雖然中國銀行近年來積極地開發(fā)了結算和投資務等一系列業(yè)務，但是中國銀行的主要收入仍然是來自于傳統的存貸款業(yè)務。雖然中國銀行針對這個問題，也大力開發(fā)一些新產品和業(yè)務，但這些產品和業(yè)務都與國內的其他銀行相似，并不具有實質的競爭力。其次，中國網絡金融飛速發(fā)展，例如阿里巴巴推出的余額寶，使得越來越多的人將其可使用資金轉入其中，以方便在網絡平臺上的使用，這在很大程度上阻礙了商業(yè)銀行個人業(yè)務的發(fā)展；并且，隨著繁雜多樣的金融衍生品的推出，使得中國銀行的投資客戶逐漸減少，導致中國銀行中間業(yè)務受到沖擊。這些均使中國銀行的處境更加艱難。

（二）管理水平低，成本費用沒有得到有效控制

中國銀行內員工素質參差不齊，部分員工仍然抱著“鐵飯碗”的心態(tài)，做事缺乏積極性。中國銀行的全部成本費用沒有得到有效地控制。首先這是因為中國銀行在國內外都擁有眾多的網點，故其在各分支機構的人員配置相對較多，增加了人力資源成本費用。“同時，還包括各網點的租金、銀行的各種終端機和其他設備的折舊與攤銷費用的持續(xù)增加。其次，中國銀行還在大力推進公司金融業(yè)務轉型，加快個人金融產品創(chuàng)新與融合和豐富并完善電子銀行，不斷改進自身的產品和服務，努力去迎合客戶的需求”。這也使得中國銀行大大增加了對渠道開發(fā)和信息科技的投入，從而增加了中國銀行的成本費用。

（三）市場競爭激烈，缺乏創(chuàng)新

近年來余額寶、快錢的興起與發(fā)展，以及人們投資觀念的改變——股票、基金、外匯、黃金等投資方式逐漸受到人們的青睞，使得銀行的負債業(yè)務逐漸減少。而且，中國銀行執(zhí)行嚴格的信貸條件，這將部分發(fā)展?jié)摿^好的中小企業(yè)推向民間信貸。另一方面，雖然中國銀行在不斷地開發(fā)新產品、新服務，但都不具有明顯的競爭力，這些產品與服務跟國內其他銀行的產品與服務具有很強的同質性，缺乏創(chuàng)新。

（四）對政策依賴性強

政府會在經濟發(fā)展過快和通貨膨脹較為嚴重時，實行緊縮性的貨幣政策，通常就會提高銀行準備金率，然而這一措施必然會給商業(yè)銀行的信貸業(yè)務帶來極大的沖擊。因為“在政府上調法定準備金率時，會直接凍結銀行資產的流動性，使得商業(yè)銀行不得不增加存款準備金，從而使其可貸資金量減少，影響銀行的貸款業(yè)務，減少銀行的收入；但是從另一方面來看，存款準備金率上升，會使得利率被迫上升人民幣貶值，從而造成銀行海外投資的損失和海外機構成本的增加”。相反，若是政府實行寬松的貨幣政策，則會使銀行獲得更多的存貸利差收入，有助于銀行業(yè)務的發(fā)展。因此商業(yè)銀行對國家的宏觀政策具有很強的依賴性。

二、提高中國銀行盈利能力的建議

（一）擴大收入來源，大力發(fā)展中間業(yè)務

中國銀行的收入大部分來自于存貸款業(yè)務，即主要依賴于存貸利差來盈利。因此要想增強中國銀行的盈利能力，就要轉變其盈利模式，大力開發(fā)銀行中間業(yè)務，增加收入。中間業(yè)務還有很大的發(fā)展空間，提高投資收益有利于提高中國銀行的盈利能力。針對這個問題，中國銀行可以大力發(fā)展其結算業(yè)務，雖然“中國銀行推出了遠證即付、跨境保稅區(qū)貨押融資、預付款結構化融資等服務，但是這些服務仍然不能完全滿足市場的需求”。所以中國銀行可以利用其跨境人民幣結算穩(wěn)居市場首位，已初步建成全球清算網絡這樣一個優(yōu)勢，通過創(chuàng)新人民幣金融產品，簡化人民幣結算流程等方式滿足客戶的差異化需求，從而到達發(fā)展新客戶，培養(yǎng)穩(wěn)定客戶群的目的。并且在投資方面，中國銀行的投資過于保守，它還是主要將其資金投資于國債，雖然安全性較好，但其資金的流動性和收益率都較低，所以中國銀行可以充分利用其眾多的境外網點和多年的專業(yè)外匯銀行經驗這個優(yōu)勢，進行適當的外匯買賣，增加自身的投資收益

（二）控制成本，提高管理水平

由于其成本費用缺乏有效地審批和監(jiān)管，再加上其龐大的網點規(guī)模，使得中國銀行在管理經營成本上有一定的難度。因此，中國銀行應該建立起一套規(guī)范的預算管理體系，使各分行嚴格按規(guī)章制度來合理制定各自的預算。并且，在年末時通過分析本機構實際的經營費用與預算之間的差距，歸納出癥結繼而完善下一年的預算；同時，總行也要加強對各支行財務狀況的評估，來保證其預算管理體系的有效性。最后，中國銀行還應該把費用的審批作為重點，減少不合理的支出，由此嚴格控制支出，提高銀行的管理水平。

（三）提高創(chuàng)新能力

我國商業(yè)銀行大多存在一個問題——銀行的產品和服務同質化現象很嚴重。這在客觀上就要求中國銀行要在內部培養(yǎng)人才，樹立創(chuàng)新意識，開發(fā)具有競爭力的創(chuàng)新性產品和服務。比如在面對人們生活日益電子化的現狀，中國銀行可以利用發(fā)達的網絡技術來豐富和完善一個涵蓋網上銀行、移動銀行、自助銀行、等電子渠道的電子銀行，以方便客戶的隨時使用，從而達到開拓并穩(wěn)定客戶的目的。同時也可以彌補中國銀行網點覆蓋不完整的缺點，擴大服務范圍。

（四）適時調整經營方針，以應對多變的國家政策

“政府通常會根據國內的經濟形勢，適時地調整宏觀經濟政策”。如果政策的調整有利于銀行的發(fā)展固然是好的，但不可能永遠有利。因此，在處于不利情況的時候，就需要銀行依據實際情況，及時調整經營方針，減小并化解對銀行盈利能力造成負面的作用，從而保證其盈利能力的穩(wěn)定性和持續(xù)性。

三、總結

盈利能力是各企業(yè)得以生存發(fā)展的基礎。通過相關指標的橫向、縱向比較，可以看出中國銀行的盈利能力還存在很大的提升空間。因此，一方面中國銀行應該積極從事開發(fā)新客戶、創(chuàng)新產品、推進人民幣國際化等業(yè)務以此增加收入；另一方面從提高管理水平、嚴格控制預算等方面降低成本。多渠道調整與改善，逐步提高客戶滿意度，綜合提升自身的盈利能力，讓企業(yè)得以持續(xù)發(fā)展。