企業(yè)資金管理中應(yīng)收賬款的會計風(fēng)險與管理措施

王羽 鞍山市水務(wù)集團有限公司

引言

應(yīng)收賬款是企業(yè)在銷售過程中，因賒銷產(chǎn)品或材料、提供勞務(wù)而形成的債權(quán)性資產(chǎn)。隨著市場經(jīng)濟的發(fā)展和競爭日趨激烈化。為了提高市場競爭力，主要采取增加銷售額及提升經(jīng)濟效益的手段，因此也出現(xiàn)了大量利用商業(yè)信用進行交易行為來謀取利益等現(xiàn)象：企業(yè)之間相互拖欠貨款問題日益嚴重、應(yīng)收賬款金額不斷擴大且數(shù)額較大的情況普遍存在。

一、企業(yè)應(yīng)收賬款證券化的基本原則

（一）基礎(chǔ)資產(chǎn)未來現(xiàn)金流原則

在企業(yè)的經(jīng)營活動中，由于存在著種種原因，應(yīng)收賬款無法按期收回，從而導(dǎo)致了企業(yè)資金周轉(zhuǎn)困難。因此為了避免這種情況發(fā)生對公司造成不利影響及確?，F(xiàn)金流不會中斷而采取如下措施：首先要確定一個合理的信用標準以防止壞賬風(fēng)險；其次是建立有效的管理體系和管理制度來控制債務(wù)人行為與企業(yè)財務(wù)狀況惡化趨勢之間關(guān)系；最后是在制定應(yīng)收賬款政策時，不僅僅考慮到自身利益，同時也重視國家稅收、財政等各方面因素。

（二）資產(chǎn)重組原則

資產(chǎn)重組是指企業(yè)在一個會計年度內(nèi)，重新對本年的賬面凈值進行評估，并通過一定程序和方法轉(zhuǎn)移或收回被收購對象價值或者部分負債。資產(chǎn)重組原則就是要遵循謹慎性、合法性以及相關(guān)性等基本原則來進行合理合法合規(guī)的交易活動：一是為了減少風(fēng)險損失；二是避免國有資產(chǎn)流失。

資產(chǎn)重組是指企業(yè)在兼并或收購的基礎(chǔ)上，通過對原公司內(nèi)部資源進行整合，以達到提高經(jīng)濟效益、降低經(jīng)營風(fēng)險并實現(xiàn)戰(zhàn)略目標為目的。資產(chǎn)置換通常會發(fā)生在兩個方面：一是由于新組建單位原有產(chǎn)品和技術(shù)等生產(chǎn)能力落后；二是當(dāng)某項固定設(shè)備出現(xiàn)問題時。而這種合并則要消耗大量資金來修復(fù)現(xiàn)有的產(chǎn)能或者是淘汰掉一些已經(jīng)造成重大損失或有一定價值的設(shè)備及技術(shù)，以達到提高經(jīng)濟效益、降低經(jīng)營風(fēng)險并實現(xiàn)戰(zhàn)略目標為最終目的。

企業(yè)資源股份：資產(chǎn)重組的原則是指企業(yè)通過對其自身擁有或控制的資源進行合理配置，從而實現(xiàn)經(jīng)濟利益最大化。當(dāng)企業(yè)在發(fā)展和擴大經(jīng)營規(guī)模時，需要不斷地購買、出售或者轉(zhuǎn)讓自己所持有的股份。但由于存在一定風(fēng)險性與不確定因素等原因使得這種情況下可能會使股東權(quán)益不能得到保證甚至導(dǎo)致公司破產(chǎn)清算；而資產(chǎn)重組則可以有效解決這一問題：通過對企業(yè)現(xiàn)有的資源進行合理配置，將其利用率提高到一個較高程度上水平來實現(xiàn)經(jīng)濟利益最大化。

（三）風(fēng)險隔離原則

風(fēng)險隔離原則是指當(dāng)應(yīng)收賬款在一定期限內(nèi)不能被收回時，企業(yè)可以采取措施，阻止其繼續(xù)透支，或者將壞賬損失控制到最低。具體來說就是要對已經(jīng)發(fā)生的、可能會產(chǎn)生重大影響且金額較大的款項進行嚴格監(jiān)控與追蹤。這就要求相關(guān)人員和部門間保持密切聯(lián)系并相互配合；同時也需要建立起風(fēng)險隔離制度來防止應(yīng)收賬款在一定期限內(nèi)被人為或其他因素所占據(jù)而造成企業(yè)資金流失，從而給公司帶來巨大損失甚至是破產(chǎn)危機。

（四）企業(yè)應(yīng)收賬款證券化存在的主要風(fēng)險

1.財務(wù)會計風(fēng)險

財務(wù)風(fēng)險是由于公司的應(yīng)收賬款無法收回而造成損失的可能性。在當(dāng)今經(jīng)濟全球化和市場經(jīng)濟一體化大背景下，企業(yè)為了擴大銷售，提高市場占有率，往往采取賒銷模式。但是這種方式存在很大弊端：首先，雖然可以擴大產(chǎn)品銷售量但同時也產(chǎn)生了大量壞賬；其次，增加了資金成本、機會成本以及管理費用等各項開支；最后，則會使公司利潤大幅下降而導(dǎo)致投資者投資失利，從而引發(fā)財務(wù)風(fēng)險或破產(chǎn)危機發(fā)生的可能性增大。

財務(wù)風(fēng)險是指由于經(jīng)營管理中的各種不確定因素而產(chǎn)生的企業(yè)實際收益偏離預(yù)期值，使投資者和債權(quán)人遭受損失或可能喪失償付能力，又或者是因為債務(wù)人無力清償?shù)狡谒坟搨?dǎo)致資金融通受損。應(yīng)收賬款會計核算存在缺陷。我國目前對于信用政策還比較寬松、對客戶等級評估不合理以及沒有統(tǒng)一的評價標準等原因都會讓企業(yè)在實際操作中造成壞賬風(fēng)險增加。

2.市場結(jié)構(gòu)風(fēng)險

市場是企業(yè)經(jīng)營中的重要環(huán)節(jié)，也就是指供求關(guān)系。在市場經(jīng)濟條件下，商品交換活動和銷售行為都要受到經(jīng)濟結(jié)構(gòu)因素制約。當(dāng)一個經(jīng)濟體以價格為基礎(chǔ)進行交易時就必然會存在著各種不確定性風(fēng)險；而隨著國民經(jīng)濟快速發(fā)展、人民生活水平提高以及社會分工明確細化等情況出現(xiàn)，又將產(chǎn)生新的市場需求或競爭者加入市場競爭中，市場結(jié)構(gòu)進一步復(fù)雜化，不確定性風(fēng)險進一步增長。[1]

3.法律風(fēng)險

法律風(fēng)險是指由于不遵守合同法規(guī)定而產(chǎn)生的損失，也就是我們常說的違約金和訴訟費用。應(yīng)收賬款會計信息失真現(xiàn)象在企業(yè)中十分嚴重。主要原因有：一是缺乏誠信觀念；二是相關(guān)制度沒有建立健全；三是企業(yè)自身經(jīng)營狀況不佳等種種因素造成了大量信用交易行為無法進行；四是因為法律手段薄弱導(dǎo)致的，如合同法規(guī)定對債務(wù)人無效或不合法時未作明確的界定而產(chǎn)生糾紛，使債權(quán)人利益受損。

應(yīng)收賬款管理失控。目前，我國的法律法規(guī)還不完善，在企業(yè)中，存在著大量利用合同來進行資金控制和交易結(jié)算。例如：一些公司為了擴大自己產(chǎn)品銷售市場份額、增加利潤而采取賒銷方式。但由于客戶信用等級不是很高或沒有履行相應(yīng)條款等原因?qū)е铝丝蛻敉锨坟浛瞵F(xiàn)象屢見不鮮；又如有些單位對應(yīng)收賬款的管理缺乏法律意識且缺少相關(guān)經(jīng)驗，從而致使企業(yè)在催討過程中遇到很多困難和阻礙。

4.稅務(wù)風(fēng)險

應(yīng)收賬款存在著一定的稅務(wù)風(fēng)險。企業(yè)在進行銷售時，會給予客戶相應(yīng)的現(xiàn)金折扣，如果客戶不能按期支付貨款或拖延付款時間，將會出現(xiàn)逾期現(xiàn)象，款項無法收回所形成壞賬損失；另外，又因為我國稅收制度不完善、納稅管理體系不夠健全以及征管手段和方法落后等原因給了一些不法分子可乘之機利用這些漏洞來逃避國家稅金繳納。[2]

（五）企業(yè)應(yīng)收賬款證券化存在的主要問題

1.法律法規(guī)的不完善

我國企業(yè)的應(yīng)收賬款管理缺乏法律法規(guī)，在市場經(jīng)濟體制下，為了追求市場競爭，大部分產(chǎn)品都會采用賒銷方式。但是由于信用體系不完善、社會法制化程度低等原因?qū)е铝撕芏嗫蛻粢驗闆]有及時還清貨款而造成壞賬損失。而且許多公司并不是通過與顧客簽訂合同來約束銷售人員和財務(wù)部門對于款項催回的工作責(zé)任義務(wù)；而是由企業(yè)負責(zé)處理賬務(wù)，這就使得應(yīng)收賬款管理在法律法規(guī)上存在著缺陷。

應(yīng)收賬款是企業(yè)在賒銷產(chǎn)品時，由于客戶的信譽狀況，經(jīng)營情況等原因而形成的。因此如果沒有相關(guān)法律法規(guī)的支撐，發(fā)生壞賬風(fēng)險的可能性極大。但是我國目前并無專門針對這一方面制定完善具體實施方案及措施來約束這種行為：一方面是因為我國市場機制不健全；另一方面就是缺乏相應(yīng)信用管理部門或?qū)Ｂ毴藛T管理應(yīng)收賬款，財務(wù)管理人員忽略了對賒銷客戶進行資信調(diào)查，從而造成了企業(yè)在與客戶交易時容易發(fā)生資金拖欠的情況出現(xiàn)。

2.企業(yè)信用體制的不健全

缺乏科學(xué)的管理方法，導(dǎo)致企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險增加。近年來，在我國市場經(jīng)濟快速發(fā)展、競爭激烈的環(huán)境下，許多公司為了擴大市場份額和銷售量盲目地進行賒銷活動，通過此方式來搶占市場資源，從而忽視了在客戶信用狀況、資信調(diào)查與評估工作等方面存在的問題；另外，由于銷售人員只注重業(yè)績而忽略了資金回收情況，使得大量欠債不還的現(xiàn)象時有發(fā)生，嚴重阻礙著企業(yè)自身健康持續(xù)經(jīng)營發(fā)展與壯大。

我國目前的企業(yè)信用體制還不夠健全，缺乏完善的社會化資信體系，沒有專門針對應(yīng)收賬款管理制定出一套完整科學(xué)、行之有效且切實可行地管理辦法。而由于市場競爭激烈以及客戶拖欠貨款等原因造成了大量逾期未收回款項。這些問題是由當(dāng)前企業(yè)之間相互扯皮推卸責(zé)任所引起的。在我國目前信用體制不完備和相關(guān)法律法規(guī)的缺失下導(dǎo)致很多公司出現(xiàn)應(yīng)收賬款會計風(fēng)險，甚至還出現(xiàn)惡意拖欠賬款現(xiàn)象。[3]

3.金融體制的不完善

金融體制的不完善是企業(yè)資金管理中存在風(fēng)險問題的根源。在我國，由于市場經(jīng)濟發(fā)展時間尚短，市場環(huán)境還不夠成熟，而且國家對金融體系方面也沒有出臺相應(yīng)措施。當(dāng)出現(xiàn)一些新情況、新現(xiàn)象時往往會導(dǎo)致無法及時解決和應(yīng)對；同時在經(jīng)濟政策上缺乏有效地引導(dǎo)下就容易產(chǎn)生一系列問題：比如說利率過高或過低等因素都可能造成企業(yè)應(yīng)收賬款的風(fēng)險發(fā)生，進而給整個市場經(jīng)濟帶來不利影響。

金融體制的不完善是我國企業(yè)財務(wù)管理風(fēng)險產(chǎn)生的重要原因。當(dāng)前，國內(nèi)金融體系尚不夠健全，對信用交易缺乏規(guī)范性；而且由于國內(nèi)銀行信貸系統(tǒng)不發(fā)達、服務(wù)水平不高以及信息披露機制不到位等因素影響了商業(yè)銀行在應(yīng)收賬款方面無法及時有效地收回貸款或大量拖欠款項且回收困難。此外，隨著市場經(jīng)濟發(fā)展和改革進程加快與經(jīng)濟全球化趨勢不斷加深，我國企業(yè)的融資渠道逐漸增多，然而融資難問題一直是限制著中小企業(yè)進一步擴大經(jīng)營規(guī)模所面臨的重要難題之一。[4]

二、企業(yè)資金管理中應(yīng)收賬款的管理措施

（一）完善財務(wù)指標分析

1.變現(xiàn)能力指標

企業(yè)在進行應(yīng)收賬款管理過程中，其變現(xiàn)能力指標是最常用的一項衡量工具。它反映的是一個時期內(nèi)企業(yè)所持有資金（包括現(xiàn)金、存貨等）總量情況和資產(chǎn)對未來支付負債水平的承受力程度；也可用這個數(shù)值來評價債務(wù)人償還到期債務(wù)本金及付息時間長短及其風(fēng)險大小，并預(yù)測可能發(fā)生或即將產(chǎn)生壞賬損失以及相應(yīng)管理措施時需采取何種策略以保證應(yīng)收款項能夠及時收回。

2.資產(chǎn)管理指標

資產(chǎn)管理指標是指對企業(yè)擁有或控制的一切有形資源和無形資本進行管理。包括流動現(xiàn)金、存貨及應(yīng)收賬款等。在編制財務(wù)報表時，要將這些指標作為一個整體，以全面反映各項目所具有的資金狀況，并通過分析其變動情況與經(jīng)營成果來確定是否存在風(fēng)險，并提出應(yīng)對的具體措施；根據(jù)資產(chǎn)負債表中項目金額余額與期末總分類賬戶之間的差額，得出企業(yè)資產(chǎn)管理中潛在隱患和問題，并提出解決辦法或改進方案。

（二）加強信息化管理手段

現(xiàn)代信息技術(shù)的飛速發(fā)展，大大提高了企業(yè)資金管理和控制工作的效率，也對財務(wù)信息數(shù)據(jù)進行及時準確的處理提供技術(shù)支持。在應(yīng)收賬款會計核算中采用計算機系統(tǒng)可以使企業(yè)內(nèi)部各部門之間、客戶與供應(yīng)商以及其他相關(guān)單位間能夠互相聯(lián)系起來。此外，還能加強各個業(yè)務(wù)流程中所涉及或需要了解對方情況應(yīng)做出相應(yīng)決策的有關(guān)資料的收集及分析工作，以便于管理層作出正確判斷和決定，從而實現(xiàn)對財務(wù)信息數(shù)據(jù)監(jiān)控管理的有效性。

現(xiàn)代信息技術(shù)的迅速發(fā)展，為企業(yè)資金管理提供了更加豐富、快捷和有效的管理手段。在信息化時代背景下，我們更應(yīng)該重視信息資源共享。通過加強信息系統(tǒng)平臺建設(shè)來實現(xiàn)數(shù)據(jù)實時傳輸與處理功能；加強對財務(wù)人員的培訓(xùn)力度，通過培訓(xùn)提升財務(wù)人員的專業(yè)技能及職業(yè)道德素養(yǎng)，使員工能夠及時了解公司的最新動態(tài)，能幫助企業(yè)規(guī)避風(fēng)險、降低損失；最后還能夠讓客戶在第一時間掌握到自己所需要的信息。

（三）重視非財務(wù)指標因素

企業(yè)要想在市場競爭中獲得更多的利益，就必須重視財務(wù)指標因素。這主要包括盈利能力、資本結(jié)構(gòu)和營運水平等方面；而這些都與銷售收入相關(guān)，如果應(yīng)收賬款回收率小于一定數(shù)值的話，會增加壞賬發(fā)生的可能性，甚至?xí)霈F(xiàn)現(xiàn)金流入較少的現(xiàn)象。對非財務(wù)評價因子進行分析是企業(yè)在管理過程中經(jīng)常運用到的一種方法，它能夠反映出公司是否可以控制其自身信用風(fēng)險程度、盈利能力和償債意愿等方面。[5]

（四）建立完善的應(yīng)收賬款管理制度

首先，在企業(yè)中要想實現(xiàn)有效的事前管理，就必須確定可靠的信用標準，綜合考慮企業(yè)的自身發(fā)展與對手實力等方面，結(jié)合自身的發(fā)展情況，考慮自身面臨風(fēng)險的應(yīng)對與承受能力，企業(yè)財務(wù)部門要按照規(guī)則對客戶進行分類，主要按照利潤率程度、應(yīng)收賬款逾期程度等進行分類，風(fēng)險較大與利潤率水平較高的客戶進行提前淘汰，優(yōu)化企業(yè)的客戶結(jié)構(gòu)。其次，企業(yè)要對客戶資信情況進行充分的調(diào)查，調(diào)查時要注重真實與公正，保證客戶信息具有準確性與完整性，并根據(jù)客戶實際情況建立調(diào)查報告，與標準相符合的客戶加入企業(yè)未來的管理與維護計劃中。最后，企業(yè)要成立相應(yīng)的客戶信用審核部門，在簽訂合同之前，將客戶信息輸送至審核部門進行審核，審核部門結(jié)合客戶的實際情況，按照等級對其進行信用評估，給予不同客戶不同的信用額度與賬期。

結(jié)語

通過以上的分析，我們可以看到，企業(yè)資金管理中存在著諸多風(fēng)險因素。例如：應(yīng)收賬款占流動資產(chǎn)比重過大；壞賬損失逐年增長。1.賒銷所帶來的是短期內(nèi)虛增收入和利潤；2.大量占用商業(yè)信用銷售渠道、擴大市場份額、增加銷售量等方面都需要付出代價。因此，在實際操作過程中要盡量避免發(fā)生這種情況，否則會造成企業(yè)資金周轉(zhuǎn)不靈而產(chǎn)生各種問題的出現(xiàn)，從而影響到公司發(fā)展甚至導(dǎo)致破產(chǎn)危機的局面。