宋 微，劉文梅，李舉芝

(煙臺職業(yè)學院 會計系，山東 煙臺 264670)

1 企業(yè)籌集資金的方式

企業(yè)(公司)需要資金，可以向銀行借款，也可以依照法定程序，以對外發(fā)行債券的形式籌集資金，從而形成了企業(yè)的一項非流動負債。債券發(fā)行有面值發(fā)行、溢價發(fā)行和折價發(fā)行三種情況。債券溢價或折價發(fā)行不是債券發(fā)行企業(yè)的收益或損失，而是發(fā)行債券企業(yè)在債券存續(xù)期內對利息費用的一種調整。

對折溢價發(fā)行債券時對利息費用進行調整的方式有兩種：直線法和實際利率法。直線法就是對折溢價發(fā)行債券利息費用調整總額在債券存續(xù)期內平均分攤到各個會計期間。此法雖然簡單，但存在理論缺陷，所以實踐工作中已經不采用了。

2 實際利率法兩種核算方法的比較

實際利率法要求期末應付債券按未來現金流量的現值計量，計算現值要以債券發(fā)行時的實際利率作為折現率。由于現行會計準則要求采用實際利率法確定應付債券的攤余成本，用這種方法確定的各期利息費用會隨著債券賬面價值的變動而變動，并與債券的賬面價值保持同方向的固定比例關系。

2.1 “利息調整借(貸)差攤銷表”核算方法

關于應付債券溢價(折價)發(fā)行時，涉及到“應付債券——利息調整”這個明細賬戶的計算與核算，目前很多教材和參考書都是通過“利息調整借(貸)差攤銷表”來計算，如表1、表2所示，方法如下：

表1 “利息調整借差攤銷表”(分期付息)[1]210

注：*含有尾數調整。

表2 “利息調整借差攤銷表”(到期一次還本付息)[1]212

注：*含有尾數調整。

該方法計算過程中非常容易出錯，最主要的是還不好理解。根據多年的實踐經驗，“利息調整借(貸)差攤銷表”的計算方法，對于初學者來說不是最好的辦法，只有死記硬背，而且還不敢保證計算結果完全正確。導致很多初學者茫然不知所措，覺得應付債券的實際利率法很難，往往產生抵觸和害怕心理。

2.2 “應付債券”的“T”字賬戶核算方法

折溢價發(fā)行債券時，對實際利率法攤銷金額的簡易計算設計：鑒于“利息調整借(貸)差攤銷表”不好理解、格式麻煩、項目繁多、計算復雜、容易出錯，通過仔細研究分析，總結了一個簡易快捷、不易出錯的學習方法。根據實踐經驗，通過“應付債券”的“T”字賬戶來分析、計算，簡單明了，一目了然，易學易懂，下面通過兩個具體案例，詳細說明如何通過“應付債券”的“T”字賬戶，簡單快速準確地計算出“應付債券”溢價(折價)發(fā)行債券時，實付利息、利息費用、利息調整的金額。

2.2.1 折價發(fā)行一次還本、分期付息的應付債券

銀利來公司于2011年1月1日以781 302元的價格發(fā)行總面值為800 000元，票面利率為5%，5年期的債券，用于公司的經營周轉。債券利息在每年12月31日支付。發(fā)行時的交易費用為15 000元，從發(fā)行債券所收到的款項中扣除。該債券的實際利率為6%[1]207。

(1)發(fā)行時：

借：銀行存款 766 302

應付債券——利息調整 33 698

貸：應付債券——面值 800 000

發(fā)行債券后應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

應付債券的賬面價值(利息調整)33 698800 000(面值)766 302(第1年年初賬面價值)

(2)每年計息和利息調整時：

①第1年年末計息時：

借：財務費用45 978.12(應付債券期初賬面價值×實際利率，即766 302 × 6%)

貸：應付利息40 000(用應付債券的面值×票面利率，即800 000×5%)

應付債券——利息調整5 978.12(借貸之差，即45 978.12-40 000)

第1年年末支付利息時：

借：應付利息 40 000

貸：銀行存款 40 000

第1年計息后，第1年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第1年年末應付債券的賬面價值(利息調整)33 698800 000(面值) 5 978.12 (第1年利息調整)772 280.12(第1年年末賬面價值)

②第2年年末計息時：

借：財務費用46 336.81(應付債券期初賬面價值×實際利率，即772 280.12×6%)

貸：應付利息40 000(用應付債券的面值×票面利率，即800 000×5%)

應付債券——利息調整6 336.81(借貸之差，即46 336.81-40 000)

第2年年末支付利息時：

借：應付利息 40 000

貸：銀行存款 40 000

第2年計息后，第2年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第2年年末應付債券的賬面價值(利息調整)33 698800 000 (面值)5 978.12(第1年利息調整)6 336.81(第2年利息調整)778 616.93(第2年年末賬面價值)

③第3年年末計息時：

借：財務費用46 717.02(應付債券期初賬面價值×實際利率，即778 616.93×6%)

貸：應付利息40 000(用應付債券的面值×票面利率，即800 000×5%)

應付債券——利息調整6 717.02(借貸之差，即46 717.02-40 000)

第3年年末支付利息時：

借：應付利息 40 000

貸：銀行存款 40 000

第3年計息后，第3年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第3年年末應付債券的賬面價值(利息調整)33 698800 000(面值)5 978.12(第1年利息調整)6 336.81(第2年利息調整)6 717.02(第3年利息調整)785 333.95(第3年年末賬面價值)

④第4年年末計息時：

借：財務費用47 120.04(應付債券期初賬面價值×實際利率，即785 333.95×6%)

貸：應付利息40 000(用應付債券的面值×票面利率，即800 000×5%)

應付債券——利息調整7 120.04(借貸之差，即47 120.04-40 000)

第4年年末支付利息時：

借：應付利息 40 000

貸：銀行存款 40 000

第4年計息后，第4年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第4年年末應付債券的賬面價值(利息調整)33 698800 000 (面值)5 978.12(第1年利息調整)6 336.81(第2年利息調整)6 717.02(第3年利息調整)7 120.04(第4年利息調整)792 453.99 (第4年年末賬面價值)

⑤第5年年末計息時：

因為是計算最后1年的利息，“應付債券——利息調整”這個明細賬也需要調整為零，所以要先計算還沒有調整完的“應付債券——利息調整”，即“應付債券——利息調整”這個明細賬此時的余額應為：33 698-5 978.12-6 336.81-6 717.02-7 120.04=7 546.01元，因此，第5年“應付債券——利息調整”的金額即為7 546.01元，第5年的應付利息仍為800 000×5%=40 000元，所以，可以倒推出第5年的財務費用為7 546.01+40 000=47 546.01元。

第5年年末計息時：

借：財務費用47 546.01(用倒推法，本分錄的兩個貸方之和，即7 546.01+40 000)

貸：應付利息 40 000(800 000×5%)

應付債券——利息調整 7 546.01

(用發(fā)行時“應付債券——利息調整”的借方金額，減去前4年已調整數，即用33 698-5 978.12-

6 336.81-6 717.02-7 120.04 = 7 546.01)。

第5年年末支付利息時：

借：應付利息 40 000

貸：銀行存款 40 000

第5年計息后，第5年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第5年年末應付債券的賬面價值(利息調整)33 698800 000(面值)5 978.12(第1年利息調整)6 336.81(第2年利息調整)6 717.02(第3年利息調整)7 120.04(第4年利息調整)7 546.01(第5年利息調整)üty?????? 33 698(等于利息調整借方數)800 000(第5年年末賬面價值)

由此“T”字賬戶可以看出，折價發(fā)行債券時的利息調整借方金額為33 698元，5年后已全部從貸方調整完，此時，“應付債券——利息調整”這個明細賬的余額為零了，只剩下債券的票面價值800 000元。由于該債券是5年期限，所以第5年年末還本時的分錄為：

借：應付債券——面值 800 000

貸：銀行存款 800 000

如果該債券為溢價發(fā)行，則發(fā)行時“應付債券——利息調整”在貸方，每年攤銷利息調整時在借方，期滿時，利息調整明細賬借貸抵銷后為零。

2.2.2 折價發(fā)行一次還本付息的應付債券

如果該債券為一次還本付息債券，每年的利息是計入“應付債券——應計利息”這個明細賬，此時，每年“應付債券”賬面價值的“T”字賬戶中，還需要增加“應付債券——應計利息”金額，根據分錄，每年應付未付利息記入相應的“T”字賬戶貸方即可。

好娃娃公司于2011年1月1日以757 260元的價格發(fā)行總面值為800 000元，票面利率為5%，實際利率為6%，5年期的到期一次還本付息債券，用于公司經營周轉單利計算。發(fā)行時的交易費用10 000元，從發(fā)行債券所收到的款項中扣除[1]208。

(1)發(fā)行時：

借：銀行存款 747 260

應付債券——利息調整 52 740

貸：應付債券——面值 800 000

此時應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

應付債券的賬面價值(利息調整)52 740800 000(面值)747 260(第1年年初賬面價值)

(2)每年計息和利息調整時：

①第1年年末計息時：

借：財務費用44 835.60(應付債券期初賬面價值×實際利率，即747 260×6%)

貸：應付債券——應計利息40 000(應付債券面值×票面利率，800 000×5%)

——利息調整4 835.60(借貸分錄之差即44 835.6-40 000)

第1年計息后，第1年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第1年年末應付債券的賬面價值(利息調整)52 740800 000 (面值)40 000(第1年應計利息)4 835.60(第1年利息調整)792 095.60(第1年年末賬面價值)

②第2年年末計息時：

借：財務費用47 525.74(應付債券期初賬面價值×實際利率，792 095.6×6%)

貸：應付債券——應計利息40 000(應付債券面值×票面利率，即800 000×5%)

——利息調整7 525.74(本分錄借貸之差，即47 525.74-40 000)

第2年計息后，第2年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第2年年末應付債券的賬面價值(利息調整)52 740800 000 (面值)40 000(第1年應計利息)4 835.60(第1年利息調整)40 000 (第2年應計利息)7 525.74(第2年利息調整)839 621.34(第2年年末賬面價值)

③第3年年末計息時：

借：財務費用50 377.28(應付債券期初賬面價值×實際利率，即839 621.34×6%)

貸：應付債券——應計利息40 000(應付債券面值×票面利率，即800 000×5%)

——利息調整10 377.28(本分錄借貸之差，即50 377.28-40 000)

第3年計息后，第3年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第3年年末應付債券的賬面價值(利息調整)52 740800 000 (面值)40 000(第1年應計利息)4 835.60(第1年利息調整)40 000(第2年應計利息)7 525.74(第2年利息調整)40 000(第3年應計利息)10 377.28(第3年利息調整)889 998.62(第3年年末賬面價值)

④第4年年末計息時：

借：財務費用53 399.92(應付債券期初賬面價值×實際利率，即889 998.62×6%)

貸：應付債券——應計利息40 000(應付債券面值×票面利率，即800 000×5%)

——利息調整13 399.92(本分錄借貸之差，即53 399.92-40 000)

第4年計息后，第4年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第4年年末應付債券的賬面價值(利息調整)52 740800 000 (面值)40 000(第1年應計利息)4 835.60(第1年利息調整)40 000(第2年應計利息)7 525.74(第2年利息調整)40 000(第3年應計利息)10 377.28(第3年利息調整)40 000(第4年應計利息)13 399.92(第4年利息調整)943 398.54(第4年年末賬面價值)

⑤第5年年末計息時：

由于是計算債券存續(xù)期內最后1年的利息費用，需要將折價發(fā)行債券的“利息調整”明細賬52 740元攤銷完，因為前4年已經攤銷36 138.54元，即4 835.60+7 525.74+10 377.28+13 399.92=36 138.54元，剩余16 601.46元，即52 740-36 138.54=16 601.46元，應全部由第5年攤完，所以第5年年末計息時，要先計算“應付債券——利息調整”數，即金額為16 601.46元，再計算“應付債券——應計利息”40 000元，即800 000×5%，這兩者之和就是財務費用的金額，即為56 601.46元(16 601.46+40 000)。

第5年年末計息時的分錄為：

借：財務費用56 601.46(兩個貸方明細賬之和，即40 000+16 601.46=56 601.46)

貸：應付債券——應計利息40 000(800 000×5%)

——利息調整16 601.46(52 740-4 835.60-7 525.74-10 377.28-13 399.92=16 601.46)

第5年計息后，第5年年末應付債券賬面價值的“T”字賬戶為：

第5年年末應付債券的賬面價值(利息調整)52 740800 000 (面值)40 000(第1年應計利息)40 000(第2年應計利息)40 000(第3年應計利息)40 000(第4年應計利息)40 000(第5年應計利息)4 835.60 (第1年利息調整)7 525.74(第2年利息調整)10 377.28(第3年利息調整)13 399.92(第4年利息調整)16 601.46(第5年利息調整)üty??????52 740(等于利息調整借方數)800 000(面值)+200 000(5年應計利息之和)(第5年年末賬面價值)

由于5年期限已到，所以，期滿時要償還債券的本金800 000元和5年的利息200 000元(因為該債券是一次還本付息的債券)，償還債券本金和利息時的分錄如下：

借：應付債券——面值 800 000

——應計利息 200 000

貸：銀行存款 1 000 000

如果是溢價發(fā)行債券，參照上述處理，即仍然用上述“T”字賬戶來簡化核算，根據分錄，將借方發(fā)生的應付債券金額登記在“T”字賬戶的借方，將貸方發(fā)生的應付債券金額登記在“T”字賬戶的貸方，然后利用應付債券“T”字賬戶的變化情況隨時計算利息調整金額。

結論

通過“應付債券”每年年末“T”字賬戶的變化，來計算應付債券折溢價攤銷的簡易方法，與目前常用的“利息調整借(貸)差攤銷表”相比較，使初學者易學、易懂、易算、易理解、易掌握，收到了良好的效果。因為會計核算本身就離不開“T”字賬戶的增減變動及其余額計算。用最原始也是最直觀的“T”字賬戶來學習“應付債券”的實際利率法，通俗易懂、簡便快捷。理論通過實踐的檢驗和積累，會產生更加有效的方法，反過來又為理論知識服務，收到事半功倍的效果。