馬云點(diǎn)了一份史上最貴"外賣"，600個(gè)億！“餓了么”或改名“支付飽”？

據(jù)說(shuō)是這樣的，有一天馬云開會(huì)餓了，給秘書打了個(gè)電話。

馬云：中午幫我買份餓了么（點(diǎn)個(gè)外賣），什么都行。

五分鐘后，秘書回來(lái)說(shuō)：買好了，一共95億美元，請(qǐng)您簽字。

三四年前，餓了么創(chuàng)始人張旭豪曾表示，餓了么從來(lái)不把自己當(dāng)成一家“純互聯(lián)網(wǎng)公司”，甚至也不把自己當(dāng)做一家“外賣公司”，而是類似阿里巴巴這樣的“餐飲淘寶”。

如今，“餐飲淘寶”要把把自己賣給了創(chuàng)造淘寶的馬云了。

阿里巴巴收購(gòu)中國(guó)最大的在線外賣公司餓了么，總估值95億美元（也有報(bào)道稱估值為90億美元左右，約為600億人民幣）。預(yù)計(jì)交易會(huì)在2018年第二季度完成。

這一收購(gòu)能夠完成，那么將是餓了么收購(gòu)百度外賣之后，外賣市場(chǎng)的1年之內(nèi)的第二次重要收購(gòu)行動(dòng)，原本外賣市場(chǎng)的“三國(guó)殺”格局，將變?yōu)榘⒗锲煜吗I了么和騰訊參股的美團(tuán)外賣的雙巨頭之爭(zhēng)。

阿里早已是餓了么第一大股東

在餓了么此前多輪融資后，阿里已經(jīng)成為餓了么最大的股東，對(duì)餓了么的持股達(dá)到32.94%。餓了么創(chuàng)始人張旭豪只剩2%。

1、根據(jù)阿里巴巴去年6月公布的年報(bào)，2016年8月，阿里巴巴聯(lián)合螞蟻金服向餓了么完成了12.5億美元的投資，其中，阿里巴巴出資9億美元，螞蟻金服出資3.5億美元。

2、2017年4月，阿里巴巴和螞蟻金服再次向餓了么投資4億美元，其中，阿里巴巴投資了2.88億美元，剩下的1.12億美元由螞蟻金服出資。截至去年6月，阿里巴巴集團(tuán)持有的餓了么股權(quán)約為23%，螞蟻金服持有的餓了么股權(quán)約為8.94%，阿里系持有的餓了么股權(quán)就達(dá)到了32.94%。

市場(chǎng)分析，這也非常符合阿里巴巴的風(fēng)格，此前，阿里巴巴都是先入股，后相繼完全收購(gòu)了UC、高德、優(yōu)酷土豆，整合到自己的生態(tài)體系。

此前9次融資超25億美元

包括上述阿里系2015年、2016年、2017年對(duì)餓了么的三次融資，自2011年起，餓了么共獲得9次融資，融資金額超過(guò)25億美元（約160億人民幣）。

投資方包括金沙江創(chuàng)投、經(jīng)緯中國(guó)、紅杉資本中國(guó)、大眾點(diǎn)評(píng)、騰訊、京東等機(jī)構(gòu)。具體如下：

餓了么是一家大學(xué)生出來(lái)創(chuàng)業(yè)的團(tuán)隊(duì)。2008年，還在上海交通大學(xué)機(jī)械與動(dòng)力工程學(xué)院讀碩士一年級(jí)的張旭豪和室友一邊打游戲一邊聊天，突然感到餓了，打電話到餐館叫外賣，要么打不通，要么不送。大家又抱怨又無(wú)奈，餓著肚子聊起來(lái)。

“這外賣為什么不能晚上送呢？”“晚上生意少，賺不到錢，何苦?！薄暗共蝗缥覀冏约喝ト??！薄案纱辔覀儼鼈€(gè)外賣吧?！?/p>

于是，2009年4月，張旭豪、康嘉等幾個(gè)同學(xué)共同創(chuàng)立了“餓了么”。

從交大閔行校區(qū)附近的餐館開始，再通過(guò)校園BBS招來(lái)軟件學(xué)院的同學(xué)入伙，用了半年左右，他們開發(fā)出了首個(gè)訂餐網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)。在網(wǎng)址注冊(cè)上，他們用“ele.me”（“餓了么”的漢語(yǔ)拼音）組成。

從一開始30家加盟店支持、日訂單量達(dá)500—600單；到隨后日訂單超過(guò)200萬(wàn)單，再到后來(lái)成為國(guó)內(nèi)最大的餐飲O2O，餓了么花了8年不到的時(shí)間。

2015年，張旭豪稱，“餓了么”不把自己當(dāng)成“純互聯(lián)網(wǎng)公司”、也不把自己當(dāng)做“外賣公司”，而是類似阿里巴巴這樣的“餐飲淘寶”。

經(jīng)過(guò)9年發(fā)展，外賣已成為餐飲人不可輕看的重要市場(chǎng)，餓了么也已成為中國(guó)最大的餐飲O2O平臺(tái)。與此同時(shí)，餓了么也把自己賣給阿里巴巴。

餐飲O2O成為阿里、騰訊巨頭之爭(zhēng)

根據(jù)艾媒咨詢最新數(shù)據(jù)顯示，2017年一季度，外賣市場(chǎng)的份額為：餓了么以41.7%的份額保持領(lǐng)先，美團(tuán)外賣以41%隨其后，百度外賣則仍然保有13.2%的份額。

2017年8月14日，餓了么正式收購(gòu)百度外賣，據(jù)稱交易總價(jià)8億美元。這就是說(shuō)，外賣市場(chǎng)也成了阿里、騰訊的兩大巨頭之爭(zhēng)。

自從餓了么與百度外賣合并以來(lái)，外賣平臺(tái)從餓了么、百度、美團(tuán)的“三足鼎立”，變成了“兩雄爭(zhēng)霸”。

而美團(tuán)的背后，又有騰訊的投資。因此，有人說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)外賣已經(jīng)成了馬云和馬化騰的“二馬”對(duì)決。

2016年1月，美團(tuán)完成了33億美元的融資，其中，騰訊獨(dú)占近10億美元。去年10月，美團(tuán)點(diǎn)評(píng)再獲新一輪40億美元融資，此次融資依然由騰訊領(lǐng)投。

易觀統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2017年第四季度，我國(guó)外賣交易市場(chǎng)總規(guī)模達(dá)667.3億元，環(huán)比增長(zhǎng)16.2%，同比增長(zhǎng)81.8%，其中餓了么加百度外賣合計(jì)份額高達(dá)49.8%，占據(jù)半壁江山，美團(tuán)外賣則占據(jù)43.5%。

2000億在線外賣市場(chǎng)能夠繼續(xù)高增長(zhǎng)？

與此同時(shí)，外賣市場(chǎng)仍有巨大增長(zhǎng)空間，三四線城市外賣市場(chǎng)前景廣闊。

2018年1月，美團(tuán)點(diǎn)評(píng)研究院發(fā)布了《2017年中國(guó)外賣發(fā)展研究報(bào)告》，報(bào)告稱目前我國(guó)餐飲大盤規(guī)模穩(wěn)定增長(zhǎng)，增速維持在兩位數(shù)水平。

根據(jù)報(bào)告中國(guó)餐飲大盤收入穩(wěn)定在增長(zhǎng)，2016年突破3.5萬(wàn)億大關(guān)，同比增長(zhǎng)11%，2017年中國(guó)餐飲收入有望達(dá)到3.9萬(wàn)億，未來(lái)預(yù)計(jì)保持10%+增速。也就是說(shuō)，2018年餐飲行業(yè)仍能保持10%以上增長(zhǎng)。

艾媒咨詢預(yù)測(cè)，中國(guó)在線外賣市場(chǎng)2017年市場(chǎng)規(guī)模預(yù)計(jì)達(dá)到2046億元，增長(zhǎng)率23%，2018年將達(dá)2414億元。在線訂餐用戶規(guī)模將達(dá)到3億人，同比增長(zhǎng)18%，規(guī)模和用戶的增長(zhǎng)率，都有所下降，但仍高于餐飲大盤增速。

三四線城市已成為外賣發(fā)展的重要增長(zhǎng)極。

餓了么收購(gòu)百度外賣，阿里巴巴又收購(gòu)了餓了么之后，中國(guó)的在線外賣市場(chǎng)格局出現(xiàn)了很大的變化，餓了么能夠繼續(xù)保持中國(guó)在線外賣市場(chǎng)NO1的地位，還要看阿里巴巴未來(lái)的支持力度，餓了么和百度外賣團(tuán)隊(duì)的努力，以及主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手美團(tuán)的發(fā)展情況，最終還有待于市場(chǎng)的檢驗(yàn)。endprint

那么，這次收購(gòu)，對(duì)于處在外賣戰(zhàn)場(chǎng)中的餐飲老板來(lái)說(shuō)，有何影響？我們不妨做出以下幾個(gè)猜想：

猜想一

餓了么張旭豪可能出局，或因?qū)€失敗？

據(jù)微信公眾號(hào)“丁叔碎語(yǔ)”消息：阿里收購(gòu)餓了么，已簽排他，3個(gè)月內(nèi)阿里將按95億美元（每股0.6517）現(xiàn)金收購(gòu)餓了么全部股份。對(duì)此，阿里回應(yīng)稱：對(duì)市場(chǎng)傳言不予置評(píng)。餓了么官方微博“餓了么網(wǎng)上訂餐”表示：坊間傳言的常規(guī)操作，我們不予置評(píng)。

此前，有知情人士告訴記者 ，阿里收購(gòu)餓了么可能在2017年底完成，最晚可能在2018年之后。另外，知情人士還表示，阿里收購(gòu)餓了么后，過(guò)渡期后創(chuàng)始人將出局。但是，餓了么創(chuàng)始團(tuán)隊(duì)沒(méi)同意，所以雙方此前一直在談判。還有消息稱，雙方的收購(gòu)確實(shí)還在談判，因?yàn)榘⒗镎J(rèn)為收購(gòu)金額過(guò)高。

對(duì)于阿里的收購(gòu)，張旭豪此前態(tài)度并不排斥?！澳阕龅貌缓帽皇召?gòu)，這是宿命，能被收購(gòu)那還算有你一個(gè)退出渠道?！?/p>

網(wǎng)友神評(píng)論：“餓了么”或改名“支付飽”。

猜想二

百度徹底退出外賣O2O市場(chǎng)？

2017年8月，百度外賣與餓了么進(jìn)行合并，合并之后百度在餓了么占股5%。當(dāng)時(shí)，雙方對(duì)外公布的信息是，百度外賣將獨(dú)立運(yùn)營(yíng)。

如果阿里巴巴收購(gòu)餓了么，那么百度將會(huì)從餓了么股東名單中退出，這也意味著百度將徹底退出外賣O2O市場(chǎng)。

猜想三

美團(tuán)和阿里的外賣戰(zhàn)爭(zhēng)誰(shuí)會(huì)贏？

2017年8月24日宣布合并百度外賣，10月16日，餓了么宣布正式接入支付寶與口碑的外賣服務(wù)線上運(yùn)營(yíng)，成為支付寶原生首頁(yè)界面11個(gè)默認(rèn)應(yīng)用之一。

美團(tuán)外賣占領(lǐng)微信流量端，餓了么拿下支付寶，屆時(shí)業(yè)內(nèi)人士皆認(rèn)定：二者的競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)升級(jí)為騰訊和阿里兩大巨頭的流量之爭(zhēng)。此次收購(gòu)更確認(rèn)這一戰(zhàn)爭(zhēng)形勢(shì)。

然而，曾于百度外賣任職的資深外賣人士認(rèn)為：擁有超過(guò)4.5億實(shí)名用戶的支付寶，雖然是“黃金口岸”，但是要想轉(zhuǎn)化這4.5億用戶并非易事。

他說(shuō)：“流量已經(jīng)非常固定了，導(dǎo)流是最難的?！辈蚍Q，“你會(huì)發(fā)現(xiàn)它大爺、它二大爺、全家都給他流量，就是起不來(lái)。這可是實(shí)實(shí)在在的驗(yàn)證，百度外賣放在百度首頁(yè)，一天七億的點(diǎn)擊量，一個(gè)人沒(méi)來(lái)?！?/p>

首先，用戶習(xí)慣早已養(yǎng)成，行為極其準(zhǔn)確，用戶在線下購(gòu)物打開支付寶掃碼場(chǎng)景很難聯(lián)想到叫外賣；其次，在線上購(gòu)物的時(shí)候也不會(huì)有想法去支付寶叫外賣。

除非，支付寶的優(yōu)惠力度更大，有更多新的玩法兒，才能引導(dǎo)用戶消費(fèi)。

猜想四

外賣商家會(huì)遭到更大綁架嗎？

在此之前，某華南地區(qū)的外賣老板曾向外賣君抱怨：餓了么和支付寶之間的導(dǎo)流“活動(dòng)”，就是“讓商家掏錢來(lái)打仗”。

去年11月中旬到今年1月，支付寶和餓了么聯(lián)合辦了“紅包節(jié)”活動(dòng)。據(jù)這位老板講到，在他們所在城市，“想要參加紅包節(jié)活動(dòng)，除了正?？埸c(diǎn)，商家還要多出4塊錢。只有這樣，領(lǐng)到紅包的顧客才能到你們店消費(fèi)。”

“4塊錢，客單價(jià)高一些的正餐還可以承受?？墒撬徽撈奉?，小到米粉粥店，想?yún)⒓踊顒?dòng)都要出這錢。”而4塊錢，對(duì)于很多客單價(jià)在20元左右的外賣店來(lái)說(shuō)，相當(dāng)于又扣掉了20%。

不參加這場(chǎng)活動(dòng)，則相當(dāng)于放棄了一部分流量?！梆I了么一部分流量已經(jīng)被切走了（到支付寶），而這部分流量的規(guī)則和以前在餓了么平臺(tái)上的規(guī)則是不一樣的?！?/p>

就怕以后“平臺(tái)之間打仗，最后把商家的利潤(rùn)都打沒(méi)了。美團(tuán)如果坐不住了，隨時(shí)迎戰(zhàn)，對(duì)著搞，2018年可能外賣行業(yè)大家都沒(méi)有利潤(rùn)。如果這樣的話，活下來(lái)都是問(wèn)題，很多商家哪還有心思去做品牌和品質(zhì)呢？”endprint