崔 濤

/中國人民銀行蘭州中心支行

P2P網(wǎng)絡借貸金融消費者權(quán)益保護研究

崔 濤

/中國人民銀行蘭州中心支行

2015 年底到 2016 年初，P2P 網(wǎng)絡借貸平臺中晉系、e租寶連續(xù)遭到公安部門調(diào)查，涉案金額均高達數(shù)百億元，大量投資者損失慘重，此前的“野蠻生長”暴露出諸多問題，不少創(chuàng)新偏離了正確方向。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融風險專項整治工作的推進，互聯(lián)網(wǎng)金融正回歸法治軌道，對金融消費者利益的保護力度正在提升。

P2P；網(wǎng)絡借貸；權(quán)益；保護

2015 年底到 2016 年初，P2P 網(wǎng)絡借貸平臺中晉系、e租寶連續(xù)遭到公安部門調(diào)查，涉案金額均高達數(shù)百億元，大量投資者損失慘重，此前的“野蠻生長”暴露出諸多問題，不少創(chuàng)新偏離了正確方向。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融風險專項整治工作的推進，互聯(lián)網(wǎng)金融正回歸法治軌道，對金融消費者利益的保護力度正在提升。

一、 P2P 網(wǎng)絡借貸金融消費者權(quán)益保護的必要性

首先，P2P 網(wǎng)絡借貸衍生產(chǎn)品具有專業(yè)性和復雜性。P2P 網(wǎng)貸金融衍生產(chǎn)品和普通商品相比更加專業(yè)化，即便是與傳統(tǒng)金融機構(gòu)的產(chǎn)品比較，它的復雜性更加凸出，要求消費者具備相當?shù)慕鹑趯I(yè)知識。P2P 網(wǎng)貸產(chǎn)品所包含的互聯(lián)網(wǎng)特性還要求消費者具有較好的電腦操作能力。有的互聯(lián)網(wǎng)金融公司推出“秒標”、“天標”等概念產(chǎn)品，消費者需要在線網(wǎng)絡搶購才能完成相關(guān)交易，許多消費者無所適從。P2P 網(wǎng)絡借貸的運營，存在債權(quán)轉(zhuǎn)讓、期限錯配、資金池、自融等各種操作方法，專業(yè)性極強，普通消費者僅僅知曉投資期限、投資預期收益等主要概念，顯然投資風險極大。

其次，P2P 網(wǎng)貸金融交易具有信息不對稱的特征。P2P 網(wǎng)貸金融交易信息不對稱與金融衍生產(chǎn)品的專業(yè)性、復雜性緊密相關(guān)，正因為 P2P 網(wǎng)貸產(chǎn)品具有極強的復雜性和專業(yè)性，導致金融衍生產(chǎn)品交易雙方的信息不對稱加劇。金融衍生產(chǎn)品設計較為復雜，普通金融消費者由于知識儲備的不足難以對金融產(chǎn)品的質(zhì)量進行區(qū)分，因此，應當加強和改進信息披露制度以充分保護消費者的權(quán)益。在 P2P 網(wǎng)貸市場中，產(chǎn)品信息是消費者決定投資的前提，經(jīng)營者對其投放產(chǎn)品的價格、質(zhì)量等信息理解的充分性遠高于消費者。

第三，P2P 網(wǎng)貸交易中買賣雙方地位不平等。P2P經(jīng)營者憑借其在金融行業(yè)的浸淫，自然在專業(yè)知識上占據(jù)優(yōu)勢，金融消費者在談判過程中明顯處于弱勢。除此外，消費者弱勢地位還體現(xiàn)群體的隨機性和松散性，無法形成一致意見和金融經(jīng)營者抗衡。從交易平臺的特點看，P2P 經(jīng)營者通過計算機網(wǎng)絡系統(tǒng)可以實現(xiàn)對廣大消費者的精準聚焦，運用格式合同規(guī)避風險，將投資風險轉(zhuǎn)移到消費者頭上，而消費者表面上具有自主選擇權(quán)，實際上保護自身利益的權(quán)利被限制或排除。

二、P2P 網(wǎng)貸中消費者的權(quán)利保護面臨的困境

一是法律規(guī)定零散或缺失。針對互聯(lián)網(wǎng)金融的專門立法明顯滯后，金融消費者具有一定的特殊性，直接適用《消費者權(quán)益保護法》并不能完全保護消費者的利益，同時還需要結(jié)合相關(guān)的其他法律規(guī)定才能確保充分保護消費者的利益，而這些法律散見于民商事、刑法、行政法、保險法、證券法、司法解釋等法律法規(guī)中，且這些規(guī)范大都是原則性規(guī)定，直接適用存在一定的困難，并不能周全的保護金融消費者的利益。我國早已制定《消費者權(quán)益保護法》以專門保護消費者權(quán)益，隨著社會的發(fā)展，其部分內(nèi)容與時代，雖然在2013年進行了修訂，但依然主要調(diào)整一般消費者和經(jīng)營者的法律關(guān)系，對于金融消費法律關(guān)系能否調(diào)整目前任存在爭論，期望通過該法來充分保護P2P 網(wǎng)貸中消費者的權(quán)利更是不切實際。

二是監(jiān)管缺失。P2P 網(wǎng)貸作為一種金融創(chuàng)新，雖然給金融市場的發(fā)展帶來了蓬勃生機、為廣大消費者提供了便利，然而在表面的繁榮下亂象叢生，其中有很大一部分，不到半年就銷聲匿跡或是奄奄一息，大有當年團購大起大落之勢。甚至有人直言：P2P這一行業(yè)目前在“無門檻、無標準、無監(jiān)管”地野蠻生長。一無門檻。P2P網(wǎng)貸是通過網(wǎng)絡平臺進行的個人與個人之間的小額貸款交易，平臺為借貸雙方直接建立聯(lián)系，依靠互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)線上審貸。然而，這種快捷的金融信貸模式到了市場上卻被許多公司演繹成“十幾萬元買套軟件系統(tǒng)、搭個架子買個域名、去工商注冊一下就可以做了”。這些平臺很可能壓根沒有足夠的資金儲備、專業(yè)的項目評估人才和完善的流程。風控、借款人質(zhì)量把關(guān)等是立在P2P前的一道隱形門檻。而事實上，在招徠客戶方面，在線上一端，P2P公司只要給出高利率，就不愁投資者參與；在貸款人一端，平臺也可以通過與線下小額貸款公司合作快速獲得資源。因此，“迅速開張”也不是難事。低成本繁榮的同時，倒閉、跑路等伴隨而來，欺詐等行為也層出不窮，整個行業(yè)形象一落千丈。二無標準。與小貸公司所不同的是，P2P網(wǎng)貸平臺目前沒有受到任何利率“紅線”的約束。眾所周知，國內(nèi)超過八成的P2P平臺并非純粹的“資金撮合中介”，大多數(shù)平臺一般還會向借款人收取一定比例的中介費用，這也是目前國內(nèi)許多網(wǎng)貸平臺的謀生之道。目前大多數(shù)P2P平臺付給投資者的年化利率在12%—20%左右，但若加上平臺收的中間費，借款人承擔的貸款成本則被大幅推高。國內(nèi)的P2P企業(yè)很多正在脫離P2P本來應該有的定義，逐漸走入灰色地帶，與非法集資的區(qū)別越來越模糊。三無監(jiān)管?；ヂ?lián)網(wǎng)金融企業(yè)的業(yè)務活動經(jīng)常突破現(xiàn)有的監(jiān)管邊界，進入法律上的灰色地帶，甚至可能觸及“非法集資、非法經(jīng)營”等底線。事實上，目前P2P網(wǎng)貸平臺本身的資金實力、第三方擔保方的擔保能力等信息，對用戶而言并不透明，目前國內(nèi)缺乏一套有效的系統(tǒng)對這些信息予以調(diào)查和披露，用戶難以甄別。

三是金融消費糾紛解決機制不暢。目前在糾紛解決方面主要存在以下問題：一是 P2P 網(wǎng)貸經(jīng)營者內(nèi)部缺乏有效的糾紛解決機制，當前 P2P 平臺雇員大多不具備專業(yè)的金融、法律知識，缺乏風險防范意識，沒有建立有效的規(guī)范制度，在制度管理上存在明顯漏洞。二是在具體的糾紛中，消費者往往處于弱勢地位。按照民事訴訟中“誰主張、誰舉證”的證據(jù)規(guī)則，金融消費者的消費記錄一般都由P2P 網(wǎng)貸經(jīng)營者掌握，憑借個人能力難以收集到對自己有利的事實證據(jù)，在證據(jù)搜集能力上明顯弱于經(jīng)營者。三是消費者訴訟成本高昂。針對個別消費者的訴訟，金融經(jīng)營者有足夠的資金實力與消費者展開長時間的訴訟。而消費者彼此之間經(jīng)常由于信息溝通不暢造成思想不統(tǒng)一，導致維權(quán)行動成本高昂，進而經(jīng)營者可以輕松瓦解消費者的聯(lián)合訴訟。四是行業(yè)協(xié)會沒有充分發(fā)揮自律作用。在一些地區(qū)，P2P 網(wǎng)貸領(lǐng)域已成立區(qū)域性行業(yè)組織，國家層面的互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會也已經(jīng)成立并開始運作，但由行業(yè)協(xié)會主導的自律監(jiān)管在P2P 網(wǎng)貸中對金融消費者還未充分發(fā)揮保護作用。

三、對 P2P 網(wǎng)絡借貸金融消費者法律保護的建議

（一）制定金融消費者權(quán)益保護的有關(guān)法律規(guī)范

我國可借鑒境外相關(guān)立法經(jīng)驗,結(jié)合我國金融市場發(fā)展實踐,研究制定專門的《金融消費者保護法》,為金融消費者保護提供權(quán)威性的制度基礎(chǔ)。比如，2010年7月美國頒布的《多德—弗蘭克華爾街改革與消費者保護法案》，2011年我國臺灣地區(qū)出臺了“金融消費者保護法”都是可以借鑒的案例。在《金融消費者保護法》正式出臺的基礎(chǔ)上,相關(guān)監(jiān)管部門和金融消費者權(quán)益保護機構(gòu)制定富有針對性的監(jiān)管規(guī)章和條例,形成切實可行的金融消費者權(quán)益保護機制,不斷完善金融消費者保護法律法規(guī)體系。在監(jiān)管力量上,可以集中整合“一行三會”金融消費者、投資者權(quán)益保護部門的力量，設立獨立的金融消費者保護局。例如，美國成立了單獨的金融消費者保護局(CFPB),在立法執(zhí)法、重罰侵權(quán)行為、叫停對消費者有害的產(chǎn)品等等方面頻頻作為。同時,要加快推動金融知識普及教育,尤其是對當前興起的互聯(lián)網(wǎng)金融、P2P網(wǎng)貸等創(chuàng)新方式,充分揭示金融業(yè)務和金融產(chǎn)品的風險,為促進金融消費者以合法、合理、有效的途徑維護權(quán)益做好相關(guān)教育、培訓工作。

（二）構(gòu)建P2P 網(wǎng)貸監(jiān)管制度

首先，建立市場準入監(jiān)管制度。針對互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)參差不齊的現(xiàn)狀，有關(guān)監(jiān)管部門應當建立市場準入門檻，要求從事互聯(lián)網(wǎng)金融的企業(yè)必須達到市場準入門檻，如對企業(yè)的法定最低注冊資本、經(jīng)營范圍、風險防控措施以及人員素質(zhì)等提出一定的要求，只有符合上述要求的企業(yè)才能準許從事互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務，否則，不允許其經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務。此外，已經(jīng)成立的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)也必須達到上述從業(yè)標準，對于不符合從業(yè)資格的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)，必須限期進行整改，如整改后仍不符合行業(yè)標準的，應當責令其退出市場；其次，建立市場運營監(jiān)管制度在進行具體制度建構(gòu)時，一方面，對于互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的不正當競爭行為，如，濫用格式合同侵害消費者的合法權(quán)益或排除經(jīng)營者義務、限制消費者權(quán)利、夸大盈利欺騙消費者等，應當制定法律規(guī)范加強對格式合同的監(jiān)管、規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的經(jīng)營行為，并對企業(yè)的合規(guī)性進行監(jiān)督，使互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)按照法律規(guī)則公平競爭，從而確?；ヂ?lián)網(wǎng)金融企業(yè)的產(chǎn)品質(zhì)量，營造公平的市場環(huán)境另一方面，為防范金融風險，保障消費者合法權(quán)益，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)必須在資本充足率、存款準備金、風險準備金等重要指標上達到一定的標準和要求，具體設定的標準時可以結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的實際經(jīng)營狀況，比照傳統(tǒng)金融機構(gòu)的監(jiān)管標準適當放寬最后，建立市場退出監(jiān)管制度。保障消費者合法權(quán)益是互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)退出市場時必須重視和解決的問題。由于互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)既沒有國有金融機構(gòu)那樣雄厚的財力，也沒有國家以信用為其作擔保，一旦發(fā)生信用危機，消費者權(quán)益將遭受侵害，企業(yè)可能因破產(chǎn)導致失去清償能力，消費者的本錢也將血本無歸，因而，為保障互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)退市時的消費者利益，建立互聯(lián)網(wǎng)金融消費者保險基金也許不失為一個有益的嘗試，不僅可以增加消費者對互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的信心，也能提升互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的社會責任感。

（三）完善金融消費者投訴處理機制

一是落實投訴處理責任制和考核制。金融機構(gòu)應建立健全金融消費者投訴處理的領(lǐng)導負責制，對每起投訴都應認真核實，對有關(guān)責任人做出處理決定，并提出整改措施，投訴處理完畢后要由負責人向金融消費者反饋投訴處理結(jié)果。金融機構(gòu)在員工考核中，應加大投訴項目的績效考核掛鉤力度，從而提供工作人員的服務質(zhì)量。二是提高投訴處理的時效性。對于金融消費者的投訴，金融機構(gòu)應在接到投訴或反饋信息當日解答和處理；當日不能解答和處理的，應說明具體原因，并承諾在一定期限內(nèi)給予解決，并建立相應的督辦制度。三是建立投訴回訪制度。金融機構(gòu)應建立金融消費者投訴回訪制度，對每起金融消費者投訴都須建立詳細的檔案資料，包括金融消費者基本情況、投訴內(nèi)容、處理過程、處理結(jié)果、滿意度等，在處理消費者投訴完畢后，確定后續(xù)跟進負責人，電話了解或上門征詢意見，并反饋投訴中提出需求的改進措施，消除金融消費者不滿的負面?zhèn)鞑バ?。四是建立重大投訴及時上報制度。金融機構(gòu)網(wǎng)點內(nèi)發(fā)生的不能妥善解決的金融消費者投訴，或集中大規(guī)模投訴，或投訴事項重大有可能引發(fā)重大聲譽風險，或投訴事項涉及眾多金融消費者利益，可能引發(fā)群體性事件、影響金融穩(wěn)定的，應在第一時間上報各自分行以及金融監(jiān)管機構(gòu)。如未及時上報導致事態(tài)擴大的，將視程度追究相關(guān)責任人的責任。