肖文珍

摘 要：中非產(chǎn)能合作力度在不斷加大，人民幣在非洲作為支付貨幣、儲備貨幣及投資貨幣的使用范圍不斷拓寬。但是在中非產(chǎn)能合作中，因非洲金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)不完善、貿(mào)易逆差較大、金融市場建設(shè)滯后等因素，影響了人民幣的影響力。因此在推進(jìn)中非產(chǎn)能合作中，應(yīng)該完善中非區(qū)域金融合作機(jī)制、政策性投融資機(jī)制建設(shè)以及加速推進(jìn)人民幣回流機(jī)制、區(qū)域化機(jī)制的構(gòu)建，進(jìn)而消解人民幣在產(chǎn)能合作中支付結(jié)算困境。

關(guān)鍵詞：中非;產(chǎn)能合作;人民幣;支付結(jié)算

自從2009年中國人民銀行推進(jìn)人民幣跨境貿(mào)易結(jié)算試點(diǎn)以來，人民幣作為支付、結(jié)算貨幣的職能得到了強(qiáng)化。2016年人民幣國際化進(jìn)程取得了重大進(jìn)展，被國際貨幣基金組織納入到特別提款權(quán)（SDR）貨幣籃子，成為發(fā)展中國家貨幣作為世界儲備貨幣份額最大的貨幣。人民幣國際化進(jìn)程的加快，與中國在全球經(jīng)濟(jì)貿(mào)易體系的地位是不可分割的。近些年來，中非經(jīng)貿(mào)合作成效顯著，在政治互信機(jī)制日漸強(qiáng)化的情況下，雙邊產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)及產(chǎn)能優(yōu)勢的互補(bǔ)性得到了強(qiáng)化。隨著中非經(jīng)貿(mào)往來的日漸密切，人民幣在中非經(jīng)貿(mào)合作中可以發(fā)揮重要作用。但是，非洲貿(mào)易逆差的長期存在、金融基礎(chǔ)設(shè)施不完善等影響了人民幣在中非經(jīng)貿(mào)及產(chǎn)能合作中的使用。因此，需要在分析中非產(chǎn)能合作基礎(chǔ)上，探尋產(chǎn)能合作中擴(kuò)大人民幣支付結(jié)算的策略。

一、中非產(chǎn)能合作的現(xiàn)狀

隨著中國向非洲產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移力度的加大，中非之間的經(jīng)貿(mào)合作將從貿(mào)易轉(zhuǎn)向投資，在投資過程中必然會催生金融需求，人民幣作為計(jì)價(jià)和支付貨幣也就從貿(mào)易渠道轉(zhuǎn)向投資輸出。

（一）中國對非直接投資

整體而言，中非產(chǎn)能合作呈快速增長的趨勢，但增長不夠穩(wěn)定，且占中國對外直接投資的比重較小。商務(wù)部、國家統(tǒng)計(jì)局、國家外匯管理局聯(lián)合發(fā)布的《2018年度中國對外直接投資統(tǒng)計(jì)公報(bào)》（以下簡稱《公報(bào)》）顯示，2018年中國對非直接投資增長迅猛，投資流量達(dá)到了45億美元，比2017年增長了9.9%，但低于對“一帶一路”沿線投資平均增長率（13.6%）。當(dāng)前中國對外直接投資區(qū)域主要集中在亞洲地區(qū)，對非直接投資所占比重較低。從2004-2018年絕大部分年份（除了2008年之外）在中國對外直接投資中所占比例不超過5%。除了比例較低之外，對非直接投資流量波動(dòng)也比較大，2014-2016年對非投資增長皆為負(fù)數(shù)，但2017-2018年中國整體對外投資增長下降的情況下，對非直接投資的比例卻出現(xiàn)了較大幅度的上升。另外，中國對非直接投資區(qū)域也比較集中，2017-2018年排在前五位的國家均是南非、加納、贊比亞、肯尼亞、剛果（金）。在對非直接投資的行業(yè)分布上看，按照《公報(bào)》顯示，2017年中國對非直接投資排在前5位的行業(yè)分別是建筑、采礦、金融業(yè)、制造業(yè)、商業(yè)服務(wù)業(yè)，投資占比分別為30%、22.3%、13.9%、13.3%和5.6%，這五個(gè)行業(yè)中有三大行業(yè)中國存在較大的產(chǎn)能過剩。在對非投資的企業(yè)數(shù)量上看，從2004-2018年共在非洲設(shè)立各類企業(yè)3500家，其中2018年新增125家，企業(yè)數(shù)比較集中的前五個(gè)國家分別是贊比亞、尼日利亞、南非、埃塞俄比亞、肯尼亞。

（二）中國對非工程承包

對非工程承包是中非產(chǎn)能合作的基礎(chǔ)領(lǐng)域，近些年來增長較快，也是帶動(dòng)中國對非投資增長的主要領(lǐng)域。非洲已經(jīng)成為我國企業(yè)海外工程承包的第二大市場，非洲各國近50%的工程均由中國企業(yè)承接。從工程承包的國別分布上看，阿爾及利亞、肯尼亞、安哥拉、埃塞俄比亞、剛果（金）是排在前5位的國家。其中，中國在阿爾及利亞的工程承包增長速度最快，2018年成為了中國外接工程承包合同數(shù)額最大的國家，承包合同額達(dá)到了94.3億美元，在肯尼亞、安哥拉兩國的工程承包合同額比2017年也分別增長了3.2%和5.6%，在剛果（金）工程承包合同額有所下降，但比例依然較高。

二、人民幣在非洲跨境支付結(jié)算的現(xiàn)狀

中國人民銀行發(fā)布的《2018年人民幣國際化報(bào)告》（下稱《報(bào)告》）中顯示，全球1950家金融機(jī)構(gòu)支持人民幣跨境支付，與全球40個(gè)國家和地區(qū)簽訂了人民幣互換協(xié)議。然而在非洲，人民幣在跨境支付結(jié)算中比例較低，且大多數(shù)支付集中在貿(mào)易領(lǐng)域，而在中非產(chǎn)能合作中使用不多。

（一）貿(mào)易投資中人民幣支付結(jié)算

人民幣在非洲跨境支付結(jié)算主要體現(xiàn)在中非貿(mào)易領(lǐng)域，其比例從2015年的4%提升到2018年的12%。環(huán)球同業(yè)銀行金融電信協(xié)會（SWIFT）的數(shù)據(jù)顯示，2018年從南非流向中國的商業(yè)支付中，人民幣的使用率達(dá)到了15.6%。這個(gè)比例在所有非洲國家是最高的，但低于中國主要貿(mào)易伙伴國與中國貿(mào)易使用人民幣支付率。中國人民銀行的《報(bào)告》顯示，2018年中國與南非之間貿(mào)易用人民幣結(jié)算支付的金額為84.52億元，比2017年增長了14.6%，在所有非洲國家中是最高的。排在第二位的是贊比亞，2018年中贊貿(mào)易用人民幣支付結(jié)算金額為12.36億元，比2017年增加了4.23%。在中國對非投資中，人民幣支付結(jié)算比例更小，特別是大型項(xiàng)目投資中，中國企業(yè)幾乎沒有使用人民幣作為支付結(jié)算貨幣。

（二）金融領(lǐng)域人民幣的使用

隨著中國金融市場開放度的不斷加大，可用人民幣投資的跨境金融項(xiàng)目與資本項(xiàng)目類型逐漸增多。非洲國家對中國金融領(lǐng)域人民幣資產(chǎn)投資項(xiàng)目主要有以下幾種：第一，購買中國政府債券。從2010年開始，非洲國家就開始購買中國政府債券，尼日利亞是第一個(gè)購買中國政府債券的國家，并將該債券作為其外匯儲備。第二，離岸市場人民幣債券交易。2013年南非中央銀行就開始投資離岸人民幣債券，實(shí)現(xiàn)了人民幣離岸市場在非洲的突破。2017年中國銀行南非分行發(fā)行了16億元人民幣離岸債券，非洲國家多個(gè)銀行、證券公司和企業(yè)購買了該債券，為人民幣業(yè)務(wù)在非洲開展奠定了基礎(chǔ)。第三，銀行間債券交易。非洲開發(fā)銀行、非洲開發(fā)基金以及南非、贊比亞等國家的央行開始與中國銀行之間進(jìn)行債券交易，部分銀行還開始投資中國銀行間的外匯市場。隨著非洲金融機(jī)構(gòu)人民幣使用領(lǐng)域的拓展，中非銀行間的賬戶關(guān)系數(shù)量以及能夠進(jìn)行人民幣清算的銀行數(shù)量不斷增加。按照SWIFT的報(bào)告，中非銀行間賬戶關(guān)系數(shù)量在過去10年從20個(gè)增加到164個(gè)。截至到2018年底，中國人民銀行在南非、尼日利亞、贊比亞三國設(shè)立了人民幣清算系統(tǒng)。

（三）人民幣作為外匯儲備

自從國際貨幣基金組織將人民幣納入到SDR之后，人民幣作為其他國家外匯儲備的金額及比重在不斷增長。截至到2018年底，人民幣作為外匯儲備的資產(chǎn)達(dá)到了2019.36億美元，占到國際貨幣基金組織匯總官方外匯儲備總額的2.1%，高于澳元的1.7%和加拿大元的1.9%。非洲包括南非、尼日利亞、肯尼亞等8個(gè)國家將人民幣作為外匯儲備，其中尼日利亞央行將10%的外匯儲備設(shè)為人民幣，津巴布韋、安哥拉兩國將人民幣作為官方法定貨幣，可以在其國內(nèi)市場上自由流通。2018年5月，非洲區(qū)域經(jīng)濟(jì)金融研究組織發(fā)布了一份《人民幣在非洲》的研究報(bào)告，鼓勵(lì)更多的國家將人民幣納入到外匯儲備池中。顯然，非洲國家將人民幣作為外匯儲備，可以提升中非貿(mào)易的便利化程度，還可以優(yōu)化非洲國家的金融結(jié)構(gòu)以及降低其對美元依賴度所引發(fā)的金融風(fēng)險(xiǎn)。

三、中非產(chǎn)能合作中擴(kuò)大人民幣支付結(jié)算的困境

（一）人民幣支付結(jié)算的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)無法跟進(jìn)

2015年，中國人民銀行建立了人民幣跨境支付系統(tǒng)（CIPS），并于2017年升級了該系統(tǒng)，但系統(tǒng)的運(yùn)作模式與技術(shù)水平與美元、歐元跨境清算系統(tǒng)相比依然有較大的差距。盡管非洲國家已有28家商業(yè)銀行參與該系統(tǒng)，成為該系統(tǒng)的間接參與方，但非洲國家商業(yè)銀行系統(tǒng)本身的信息化程度不高，使得人民幣跨境支付系統(tǒng)運(yùn)作效率和覆蓋范圍大打折扣。從人民幣清算角度看，目前建立清算中心也只有南非、尼日利亞、贊比亞三國，其覆蓋范圍有限，對周邊國家影響力較小。而離岸人民幣清算中心每年清算額排在前20位的并沒有一個(gè)非洲國家。再從中國金融機(jī)構(gòu)在非洲分布體系看，也無法滿足人民幣跨境支付結(jié)算的需求。截至到2019年7月，中國銀行在非洲共設(shè)立了7家分行，中國建設(shè)銀行設(shè)立了2家分行，中國工商銀行只在南非設(shè)立了一個(gè)辦事處，無法大范圍滿足人民幣跨境支付結(jié)算需求。最后，從貨幣互換便利性而言，中國當(dāng)前只與非洲4個(gè)國家簽訂了貨幣互換協(xié)議，互換頻次極低。

（二）非洲處于貿(mào)易逆差地位限制了人民幣跨境使用

中非貿(mào)易從2004-2018年間，只有2015年非洲是處于順差地位，其他時(shí)間均處于逆差地位，且逆差金額逐漸拉大。經(jīng)濟(jì)學(xué)中的特里芬理論指出，順差國形成的貨幣凈流入不利于該國貨幣在逆差國流動(dòng)，也不利于投資體系貨幣對接機(jī)制的形成。中非之間因?yàn)橘Q(mào)易失衡，不僅會削弱南南合作的效果，也不利于通過貿(mào)易的形式讓人民幣留在非洲地區(qū)。與逆差相比，如果中非貿(mào)易處于順差地位，將會更加有助于人民幣留在非洲，也能夠進(jìn)一步提升投資中人民幣回流機(jī)制的形成。

（三）非洲金融市場的滯后影響人民幣跨境使用

非洲整體經(jīng)濟(jì)落后，金融服務(wù)體系尚未形成，金融市場機(jī)制也不成熟。一方面，非洲各國除了南非、毛里求斯之外，其他國家在開戶數(shù)、ATM數(shù)量、銀行分支機(jī)構(gòu)數(shù)量等方面與中國相比差距甚大。另一方面，在非洲國家取款成本較高，金融水平發(fā)展最高的南非，一般取款手續(xù)費(fèi)保持在1-5%，外幣兌換手續(xù)費(fèi)約為2-6%之間。金融市場發(fā)展的滯后對人民幣在非洲地區(qū)的使用造成了較大的限制。具體而言：第一，不利于中國企業(yè)用人民幣進(jìn)行直接投資來開展產(chǎn)能合作，中國企業(yè)投資只能先兌換成美元，這無疑加大了企業(yè)投資成本。同時(shí)還使得中國企業(yè)無法及時(shí)將獲取的利潤以人民幣的形式寄回國內(nèi)。第二，非洲各國的商業(yè)銀行規(guī)模較小，中國企業(yè)在非產(chǎn)能投資不僅獲取融資難，而且利率較高。當(dāng)中國企業(yè)使用人民幣投資的過程中，因部分國家匯率不穩(wěn)，且通貨膨脹較為嚴(yán)重，導(dǎo)致很多企業(yè)難以在當(dāng)?shù)卦?。在人民幣支付、結(jié)算不順暢的情況下，投資或貿(mào)易所產(chǎn)生的人民幣，很難流入到非洲進(jìn)口商手中，自然也就無法支付給其上游企業(yè)。從這個(gè)角度看，非洲國家金融市場不發(fā)達(dá)，會影響人民幣使用過程的供應(yīng)鏈循環(huán)。

（四）中國企業(yè)在對非投資過程主動(dòng)使用人民幣意識不強(qiáng)

在對非產(chǎn)能投資過程中，很多中資企業(yè)不了解非洲東道國的貨幣、匯率等政策，認(rèn)為人民幣結(jié)算手續(xù)復(fù)雜，反而會提升投資成本。因此，一方面，作為金融機(jī)構(gòu)，應(yīng)該加大對非投資使用人民幣結(jié)算的宣傳力度，鼓勵(lì)中資企業(yè)了解人民幣在非結(jié)算和支付程序，同時(shí)給予中資企業(yè)使用人民幣結(jié)算部分匯率優(yōu)惠。當(dāng)前中國銀行約翰內(nèi)斯堡分行正在給予中資企業(yè)產(chǎn)能投資使用人民幣的一些政策優(yōu)惠嘗試。另一方面，從企業(yè)角度而言，加大對非投資和進(jìn)出口的人民幣使用范圍，可以避免匯率變化帶來的經(jīng)濟(jì)損失。

四、中非產(chǎn)能合作中擴(kuò)大人民幣支付結(jié)算的策略

（一）完善中非區(qū)域性金融合作機(jī)制

中非當(dāng)前開展的產(chǎn)能合作涉及到非洲50多個(gè)國家，產(chǎn)能合作并不僅僅是投資合作，也是金融市場和金融制度的合作。為了減少產(chǎn)能投資風(fēng)險(xiǎn)，中國需要完善中非區(qū)域性金融機(jī)制，妥善解決制度體系中存在的問題。具體而言：第一，完善中非金融監(jiān)管的溝通機(jī)制，強(qiáng)化中國與非洲各國金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)及多邊開發(fā)金融體系之間的溝通，對涉及到中非產(chǎn)能合作中存在的問題要保持政策步調(diào)一致。第二，構(gòu)建對非產(chǎn)能投資金融風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制。通過對不同國家金融市場、金融環(huán)境及產(chǎn)能項(xiàng)目相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)等方面的監(jiān)測，構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，及時(shí)發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)并強(qiáng)化應(yīng)對。第三，健全中非貨幣互換機(jī)制以及擴(kuò)大人民幣清算支付體系使用范圍。在這個(gè)過程中，除了需要加強(qiáng)與非洲各國簽訂貨幣互換協(xié)議以及擴(kuò)大人民幣清算中心建設(shè)之外，還應(yīng)該積極加快與西非貨幣聯(lián)盟、南部非洲經(jīng)濟(jì)共同體以及中非經(jīng)濟(jì)貨幣聯(lián)盟之間的合作，加快推進(jìn)人民幣跨境結(jié)算支付體系進(jìn)程。

（二）完善中非產(chǎn)能合作中開發(fā)性金融支持機(jī)制

中非產(chǎn)能合作需要大量的資金，需要完善的投融資機(jī)制。非洲基礎(chǔ)設(shè)施聯(lián)合會（ICA）2018年年報(bào)顯示，從2011-2017年，中國對非基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資年均為120億美元，2015年更是突破了190億美元。中非產(chǎn)能合作不局限于基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，還包括制造業(yè)、農(nóng)業(yè)以及公共服務(wù)體系等諸多領(lǐng)域。因此，中資企業(yè)產(chǎn)能投資的資金缺口較大。為此，中國開發(fā)性金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該按照非洲市場需求創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù)。具體而言：第一，為中國企業(yè)在非產(chǎn)能投資提供融資服務(wù)。政策性銀行、政府專項(xiàng)基金可以為中國在非大型產(chǎn)能投資項(xiàng)目、大型裝備制造提供貸款服務(wù)。第二，為中國企業(yè)提供出口信貸支持。出口信貸主要是用于中國企業(yè)大型產(chǎn)能裝備出口，如大型機(jī)電設(shè)備出口、船舶出口等。第三，通過政府專項(xiàng)基金，實(shí)施對非直接產(chǎn)能投資。當(dāng)前中非產(chǎn)能合作基金、中非發(fā)展基金在實(shí)踐中均以股權(quán)、人民幣直接投資等方式開展中非產(chǎn)能合作。另外，中國國有商業(yè)銀行，中國政府參與的亞投行、新開發(fā)銀行等多邊金融機(jī)構(gòu)，也可以與中國國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出口銀行等政策性金融機(jī)構(gòu)合作，建立綜合性的中非產(chǎn)能合作投融資體系，在這個(gè)過程中加大人民幣使用力度，推進(jìn)人民幣使用與投融資機(jī)制的結(jié)合。

（三）以中非產(chǎn)能互補(bǔ)性為基礎(chǔ)構(gòu)建人民幣回流機(jī)制

具體而言：第一，以產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移構(gòu)建人民幣回流機(jī)制。當(dāng)前中非雙方在全球價(jià)值鏈中的地位差異較大，產(chǎn)能互補(bǔ)性極強(qiáng)，這有助于構(gòu)建人民幣在中非之間回流。對于中國而言，人口紅利下降，勞動(dòng)力和土地成本上升，部分傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)特別是勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)逐漸失去了優(yōu)勢。因此，中國應(yīng)該加大勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)向非洲轉(zhuǎn)移，利用非洲廉價(jià)的勞動(dòng)力和遼闊的市場來推進(jìn)中國勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)的再生。尤其是國內(nèi)部分處于衰退期或成熟期的勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)，有大量富余產(chǎn)能和技術(shù)優(yōu)勢，在非洲勞動(dòng)力的互補(bǔ)之下，通過投資流入人民幣，再以流入的人民幣購買中國國內(nèi)的中間品。在這種情況下，人民幣在非洲的使用可以刺激其對中國產(chǎn)品的需求，也會有助于人民幣在中非之間來回流動(dòng)。第二，以對非制造業(yè)投資穩(wěn)固人民幣回流機(jī)制。中非之間的產(chǎn)能合作正在從第一產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)向第二產(chǎn)業(yè)特別是制造業(yè)，制造業(yè)屬于資金和技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)，人民幣的使用程度和范圍也在不斷加深?？陀^而言，農(nóng)產(chǎn)品或大宗商品通常是以美元計(jì)價(jià)的，中國在這些領(lǐng)域并沒有定價(jià)話語權(quán)。而中國在制造業(yè)商品中具有較大的國際市場定價(jià)話語權(quán)，以此來穩(wěn)固人民幣在非洲的使用。特別是要推進(jìn)電子產(chǎn)業(yè)、服裝及紡織業(yè)在非洲當(dāng)?shù)亟◤S，就地生產(chǎn)和銷售，全程使用人民幣結(jié)算和支付。第三，鼓勵(lì)非洲主要貿(mào)易投資伙伴國使用人民幣結(jié)算來強(qiáng)化人民幣回流機(jī)制。隨著人民幣國際化進(jìn)程的加快，選用人民幣進(jìn)行國際結(jié)算的國家和地區(qū)越來越多。截至到2018年底，全球有242個(gè)國家和地區(qū)在國際投資貿(mào)易中使用人民幣結(jié)算。因此當(dāng)前中國應(yīng)該鼓勵(lì)與非洲貿(mào)易投資聯(lián)系密切的國家使用人民幣結(jié)算支付的比例，特別是日本、德國、新加坡、荷蘭、英國等非洲傳統(tǒng)貿(mào)易大國，當(dāng)這些國家大范圍使用人民幣結(jié)算支付的時(shí)候，會帶動(dòng)非洲國家以及其他國家使用人民幣結(jié)算支付的力度，進(jìn)而能夠強(qiáng)化人民幣回流機(jī)制的形成。

（四）加速推進(jìn)人民幣非洲區(qū)域化進(jìn)程

非洲60多個(gè)國家使用45種貨幣，但沒有一種貨幣能其主導(dǎo)作用，相比較而言，南非蘭特稍顯強(qiáng)勢，但也只是南非周邊斯威士蘭和萊索托的法定貨幣。從這個(gè)角度看，非洲國家接受新貨幣的能力較強(qiáng)。加上人民幣幣值穩(wěn)定，完全有潛力成為非洲區(qū)域性主導(dǎo)貨幣。具體而言：第一，加快中國金融市場開放程度。一方面要完善國內(nèi)資本市場，開放人民幣資本項(xiàng)目及證券融資業(yè)務(wù)，允許具備條件的非洲企業(yè)能夠在中國國內(nèi)發(fā)行債券，特別是香港、上海以及海外新加坡的離岸人民幣市場要吸引非洲國家的金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)以及政府發(fā)行債券以募集資金。另一方面，要不斷加大對非洲的金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，加快中國國有四大商業(yè)銀行在非洲設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，積極培育非洲人民幣離岸市場，鼓勵(lì)中國自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)、金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)創(chuàng)新對非產(chǎn)能投資的金融產(chǎn)品和業(yè)務(wù)。第二，鼓勵(lì)中國能源和自然資源、房地產(chǎn)、交通及電力等具備產(chǎn)能和技術(shù)優(yōu)勢的行業(yè)單獨(dú)在非洲設(shè)立行業(yè)性人民幣投資基金，建構(gòu)人民幣長期對非投資效益，擠出短期的投機(jī)性融資資金，進(jìn)而獲得當(dāng)?shù)赝顿Y者、企業(yè)和市場的信任，確保產(chǎn)能合作過程中人民幣使用及收益的穩(wěn)健。

參考文獻(xiàn)：

[1] 商務(wù)部、國家統(tǒng)計(jì)局等. 2018年度中國對外直接投資統(tǒng)計(jì)公報(bào)[R]. 北京：2019.9.

[2] 王珊珊，黃梅波. 中非產(chǎn)能合作與人民幣支付結(jié)算：問題及潛力[J]. 國際貿(mào)易，2019（4）：86-96.

[3] 黃梅波，唐正明. 中非產(chǎn)能合作的金融需求及中非金融合作的推進(jìn)[J]. 國際經(jīng)濟(jì)評論，2016（4）：91-107.

[4] 田澤，張依，金水英. “一帶一路”建設(shè)下中非經(jīng)貿(mào)合作網(wǎng)絡(luò)分析[J]. 廣西財(cái)經(jīng)學(xué)院學(xué)報(bào)，2019（3）：65-74.