譚君

摘要：促進科技和金融結合試點是我國科技金融發(fā)展與創(chuàng)新的重要階段。2017年四川省啟動了促進科技和金融結合試點城市建設，7個首批促進科技和金融結合試點城市從財政投入方式創(chuàng)新、科技金融股權融資、科技金融債權融資等方面開展試點，取得了一定成效。本文通過剖析四川省促進科技和金融結合試點城市發(fā)展現(xiàn)狀和不足，提出試點城市發(fā)展的建議。

關鍵詞：科技金融 試點 對策建議

科技和金融已經成為經濟轉型發(fā)展的兩大引擎，科技與金融的相互作用、相互促進不僅加快技術的進步與繁榮，也促進金融資本的積累與增長，推動經濟跨越式發(fā)展。2011年、2016年，科技部、中國人民銀行等5部門開展了第一批和第二批促進科技和金融結合試點工作，共確定25個城市和地區(qū)開展促進科技和金融結合試點城市建設。

2017年四川省科技廳、四川省地方金融監(jiān)督管理局等聯(lián)合啟動了四川省促進科技和金融結合試點城市建設，確定德陽、廣元、樂山、宜賓、南充、瀘州、攀枝花為四川省首批促進科技和金融結合試點城市，各試點城市圍繞產業(yè)優(yōu)勢，創(chuàng)新、深化科技與金融結合，探索適合地方發(fā)展的科技和金融結合發(fā)展舉措，助推四川科技金融創(chuàng)新實踐。

四川省促進科技和金融結合試點工作已持續(xù)推進三年，各試點城市從科技金融政策、財政引導方式、科技支行建設、科技金融投融資產品、服務體系建設等方面積極開展創(chuàng)新實踐。

（一）大力營造試點工作政策環(huán)境

各試點城市從地區(qū)特色出發(fā)，科技、發(fā)改、經信、財政等部門聯(lián)合建立試點工作領導小組和協(xié)同工作機制，明確試點工作重點任務和推進措施。出臺《德陽市專利質押貸款管理辦法》《廣元市科技型企業(yè)培育提升行動計劃（2018—2020年）》《樂山市促進科技與金融結合省級綜合試點工作實施方案》《宜賓市科技與金融結合特色試點實施方案》《攀枝花市促進科技與金融結合特色試點城市工作要點》《攀枝花市東區(qū)促進科技與金融結合工作實施方案》《南充市科技貸款貼息資金管理辦法》等20余個系列政策性文件，分別從試點工作實施方案、工作要點、財政科技專項改革方案等方面優(yōu)化政策環(huán)境，營造科技金融試點氛圍。

（二）多措并舉強化政府引導

為引導科技支行加大對科技型企業(yè)的貸款投放，降低企業(yè)的融資成本，試點城市制定出臺了信貸風險補償及貼息政策。宜賓市、樂山市由政府出資設立信貸風險資金池，制定相關信貸風險補償辦法，對科技企業(yè)貸款損失進行補償。攀枝花市針對科技企業(yè)專利權質押貸款損失部分給予銀行風險補償，同時對開展科技貸款、保險、擔保的金融機構進行獎補。廣元市對為科技企業(yè)提供貸款支持的銀行和融資擔保機構，給予貸款利息和擔保費用補貼；對科技企業(yè)擔保貸款、抵押貸款和信用貸款損失進行分擔補償。德陽、瀘州、南充也分別出臺了有關科技企業(yè)貸款引導的相關管理辦法。

除了對科技企業(yè)貸款風險進行分擔補償，德陽、樂山、宜賓還設立了引導基金，撬動社會資本助推重點產業(yè)發(fā)展。德陽“陽光天使投資基金”和東旭石墨烯產業(yè)發(fā)展基金已投項目9個；樂山“盈創(chuàng)源”科技投資基金，總規(guī)模1.5億元，重點支持樂山科技型新興產業(yè)和科技金融結合綜合試點政策支持的科技創(chuàng)新企業(yè)，樂山多晶硅光電信息產業(yè)基金規(guī)模為45億元，擬投向多晶硅及光伏和光電子信息產業(yè)鏈項目；宜賓市高端成長型產業(yè)投資引導基金、宜賓市智能終端產業(yè)基金等，重點支持和推動智能終端科技企業(yè)發(fā)展。

（三）不斷推進科技金融產品創(chuàng)新

首批試點城市中，已有6個試點城市成立科技支行，并以此為載體，在保險、證券、擔保等服務機構中建立了科技型企業(yè)專項服務，不斷拓展科技金融服務產品鏈。試點城市不斷探索科技金融新產品，德陽在專利質押保險融資模式創(chuàng)新試點中，以銀行、政府、保險公司三方共同參與的專利質押融資貸款“德陽模式”作為全創(chuàng)經驗獲得全國推廣。攀枝花在知識產權質押融資模式創(chuàng)新中，實現(xiàn)“銀行+保險+政府”和“銀行+擔保+政府”的新模式。樂山、南充、瀘州等根據(jù)科技企業(yè)輕資產、高技術等特點，探索推出小微科創(chuàng)貸、小貸通、銀稅通、科票通等10余項科技金融產品。

（四）不斷加強基金、園區(qū)建設

為順應新形勢、新變化、新發(fā)展，進一步拓寬科技企業(yè)融資渠道，多個試點城市以多層次資本市場改革為契機，分別建立A股、科創(chuàng)板、四板市場后備企業(yè)名單，篩選建立科創(chuàng)板上市后備企業(yè)名單，實施企業(yè)上市培育計劃，為登陸科創(chuàng)板做好準備。同時作為上市融資的補充渠道，區(qū)域股權交易市場為科技企業(yè)提供了較好的平臺，試點城市積極推薦企業(yè)到天府（四川）聯(lián)合股權交易中心（簡稱“天府股交中心”）“科技金融板”“科技創(chuàng)新專板”掛牌，目前已有近100家企業(yè)掛牌成功，幫助企業(yè)建立現(xiàn)代管理制度，提高企業(yè)聲譽和融資能力。樂山目前已儲備上市掛牌企業(yè)11家，擬培育優(yōu)質科技企業(yè)6家，沖刺科創(chuàng)板。

要聚集更多的科技與金融資源，還需要在高新技術產業(yè)園區(qū)中推進科技與金融深度融合，推動企業(yè)建立研發(fā)機構，推進產業(yè)創(chuàng)新集群形成。目前，7個試點城市德陽、樂山、攀枝花、瀘州建有國家級高新區(qū)4個，其余建有省級高新區(qū)3個。高新園區(qū)、產業(yè)園區(qū)的設立和發(fā)展有助于完善科技金融服務鏈，形成科技金融創(chuàng)新發(fā)展聚集區(qū)。德陽在現(xiàn)代金融產業(yè)園中建立科技金融結合服務中心，形成科技金融創(chuàng)新發(fā)展的聚集區(qū)，培育各類金融機構。截至目前，已入駐金融機構36戶，設立基金48支，管理資產規(guī)模達420億元。樂山建設國家農業(yè)科技園區(qū)，入駐園區(qū)企業(yè)92家。

（五）積極開展多元化服務

促進科技與金融結合最直接的方式是開展多元化對接服務，有效緩解供需雙方信息不對稱問題。因此，試點城市從建設服務體系和信息服務平臺、組織對接活動等方面，促進科技金融供需雙方有效對接。

樂山、廣元、攀枝花已逐步建立科技金融服務平臺，指導企業(yè)申報、推介金融產品、促進技術交易，攀枝花還在微信公眾號中增設了科技金融信息推送服務，不斷完善科技金融服務鏈條。同時，試點城市依托科技金融服務機構和體系，開展形式多樣的對接交流活動：風投機構市州行、科技型企業(yè)與金融資本對接推進會、創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)項目輔導、中小企業(yè)投融資培訓會等，幫助企業(yè)掌握及運用融資知識和技巧，促進創(chuàng)投機構為科技項目提供初創(chuàng)期的天使投資和成長期的風險投資。

綜上所述可以看出，7個試點城市已逐步形成了以政府推動為主導，以銀行發(fā)展與支持為輔助，以對接平臺搭建為合力的主要發(fā)展模式，部分試點城市逐漸形成了有特色、有特點、有實效的經驗。

經過三年試點，試點城市在政策環(huán)境優(yōu)化、財政資金引導、產品服務創(chuàng)新、對接平臺搭建等方面進行嘗試，取得了一定進展，但仍在政策推進、企業(yè)培育、融資拓展及平臺建設等方面存在一些不足。

（一）政策落實方面

科技金融政策落實往往需要金融、科技、稅務、知識產權等部門的通力協(xié)作，才能推進政策真正落實到地方、到企業(yè)。目前試點城市建立了試點工作領導小組和聯(lián)席會議制度，但是政策推進落實效果不盡如人意。究其原因，主要是相關部門之間工作協(xié)調合力不夠，信息互通欠佳，出臺政策后在政策落實過程中推進動力不夠。例如，在政府引導方面雖然出臺了相應政策和管理辦法，進行科技金融風險補償和貸款貼息資金引導，但目前只有部分試點城市的配套資金完全到位。引導資金投入不足，影響了科技金融政策實施效率和推進力度。

（二）科技企業(yè)培育方面

科技金融工作的核心服務對象就是擁有核心技術、有研發(fā)能力的中小企業(yè)，通過為其提供金融支持，提高企業(yè)創(chuàng)新能力及成果轉化。從目前試點城市對企業(yè)的培育、備案情況來看，截至2020年6月，7個試點城市在全國科技型中小企業(yè)評價工作系統(tǒng)上注冊并取得入庫編號的企業(yè)1354家，國家備案認定高新技術企業(yè)673家，僅占四川省總量的14.56%和11.77%，因此試點城市對科技企業(yè)的培育、挖掘有待加強。

（三）科技企業(yè)融資方面

科技企業(yè)融資渠道主要是債權融資和股權融資。在債權融資方面，科技支行在試點中根據(jù)科技型企業(yè)特點創(chuàng)新推出了多款科技金融信貸產品，但科技企業(yè)融資可得率仍不高。銀行等金融機構對科技企業(yè)的認知能力不足，導致科技型中小企業(yè)小額貸款的綜合成本相對較高，只能憑借較高的門檻篩選企業(yè)，處于初創(chuàng)期尚未產業(yè)化的科技企業(yè)難以滿足銀行融資門檻，制約了科技企業(yè)債權融資規(guī)模進一步擴大。

在股權融資方面，是以市場為主導，因此科技企業(yè)的融資競爭力面臨著極大考驗。試點城市的部分科技企業(yè)還處于初創(chuàng)期，主要精力集中在技術研發(fā)及人力資源管理等方面，企業(yè)規(guī)模小、經營時間短、缺乏清晰的所有權和管理機構，特別是有的企業(yè)缺乏健全的財務會計制度，加之部分高管人員對股權融資的認識滯后，寧愿固守企業(yè)自有資金進行小規(guī)模技術提升，也不愿意引進外部融資進行快速提升和技術創(chuàng)新，導致股權融資發(fā)展緩慢。

（四）科技金融網上平臺和數(shù)據(jù)庫服務能級低

目前，在推進科技和金融結合試點過程中，已有3個城市建立了區(qū)域性科技金融服務平臺。但由于缺乏相關資源、數(shù)據(jù)整合，并未發(fā)揮其精準、便捷的服務效能。主要原因是網上平臺運作缺乏統(tǒng)籌，多平臺獲取信息導致企業(yè)重復注冊；在運行過程中缺乏對其他相關資源、數(shù)據(jù)的整合，不能為科技企業(yè)和投融資機構提供相關參考、借鑒依據(jù)。

（五）科技金融專業(yè)人才培養(yǎng)缺乏

科技金融是一項動態(tài)融合的系統(tǒng)工程，人才作為科技金融的核心載體、科技創(chuàng)新活動的承擔者，對于科技金融的有效運行至關重要，而科技金融人才的缺乏一直是科技金融發(fā)展中的軟肋。在培養(yǎng)過程中人才流動性較大，項目科研人員績效低，高素質科技金融人才缺乏長期、有效的培養(yǎng)與激勵機制。人才匱乏嚴重制約了科技和金融深度融合工作的推進及試點工作的落地。

通過對廣東、江蘇、上海、天津、重慶等促進科技和金融結合試點地區(qū)經驗學習和借鑒，本文從科技金融解決科技型企業(yè)融資難，助力科技企業(yè)發(fā)展這一核心問題出發(fā)，從機制、服務、產品等方面對四川省試點城市發(fā)展提出一些建議。

（一）加強政府引導與服務

科技金融發(fā)展離不開政府的引導與服務，科技金融組織體系的建立、科技金融產品的豐富和科技金融市場運行效率的提高，都需要政府的統(tǒng)籌協(xié)調。作為科技金融的重要參與者，政府各有關部門應加強科技創(chuàng)新的統(tǒng)籌協(xié)調，改革科技創(chuàng)新管理體制機制，深化科技計劃和獎勵改革，加大普惠性政策支持力度，引入競爭機制，提高企業(yè)、金融中介機構等對科技創(chuàng)新服務的積極性和服務效率。

（二）優(yōu)化財政投入與配套政策

科技企業(yè)自身輕資產的特點和信貸管理規(guī)定等，導致僅依靠市場無法解決科技型企業(yè)融資難問題，需要政策引導和配套財政投入。統(tǒng)籌安排市、縣財政科技資金支持科技金融發(fā)展，提高創(chuàng)業(yè)投資補助規(guī)模，從金融創(chuàng)新機制、風險擔保與分攤機制、財政支持和稅收優(yōu)惠、無形資產評估、抵押和擔保機制入手，避免企業(yè)獲得無償補助的“惰性”，引導投資機構、金融機構加大對科技型企業(yè)的資金支持。

（三）加強企業(yè)培育與發(fā)展

企業(yè)作為科技創(chuàng)新的主體，需要建立良好的科技創(chuàng)新機制，加強以企業(yè)研發(fā)中心為主要形式的研發(fā)機構建設，引導企業(yè)掌握更多的知識產權和核心技術，幫助企業(yè)建立現(xiàn)代企業(yè)制度和財務制度。試點城市可根據(jù)當?shù)仄髽I(yè)特色開展定制化的培訓活動，針對企業(yè)現(xiàn)代化經營、財務管理規(guī)范化、融資痛點等選擇輔導主題，邀請專家、投融資專業(yè)人員赴實地為企業(yè)把脈會診、解難答疑，進行一對一的專項、專題精準輔導，幫助企業(yè)進一步獲得投融資服務。

（四）大力支持產品創(chuàng)新

大力支持科技支行等金融機構，為從初創(chuàng)期到成熟期各發(fā)展階段的科技企業(yè)提供差異化的金融服務，各試點城市可結合當?shù)匕l(fā)展需求，突出特色，鼓勵開展信用貸款產品創(chuàng)新，為科技企業(yè)提供多元化的融資支持。可建立科技金融產品手冊，幫助企業(yè)了解科技金融服務產品、了解中介服務機構、了解金融助推科技企業(yè)發(fā)展的途徑和方法。

（五）提升服務體系質效

不斷加強服務體系建設，針對企業(yè)不同階段，建立全面、專業(yè)、多樣的服務體系。加強服務平臺建設，整合區(qū)域性線上平臺、數(shù)據(jù)庫統(tǒng)籌規(guī)劃平臺運作模式和數(shù)據(jù)共享機制，直接面向企業(yè)和投融資機構需求，打通政策、產品、中介、專家信息，增強科技型中小企業(yè)和投融資機構服務黏合度，提高融資效率，緩解投融資雙方信息不對稱。

（六）建立有效的人才培養(yǎng)機制

注重人才隊伍的建設，組建專業(yè)化創(chuàng)新團隊，并加強服務平臺建設，整合區(qū)域性線上平臺和數(shù)據(jù)庫。加強人才隊伍建設的同時要注重隊伍建設的質量，加強隊伍管理，提高創(chuàng)新團隊的整體水平，引入競爭機制，提高創(chuàng)新效率。

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基金項目：本文為四川省科學技術信息研究所“四川省公益性科研院所基本科研業(yè)務費”項目。

作者單位：四川省科學技術信息研究所（四川省高新技術產業(yè)金融服務中心）