李穎珠 中國(guó)人民銀行太原中心支行
當(dāng)前農(nóng)村信用社改制已經(jīng)大面積完成,從山西省來(lái)看,60%的縣(市)級(jí)信用社已經(jīng)改制為農(nóng)村商業(yè)銀行。農(nóng)村信用社通過(guò)改制,資產(chǎn)規(guī)模得到提升,不良貸款有所下降,經(jīng)營(yíng)效益明顯改善。但是在改制過(guò)程中、以及改制后暴露和出現(xiàn)的問(wèn)題也需要引起高度關(guān)注。為了更準(zhǔn)確地把握農(nóng)村信用社改制成果,我們選取了2018年年底前完成改制的4家農(nóng)商行進(jìn)行了調(diào)查,對(duì)其改制前后的經(jīng)營(yíng)狀況進(jìn)行了對(duì)比分析,并提出進(jìn)一步完善的對(duì)策建議。
2014年-2018年,4家農(nóng)商行存款規(guī)模平穩(wěn)增長(zhǎng),年均增長(zhǎng)率達(dá)14.22%。存款結(jié)構(gòu)較為單一,個(gè)人存款占比較大。以交城農(nóng)商行為例,2014年-2018年,個(gè)人存款占到存款總額的70%以上,而單位存款占比較小,2016年單位存款增加較多,2018年又有所回落,四年期間單位存款占存款總額比例最高為20%,占比最低時(shí)為7%。
經(jīng)過(guò)對(duì)4家農(nóng)商行2014-2018年數(shù)據(jù)匯總發(fā)現(xiàn),貸款規(guī)模經(jīng)過(guò)兩年的增長(zhǎng)后,2018年呈現(xiàn)收縮趨勢(shì),到2018年末,4家農(nóng)商行各項(xiàng)貸款余額為83.49億元,比上年減少了4個(gè)而百分點(diǎn)。經(jīng)調(diào)研,原因如下:首先,國(guó)家對(duì)農(nóng)商行貸款集中度有明確要求,對(duì)單一客戶貸款總額不得超過(guò)資本凈額的10%,對(duì)單一集團(tuán)客戶授信總額不超過(guò)資本總額的15%,受制于資本凈額和上述審慎條件的約束,改制前農(nóng)信社貸款規(guī)模比較穩(wěn)定,完成改制后,農(nóng)商行資本凈額得到擴(kuò)充,由此對(duì)優(yōu)質(zhì)客戶的貸款潛力充分釋放,貸款規(guī)模迅速上升。其次,農(nóng)信社改為農(nóng)商行后,經(jīng)營(yíng)更加注重利潤(rùn)最大化,農(nóng)商行更愿意通過(guò)擴(kuò)大貸款增加存貸款利差收入。最后,國(guó)家對(duì)農(nóng)商行支農(nóng)再貸款、支小再貸款等有硬性指標(biāo),在一定程度上也放大了農(nóng)商行的貸款規(guī)模。
貸款業(yè)務(wù)是農(nóng)商行重要的資產(chǎn)業(yè)務(wù),是主要的盈利手段。調(diào)研發(fā)現(xiàn),貸款中有一定比例的票據(jù)業(yè)務(wù)。選取的4家農(nóng)商行樣本中,2014年-2018年的存貸比在66%以上,2016年最高為72.78%,而剔除票據(jù)后的存貸比明顯下降,近5年的存貸比平均水平僅為62.75%,說(shuō)明票據(jù)對(duì)貸款業(yè)務(wù)的影響很大。
2014年-2018年,4家農(nóng)商行票據(jù)融資占貸款業(yè)務(wù)的比重保持在10%以上,特別是某農(nóng)商行,2015年的票據(jù)融資為14.80億元,占到貸款業(yè)務(wù)的47.75%,2018年票據(jù)融資占比為23.05%,而該農(nóng)商行的票據(jù)業(yè)務(wù)基本都為買斷式轉(zhuǎn)貼現(xiàn)。轉(zhuǎn)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)雖然在統(tǒng)計(jì)口徑包含在貸款業(yè)務(wù)中,但并沒有投放到實(shí)體經(jīng)濟(jì)中,而是在銀行業(yè)體內(nèi)循環(huán),沒有達(dá)到支持地方經(jīng)濟(jì)的目的,稀釋了貸款對(duì)當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展的貢獻(xiàn)度。
農(nóng)信社改制的目的是通過(guò)明晰產(chǎn)權(quán)關(guān)系,增加內(nèi)部約束機(jī)制,實(shí)現(xiàn)農(nóng)商行的健康發(fā)展,但在改制過(guò)程中引進(jìn)戰(zhàn)略投資者出現(xiàn)了一些不容忽視的問(wèn)題。調(diào)研發(fā)現(xiàn),調(diào)研的4家農(nóng)商行中有3家農(nóng)商行的股本結(jié)構(gòu)較為集中,前十名法人股東股本額在總股本中占比超過(guò)58%。根據(jù)《農(nóng)村商業(yè)銀行管理暫行規(guī)定》,為防范股權(quán)過(guò)于集中,單個(gè)法人及其關(guān)聯(lián)企業(yè)持股總和不得超過(guò)總股本的10%,任何一家大股東都不擁有對(duì)農(nóng)商行的絕對(duì)控制權(quán),例如,某農(nóng)商行的第一大法人股東股本額8000萬(wàn)元,在總股本中占比26.67%,超過(guò)了10%的約束。股東股權(quán)過(guò)于集中,一旦大股東聯(lián)合中小投資人展開對(duì)領(lǐng)導(dǎo)權(quán)的角逐,爆發(fā)領(lǐng)導(dǎo)權(quán)之爭(zhēng),將會(huì)對(duì)農(nóng)商行的經(jīng)營(yíng)發(fā)展產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。
據(jù)統(tǒng)計(jì),4家農(nóng)商行2014年的股東貸款為12.5億元,2018年底的股東貸款余額為20.82億元,四年期間增長(zhǎng)了67%,2018年的股東貸款余額占到總貸款余額的3.24%。調(diào)查顯示,部分農(nóng)商行大股東入股,并不是單純的戰(zhàn)略投資,而可能是期望利用手中的決策權(quán)為自家企業(yè)或本人獲取貸款提供便利,個(gè)別股東甚至獲得了超過(guò)入股資金數(shù)倍的貸款,銀行貸款額度過(guò)高,存在“拿銀行當(dāng)提款機(jī)”的嫌疑。如,某農(nóng)商行法法人股東某汽配城有限公司入股資本額為151.33萬(wàn)元,2017年末貸款余額為1280萬(wàn)元,貸款額是股本額的8.48倍。
調(diào)查顯示,截止到2018年12月底,4家農(nóng)商行的職工自然人持股金額合計(jì)為3.37億元,占比為15.17%,其中,某農(nóng)商行職工自然人持股占比最高為18.06%。調(diào)研發(fā)現(xiàn),農(nóng)信社在改制之初大量運(yùn)用股權(quán)配售方式出售不良資產(chǎn),并要求全體員工必須根據(jù)職級(jí)購(gòu)買股票,高管認(rèn)購(gòu)幾百萬(wàn)、中層干部認(rèn)購(gòu)幾十萬(wàn)、普通員工認(rèn)購(gòu)幾萬(wàn)。農(nóng)信社員工(含高管)在購(gòu)買股權(quán)時(shí),自有資金不足的情況下,只能通過(guò)農(nóng)信社貸款的方式實(shí)現(xiàn)購(gòu)買股權(quán)的目的。據(jù)調(diào)查,到2018年12月底,上述4家農(nóng)商行職工自然人貸款總計(jì)達(dá)2.83萬(wàn)元,相當(dāng)于入股金額的83.97%。
為了完成農(nóng)村信用社股份制改造的資產(chǎn)質(zhì)量監(jiān)管指標(biāo),一些信用社在改制時(shí),通過(guò)不良資產(chǎn)銷售、代持的方式降低不良貸款。如某縣農(nóng)村信用社,將6000萬(wàn)不良貸款交由某資產(chǎn)管理公司代持(托管),約定歸還期限和代持管理費(fèi),在完成改制后將陸續(xù)贖回。有的農(nóng)商行在改制過(guò)程中,為了壓低不良貸款,利用“過(guò)橋資金”或者“借新還舊”的方式進(jìn)行“倒貸”。例如某縣農(nóng)商行的部分貸款雖然通過(guò)整合理清借貸關(guān)系,將貸款落實(shí)到實(shí)際用款人名下等方式消除了借冒名貸款的風(fēng)險(xiǎn),但是不良貸款只是通過(guò)重新辦理貸款手續(xù)而在賬面上劃為正常貸款,貸款實(shí)質(zhì)卻未發(fā)生明顯改變,而且整合時(shí)還降低了部分信貸條件,使得整合后的貸款依然存在風(fēng)險(xiǎn)。
要突出黨對(duì)金融業(yè)的領(lǐng)導(dǎo),體現(xiàn)黨中央的政治方略。通過(guò)改革真正完善農(nóng)商行法人治理機(jī)制和服務(wù)目標(biāo)。要圍繞現(xiàn)代銀行管理架構(gòu),明確管理層、董事層、經(jīng)營(yíng)層、監(jiān)督層的責(zé)權(quán)利,避免改制后“婆婆”更多、分利更少的問(wèn)題。農(nóng)商行的改制,要正確處理短期利益和長(zhǎng)期利益的關(guān)系;要明確政治站位,通過(guò)支持“三農(nóng)”經(jīng)濟(jì)和小微企業(yè)發(fā)展壯大。要支持農(nóng)商行按照公司治理的要求自主經(jīng)營(yíng),避免在經(jīng)營(yíng)的過(guò)程中超越合規(guī)性而加大經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。
監(jiān)管機(jī)構(gòu)要強(qiáng)化對(duì)資本充足率、資產(chǎn)損失準(zhǔn)備充足率、不良資產(chǎn)率及單一集團(tuán)客戶授信集中度、貸款集中度和流動(dòng)性比率等指標(biāo)的持續(xù)和動(dòng)態(tài)的監(jiān)管,引導(dǎo)農(nóng)村銀行建立法人治理結(jié)構(gòu),改進(jìn)業(yè)務(wù)流程,提高防范風(fēng)險(xiǎn)的能力。要密切關(guān)注各村鎮(zhèn)銀行可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn),深入分析其業(yè)務(wù)與其他金融機(jī)構(gòu)的關(guān)聯(lián)度,準(zhǔn)確研判關(guān)聯(lián)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性,制定應(yīng)急預(yù)案,防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生。要積極引導(dǎo)村鎮(zhèn)銀行通過(guò)創(chuàng)新的產(chǎn)品,服務(wù)和機(jī)制,提高他們的品牌知名度,促進(jìn)村鎮(zhèn)銀行的健康發(fā)展。
對(duì)人民銀行應(yīng)在政策支持方面對(duì)新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)給予傾斜,比如,在制定存款準(zhǔn)備率時(shí),應(yīng)充分考慮到,農(nóng)商行的特殊性,農(nóng)商行是由農(nóng)信社改制而成,與改制前的農(nóng)信社相差不宜過(guò)大。要密切關(guān)注各農(nóng)信社改制過(guò)程中可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn),深入分析其業(yè)務(wù)與其他金融機(jī)構(gòu)的關(guān)聯(lián)度,準(zhǔn)確研判關(guān)聯(lián)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性,制定應(yīng)急預(yù)案,防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生。要積極引導(dǎo)農(nóng)商行通過(guò)創(chuàng)新的產(chǎn)品,服務(wù)和機(jī)制,提高他們的品牌知名度,促進(jìn)其健康發(fā)展。地方政府要大力支持當(dāng)?shù)剞r(nóng)信社的改制,要在稅收政策減免方面給取傾斜,引導(dǎo)其支持當(dāng)?shù)貙?shí)體經(jīng)濟(jì),形成良性循環(huán)。
要正確引導(dǎo)穩(wěn)步推進(jìn)農(nóng)信社的改制過(guò)程,切忌急于求成。一是要真正降低不良貸款占比,要?jiǎng)?chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)代理,打折清收,公告催收,不良貸款債權(quán)轉(zhuǎn)讓,引進(jìn)優(yōu)質(zhì)股東,全力壓縮存量不良貸款。二是提高資本充足率。積極向符合條件的中小企業(yè)募集投資股,增加資本凈額;最大可能地提高創(chuàng)收盈利能力。三是制定規(guī)劃,提足撥備。同時(shí)要統(tǒng)籌兼顧,抓好存款組織、貸款營(yíng)銷、中間業(yè)務(wù)拓展等其他日常業(yè)務(wù),努力提高市場(chǎng)份額,為推進(jìn)改制奠定良好的基礎(chǔ)。四是改制要立足于地方法人機(jī)構(gòu)支持地方經(jīng)濟(jì)的根本出發(fā)點(diǎn),不盲目攀大、攀高。
全面完善各項(xiàng)規(guī)章制,強(qiáng)化管理,堵塞漏洞,提高管理制度的科學(xué)性和合規(guī)合法性,實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)管理的業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)全覆蓋。二是進(jìn)一步完善信貸業(yè)務(wù)操作流程,劃清各層級(jí)風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任做到信貸業(yè)務(wù)操作流程科學(xué)嚴(yán)密,職責(zé)職能清楚規(guī)范。三是對(duì)它開展合規(guī)文化專題教育,樹立合規(guī)理念,做到依法管理,依法經(jīng)營(yíng)。