劉祎 楊旭 黃茂興

[摘?要]基于中國(guó)31個(gè)工業(yè)行業(yè)面板數(shù)據(jù)，采用中介效應(yīng)模型，從自主創(chuàng)新、境外技術(shù)引進(jìn)與境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)3條技術(shù)進(jìn)步路徑入手，研究了環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響機(jī)制。結(jié)果顯示：在綜合效應(yīng)和直接效應(yīng)方面，環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率增長(zhǎng)具有顯著促進(jìn)作用;在間接傳導(dǎo)機(jī)制方面，環(huán)境規(guī)制通過(guò)自主創(chuàng)新以及境外技術(shù)引進(jìn)促進(jìn)綠色全要素生產(chǎn)率提升，無(wú)法通過(guò)境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)作用于綠色全要素生產(chǎn)率。為此，進(jìn)一步構(gòu)建調(diào)節(jié)效應(yīng)模型，探討了如何實(shí)現(xiàn)境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)的中介作用。結(jié)果表明：技術(shù)吸收與技術(shù)改造在境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與綠色全要素生產(chǎn)率間發(fā)揮了顯著的調(diào)節(jié)作用;隨著技術(shù)吸收與技術(shù)改造投入的增加，境內(nèi)技術(shù)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響趨于顯著，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)在環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率間的中介作用逐漸顯現(xiàn)。

[關(guān)鍵詞]環(huán)境規(guī)制;綠色全要素生產(chǎn)率;自主創(chuàng)新;技術(shù)引進(jìn)

[中圖分類號(hào)]F420[文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼]A[文章編號(hào)]1673-0461（2020）06-0016-12

一、引?言

工業(yè)作為實(shí)體經(jīng)濟(jì)的核心部分，是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要?jiǎng)恿?。改革開(kāi)放以來(lái)，中國(guó)工業(yè)快速發(fā)展，取得了舉世矚目的偉大成就。國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示：中國(guó)工業(yè)增加值從1978年的713.48億美元提升至2018年的55 320.92億美元，年平均增長(zhǎng)率高達(dá)11.80%。然而，長(zhǎng)期以來(lái)中國(guó)工業(yè)的快速發(fā)展依靠大量的資源投入，造成了日趨嚴(yán)峻的環(huán)境污染問(wèn)題。美國(guó)耶魯大學(xué)環(huán)境法律與政策中心等機(jī)構(gòu)聯(lián)合發(fā)布的《2018年全球環(huán)境績(jī)效指數(shù)報(bào)告》顯示：中國(guó)環(huán)境績(jī)效指數(shù)在全部180個(gè)參評(píng)國(guó)家和地區(qū)中排名120位。在這一背景下，中國(guó)工業(yè)轉(zhuǎn)型勢(shì)在必行。

從內(nèi)涵上講，中國(guó)工業(yè)轉(zhuǎn)型的過(guò)程，是工業(yè)邁向“資源能源集約利用、污染排放減少、可持續(xù)發(fā)展能力增強(qiáng)”的過(guò)程。李斌等則將這一過(guò)程定義為提升綠色全要素生產(chǎn)率的過(guò)程[1]。為實(shí)現(xiàn)工業(yè)轉(zhuǎn)型，黨的十九大提出“要堅(jiān)決打好污染防治攻堅(jiān)戰(zhàn)”“推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量變革，提高全要素生產(chǎn)率”。在這一思想的引領(lǐng)下，政府相繼采取了一系列環(huán)境規(guī)制措施，力求推動(dòng)經(jīng)濟(jì)綠色發(fā)展、實(shí)現(xiàn)環(huán)境質(zhì)量與經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的雙贏。然而，長(zhǎng)期以來(lái)學(xué)術(shù)界關(guān)于“環(huán)境規(guī)制能否推動(dòng)綠色全要素生產(chǎn)率提升”這一問(wèn)題的爭(zhēng)論從未停止，形成了“抑制論”與“促進(jìn)論”兩種截然不同的觀點(diǎn)。其中“抑制論”認(rèn)為環(huán)境規(guī)制為企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)增加了額外成本，從而負(fù)向作用于綠色全要素生產(chǎn)率;以“波特假說(shuō)”為代表的“促進(jìn)論”則認(rèn)為環(huán)境規(guī)制雖然增加企業(yè)成本，但能夠倒逼企業(yè)加強(qiáng)技術(shù)研發(fā)、實(shí)現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步，最終正向作用于綠色全要素生產(chǎn)率。

綜上所述，當(dāng)前環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響尚不明確。但顯而易見(jiàn)的是，兩種觀點(diǎn)的支持者均認(rèn)為環(huán)境規(guī)制增加了企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)成本，存在分歧的原因在于：環(huán)境規(guī)制究竟能否激勵(lì)企業(yè)實(shí)現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步？由此衍生出的問(wèn)題是，一般來(lái)說(shuō)，技術(shù)進(jìn)步的主要路徑包括自主創(chuàng)新和技術(shù)引進(jìn)[2]，其中技術(shù)引進(jìn)根據(jù)來(lái)源地的不同又可分為境外技術(shù)引進(jìn)與境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)[3]。不同技術(shù)進(jìn)步方式發(fā)揮的作用也存在一定差別。那么，不同技術(shù)進(jìn)步路徑在環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率間扮演的角色是否相同？為回答上述問(wèn)題，本文從不同技術(shù)路徑入手，探討環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響。在理論層面上，這有利于進(jìn)一步明晰環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響機(jī)制，打開(kāi)由于已有研究大都將不同技術(shù)進(jìn)步路徑混為一談而導(dǎo)致的“黑箱”。在現(xiàn)實(shí)層面上，這有助于今后協(xié)調(diào)環(huán)境政策與創(chuàng)新政策，探索工業(yè)與環(huán)境“雙贏”的發(fā)展路徑，推動(dòng)中國(guó)工業(yè)實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展。

鑒于此，本文將技術(shù)進(jìn)步路徑方式分為自主創(chuàng)新、境外技術(shù)引進(jìn)、境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)，使用中介效應(yīng)模型，構(gòu)建起“環(huán)境規(guī)制——自主創(chuàng)新/境外技術(shù)引進(jìn)/境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)——綠色全要素生產(chǎn)率”的完整分析框架，深入探討環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響機(jī)理，以期為有關(guān)政策的制定提供理論支撐以及決策依據(jù)。

二、文獻(xiàn)綜述

環(huán)境規(guī)制主要指政府通過(guò)一系列的政策或措施調(diào)節(jié)企業(yè)的生產(chǎn)活動(dòng)，使得企業(yè)在進(jìn)行生產(chǎn)決策時(shí)能夠?qū)h(huán)境污染等外部成本考慮在內(nèi)，從而解決生產(chǎn)過(guò)程中引發(fā)的環(huán)境污染問(wèn)題[4]。由于環(huán)境規(guī)制直接影響企業(yè)的生產(chǎn)活動(dòng)，因此國(guó)內(nèi)外學(xué)者很早就開(kāi)始探討環(huán)境規(guī)制與企業(yè)利潤(rùn)、企業(yè)全要素生產(chǎn)率等變量的關(guān)系，其中全要素生產(chǎn)率作為衡量企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的指標(biāo)，更是引發(fā)了學(xué)者們的廣泛關(guān)注，而關(guān)于環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率的研究則方興未艾。實(shí)際上，全要素生產(chǎn)率與綠色全要素生產(chǎn)率密不可分，將能源消耗、環(huán)境污染等資源環(huán)境因素納入全要素生產(chǎn)率的測(cè)算框架，即得到綠色全要素生產(chǎn)率[5]。鑒于此，本文將環(huán)境規(guī)制對(duì)全要素生產(chǎn)率、綠色全要素生產(chǎn)率的影響統(tǒng)一進(jìn)行梳理，以期為本文進(jìn)行的研究奠定基礎(chǔ)。

通過(guò)梳理已有研究發(fā)現(xiàn)，當(dāng)前學(xué)術(shù)界主要存在兩種對(duì)立的觀點(diǎn)：“環(huán)境規(guī)制抑制論”與“環(huán)境規(guī)制促進(jìn)論”。第一，“環(huán)境規(guī)制抑制論”觀點(diǎn)，即環(huán)境規(guī)制不利于全要素生產(chǎn)率增長(zhǎng)。原因在于，靜態(tài)條件下，企業(yè)按照“成本最小化”的原則進(jìn)行資源配置，環(huán)境規(guī)制則將企業(yè)面臨的外部成本內(nèi)部化，從而增加了企業(yè)的成本，造成全要素生產(chǎn)率的損失 [6-7]。部分學(xué)者基于不同樣本進(jìn)行的實(shí)證研究也為這一觀點(diǎn)提供了經(jīng)驗(yàn)證據(jù)。Gray和Shadbegian[8]基于美國(guó)典型綜合工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)證研究，發(fā)現(xiàn)環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度每提升1個(gè)百分點(diǎn)，將導(dǎo)致企業(yè)的全要素生產(chǎn)率降低4.6%。Greenstone等[9]基于美國(guó)制造業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)進(jìn)行的研究同樣得出類似結(jié)論。Lanoie等[10]基于加拿大17個(gè)制造業(yè)行業(yè)數(shù)據(jù)進(jìn)行研究，發(fā)現(xiàn)環(huán)境規(guī)制對(duì)生產(chǎn)率的同期影響為負(fù)。第二，“環(huán)境規(guī)制促進(jìn)論”，即環(huán)境規(guī)制能夠推動(dòng)全要素生產(chǎn)率提升。其中最有代表性的即Porter[11]以及Porter和Van der Linde[12]提出的“波特假說(shuō)”。“波特假說(shuō)”認(rèn)為，盡管環(huán)境規(guī)制相當(dāng)于為企業(yè)生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)增加了額外的約束，對(duì)生產(chǎn)率產(chǎn)生負(fù)向影響，但適當(dāng)?shù)沫h(huán)境規(guī)制能通過(guò)倒逼企業(yè)實(shí)現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步等渠道正向作用于企業(yè)生產(chǎn)率。此后大量學(xué)者進(jìn)行的經(jīng)驗(yàn)研究均為“環(huán)境規(guī)制促進(jìn)論”提供了經(jīng)驗(yàn)證據(jù)。Manello [13]基于德國(guó)和意大利化學(xué)工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)進(jìn)行的研究表明環(huán)境規(guī)制能夠推動(dòng)生產(chǎn)率提升;孫玉陽(yáng)等[14]基于中國(guó)省際面板數(shù)據(jù)進(jìn)行的研究同樣得出“環(huán)境規(guī)制促進(jìn)全要素生產(chǎn)率增長(zhǎng)”的結(jié)論。Hamamoto[15]基于日本制造業(yè)行業(yè)數(shù)據(jù)進(jìn)行的研究發(fā)現(xiàn)，技術(shù)研發(fā)投入在環(huán)境規(guī)制與全要素生產(chǎn)率間扮演了中介角色;謝榮輝[16]基于中國(guó)省際面板數(shù)據(jù)進(jìn)行的實(shí)證研究結(jié)果同樣表明，環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的正向影響主要通過(guò)促進(jìn)技術(shù)進(jìn)步傳遞。

縱觀已有研究，大多數(shù)學(xué)者在探討環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響時(shí)，均認(rèn)為環(huán)境規(guī)制的存在增加了企業(yè)成本。兩種觀點(diǎn)產(chǎn)生分歧的主要原因在于：環(huán)境規(guī)制究竟能否推動(dòng)企業(yè)實(shí)現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步？值得注意的是，已有研究在探討這一問(wèn)題時(shí)，大多將不同技術(shù)進(jìn)步路徑混為一談，并未考慮到不同技術(shù)進(jìn)步路徑的異質(zhì)性。實(shí)際上，技術(shù)進(jìn)步的主要路徑包括自主創(chuàng)新和技術(shù)引進(jìn)，其中引進(jìn)外部技術(shù)能夠幫助企業(yè)充分吸收外部資源、以較低成本跨越自主創(chuàng)新的邊界，在企業(yè)技術(shù)進(jìn)步中發(fā)揮的作用日益增強(qiáng)[17]。因此，未將不同技術(shù)進(jìn)步路徑進(jìn)行區(qū)分，可能是造成已有研究得出不同結(jié)論的重要原因。此外，已有研究存在分歧的原因還包括以下兩點(diǎn)：第一，已有研究在測(cè)算綠色全要素生產(chǎn)率時(shí)，大多選擇CCR模型或SBM模型定義方向性距離函數(shù)，以ML指數(shù)構(gòu)建全局生產(chǎn)可能集。然而，CCR模型與SBM模型可能存在假定過(guò)于嚴(yán)格、損失信息比例等問(wèn)題，ML指數(shù)則存在非傳遞性等缺陷[18]。第二，在模型估計(jì)方法上，早期研究主要使用靜態(tài)面板估計(jì)方法，容易引發(fā)內(nèi)生性問(wèn)題。鑒于已有研究存在的不足，本文從以下3個(gè)方面對(duì)已有研究進(jìn)行改進(jìn)與優(yōu)化：第一，在探討環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率直接影響的基礎(chǔ)上，使用中介效應(yīng)模型，從自主創(chuàng)新、境外技術(shù)引進(jìn)與境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)3個(gè)中介入手，研究環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的間接影響;第二，使用基于EBM方向性距離函數(shù)的GML指數(shù)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率進(jìn)行測(cè)算，彌補(bǔ)了CCR模型、SBM模型以及ML指數(shù)在測(cè)度綠色全要素生產(chǎn)率時(shí)存在的缺陷;第三，使用系統(tǒng)廣義矩估計(jì)（SYS-GMM）方法對(duì)模型進(jìn)行估計(jì)，有效避免了內(nèi)生性問(wèn)題。

此外，已有研究大都局限于探討環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率的關(guān)系，缺乏對(duì)如何實(shí)現(xiàn)環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率共贏這一問(wèn)題的關(guān)注。鑒于此，本文基于中介效應(yīng)模型得出的“環(huán)境規(guī)制無(wú)法通過(guò)推動(dòng)企業(yè)引進(jìn)境內(nèi)技術(shù)從而促進(jìn)綠色全要素生產(chǎn)率增長(zhǎng)”這一結(jié)論的基礎(chǔ)上，以“技術(shù)吸收”與“技術(shù)改造”為調(diào)節(jié)變量，構(gòu)建調(diào)節(jié)效應(yīng)模型，探討如何實(shí)現(xiàn)境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的推動(dòng)作用，從而為實(shí)現(xiàn)中國(guó)工業(yè)的綠色發(fā)展與高質(zhì)量發(fā)展提供有益的政策啟示。

三、理論分析與研究假說(shuō)

本文在現(xiàn)有研究的基礎(chǔ)上，結(jié)合中國(guó)工業(yè)發(fā)展情況，梳理了環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響機(jī)制，建立起囊括“環(huán)境規(guī)制——不同技術(shù)進(jìn)步路徑——綠色全要素生產(chǎn)率”在內(nèi)的完整分析框架，并提出了可待檢驗(yàn)的研究假設(shè)。

（一）環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的直接影響

環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的直接影響表現(xiàn)在以下兩個(gè)方面：一方面，根據(jù)傳統(tǒng)環(huán)境經(jīng)濟(jì)學(xué)觀點(diǎn)，環(huán)境規(guī)制的本質(zhì)是企業(yè)排污行為的一種補(bǔ)償方式[19]。當(dāng)企業(yè)面臨環(huán)境規(guī)制時(shí)，短期內(nèi)將選擇以下3種行為方式進(jìn)行應(yīng)對(duì)：第一，改變要素投入結(jié)構(gòu)，減少污染要素的投入，從而在源頭上減少污染物的排放;第二，增加污染設(shè)備購(gòu)置支出，從生產(chǎn)末端降低污染物排放;第三，為暫時(shí)維持原有的生產(chǎn)方式而繳納大量罰款。顯而易見(jiàn)的是，無(wú)論企業(yè)選擇何種方式應(yīng)對(duì)環(huán)境規(guī)制，都將給企業(yè)生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)帶來(lái)額外成本。靜態(tài)條件下，企業(yè)遵循“成本最小化”原則進(jìn)行資源配置。因此，額外成本的出現(xiàn)相當(dāng)于給企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)施加了新的約束條件，企業(yè)的生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)效率降低，綠色全要素生產(chǎn)率也因此有所下降。另一方面，根據(jù)“污染天堂”假說(shuō)，環(huán)境規(guī)制成本是影響企業(yè)遷移、產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移的重要因素，較低的環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度意味著重污染行業(yè)中的企業(yè)無(wú)需因污染排放而付出高昂代價(jià)。因此，寬松的環(huán)境規(guī)制可視為一國(guó)（地區(qū)）重要的比較優(yōu)勢(shì)。若一國(guó)（地區(qū)）環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度較低，外部污染密集型企業(yè)更傾向于轉(zhuǎn)移至該國(guó)（地區(qū)）。與非重污染企業(yè)相比，重污染企業(yè)非期望產(chǎn)出較多，綠色全要素生產(chǎn)率較低。因此，隨著環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度的提升，寬松的環(huán)境規(guī)制帶來(lái)的比較優(yōu)勢(shì)逐漸消失，污染密集型企業(yè)將轉(zhuǎn)移至其他環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度較低的國(guó)家（地區(qū)）。因此，隨著一國(guó)（地區(qū)）環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度的增強(qiáng)，該國(guó)（地區(qū)）工業(yè)的綠色全要素生產(chǎn)率有所提升。綜上所述，本文提出如下假設(shè)：

假設(shè)1：環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率存在直接影響，但影響方向并不確定。

（二）環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的間接影響

1.環(huán)境規(guī)制對(duì)技術(shù)進(jìn)步的影響

環(huán)境規(guī)制對(duì)技術(shù)進(jìn)步產(chǎn)生的影響通過(guò)生產(chǎn)端和消費(fèi)端雙重渠道顯現(xiàn)（見(jiàn)圖1）。在生產(chǎn)端，根據(jù)機(jī)會(huì)成本理論，未實(shí)施環(huán)境規(guī)制時(shí)，企業(yè)進(jìn)行環(huán)境投資、技術(shù)創(chuàng)新，則意味著失去將等額資金投向房地產(chǎn)、能源和金融等領(lǐng)域獲得高收益的機(jī)會(huì)，此時(shí)企業(yè)進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新、推動(dòng)技術(shù)進(jìn)步的機(jī)會(huì)成本較大。實(shí)施環(huán)境規(guī)制后，環(huán)境規(guī)制將外部環(huán)境成本內(nèi)部化，企業(yè)需采取被動(dòng)或主動(dòng)方式應(yīng)對(duì)環(huán)境規(guī)制，被動(dòng)方式主要是指繳納排污罰款，主動(dòng)方式主要是指通過(guò)終端減排技術(shù)創(chuàng)新、生產(chǎn)技術(shù)創(chuàng)新等技術(shù)創(chuàng)新行為實(shí)現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步。很顯然，相較于繳納排污罰款等被動(dòng)方式，主動(dòng)方式更為昂貴，但同時(shí)也具有較大的潛在收益。當(dāng)環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度較低，或者企業(yè)預(yù)期環(huán)境規(guī)制持續(xù)時(shí)間較短時(shí)，出于“遵循成本”原則的考慮，企業(yè)傾向于選擇繳納排污罰款等被動(dòng)方式作為應(yīng)對(duì)環(huán)境規(guī)制的手段。但是，從第一次全國(guó)環(huán)境保護(hù)會(huì)議上環(huán)境管理方針的確定，到黨的十八大報(bào)告明確提出“建設(shè)美麗中國(guó)”的目標(biāo)，中國(guó)的環(huán)境規(guī)制體系不斷細(xì)化、完善，中國(guó)對(duì)環(huán)境治理的決心可見(jiàn)一斑。企業(yè)有理由預(yù)期環(huán)境規(guī)制將長(zhǎng)時(shí)間持續(xù)，且趨于嚴(yán)厲。在這一預(yù)期下，企業(yè)更可能選擇進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新、推動(dòng)技術(shù)進(jìn)步，在滿足環(huán)境規(guī)制要求的同時(shí)，獲取技術(shù)進(jìn)步的潛在收益。此時(shí)，企業(yè)進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新的機(jī)會(huì)成本不再是等額技術(shù)創(chuàng)新資金在其他領(lǐng)域的投資收益，而是技術(shù)創(chuàng)新資金扣除污染排放罰款部分的投資收益。換言之，環(huán)境規(guī)制的存在降低了企業(yè)實(shí)現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步的機(jī)會(huì)成本。在消費(fèi)端，環(huán)境規(guī)制以隱形的、非正式的形式存在，表現(xiàn)為個(gè)體的、無(wú)形的環(huán)保思想、環(huán)保觀念、環(huán)保意識(shí)、環(huán)保態(tài)度和環(huán)保認(rèn)知等[20]。隨著公眾環(huán)保意識(shí)的提高，市場(chǎng)對(duì)清潔產(chǎn)品的需求日漸增加。部分技術(shù)落后企業(yè)受生存動(dòng)機(jī)驅(qū)使，不得不推動(dòng)自身技術(shù)進(jìn)步，提高產(chǎn)品的綠色屬性，以滿足市場(chǎng)的綠色消費(fèi)需求，達(dá)到維持市場(chǎng)份額、不被市場(chǎng)淘汰的目的。部分技術(shù)先進(jìn)企業(yè)則出于競(jìng)爭(zhēng)動(dòng)機(jī)而努力提升自身技術(shù)水平。在Porter和Van der Linde[12]的分析框架下，環(huán)境規(guī)制與企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力具有相關(guān)關(guān)系，在消費(fèi)者環(huán)保意識(shí)不斷增強(qiáng)的背景下，首先使用先進(jìn)技術(shù)生產(chǎn)綠色產(chǎn)品的企業(yè)將獲得先動(dòng)優(yōu)勢(shì)，在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中勝出。

2.技術(shù)進(jìn)步對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響

技術(shù)進(jìn)步對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的驅(qū)動(dòng)作用主要體現(xiàn)在4個(gè)方面：一是提高生產(chǎn)技術(shù);二是促進(jìn)知識(shí)溢出;三是優(yōu)化要素配置;四是提高規(guī)模效率。

第一，根據(jù)Aghion和Howitt[21]為代表的內(nèi)生經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)理論，一方面，技術(shù)進(jìn)步通過(guò)改進(jìn)生產(chǎn)工藝、生產(chǎn)過(guò)程組織方式，降低單位能耗，增加單位產(chǎn)出，提升了綠色全要素生產(chǎn)率;另一方面，生產(chǎn)工藝的升級(jí)帶動(dòng)了生產(chǎn)設(shè)備的發(fā)展，生產(chǎn)設(shè)備性能改良可推動(dòng)企業(yè)綠色生產(chǎn)。第二，在技術(shù)進(jìn)步的過(guò)程中，必然會(huì)產(chǎn)生新的知識(shí)和信息，這些知識(shí)不單可以通過(guò)學(xué)習(xí)效應(yīng)、示范效應(yīng)、積累效應(yīng)增加企業(yè)知識(shí)存量，增強(qiáng)知識(shí)吸收能力，還可以強(qiáng)化企業(yè)對(duì)固有知識(shí)的認(rèn)識(shí)，衍生出新技術(shù)、新工藝，從知識(shí)溢出渠道提升了企業(yè)的綠色全要素生產(chǎn)率。第三，技術(shù)進(jìn)步推動(dòng)了企業(yè)生產(chǎn)過(guò)程改變，對(duì)生產(chǎn)要素的需求也隨之發(fā)生變化，企業(yè)對(duì)勞動(dòng)、資本等生產(chǎn)要素的依賴程度降低，促進(jìn)企業(yè)以更高效的方式利用生產(chǎn)要素，生產(chǎn)要素組合趨于優(yōu)化，有助于提升綠色全要素生產(chǎn)率。第四，綠色全要素生產(chǎn)率的提升有賴于規(guī)模效率的提高。綠色全要素生產(chǎn)率反映了系統(tǒng)中各要素的綜合生產(chǎn)率，技術(shù)進(jìn)步可以增加各要素的單位產(chǎn)出，在企業(yè)大規(guī)模生產(chǎn)中這一現(xiàn)象更為顯著，從而分?jǐn)偭藛挝簧a(chǎn)成本，提高了企業(yè)收益，即提高了企業(yè)的規(guī)模效率。

具體而言，技術(shù)進(jìn)步的路徑主要包括自主創(chuàng)新和技術(shù)引進(jìn)兩種[2]。自主創(chuàng)新是提升綠色全要素生產(chǎn)率最直接、最有效的技術(shù)進(jìn)步方式。該方式立足于企業(yè)實(shí)際，所研發(fā)的技術(shù)與企業(yè)適配程度高，可更好地滿足環(huán)境規(guī)制的清潔生產(chǎn)要求，彌補(bǔ)環(huán)境規(guī)制成本。盡管自主創(chuàng)新方式具有一定的優(yōu)勢(shì)，但投入高、耗時(shí)長(zhǎng)、風(fēng)險(xiǎn)高且成功率低，通過(guò)這一渠道彌補(bǔ)環(huán)境規(guī)制成本對(duì)企業(yè)而言難度較大。為此，以引進(jìn)外部技術(shù)為代表的技術(shù)進(jìn)步路徑成為自主創(chuàng)新的有效補(bǔ)充。隨著全球化進(jìn)程的深入，企業(yè)間交流的增多，引進(jìn)技術(shù)的渠道持續(xù)豐富，技術(shù)引進(jìn)成本與難度逐漸下降，企業(yè)技術(shù)引進(jìn)費(fèi)用呈現(xiàn)出一定的上升態(tài)勢(shì)。2005—2016年，中國(guó)國(guó)外技術(shù)引進(jìn)金額從190.43億美元增長(zhǎng)至307.28億美元，年平均增長(zhǎng)率為4.45%。技術(shù)引進(jìn)作為企業(yè)技術(shù)進(jìn)步路徑之一，既與自主創(chuàng)新存在共性，可通過(guò)提高生產(chǎn)技術(shù)、促進(jìn)知識(shí)溢出等途徑推動(dòng)綠色全要素生產(chǎn)率提升，又能通過(guò)其特有的擴(kuò)展自主創(chuàng)新可能性邊界、創(chuàng)新引領(lǐng)效應(yīng)從而正向作用于綠色全要素生產(chǎn)率。

與生產(chǎn)可能性邊界類似，創(chuàng)新可能性邊界是在現(xiàn)有技術(shù)水平以及既定創(chuàng)新資源投入下能夠?qū)崿F(xiàn)的最大創(chuàng)新產(chǎn)出組合。當(dāng)前，部分中國(guó)企業(yè)遠(yuǎn)離技術(shù)前沿，僅依靠企業(yè)自身能力實(shí)現(xiàn)的最大創(chuàng)新產(chǎn)出組合較為有限。從外部引進(jìn)技術(shù)，既能從整體上豐富企業(yè)的創(chuàng)新資源數(shù)量，又能有效提升企業(yè)創(chuàng)新資源種類多樣性，為實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新資源的優(yōu)化組合提供條件。自主創(chuàng)新可能性邊界也將隨著資源優(yōu)化配置水平的提升而向外擴(kuò)展。此外，就創(chuàng)新引領(lǐng)效應(yīng)而言，技術(shù)引進(jìn)能為企業(yè)自主創(chuàng)新奠定基礎(chǔ)、指明方向，從而推動(dòng)企業(yè)更好地開(kāi)展自身創(chuàng)新活動(dòng)。根據(jù)“后發(fā)理論”優(yōu)勢(shì)，初始創(chuàng)新水平較低的企業(yè)，引進(jìn)技術(shù)先進(jìn)企業(yè)的設(shè)備與技術(shù)，能夠有效降低創(chuàng)新成本，短期內(nèi)快速縮小與創(chuàng)新水平較高企業(yè)的技術(shù)差距，從而在一個(gè)較高起點(diǎn)上開(kāi)展自主創(chuàng)新活動(dòng)。換而言之，技術(shù)引進(jìn)能夠引領(lǐng)企業(yè)自主創(chuàng)新，形成“引進(jìn)——?jiǎng)?chuàng)新——再引進(jìn)——再創(chuàng)新”的良性循環(huán)。

值得注意的是，企業(yè)引進(jìn)的外部技術(shù)又可具體分為境內(nèi)技術(shù)與境外技術(shù)。一般情況下，與境內(nèi)技術(shù)相比，境外技術(shù)更為成熟，質(zhì)量更高。境內(nèi)技術(shù)與境外技術(shù)存在的差異也使得二者對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的促進(jìn)作用可能有所不同。據(jù)此，本文提出如下假設(shè)：

假設(shè)2：環(huán)境規(guī)制通過(guò)推動(dòng)企業(yè)自主創(chuàng)新與技術(shù)引進(jìn)，促進(jìn)綠色全要素生產(chǎn)率提升。

假設(shè)3：境外技術(shù)引進(jìn)與境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)在環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率間發(fā)揮的中介作用存在差異。

四、研究設(shè)計(jì)

（一）模型設(shè)定

基于理論分析及研究假說(shuō)，本文采用遞歸分析方法分步檢驗(yàn)環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響及傳導(dǎo)機(jī)制。

首先，檢驗(yàn)環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的綜合效應(yīng)，即估計(jì)方程中暫不加入中介變量，如模型（1）所示：

其中，i為行業(yè)，t為時(shí)間，C、α0、λ、βj為待估參數(shù)。GTFPit表示i行業(yè)第t年的綠色全要素生產(chǎn)率，考慮到“慣性效應(yīng)”，GTFPit的滯后項(xiàng)也被納入模型之中（同理，下文中設(shè)定的各模型也將因變量的滯后項(xiàng)納入至模型中，在此處統(tǒng)一進(jìn)行說(shuō)明）。核心變量ERit為環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度，若環(huán)境規(guī)制的系數(shù)α0顯著，則意味著環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率存在綜合效應(yīng)。需要說(shuō)明的是，由于環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響需要一定的時(shí)間才能顯現(xiàn)，因此，本文參照Z(yǔ)hao 和Sun[22]的設(shè)定，模型中環(huán)境規(guī)制變量采用滯后1期形式。為控制行業(yè)異質(zhì)性以及外部沖擊的影響，模型中還引入了個(gè)體固定效應(yīng)ui以及時(shí)間固定效應(yīng)τt。μit為服從正態(tài)分布的誤差項(xiàng)。此外，本文所選擇的控制變量包括外商直接投資占比（FDIit）、行業(yè)資本密集度（CAPit）、勞動(dòng)力成本（WAGEit）、行業(yè)規(guī)模（SCALEit）以及行業(yè)利潤(rùn)水平（PROit），各變量選取以及數(shù)據(jù)處理過(guò)程將在下文中進(jìn)行詳述。

其次，為識(shí)別環(huán)境規(guī)制是否對(duì)中介變量產(chǎn)生影響，以各中介變量為被解釋變量，環(huán)境規(guī)制為核心解釋變量，構(gòu)建模型（2）：

其中，RDit表示自主創(chuàng)新，F(xiàn)TECHit表示境外技術(shù)引進(jìn)，DTECHit表示境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)。其他變量定義均與模型（1）中相同，故不再贅述。若模型（2）中ρ顯著，則表明環(huán)境規(guī)制對(duì)中介變量產(chǎn)生影響。

最后，本文構(gòu)建包含被解釋變量（GTFPit），中介變量（RDit、FTECHit、DTECHit），核心變量（ERit）以及各控制變量的模型（3），檢驗(yàn)環(huán)境規(guī)制是否通過(guò)影響企業(yè)自主創(chuàng)新等中介變量從而作用于綠色全要素生產(chǎn)率。

如果估計(jì)系數(shù)θ和η均顯著，則說(shuō)明存在部分中介作用。若θ顯著而η不顯著，則表明中介效應(yīng)不存在。若η顯著而θ不顯著，說(shuō)明自主創(chuàng)新、境外技術(shù)引進(jìn)、境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)存在完全中介作用。

3種技術(shù)進(jìn)步路徑下，環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響存在異質(zhì)性，其原因在于自主創(chuàng)新、境外技術(shù)與境內(nèi)技術(shù)三者間的差異。第一，相較于引進(jìn)境內(nèi)外技術(shù)，企業(yè)自主創(chuàng)新的針對(duì)性更強(qiáng)，自主研發(fā)出的新技術(shù)與企業(yè)的實(shí)際需求更為匹配，因此自主創(chuàng)新能夠有效推動(dòng)企業(yè)綠色全要素生產(chǎn)率的提升。第二，就境外技術(shù)而言，盡管技術(shù)母國(guó)出于自身利益和發(fā)展戰(zhàn)略的需要，轉(zhuǎn)移至中國(guó)的技術(shù)多數(shù)是非核心技術(shù)，但由于技術(shù)水平差距較大，非核心技術(shù)對(duì)中國(guó)而言仍屬于先進(jìn)技術(shù)。因此，引進(jìn)境外技術(shù)可縮小中國(guó)與發(fā)達(dá)國(guó)家的技術(shù)差距[28]，對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率產(chǎn)生促進(jìn)作用。第三，就境內(nèi)技術(shù)而言，一方面，與境外技術(shù)相比，境內(nèi)技術(shù)的總體水平較低，且同質(zhì)性較強(qiáng)，這要求引進(jìn)企業(yè)耗費(fèi)更多的物質(zhì)資本與人力資本，基于已購(gòu)技術(shù)進(jìn)行充分吸收、改造;另一方面，與境外技術(shù)相比，境內(nèi)技術(shù)價(jià)格相對(duì)低廉，企業(yè)對(duì)引入的境內(nèi)技術(shù)關(guān)注程度有限，未充分挖掘其潛在價(jià)值[29]。換言之，技術(shù)引進(jìn)企業(yè)對(duì)境內(nèi)技術(shù)的吸收、改造投入不足，可能是導(dǎo)致境內(nèi)技術(shù)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率影響不顯著的主要原因。為此，本文以技術(shù)吸收與技術(shù)改造為調(diào)節(jié)變量，構(gòu)建調(diào)節(jié)效應(yīng)模型，以考察在不同技術(shù)吸收以及技術(shù)改造投入下，環(huán)境規(guī)制能否通過(guò)推動(dòng)企業(yè)引進(jìn)境內(nèi)技術(shù)實(shí)現(xiàn)綠色全要素生產(chǎn)率的增長(zhǎng)。對(duì)這一問(wèn)題的探討，在理論層面，進(jìn)一步拓展環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率影響的分析框架;在實(shí)踐層面，為充分發(fā)揮境內(nèi)技術(shù)的作用、實(shí)現(xiàn)環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率的共贏提供政策意涵。

六、進(jìn)一步討論：如何提升境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的正向影響

（一）模型設(shè)定

將技術(shù)吸收與技術(shù)改造這兩個(gè)調(diào)節(jié)變量以及這兩個(gè)變量與環(huán)境規(guī)制的交互項(xiàng)分別加入到模型（3）中，如下所示：

其中，ATECHit、TTECHit分別表示第i行業(yè)t年份技術(shù)吸收、技術(shù)改造，分別用規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)消化吸收經(jīng)費(fèi)支出、規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)技術(shù)改造經(jīng)費(fèi)支出衡量。①

（二）模型回歸結(jié)果

本文使用系統(tǒng)GMM方法對(duì)模型（4）和（5）進(jìn)行回歸，結(jié)果如表2所示。并基于回歸結(jié)果，繪制出境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)在不同技術(shù)吸收、技術(shù)改造水平下邊際效應(yīng)圖（見(jiàn)圖2、圖3）。

觀察模型（4）、（5）的回歸結(jié)果能夠發(fā)現(xiàn)，AR（2）檢驗(yàn)對(duì)應(yīng)的p值均大于0.05，表明兩個(gè)模型能夠拒絕殘差不存在二階序列相關(guān)的原假設(shè)，Hansen檢驗(yàn)p值分別為0.999、0.911，意味著選取的工具變量是合理有效的。綜合AR（2）檢驗(yàn)結(jié)果與Hansen檢驗(yàn)結(jié)果，可以判定使用SYS-GMM得出的估計(jì)量是一致的。

就模型（4）回歸結(jié)果而言（表2第（1）列），首先，環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響顯著為正，表明環(huán)境規(guī)制能夠推動(dòng)綠色全要素生產(chǎn)率的提升。其次，在模型中加入技術(shù)吸收以及境內(nèi)技術(shù)與技術(shù)吸收的交乘項(xiàng)后，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的系數(shù)仍不顯著，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與技術(shù)吸收交互項(xiàng)吸收在技術(shù)吸收與境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)的交互項(xiàng)系數(shù)為0.105，在5%的顯著性水平下顯著。需要說(shuō)明的是，加入交乘項(xiàng)后，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的系數(shù)含義發(fā)生改變，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)、境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與技術(shù)吸收的交互項(xiàng)二者共同反映出境內(nèi)技術(shù)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響。圖2清晰地刻畫(huà)了不同的技術(shù)吸收投入下，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)的邊際效應(yīng)圖。從圖2中可以看出，在技術(shù)吸收投入較低時(shí)，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響較弱，且并不顯著。隨著技術(shù)吸收投入的增多，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的推動(dòng)作用穩(wěn)步增強(qiáng)，顯著性水平也有所提升，當(dāng)技術(shù)吸收投入達(dá)到1左右時(shí)，境內(nèi)技術(shù)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響由不顯著變?yōu)轱@著。綜上所述，技術(shù)吸收在境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與綠色全要素生產(chǎn)率間具有重要的調(diào)節(jié)作用。在一定的技術(shù)投入下，“環(huán)境規(guī)制——境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)——綠色全要素生產(chǎn)率提升”這一機(jī)制才能實(shí)現(xiàn)，隨著技術(shù)吸收投入的增加，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)在環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率間發(fā)揮的中介作用顯現(xiàn)并逐漸增強(qiáng)。

模型（5）的回歸結(jié)果與模型（4）的回歸結(jié)果類似（見(jiàn)表2第（2）列），加入技術(shù)改造以及境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與技術(shù)改造支出的交互項(xiàng)后，環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率影響為正，意味著環(huán)境規(guī)制能夠推動(dòng)綠色全要素生產(chǎn)率的提升。境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響系數(shù)不顯著，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與技術(shù)改造支出的交互項(xiàng)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響系數(shù)為0.212，在5%的顯著性水平下顯著，這一結(jié)果表明技術(shù)改造在境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與綠色全要素生產(chǎn)率間發(fā)揮了顯著的調(diào)節(jié)作用，隨著技術(shù)改造投入的持續(xù)增加，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的正向影響逐漸提升。圖3則更為清晰直觀地反映了隨著技術(shù)改造支出的變動(dòng)，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的邊際效應(yīng)與對(duì)應(yīng)的置信區(qū)間。從圖3中可以看出，當(dāng)技術(shù)改造投入較低時(shí)，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響較弱，且并不顯著。隨著技術(shù)改造投入的增加，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響程度明顯提升。不僅如此，當(dāng)技術(shù)改造支出達(dá)到3左右時(shí)，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響由不顯著變?yōu)轱@著。綜上所述，技術(shù)吸收與技術(shù)改造均正向調(diào)節(jié)了境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響。隨著技術(shù)吸收與技術(shù)改造投入的增加，環(huán)境規(guī)制通過(guò)刺激企業(yè)加大境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)，從而正向作用于綠色全要素生產(chǎn)率這一內(nèi)在機(jī)制才能實(shí)現(xiàn)。本文進(jìn)一步分析結(jié)果也驗(yàn)證了本文初步分析得出的“境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率影響不顯著的原因在于技術(shù)吸收支出與技術(shù)改造支出不足”這一推斷。

七、穩(wěn)健性檢驗(yàn)

（一）中介效應(yīng)模型穩(wěn)健性檢驗(yàn)

本文重點(diǎn)考察環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響，估計(jì)結(jié)果可能會(huì)受到環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度測(cè)算方式的影響。鑒于此，為保障研究結(jié)論的可靠性以及真實(shí)性，本文在參考韓峰和扈曉穎[30]研究的基礎(chǔ)上，使用全局主成分方法對(duì)各工業(yè)行業(yè)環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度重新進(jìn)行測(cè)算。在具體指標(biāo)方面，選取廢水處理設(shè)施運(yùn)行費(fèi)用在工業(yè)銷售產(chǎn)值中所占比重、廢氣處理設(shè)施運(yùn)行費(fèi)用在工業(yè)銷售產(chǎn)值中所占比重、固體廢棄物綜合利用率3項(xiàng)指標(biāo)。基于測(cè)算出的環(huán)境規(guī)制指標(biāo)，本文對(duì)主體實(shí)證研究進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)。②穩(wěn)健性檢驗(yàn)結(jié)果如表3所示。③

觀察表3可以發(fā)現(xiàn)，無(wú)論是綜合效應(yīng)、間接效應(yīng)還是直接效應(yīng)模型，AR（2）檢驗(yàn)與Hansen檢驗(yàn)結(jié)果表明各模型的設(shè)定均有效。就回歸結(jié)果而言，首先，環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的綜合效應(yīng)與直接效應(yīng)為正，且均在1%的顯著性水平下顯著，表明環(huán)境規(guī)制能夠推動(dòng)綠色全要素生產(chǎn)率提升。其次，環(huán)境規(guī)制能夠有效促使企業(yè)開(kāi)展自主創(chuàng)新活動(dòng)以及境外技術(shù)引進(jìn)。最后，無(wú)論是自主創(chuàng)新還是境外技術(shù)引進(jìn)，均與綠色全要素生產(chǎn)率存在顯著正相關(guān)關(guān)系。穩(wěn)健性檢驗(yàn)結(jié)果表明，環(huán)境規(guī)制通過(guò)自主創(chuàng)新以及境外技術(shù)引進(jìn)正向作用于綠色全要素生產(chǎn)率，且二者均承擔(dān)部分中介作用。穩(wěn)健性檢驗(yàn)結(jié)果與本文主體實(shí)證部分完全一致，證明了本文研究結(jié)論的可靠性。

（二）調(diào)節(jié)效應(yīng)模型穩(wěn)健性檢驗(yàn)

將通過(guò)全局主成分方法測(cè)算出的環(huán)境規(guī)制指數(shù)作為環(huán)境規(guī)制的衡量指標(biāo)，對(duì)模型（4）、（5）重新進(jìn)行回歸（表4第（1）列和第（2）列），檢驗(yàn)技術(shù)吸收、技術(shù)改造支出在境內(nèi)技術(shù)與綠色全要素生產(chǎn)率間的調(diào)節(jié)作用，估計(jì)結(jié)果如表4所示。與本文主體實(shí)證部分結(jié)果類似：首先，環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響均顯著為正，即環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度的提升能夠推動(dòng)綠色全要素生產(chǎn)率增長(zhǎng)。其次，無(wú)論是境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與技術(shù)吸收投入的交互項(xiàng)抑或境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與技術(shù)改造投入的交互項(xiàng)，均在1%的顯著性水平下顯著。這一結(jié)果表明技術(shù)吸收與技術(shù)改造在境內(nèi)技術(shù)與綠色全要素生產(chǎn)率間發(fā)揮了正向調(diào)節(jié)作用。

八、結(jié)論與實(shí)踐啟示

（一） 研究結(jié)論

為厘清環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響以及不同技術(shù)進(jìn)步路徑在二者間的作用，本文構(gòu)建了囊括“環(huán)境規(guī)制——自主創(chuàng)新/境外技術(shù)引進(jìn)/境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)——綠色全要素生產(chǎn)率”在內(nèi)的理論分析框架。隨后使用中介效應(yīng)模型，對(duì)本文構(gòu)建的理論框架進(jìn)行實(shí)證檢驗(yàn)。最后使用調(diào)節(jié)效應(yīng)模型，探討了技術(shù)吸收、技術(shù)改造在境內(nèi)技術(shù)與綠色全要素生產(chǎn)率間的調(diào)節(jié)作用。主要結(jié)論如下：第一，在綜合效應(yīng)和直接效應(yīng)方面，環(huán)境規(guī)制推動(dòng)了綠色全要素生產(chǎn)率提升;第二，在間接傳導(dǎo)機(jī)制方面，環(huán)境規(guī)制可通過(guò)推動(dòng)企業(yè)自主創(chuàng)新與引進(jìn)境外技術(shù)促進(jìn)綠色全要素生產(chǎn)率的增長(zhǎng)，無(wú)法通過(guò)刺激企業(yè)引進(jìn)境內(nèi)技術(shù)正向作用于綠色全要素生產(chǎn)率;第三，技術(shù)吸收與技術(shù)改造在境內(nèi)技術(shù)與綠色全要素生產(chǎn)率間發(fā)揮了調(diào)節(jié)作用，隨著技術(shù)吸收與技術(shù)改造投入的增加，境內(nèi)技術(shù)對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響由不顯著變?yōu)轱@著，這一結(jié)果表明，境內(nèi)技術(shù)在環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率間的中介作用依賴于技術(shù)吸收與技術(shù)改造投入。本文研究在理論層面上，進(jìn)一步明晰了環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率的影響機(jī)制，豐富了“環(huán)境規(guī)制對(duì)綠色全要素生產(chǎn)率影響”的分析框架。

（二） 實(shí)踐啟示

根據(jù)本文的研究結(jié)論，得出的政策啟示如下：

第一，穩(wěn)步提升環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度與合理性，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)與環(huán)境的雙贏。“波特假說(shuō)”成立的前提是嚴(yán)格而合理的環(huán)境規(guī)制，未來(lái)應(yīng)從環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度與環(huán)境規(guī)制合理性兩方面著手，促進(jìn)環(huán)境規(guī)制作用更好的發(fā)揮。就環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度而言，盡管環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度的提升有利于綠色全要素生產(chǎn)率的提升，但必須注意的是，環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度的提升是一個(gè)長(zhǎng)期過(guò)程，必須循序漸進(jìn)，防止“矯枉過(guò)正”現(xiàn)象出現(xiàn)。若短時(shí)間內(nèi)過(guò)快地提升環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度，將引發(fā)工業(yè)企業(yè)成本大幅上漲，導(dǎo)致大量企業(yè)遭到淘汰局面的出現(xiàn)。因此，未來(lái)應(yīng)穩(wěn)步提升環(huán)境規(guī)制的強(qiáng)度，實(shí)現(xiàn)環(huán)境績(jī)效與經(jīng)濟(jì)績(jī)效的雙贏。就環(huán)境規(guī)制合理性而言，既要積極修訂、完善相關(guān)法律法規(guī)，為環(huán)境規(guī)制工具的使用提供準(zhǔn)則與依據(jù)，又要不斷細(xì)化環(huán)境規(guī)制中涉及的污染排放標(biāo)準(zhǔn)、違規(guī)處罰力度等具體條款內(nèi)容，增強(qiáng)環(huán)境規(guī)制工具的可操作性。

第二，鼓勵(lì)企業(yè)進(jìn)行自主創(chuàng)新與技術(shù)引進(jìn)，推動(dòng)中國(guó)工業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。自主創(chuàng)新與技術(shù)引進(jìn)均是推動(dòng)中國(guó)工業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的源泉，兩者不可偏廢。只注重自主創(chuàng)新而忽略技術(shù)引進(jìn)容易造成資源浪費(fèi)，過(guò)度偏重于技術(shù)引進(jìn)則可能造成中國(guó)工業(yè)企業(yè)過(guò)度依賴于外部技術(shù)，不利于企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力的提升。因此，應(yīng)統(tǒng)籌兼顧，推動(dòng)企業(yè)自主創(chuàng)新與技術(shù)引進(jìn)的協(xié)調(diào)發(fā)展。一方面，就自主創(chuàng)新而言，首先，鑒于自主創(chuàng)新較高的成本抑制了企業(yè)創(chuàng)新熱情，政府應(yīng)通過(guò)加強(qiáng)對(duì)企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)的補(bǔ)貼等形式鼓勵(lì)企業(yè)積極開(kāi)展自主創(chuàng)新活動(dòng)。其次，當(dāng)前中國(guó)知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)體系不夠完善，使得企業(yè)創(chuàng)新成果無(wú)法得到充分而有效的保障。為此，應(yīng)加大對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的保護(hù)力度、健全知識(shí)產(chǎn)權(quán)援助機(jī)制、豐富知識(shí)產(chǎn)權(quán)糾紛解決渠道。與此同時(shí)，應(yīng)加大對(duì)侵害知識(shí)產(chǎn)權(quán)行為的打擊和處罰力度，營(yíng)造保護(hù)自主創(chuàng)新的良好環(huán)境，從而解決企業(yè)開(kāi)展自主創(chuàng)新活動(dòng)的后顧之憂，激發(fā)企業(yè)自主創(chuàng)新熱情。另一方面，就技術(shù)引進(jìn)而言，首先，各級(jí)政府和有關(guān)部門(mén)應(yīng)努力搭建國(guó)內(nèi)外企業(yè)交流、合作平臺(tái)，為企業(yè)了解、引進(jìn)外部先進(jìn)技術(shù)創(chuàng)造良好的條件;其次，為避免企業(yè)盲目引進(jìn)外部技術(shù)現(xiàn)象的發(fā)生，各級(jí)地方政府應(yīng)在參考《中國(guó)鼓勵(lì)引進(jìn)技術(shù)目錄》的基礎(chǔ)上，結(jié)合當(dāng)?shù)夭煌袠I(yè)工業(yè)企業(yè)發(fā)展的實(shí)際情況，編制引進(jìn)先進(jìn)技術(shù)的指南，引導(dǎo)企業(yè)理性引進(jìn)外部先進(jìn)技術(shù)。

第三，推動(dòng)企業(yè)增加技術(shù)吸收與技術(shù)改造支出，提升工業(yè)企業(yè)對(duì)外部技術(shù)的利用程度。與發(fā)達(dá)國(guó)家相比，中國(guó)企業(yè)技術(shù)吸收與技術(shù)改造支出仍有一定差距。就技術(shù)吸收而言，在多數(shù)工業(yè)化國(guó)家，技術(shù)消化經(jīng)費(fèi)大約是引進(jìn)項(xiàng)目經(jīng)費(fèi)的3倍，而中國(guó)技術(shù)消化經(jīng)費(fèi)的相對(duì)支出則低得多，技術(shù)消化經(jīng)費(fèi)甚至少于引進(jìn)項(xiàng)目經(jīng)費(fèi)[31]。就技術(shù)改造而言，發(fā)達(dá)國(guó)家工業(yè)化進(jìn)程中，技術(shù)改造投資通常在工業(yè)投資總額中占據(jù)50%以上的比重，而這一比重在中國(guó)僅為20%—30%[32]。技術(shù)吸收、技術(shù)改造支出差距的存在意味著技術(shù)吸收、技術(shù)改造在境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)與綠色全要素生產(chǎn)率間的正向調(diào)節(jié)作用還有很大的成長(zhǎng)空間。為此，政府應(yīng)從投入端與產(chǎn)出端兩方面入手，推動(dòng)企業(yè)加強(qiáng)技術(shù)吸收與技術(shù)改造。就投入端而言，首先，政府應(yīng)安排相應(yīng)的專項(xiàng)資金，對(duì)企業(yè)制定的技術(shù)吸收、技術(shù)改造計(jì)劃給予支持，緩解企業(yè)在技術(shù)吸收與技術(shù)改造方面的融資約束;其次，由于專項(xiàng)資金有限，政府應(yīng)積極搭建投資服務(wù)對(duì)接平臺(tái)，引導(dǎo)社會(huì)資金流向企業(yè)技術(shù)吸收與技術(shù)改造項(xiàng)目。就產(chǎn)出端而言，政府應(yīng)建立動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)機(jī)制，對(duì)企業(yè)技術(shù)吸收計(jì)劃與技術(shù)改造計(jì)劃完成情況進(jìn)行考評(píng)。對(duì)于完成度高的企業(yè)，可通過(guò)直接提供資金支持與給予稅收優(yōu)惠等方式進(jìn)行獎(jiǎng)勵(lì)，從而激發(fā)企業(yè)進(jìn)行技術(shù)吸收與技術(shù)改造的熱情。

[注?釋]

①為避免因加入交互項(xiàng)而產(chǎn)生的共線性問(wèn)題，本文對(duì)主變量（境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)）、調(diào)節(jié)變量（技術(shù)吸收與技術(shù)改造）、主變量與調(diào)節(jié)變量的交互項(xiàng)進(jìn)行中心化處理。

②受篇幅所限，基于全局主成分方法測(cè)算出的環(huán)境規(guī)制不再匯報(bào)，備索。

③由于本文主體實(shí)證研究已表明，境內(nèi)技術(shù)引進(jìn)并非環(huán)境規(guī)制與綠色全要素生產(chǎn)率的中間渠道，因此穩(wěn)健性檢驗(yàn)中不再對(duì)這一渠道進(jìn)行檢驗(yàn)。

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（責(zé)任編輯：李?萌）