企業(yè)投資過程中的稅務(wù)籌劃

強春衛(wèi)

稅務(wù)籌劃戰(zhàn)略是企業(yè)實現(xiàn)財務(wù)管理目標(biāo)的一個重要職能戰(zhàn)略。管理當(dāng)局制定一個適合企業(yè)自身的稅務(wù)籌劃，并在積極執(zhí)行稅收法律法規(guī)和新會計準(zhǔn)則等相關(guān)政策的前提下實施動態(tài)稅務(wù)籌劃，能夠在管控企業(yè)成本，提高企業(yè)效益及實現(xiàn)財務(wù)管理目標(biāo)方面起到積極的作用。本文在已有的研究基礎(chǔ)上，從固定資產(chǎn)形成與使用、研發(fā)費用的稅前扣除以及企業(yè)設(shè)立等方面對稅務(wù)籌劃進行了分析，旨在優(yōu)化企業(yè)的稅務(wù)籌劃，促進企業(yè)穩(wěn)健、持久經(jīng)營。

一、固定資產(chǎn)形成與使用稅務(wù)籌劃

作為在企業(yè)具有重要意義的生產(chǎn)性資產(chǎn)，固定資產(chǎn)的購置、折舊的提取以及處置等經(jīng)濟活動中都應(yīng)該進行稅務(wù)籌劃，以此來實現(xiàn)企業(yè)經(jīng)濟利益的最大化。

首先是固定資產(chǎn)的購置。在涉及固定資產(chǎn)購置的稅務(wù)籌劃過程中，投資者要綜合把握稅制以及稅制改革對投資過程的影響。根據(jù)外購固定資產(chǎn)繳納稅款的處理標(biāo)準(zhǔn)，增值稅可分為生產(chǎn)型增值稅、收入型增值稅以及消費型增值稅三種形式。其中，生產(chǎn)型禁止扣除外購固定資產(chǎn)的價款，折舊額以增值額形式據(jù)以課稅，其課稅基礎(chǔ)基本符合國民生產(chǎn)總值的統(tǒng)計口徑，所以稱為生產(chǎn)型增值稅；收入型只允許扣除當(dāng)期計入產(chǎn)品價值的折舊額，也就是說課稅基礎(chǔ)增值額可以減扣當(dāng)期折舊。其課稅基數(shù)具有國民收入的性質(zhì)，據(jù)此稱為收入型增值稅；第三種增值稅，消費型具備一次性扣除當(dāng)期購進固定資產(chǎn)價款的資格，除去外購生產(chǎn)資料價款后的納稅人當(dāng)期收入余額即為增值額。由于其課稅基數(shù)限于消費資料價值，稱之為消費型增值稅。以上三種形式的增值稅，生產(chǎn)型課稅范圍最寬，消費型課稅范圍最窄，而收入型居中。就目前國內(nèi)行業(yè)增值稅來看，生產(chǎn)型增值稅最為普遍。

其次是資產(chǎn)折舊。固定資產(chǎn)折舊實質(zhì)上是一種費用，確切的說，是組成成本的一部分。做好折舊過程中的工作，既能促進產(chǎn)品成本的計算，也能增加資金收回的有效性，從而為生產(chǎn)資金提供保障。從已有的研究來看，以下四種因素將會對折舊額大小產(chǎn)生影響：固定資產(chǎn)原價、使用年限、凈殘值以及折舊方法。在會計準(zhǔn)則范圍內(nèi)，折舊方法包括年限平均法、工作量法、年數(shù)總和法以及雙倍余額遞減法等幾種，企業(yè)可以根據(jù)自身需要進行選擇。而根據(jù)新會計準(zhǔn)則要求，特定行業(yè)中固定資產(chǎn)的棄置費用，需要將現(xiàn)值加入固定資產(chǎn)原值，再進行折舊。比如石油天然氣水井及相關(guān)設(shè)施的棄置，需要在現(xiàn)值計算納入原值后再計提折舊。這就意味著，棄置費用增加了固定資產(chǎn)的原值，進而提高了折舊額。因此，要做好固定資產(chǎn)折舊的稅務(wù)籌劃工作，提高固定資產(chǎn)折舊額是必要途徑，通過減利來降稅。這種減少稅負的機制也叫“稅收擋板”。

銷售使用過的固定資產(chǎn)。根據(jù)準(zhǔn)則要求，納稅人在出售已使用固定資產(chǎn)時，如果該資產(chǎn)符合下列各項條件，則可以免征增值稅：（一）企業(yè)固定資產(chǎn)名錄中的貨物。（二）確保按規(guī)定管理并曾投入使用。（三）銷售價格低于原價值。若達不到上述條件，需要按照4%的征收率減半征收稅款。看似免稅比納稅收益，實則不然，在全面衡量企業(yè)該部分稅負以及現(xiàn)金流量后，免稅也許并不是最合理的選擇。因此，如果企業(yè)決定出售已使用的固定資產(chǎn)，需要將銷售過程中應(yīng)繳納稅種綜合權(quán)衡，以合理價格進行已使用固定資產(chǎn)的銷售。

二、研發(fā)費用的稅務(wù)籌劃

企業(yè)的技術(shù)開發(fā)費用稅前扣除，與上年技術(shù)開發(fā)費用相比，當(dāng)年實際增長10%及以上的企業(yè)，除了根據(jù)要求據(jù)實列支，費用可再次以實際額的 50%來抵扣費用發(fā)生當(dāng)年的應(yīng)納稅所得額；另外，對于盈利和虧損企業(yè)有不同標(biāo)準(zhǔn)。對盈利企業(yè)研究開發(fā)費用大于上年10%以上的，實際額的50%超出當(dāng)年應(yīng)納稅所得額，可就其范圍內(nèi)的應(yīng)納稅所得額予以抵扣，而超額部分，當(dāng)年及以后都不具備抵扣資格；虧損企業(yè)則必須按規(guī)定據(jù)實列支，不實行增長達到一定比例抵扣應(yīng)納稅所得額的有關(guān)辦法。

三、企業(yè)設(shè)立稅務(wù)籌劃

為了確保投資決策的科學(xué)性，制定出最佳的投資方案，企業(yè)的投資決策在分析經(jīng)濟可行性的基礎(chǔ)上，還應(yīng)該對其他因素進行系統(tǒng)分析，包括投資地點、投資項目、投資意向、組織形式以及納稅人身份等問題進行統(tǒng)籌策劃。

（一）投資地點

投資地點的選擇上，企業(yè)不僅需要考慮其經(jīng)濟條件、基礎(chǔ)建設(shè)以及發(fā)展前景，也會對稅收環(huán)境進行考察。稅收是國家調(diào)節(jié)經(jīng)濟的杠桿，不同稅收優(yōu)惠在吸引投資、調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)上具有不同的作用。因此，企業(yè)在選擇投資地點時要深入把握不同地方的稅收政策差異，進而制定合理的投資方案。就目前來看，我國在經(jīng)濟特區(qū)、經(jīng)濟技術(shù)開發(fā)區(qū)、西部地區(qū)以及保稅區(qū)等區(qū)域的稅收優(yōu)惠力度較大，可作為企業(yè)投資和稅收籌劃的選擇。

（二）投資方向

為了優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，與稅收優(yōu)惠政策的地區(qū)差異性相同，國家在需要大力發(fā)展的產(chǎn)業(yè)上也會實行稅收優(yōu)惠。企業(yè)投資在產(chǎn)業(yè)的選擇上，可以充分利用稅收優(yōu)惠的特點，進行稅務(wù)籌劃，以達到減少稅負的目的，比如重點投資高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)、福利生產(chǎn)企業(yè)、第三產(chǎn)業(yè)等。

（三）投資項目

不同投資項目具有稅收待遇的差異。比如根據(jù)近年來相關(guān)稅收政策的調(diào)整，為正確引導(dǎo)生產(chǎn)與消費行為，煙、酒等產(chǎn)品將繼續(xù)征收消費稅；為保護環(huán)境，燃料油以及一次性木制筷子等產(chǎn)品需要征收消費稅。因此，企業(yè)需要充分了解各投資項目的稅收規(guī)章再進行選擇。

（四）投資意向

投資意向?qū)τ谄髽I(yè)的投資行為具有重要的影響，尤其是在證券投資上。在購買債券與購買股票之間，企業(yè)往往難以選擇。對于投資意向的確定，企業(yè)應(yīng)考慮自身意圖、資金規(guī)模以及風(fēng)險應(yīng)對能力，與此同時，稅收因素也不可忽視。如企業(yè)以獲得穩(wěn)定收益為目的，則可考慮購買利息免稅的國債；相反，如果企業(yè)以高額收益或收控其他企業(yè)為目的，就可以考慮以股息征稅的股票為投資對象。

（五）組織形式

對企業(yè)組織形式的籌劃，首先要進行外部層次的考慮，確認內(nèi)資企業(yè)還是外資企業(yè)。根據(jù)當(dāng)下我國稅收政策，外資企業(yè)具有投資退稅以及利潤額兩面三減半的優(yōu)惠政策，相比之下，內(nèi)資企業(yè)在稅收上的優(yōu)惠政策較小，操作不夠靈活。第二，要確定企業(yè)類型，比如公司制企業(yè)、獨資企業(yè)或合伙企業(yè)。不同類型的企業(yè)享有不同的稅收待遇，公司制企業(yè)面臨被重復(fù)征稅的難題，既要征收企業(yè)所得稅，又要面向投資者股息征收個人所得稅。而獨資企業(yè)或合伙企業(yè)的經(jīng)營收入依據(jù)五級超額累進稅率的標(biāo)準(zhǔn)征收個人所得稅。從這方面看來，公司制企業(yè)的稅負大于非公司制度企業(yè)，這將會是影響經(jīng)營者選擇的因素之一。另一方面，公司制企業(yè)在非稅角度具有其他優(yōu)勢，當(dāng)企業(yè)規(guī)模不斷發(fā)展擴大時，其利潤水平快速，對流動市場上資產(chǎn)的售賣權(quán)利及管理水平的重視程度也會隨之增加，這種情況下，公司制企業(yè)的優(yōu)越性就能得到凸顯，比如更易于從資本市場獲取權(quán)益資本，在籌資過程中的便捷性，承擔(dān)責(zé)任的確定性以及一定程度的經(jīng)營風(fēng)險等，此類的非稅優(yōu)勢能有效彌補雙重征稅帶來的稅負壓力。因此，基于戰(zhàn)略目標(biāo)的考慮，公司制是企業(yè)的較好選擇。第三，稅務(wù)籌劃也不可忽視對內(nèi)部組織形式（分公司與子公司的差異）的考慮。在企業(yè)規(guī)模擴大以及投資過程中，成立分支機構(gòu)是不可避免的發(fā)展階段，常見的分支組織包括子公司和分公司兩種形式。與子公司對應(yīng)的概念是母公司，與分公司對應(yīng)的概念是總公司。兩種形式在納稅方面具有不同要求，以子公司為例進行說明：子公司的成立需繳納注冊資本稅以及印花稅，同時需要向母公司支付費用和利息以獲取特許權(quán)使用，一般可在利潤中直接扣除；作為獨立法人，子公司在名稱、章程和組織機構(gòu)方面具有獨立性，經(jīng)營過程中需要獨立承擔(dān)所產(chǎn)生的債權(quán)債務(wù)；初期虧損不能沖減總機構(gòu)的利潤，但可以享受獨立法人在減免優(yōu)惠或其他鼓勵政策。本文認為，企業(yè)組織形式的選擇需要把握好時機，比如針對營業(yè)初期易虧損的特點，可設(shè)立分公司，以分公司開業(yè)虧損額減少總公司的應(yīng)納稅所得額。當(dāng)企業(yè)逐步贏利時，尤其是外地營業(yè)區(qū)是低稅率時，可由分公司向子公司轉(zhuǎn)變，以便享受相應(yīng)稅收優(yōu)惠帶來的稅收利益?？傊?，企業(yè)需要全面把握稅收在不同組織形式上的政策差異，結(jié)合自身實際靈活選擇合理的組織結(jié)構(gòu)形式。