□ 張秀娟

近期新浦化學(xué)、南山集團即將新投乙烷裂解制乙烯項目引起市場關(guān)注，東華能源、福建美德石化等PDH項目進展也如火如荼。繼煤化工在我國聚烯烴市場迅速擴張之后，以烷烴為主的輕烴能源也在我國烯烴市場逐步滲透，我國聚烯烴正在向原料多元化方向快速發(fā)展。

目前國內(nèi)聚烯烴裝置擴能仍未止步，延安能化、中海油殼牌、煙臺萬華、南山集團、浙江石化、盛虹一體化、東華能源、茂湛一體化、恒力石化、古雷石化等大乙烯項目、PDH及煤制烯烴等項目將在2020～2025年集中投放，民企、國企、外企，各路資本都在投資，中國聚烯烴市場進入新一輪快速發(fā)展期。

原料多元化進程加快，國企行業(yè)影響力下降。國內(nèi)聚乙烯目前原料有限，其中油制工藝最多，產(chǎn)能占比達77%；煤化工工藝發(fā)展最快，產(chǎn)能占比達19%，是聚乙烯擴能的主要力量；外購甲醇占比僅有4%，該工藝發(fā)展動能不足，后期可能下降。相較而言，聚丙烯原料多元化進程更為快速，尤其是煤制工藝及PDH工藝呈較快增長趨勢，目前煤制聚丙烯產(chǎn)能占比達23%，PDH工藝產(chǎn)能占比達8%。除此之外，MTO/MTP、外購丙烯工藝亦被少數(shù)企業(yè)青睞，而油制工藝產(chǎn)能由曾經(jīng)的“獨霸天下”降至目前的55%。

從未來的發(fā)展來看，“十三五”期間將增加近2000萬噸聚烯烴產(chǎn)能，其中25%新投產(chǎn)能考慮輕烴原料，35%新投產(chǎn)能計劃采用石腦油裂解工藝（主要是煉化一體化項目），40%新投產(chǎn)能將采用煤化工工藝路線。考慮到乙烯儲運條件的苛刻性，外購甲醇及外購乙烯工藝一般不會是聚乙烯生產(chǎn)企業(yè)考慮的對象，而外購丙烯及MTO裝置因投產(chǎn)周期短及前期投入少的特點，仍有擴能空間。

原料多元化為更多資本進入行業(yè)提供了機會。目前中國石化、中國石油的產(chǎn)能總和占我國聚烯烴市場的半壁江山，市場話語權(quán)較大。煤化工聚烯烴產(chǎn)能占比位居第二，并且市場占有率還在提高，成為“兩桶油”的最大競爭對手，在市場上擁有一定的話語權(quán)。而PDH及乙烷裂解為首的輕烴類低成本原料工藝蓄勢待發(fā)。我國聚烯烴行業(yè)由過去的中國石化、中國石油、合資企業(yè)三足鼎立之勢，開始演變?yōu)榘夯ぜ暗胤狡髽I(yè)在內(nèi)的四分天下的格局。

在高速擴能背后，聚烯烴區(qū)域結(jié)構(gòu)也在改變。產(chǎn)能持續(xù)投放，使我國聚烯烴行業(yè)規(guī)模迅速擴大。2017年我國聚乙烯產(chǎn)能1697.8萬噸，聚丙烯產(chǎn)能2158萬噸，分別占全球總量的14.5%和27.8%。國內(nèi)聚烯烴區(qū)域結(jié)構(gòu)特征開始顯現(xiàn)：西北地區(qū)得益于煤化工的迅速發(fā)展，已成為國內(nèi)聚烯烴產(chǎn)能供應(yīng)最集中的地區(qū)；而得益于PDH、外購丙烯等工藝的快速發(fā)展，聚烯烴在華北、華東地區(qū)的產(chǎn)能占比分別達到20%，再結(jié)合華北、華東本身較大的消費能力，華北、華東在聚烯烴市場的定價權(quán)更為明顯。由于大型烯烴項目多分布在華東、華南地區(qū)，煤化工項目多集中在西北地區(qū)，華南、華東地區(qū)有望成為國內(nèi)聚烯烴行業(yè)產(chǎn)能增速較快的區(qū)域，屆時聚烯烴產(chǎn)品就近消費特點將更為明顯。

由于聚烯烴行業(yè)自身特有的巨大消費潛力及較高的盈利水平，勢必刺激更多企業(yè)加入，而原料多元化將是未來中國聚烯烴行業(yè)發(fā)展的重要特征。我國聚烯烴產(chǎn)業(yè)已經(jīng)從石腦油裂解工藝獨占鰲頭的時代，進入煤油競爭時期。同時伴隨著諸多輕烴資源的強勢進入，烯烴類原料或?qū)⒁云涞统杀緝?yōu)勢在聚烯烴行業(yè)贏得一席之地。