潘新民

摘 要：對(duì)中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行而言，針對(duì)目前面臨的發(fā)展階段，結(jié)合自身存在風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)狀，策略風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)是當(dāng)前和以后相當(dāng)時(shí)期的核心風(fēng)險(xiǎn)。如何采取符合自身需要的有效管理辦法和手段，防范和控制這三類風(fēng)險(xiǎn)，成為中部地區(qū)各股份制商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)發(fā)展過程中的一個(gè)重要課題。中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行應(yīng)制定科學(xué)發(fā)展戰(zhàn)略，打造核心競(jìng)爭(zhēng)力；加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)集中度管理，提升信用風(fēng)險(xiǎn)量化管理能力；培育制度文化、風(fēng)險(xiǎn)管理文化、合規(guī)文化；進(jìn)一步改善金融生態(tài)環(huán)境。

關(guān)鍵詞：中部地區(qū)；股份制商業(yè)銀行；核心風(fēng)險(xiǎn)；防控與管理

中圖分類號(hào)：F832.1 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

文章編號(hào)：1003—0751(2008)06—0088—03

一、中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)環(huán)境

近年來，中部地區(qū)(包括江西、湖北、湖南、安徽、山西及河南六省)的金融生態(tài)環(huán)境有所改善，但相對(duì)于遙遙領(lǐng)先的東部地區(qū)，發(fā)展差距呈現(xiàn)不斷擴(kuò)大態(tài)勢(shì)。中部地區(qū)的金融發(fā)展速度明顯滯后，資金吸納能力不足、金融機(jī)構(gòu)結(jié)構(gòu)欠合理、金融寬度不夠、融資渠道較窄，不能滿足金融市場(chǎng)融資需求，整體金融效率需要提高。

為了加快中部地區(qū)的發(fā)展，黨中央、國(guó)務(wù)院于2006年4月份印發(fā)了《關(guān)于促進(jìn)中部地區(qū)崛起的若干意見》，實(shí)施中部崛起戰(zhàn)略。中部六省認(rèn)真貫徹黨中央、國(guó)務(wù)院決策和部署，經(jīng)濟(jì)社會(huì)呈現(xiàn)出良好發(fā)展態(tài)勢(shì)。2006—2007年，中部六省地區(qū)生產(chǎn)總值增長(zhǎng)速度、固定資產(chǎn)投資增長(zhǎng)速度、規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)增加值、進(jìn)出口總額的增長(zhǎng)速度等均高于全國(guó)平均水平。同時(shí)，中部地區(qū)也面臨著巨大的挑戰(zhàn)，一是中部地區(qū)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展與金融支持不足的矛盾凸顯，中國(guó)的資本產(chǎn)出比為3∶1，中部地區(qū)GDP的增長(zhǎng)幅度高于全國(guó)平均水平，但中部六省金融信貸規(guī)模占全國(guó)比例明顯偏低，金融對(duì)經(jīng)濟(jì)的支持低于全國(guó)平均水平。2005—2006年六省GDP占全國(guó)的份額為19%、18.7%，六省貸款余額占全國(guó)的比例為12.1%、15%。二是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制初步建立，但仍需完善。市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的五大要素，企業(yè)制度建設(shè)、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)秩序、政府職能、社會(huì)信用體系建設(shè)、法治建設(shè)進(jìn)一步加強(qiáng)，但企業(yè)的獨(dú)立性、信用體系建設(shè)、法制建設(shè)仍需要進(jìn)一步完善。三是貸款不良率高于全國(guó)平均水平，致使金融資產(chǎn)這一稀缺性資源未能充分發(fā)揮促進(jìn)經(jīng)濟(jì)良性發(fā)展的配置作用。

二、中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行的核心風(fēng)險(xiǎn)

近年來，隨著商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)的白熱化，業(yè)務(wù)的多元化和經(jīng)營(yíng)的國(guó)際化，其風(fēng)險(xiǎn)也呈現(xiàn)出復(fù)雜多變的特征，銀行提供金融服務(wù)的過程也就是經(jīng)營(yíng)和控制風(fēng)險(xiǎn)的過程。銀行風(fēng)險(xiǎn)已由單一的信貸風(fēng)險(xiǎn)發(fā)展成為包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)以及策略風(fēng)險(xiǎn)等在內(nèi)的諸多類型風(fēng)險(xiǎn)。

巴賽爾銀行監(jiān)管委員會(huì)《有效銀行監(jiān)管核心原則》將銀行所面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)列為構(gòu)成銀行業(yè)主要的三大風(fēng)險(xiǎn)。而中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行，其作為省級(jí)分行其業(yè)務(wù)范圍與風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)與其總行需要關(guān)注的風(fēng)險(xiǎn)策重點(diǎn)不同，在《巴塞爾新資本協(xié)議》劃分的八大類風(fēng)險(xiǎn)中，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)均為各股份制商業(yè)銀行總行統(tǒng)一控制或承擔(dān)；聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)是由于其他類型的風(fēng)險(xiǎn)所致的重大危機(jī)發(fā)生，從而導(dǎo)致銀行聲譽(yù)受損；按照《巴賽爾新資本協(xié)議》的規(guī)定，法律風(fēng)險(xiǎn)是一種特殊類型的操作風(fēng)險(xiǎn)，可以說，聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)隱含在其他風(fēng)險(xiǎn)之中；中部股份制商業(yè)銀行面臨的主要是策略風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)以及《巴塞爾新資本協(xié)議》提出的操作風(fēng)險(xiǎn)。

對(duì)中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行省級(jí)分行級(jí)機(jī)構(gòu)而言，針對(duì)目前面臨的發(fā)展階段，結(jié)合自身存在風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)狀，應(yīng)該把策略風(fēng)險(xiǎn)(strategic risk)、信用風(fēng)險(xiǎn)（credit risk）和操作風(fēng)險(xiǎn)(operational risk)作為當(dāng)前和以后相當(dāng)時(shí)期的核心風(fēng)險(xiǎn)（SCO），如何采取符合自身需要的有效管理辦法和手段，防范和控制這三類風(fēng)險(xiǎn)，成為各股份制商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)發(fā)展過程中的一個(gè)重要課題。

（一）策略風(fēng)險(xiǎn)

策略風(fēng)險(xiǎn)是指商業(yè)銀行在追求短期商業(yè)目的和長(zhǎng)期發(fā)展目標(biāo)的系統(tǒng)化管理過程中，不適當(dāng)?shù)奈磥戆l(fā)展規(guī)劃、戰(zhàn)略決策和發(fā)展模式可能威脅商業(yè)銀行未來發(fā)展的潛在風(fēng)險(xiǎn)。美國(guó)貨幣監(jiān)理署（OCC）認(rèn)為，策略風(fēng)險(xiǎn)是指經(jīng)營(yíng)決策錯(cuò)誤，或決策執(zhí)行不當(dāng)，或?qū)π袠I(yè)變化束手無策，而對(duì)商業(yè)銀行的收益或資本形成現(xiàn)實(shí)和長(zhǎng)遠(yuǎn)的影響。長(zhǎng)期以來，中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行一貫采取的是通過資產(chǎn)（貸款、承兌）拉動(dòng)負(fù)債（存款），反過來又推動(dòng)資產(chǎn)規(guī)模增加的業(yè)務(wù)發(fā)展模式，這與過去銀行贏利來源狹窄的原因有關(guān)。隨著資本市場(chǎng)的快速發(fā)展、銀行信貸增長(zhǎng)受到抑制的雙重壓力和催化下，商業(yè)銀行放貸沖動(dòng)受到抑制，依靠“做大”來“做強(qiáng)”的發(fā)展模式受到了前所未有的挑戰(zhàn)，商業(yè)銀行必須在盡可能短的時(shí)間里，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和收入結(jié)構(gòu)的調(diào)整，但地方經(jīng)濟(jì)依靠信貸規(guī)模的增長(zhǎng)帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的做法短期內(nèi)很難改變，企業(yè)信貸需求逐漸增加的形勢(shì)很難改變，中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行改變傳統(tǒng)發(fā)展模式的阻力重重，策略風(fēng)險(xiǎn)凸顯。

（二）信用風(fēng)險(xiǎn)

信用風(fēng)險(xiǎn)是指?jìng)鶆?wù)人或交易對(duì)手未能履行合同所規(guī)定的義務(wù)或信用質(zhì)量發(fā)生變化，影響金融產(chǎn)品價(jià)值，從而給債權(quán)或金融產(chǎn)品持有人造成經(jīng)濟(jì)損失的風(fēng)險(xiǎn)。中部地區(qū)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)仍不發(fā)達(dá)，征信與信用擔(dān)保體系仍不完善，加之中小企業(yè)的壽命過短，政府信用仍充當(dāng)著國(guó)有企業(yè)信用后盾，導(dǎo)致了銀行對(duì)大型國(guó)企授信過度，同時(shí)這又造成對(duì)中小企業(yè)授信擠壓，逐漸形成了大型國(guó)企貸款集中度過高，銀行信用風(fēng)險(xiǎn)日益集中的現(xiàn)象。而在銀行對(duì)企業(yè)信貸資金支持力度減小的情況下，流動(dòng)資金短缺將使企業(yè)面臨新一輪的信用風(fēng)險(xiǎn)。另外，隨著新的宏觀調(diào)控措施不斷出臺(tái)，商業(yè)銀行面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)不確定性增加，“兩高一資”行業(yè)的信貸風(fēng)險(xiǎn)開始向中小銀行轉(zhuǎn)移。

（三）操作風(fēng)險(xiǎn)

操作風(fēng)險(xiǎn)是指由于人為錯(cuò)誤、技術(shù)缺陷或不利的外部事件所造成損失的風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)巴塞爾銀行委員會(huì)資料顯示，銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)中，操作風(fēng)險(xiǎn)帶來的損失約為30%，僅僅次于信用風(fēng)險(xiǎn)60%的比例。巴林銀行的倒閉、大和銀行紐約支行的不慎交易，諸多事件為全球金融機(jī)構(gòu)敲響了警鐘，金融理論界和實(shí)業(yè)界開始研究影響日益巨大的操作風(fēng)險(xiǎn)問題，巴賽爾新資本協(xié)議把操作風(fēng)險(xiǎn)也納入資本監(jiān)管的范圍。樊欣等人(2004年)從公開媒體收集的數(shù)據(jù)顯示國(guó)內(nèi)批發(fā)銀行業(yè)務(wù)的損失數(shù)目和金額都是最大的，零售銀行業(yè)務(wù)的損失數(shù)目多但金額較??；從損失事件上看，內(nèi)部欺詐在金額和數(shù)目是都排在第一位，外部欺詐次之。因此，操作風(fēng)險(xiǎn)成為商業(yè)銀行分支機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理的重中之重。

四、核心風(fēng)險(xiǎn)防控與運(yùn)營(yíng)管理

隨著商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)領(lǐng)域的拓寬，風(fēng)險(xiǎn)管理理念仍會(huì)不斷更新，風(fēng)險(xiǎn)管理涉及領(lǐng)域?qū)⒗^續(xù)擴(kuò)展到商業(yè)銀行每一個(gè)新的產(chǎn)品和經(jīng)營(yíng)環(huán)節(jié)。風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)于商業(yè)銀行來說將不僅僅局限于控制損失的發(fā)生，而將成為創(chuàng)造價(jià)值的重要手段。中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行核心風(fēng)險(xiǎn)防控應(yīng)著重在以下四個(gè)方面作出努力。

（一）制定科學(xué)發(fā)展戰(zhàn)略，打造核心競(jìng)爭(zhēng)力

從中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行自身發(fā)展來看，片面追求規(guī)模擴(kuò)張的傾向比較嚴(yán)重，“以大論優(yōu)”、資產(chǎn)拉動(dòng)型的規(guī)模戰(zhàn)略發(fā)展模式還將長(zhǎng)期存在，隱含在其中的策略風(fēng)險(xiǎn)日益凸顯。樹立“效益、質(zhì)量、規(guī)模協(xié)調(diào)發(fā)展”理念，并在技術(shù)上、組織上和理念上形成相互支持與協(xié)作的、完整的、系統(tǒng)化的有效管理機(jī)制，在股份制商業(yè)銀行形成共識(shí)。

同時(shí)，在戰(zhàn)略取向上，要借鑒國(guó)外發(fā)達(dá)國(guó)家銀行經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略調(diào)整的成功經(jīng)驗(yàn)，將風(fēng)險(xiǎn)較低的中間業(yè)務(wù)和私人銀行業(yè)務(wù)作為重要發(fā)展策略，如花旗集團(tuán)的全球消費(fèi)者集團(tuán)和私人客戶服務(wù)所創(chuàng)造的利潤(rùn)占全部利潤(rùn)的60%，匯豐控股個(gè)人金融服務(wù)和私人銀行所創(chuàng)造的利潤(rùn)占利潤(rùn)總額的50%。而國(guó)內(nèi)銀行這一比例大部分不超過20%，中部地區(qū)省級(jí)股份制銀行甚至不到10%。隨著資本市場(chǎng)的發(fā)展，宏觀調(diào)控的逐漸深入，金融脫媒化趨勢(shì)越加明顯，同時(shí)，客戶理財(cái)需求急劇增長(zhǎng)，各股份制商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略調(diào)整面臨的壓力與機(jī)遇并存，商業(yè)銀行如不根據(jù)客觀形勢(shì)與客戶需求的變化而改變，一味追求規(guī)模效應(yīng)，將可能遭受巨大的風(fēng)險(xiǎn)損失。

（二）加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)集中度管理，提升信用風(fēng)險(xiǎn)量化管理能力

從中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行的發(fā)展情況來看，信用風(fēng)險(xiǎn)的一個(gè)最大特征就是風(fēng)險(xiǎn)集中度過高。全國(guó)銀行業(yè)貸款審批政策來看，普遍存在對(duì)大客戶信用評(píng)級(jí)過高，這種現(xiàn)象在中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行之中更加嚴(yán)重，從中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行的情況來看，絕大部分不良貸款都是集團(tuán)客戶違約造成的。中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行應(yīng)加強(qiáng)對(duì)信貸資產(chǎn)組合的運(yùn)用，擴(kuò)大優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)和優(yōu)質(zhì)個(gè)人客戶的授信比例，降低風(fēng)險(xiǎn)的集中度，以分散風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)整個(gè)體系的穩(wěn)定性。要進(jìn)一步提升信用風(fēng)險(xiǎn)量化管理能力，改進(jìn)對(duì)債務(wù)人違約風(fēng)險(xiǎn)的量化測(cè)評(píng)指標(biāo)體系，加強(qiáng)對(duì)能反應(yīng)債務(wù)人償債能力的未來現(xiàn)金流量和盈利情況，以及經(jīng)濟(jì)周期、行業(yè)特點(diǎn)、競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)、管理水平等影響信用風(fēng)險(xiǎn)的重要因素的研究和分析，并采集相關(guān)信息，建立起風(fēng)險(xiǎn)量化管理模型，對(duì)各種貸款的安全性進(jìn)行準(zhǔn)確度量。同時(shí)，要強(qiáng)化雙人審批制度，建立以崗定權(quán)、以權(quán)定責(zé)、以責(zé)考核、以績(jī)定獎(jiǎng)罰的信貸責(zé)任機(jī)制，建立覆蓋信貸業(yè)務(wù)全過程的激勵(lì)機(jī)制和責(zé)任約束機(jī)制顯得非常必要。同時(shí)，應(yīng)摒棄“銀行經(jīng)營(yíng)的是資金”的觀念，加強(qiáng)灌輸“銀行經(jīng)營(yíng)的是風(fēng)險(xiǎn)”的觀念，銀行出現(xiàn)不良貸款既然是不可避免的，那么關(guān)鍵就是要將其控制在能承受的程度之內(nèi)，并及時(shí)進(jìn)行專業(yè)化處理。

（三）培育制度文化、風(fēng)險(xiǎn)管理文化、合規(guī)文化

巴賽爾委員會(huì)認(rèn)為，對(duì)付操作風(fēng)險(xiǎn)的第一道防線是嚴(yán)格的內(nèi)部控制，這就要求商業(yè)銀行建立健全制度體系，確保制度能夠涵蓋所有環(huán)節(jié)中的一切風(fēng)險(xiǎn)，其中最重要的一條就是要確保所有產(chǎn)品、業(yè)務(wù)在被推銷或辦理之前就已經(jīng)制定出相適應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理程序和控制方法，即“制度先行”，并確保制度被理解并有效執(zhí)行，形成良好的制度文化。

操作風(fēng)險(xiǎn)的防范必須充分重視人的作用。健全有效的制度是風(fēng)險(xiǎn)管理的有力保證，但制度是人制定并且由人去操作和實(shí)施的，它們都可能由于個(gè)人的主觀原因而不能發(fā)揮出應(yīng)有的作用，培育良好的風(fēng)險(xiǎn)管理文化是一家銀行有效控制風(fēng)險(xiǎn)的重要因素，只有具有良好的風(fēng)險(xiǎn)文化，每一個(gè)銀行員工才會(huì)意識(shí)到風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性，自覺認(rèn)真對(duì)待經(jīng)營(yíng)過程中的每一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)因素，這樣，一家銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理工作才可能真正做到位。所以，無論是制度，還是風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)，都需要強(qiáng)有力的風(fēng)險(xiǎn)文化的支持，如果制度和技術(shù)與一個(gè)銀行占主流的文化相符合，那么，它們的作用就可以充分發(fā)揮出來，否則，就會(huì)流于形式。

而內(nèi)部控制體系和風(fēng)險(xiǎn)管理文化的培養(yǎng)是建立在合規(guī)文化的基礎(chǔ)上的，只有把先進(jìn)的合規(guī)文化貫穿到商業(yè)銀行發(fā)展戰(zhàn)略中，植根于整個(gè)銀行的運(yùn)行中，內(nèi)化為員工的職業(yè)態(tài)度和工作習(xí)慣，同時(shí)加強(qiáng)業(yè)務(wù)處理系統(tǒng)與內(nèi)部信息提供系統(tǒng)管理，防范各種操作風(fēng)險(xiǎn)和違法犯罪行為，才能構(gòu)建起抵御風(fēng)險(xiǎn)的堅(jiān)強(qiáng)防線。

（四）進(jìn)一步改善金融生態(tài)環(huán)境

任何銀行的生存與發(fā)展都脫離不了外部金融生態(tài)的影響，風(fēng)險(xiǎn)管理同樣如此。中國(guó)人民銀行行長(zhǎng)周小川曾經(jīng)指出，“金融生態(tài)”是一個(gè)比喻，它指的主要不是金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)部運(yùn)作，而是金融運(yùn)行的外部環(huán)境，也就是金融運(yùn)行的基礎(chǔ)條件。金融生態(tài)建設(shè)是一個(gè)綜合、復(fù)雜的系統(tǒng)工程，不僅需要商業(yè)銀行和金融機(jī)構(gòu)參與，更需要政府、監(jiān)管部門、企業(yè)和社會(huì)各個(gè)方面以科學(xué)發(fā)展觀為指導(dǎo)，相互配合，共同努力。筆者認(rèn)為，良好的金融生態(tài)環(huán)境至少應(yīng)該包括穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)環(huán)境、完善的法制環(huán)境、良好的信用環(huán)境、協(xié)調(diào)的市場(chǎng)環(huán)境、規(guī)范的制度環(huán)境等等，但應(yīng)看到，金融生態(tài)建設(shè)是一個(gè)漸進(jìn)的過程，立足金融全面開放和商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)實(shí)，當(dāng)前之急在于完善社會(huì)信用體系；完善法律制度環(huán)境；加強(qiáng)金融監(jiān)管和金融中介服務(wù)，建立規(guī)范的有序的市場(chǎng)環(huán)境；改善金融消費(fèi)環(huán)境，積極引導(dǎo)有償服務(wù)；改善和增強(qiáng)宏觀調(diào)控的有效性，努力營(yíng)造穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)環(huán)境。

對(duì)商業(yè)銀行來說，風(fēng)險(xiǎn)和收益是一枚硬幣的兩面，無論從商業(yè)銀行的起源、生存和發(fā)展來看，還是從商業(yè)銀行的本質(zhì)看，商業(yè)銀行都是圍繞著管理風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)這一核心，通過接受風(fēng)險(xiǎn)、承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)來追求和實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)最大化目標(biāo)，作為中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行來說，緊抓策略風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)等三大核心風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)一步加強(qiáng)運(yùn)營(yíng)管理，建立完善的風(fēng)險(xiǎn)管理體制與技術(shù)，培育良好的風(fēng)險(xiǎn)文化、合規(guī)文化，將風(fēng)險(xiǎn)管理職能作為商業(yè)銀行的本質(zhì)職能，才能打造中部地區(qū)股份制商業(yè)銀行長(zhǎng)期競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，為中部地區(qū)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展做出更大的貢獻(xiàn)。

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［5］葛兆強(qiáng).國(guó)外商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制研究［J］.海南金融,2002，（6）.

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