李錦

目前，首批41家軍工科研院所轉(zhuǎn)企工作試點已經(jīng)開始。軍工國企混合所有制改革日益引起人們的重視，值得深入研究。

軍工科研院所將被分為基礎(chǔ)類、工程類、工藝類三類，除基礎(chǔ)類保留事業(yè)單位屬性之外，其余兩類均需完成轉(zhuǎn)企改制。改革目標(biāo)是，2018年首批生產(chǎn)經(jīng)營類軍工科研院所完成轉(zhuǎn)制，2020年其他生產(chǎn)經(jīng)營類軍工科研院所基本完成轉(zhuǎn)制;初步建立現(xiàn)代企業(yè)制度，促進(jìn)科研生產(chǎn)相結(jié)合。

一

軍工科研院所覆蓋面寬、涉及領(lǐng)域廣、人員數(shù)量多，改革任務(wù)復(fù)雜艱巨。

產(chǎn)權(quán)關(guān)系不明晰，需要分類劃清界限。軍工科研院所隸屬于軍工集團(tuán)公司，資產(chǎn)、資產(chǎn)管理、行業(yè)管理權(quán)限歸屬不同國家部委、機(jī)關(guān)，軍工集團(tuán)公司與所屬科研院所并未形成真正的產(chǎn)權(quán)關(guān)系，主要依靠行政管理、人事管理以及代行資產(chǎn)管理職能，限制了市場化運作。軍工科研院所的事業(yè)單位屬性，導(dǎo)致了其自身缺乏尋求發(fā)展的內(nèi)在動力。作為事業(yè)單位，財產(chǎn)不是企業(yè)法人財產(chǎn)，企業(yè)沒有處置權(quán)。

價值取向的兩元特征。國家利益與研究所利益無法高度統(tǒng)一，和平時期科研院所以實現(xiàn)利潤和效益的最大化為目標(biāo)，如果過分強(qiáng)調(diào)國家利益高于一切，軍工科研院所就會難以形成自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧的經(jīng)濟(jì)主體。

管理機(jī)制無法形成規(guī)模化的生產(chǎn)模式。絕大部分軍工科研院所沒有走向市場，基本上是由國家下達(dá)任務(wù)并給予一定的經(jīng)費，圍繞完成軍品任務(wù)來配置資源和建立組織結(jié)構(gòu)，無法以市場經(jīng)濟(jì)的方式來經(jīng)營運作。軍方是唯一的需求單位，造成了科研院所的禾日開生產(chǎn)批量小、品種多，無法形成規(guī)?；纳a(chǎn)模式。而且，科研成果全部屬國家所有，無法快速轉(zhuǎn)化為利潤。軍品科研生產(chǎn)還存在保密的特殊性。

絕大部分軍工科研院所的軍民融合發(fā)展模式尚未建立。大多科研院所以軍品業(yè)務(wù)為主，民品體量小，軍民兩用技術(shù)開發(fā)水平較低。民品公司往往實現(xiàn)成果轉(zhuǎn)化后，缺少科技人才和技術(shù)支撐，產(chǎn)品成本降不下來，而且產(chǎn)品和技術(shù)與市場兼容性差，無法實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化。同時，軍民品兩個標(biāo)準(zhǔn)，降低了軍民融合的效率。面向軍民品兩個市場，軍工科研院所在技術(shù)創(chuàng)新、成果轉(zhuǎn)化、設(shè)施設(shè)備、組織管理等方面的共享程度還需要進(jìn)一步提高。

二

我國軍工科研院所大部分是事業(yè)單位，與企業(yè)單位相比，事業(yè)單位不以營利為目的，財政及其他單位撥入的資金主要不以經(jīng)濟(jì)利益的獲取為回報?？蒲性核闹频母灸康氖?，使科研院所的發(fā)展適應(yīng)市場化的要求，轉(zhuǎn)變管理體制和運行機(jī)制，實現(xiàn)從“行政化”管理向“市場化”管理的轉(zhuǎn)變，提高科研院所整體的創(chuàng)新能力和效率，增強(qiáng)其參與市場競爭的活力和能力，促進(jìn)科技型企業(yè)成長。改制的路徑有：集團(tuán)內(nèi)資產(chǎn)重新整合（研究所轉(zhuǎn)企改制）;上市、內(nèi)部實行股權(quán)激勵（管理層與員工持股）;出讓部分股權(quán)引入外部資本（盤活存量）;收購?fù)獠棵衿螅ㄒM(jìn)增量）等?？梢哉J(rèn)為，混合所有制改革是軍工科研院所改制的重要內(nèi)容，值得認(rèn)真研究。

理清產(chǎn)權(quán)關(guān)系和完善優(yōu)化企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)，是混合所有制改革的基礎(chǔ)。改制的目的是，真正建立產(chǎn)權(quán)明晰的現(xiàn)代企業(yè)制度，打造更加面向市場的產(chǎn)業(yè)化能力，具備適應(yīng)市場化運作模式的經(jīng)營管理能力。將軍工科研院所逐步轉(zhuǎn)為具有獨立法人地位的經(jīng)濟(jì)實體，改變內(nèi)部企事業(yè)兩種體制混雜在一起、科研生產(chǎn)分離、互為羈絆的被動局面，直接從事武器裝備的研究發(fā)展及民品開發(fā)，建成多種所有制的混合型經(jīng)濟(jì)體系，逐漸減少科研經(jīng)費的投入，把軍工科研院所推向市場，爭取實現(xiàn)由“政府主體型”向“企業(yè)主體型”轉(zhuǎn)變。改制關(guān)鍵是法人治理，是董事會建設(shè)。設(shè)立科學(xué)、規(guī)范的組織管理機(jī)構(gòu)，建立由股東會、董事會和經(jīng)理層組成的權(quán)責(zé)明確、各司其職的組織管理機(jī)構(gòu)，切實保障內(nèi)部決策、監(jiān)督和執(zhí)行權(quán)的有效行使。國家部委、機(jī)關(guān)或軍工集團(tuán)授權(quán)經(jīng)營，按照《公司法》以法定方式派代表（股東代表或董事）進(jìn)入軍工院所，行使選擇經(jīng)營者、重大決策和收益分配等權(quán)利。同時，科研院所以全部法人財產(chǎn)自主經(jīng)營，并對債務(wù)承擔(dān)責(zé)任。實行股份制，并力爭投資主體多元化，考慮到軍工科研生產(chǎn)的特殊性，保證國有控股，確保國有資產(chǎn)保值增值，鼓勵經(jīng)營者和業(yè)務(wù)骨干參股，重視吸引外部投資者作為戰(zhàn)略合作伙伴，從而建立規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)，并使員工利益與企業(yè)利益通過產(chǎn)權(quán)關(guān)系緊密地聯(lián)系起來。

科研院所轉(zhuǎn)制和軍工企業(yè)的混合所有制改革有機(jī)結(jié)合，在改革中激發(fā)人員和資產(chǎn)的活力。股份制改造，以混改、科研院所改制和資產(chǎn)證券化、軍民定價和軍民融合等為代表的軍工改革，將給軍工高端產(chǎn)業(yè)帶來中長期制度紅利。把事業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)為企業(yè)資產(chǎn)，也有助于促進(jìn)軍工科研院所上市，實現(xiàn)資本證券化，在改革中實現(xiàn)國有控股的公眾公司體制和“民營”機(jī)制相結(jié)合的模式。從而徹底打破目前軍工科研院所內(nèi)部存在的事業(yè)企業(yè)兩種體制并存、科研生產(chǎn)分離形不成活力且相互掣肘效率低下的落后局面。其實，軍工企業(yè)也有不少嘗試了混合所有制，只是過去在體制內(nèi)不敢公開，或者放不開。改制了，首先要想的便是混合所有制改革，第一是上市，第二是戰(zhàn)略投資，好項目趕快擴(kuò)張，把體制內(nèi)的優(yōu)勢組合進(jìn)來，這是個機(jī)遇。

資產(chǎn)注入是軍工改革的機(jī)會，上市是軍工企業(yè)混合所有制改革首選之事。目前，我國軍工集團(tuán)資產(chǎn)證券化率普遍較低，由于我國研究所和軍工廠兩種體制并存，導(dǎo)致大量軍工資產(chǎn)無法整合，不具備上市條件，十大軍工集團(tuán)資產(chǎn)證券化水平僅為30%左右，且呈現(xiàn)“大院所、小上市公司”的特點，上市公司體外存在大量優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)。資產(chǎn)證券化水平較高的航空工業(yè)和中船重工集團(tuán)超過了50%，而水平較低的航天科技、航天科工和電子科技集團(tuán)則僅有20%左右，很大程度上是受研究所資產(chǎn)的影響。去年，航天科技集團(tuán)已提出，“十三五”期間集團(tuán)的資產(chǎn)證券化率要從15%提高到45%，目前的證券化率還不到20%0這意味著未來將加快資產(chǎn)證券化進(jìn)度。研究所資產(chǎn)注入上市公司首先必須經(jīng)過轉(zhuǎn)企改制的步驟。對于研究所資產(chǎn)占比較高的航天科技、航天科工和電子科技集團(tuán)來講，在研究所改制無法順利推進(jìn)的情況下，資產(chǎn)證券化水平很難進(jìn)一步提升。我國軍工企業(yè)潛在資產(chǎn)證券化的空間很大。航天科技集團(tuán)把股份制改造和上市作為實現(xiàn)混合所有制的重要方式，包括獨立IPO、分板塊注入旗下上市公司等，此外，也不排除合資。優(yōu)質(zhì)軍工資產(chǎn)可能與上市公司合二為一，從大邏輯上實現(xiàn)聯(lián)通：國家對國防軍工行業(yè)的投入包括國防軍費以及科研經(jīng)費投入等的增長確定性，具體反映在軍工上市公司的業(yè)績層面，因此對應(yīng)實現(xiàn)股價增長的長牛行情。2018～2019年將成為軍工科研院所改制和資本化的高潮期，部分重點公司的投資價值有望大幅提升。

結(jié)構(gòu)調(diào)整與規(guī)?；亟M是重要的一步。首先是內(nèi)部重組，從航天科工集團(tuán)來看，初步形成了空天防御、飛航導(dǎo)彈、固體火箭、信息產(chǎn)業(yè)、高端裝備產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展平臺和國際化經(jīng)營平臺的架構(gòu)。兵器工業(yè)集團(tuán)重組需求強(qiáng)烈，確定性高，30多家子集團(tuán)專業(yè)化整合已提前完成。其次是外部重組，引進(jìn)具有產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)度的企業(yè)作為戰(zhàn)略投資者，例如新材料、電子通訊、芯片等，試點單位也可以向這個方向投資。軍工科研院所是隸屬國防科工局各軍工集團(tuán)事業(yè)單位，擁有最核心優(yōu)質(zhì)“輕資產(chǎn)”，代表了中國軍工科研體系最高水平，被譽為各軍工集團(tuán)“鉆石礦”或“現(xiàn)金奶?！?。改制后要以新技術(shù)新工藝制造高端產(chǎn)品贏得市場，提升核心競爭力，以此作為企業(yè)發(fā)展新的增長利基。同時做好引進(jìn)國內(nèi)外先進(jìn)技術(shù)的消化吸收再創(chuàng)新和知識產(chǎn)權(quán)管理，最終形成自主知識產(chǎn)權(quán)的產(chǎn)品。知識產(chǎn)權(quán)管理不僅是企業(yè)保護(hù)自身技術(shù)創(chuàng)新成果的重要手段，更是企業(yè)形成持續(xù)創(chuàng)新能力、占領(lǐng)市場竟?fàn)幹聘唿c的有力武器。

軍工企業(yè)混合所有制改革可以實施員工持股等混合所有制方式，激活員工積極性。混合所有制改革可以與深化企業(yè)內(nèi)部科研生產(chǎn)、人事、薪酬三項制度改革結(jié)合起來。發(fā)揮競爭機(jī)制的作用，分配上拉開檔次，突出工資收入與貢獻(xiàn)度緊密掛鉤，建立起有效的激勵機(jī)制，從而真正形成員工能上能下、能進(jìn)能出的用人機(jī)制。軍工企業(yè)由于體制相對保守，激勵機(jī)制比較傳統(tǒng)，實行員工持股等激勵措施的企業(yè)極少，不利于發(fā)揮優(yōu)秀人才積極性。未來軍工企業(yè)也會逐步完善激勵機(jī)制，上市公司和適合的非上市公司會更多地實施員工持股等混合所有制，激活員工積極性，盤活存量資產(chǎn)，增強(qiáng)企業(yè)竟?fàn)幜陀芰Α?/p>

改制不能把人才改跑了。過去在體制內(nèi)，很多人不是靠報酬，而是靠強(qiáng)烈的事業(yè)心、責(zé)任感與榮譽感，充滿激情地工作?，F(xiàn)在門打開了，市場化薪酬問題就不得不提到議事日程上了。采用市場化的定價機(jī)制，也是改革內(nèi)容。需要增強(qiáng)盈利能力，實現(xiàn)資金和人才積累。因此軍品定價機(jī)制改革是重要方向，放開原來成本加乘的定價機(jī)制，根據(jù)軍品的特點進(jìn)行分類，采用更加市場化的定價機(jī)制，提高軍品利潤率，利于大幅提升存量軍工資產(chǎn)的盈利能力。

明確實施改革體制與混合經(jīng)濟(jì)的目的，重點解決科技經(jīng)濟(jì)、軍民兩個結(jié)合。這是兩個抓手，也是走向市場，戰(zhàn)略運營的重點。軍工科研院所，往往科研能力強(qiáng)，經(jīng)濟(jì)效益弱。要結(jié)合自身實際，以國家行為為主導(dǎo)，加強(qiáng)國防科研隊伍建設(shè)，通過加快體制改革和機(jī)制轉(zhuǎn)換步伐，解決科技與經(jīng)濟(jì)脫節(jié)問題，實現(xiàn)軍民融合發(fā)展，為國防工業(yè)和國民經(jīng)濟(jì)建設(shè)作出更大的貢獻(xiàn)。軍民融合發(fā)展是一項國家戰(zhàn)略。軍民融合一方面引入民企參與軍品生產(chǎn)，給傳統(tǒng)軍品生產(chǎn)企業(yè)壓力，促使其提高自身競爭力。在在竟?fàn)幍沫h(huán)境下，參與主體都能提高技術(shù)水平，為部隊提供最好的裝備。另一方面，通過軍轉(zhuǎn)民，有利于軍工國企積累的技術(shù)向民品市場轉(zhuǎn)化，開拓新市場，增加利潤來補(bǔ)貼和發(fā)展軍品業(yè)務(wù)的同時，帶動國家經(jīng)濟(jì)升級轉(zhuǎn)型。

高度重視領(lǐng)導(dǎo)者的素質(zhì)。過去，所有軍工企業(yè)主要領(lǐng)導(dǎo)人都是集團(tuán)公司直接任免、調(diào)動，代表國家，同時又是研究所利益的代表，因而也就無法形成企業(yè)法人制度，無法使軍工科研院所成為真正的市場主體。改制后，挑選現(xiàn)代企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者除了德才兼?zhèn)渫猓饕笥休^強(qiáng)的市場運營能力和決策能力。特別是總經(jīng)理，可以聘任職業(yè)經(jīng)理人。職業(yè)經(jīng)理人與董事長是兩種標(biāo)準(zhǔn)，職業(yè)經(jīng)理人第一個本事是懂經(jīng)營，在發(fā)展企業(yè)戰(zhàn)略引領(lǐng)方面，將決定企業(yè)的命運。