陳慧

摘要：文章基于柔性激勵(lì)的視角，運(yùn)用信息經(jīng)濟(jì)學(xué)相關(guān)理論，從社會(huì)資本投資土地整治過(guò)程內(nèi)在經(jīng)濟(jì)規(guī)律和參與者相互作用關(guān)系著手，建立了社會(huì)投資者和政府對(duì)社會(huì)投資土地整治的短期和長(zhǎng)期效益函數(shù)，揭示了社會(huì)資本投資土地整治的柔性激勵(lì)機(jī)制，并將其轉(zhuǎn)化為線(xiàn)性規(guī)劃模型，以期為政府鼓勵(lì)社會(huì)投資土地整治，促進(jìn)其可持續(xù)發(fā)展提供理論依據(jù)。

關(guān)鍵詞：柔性激勵(lì)；社會(huì)投資；土地整治；線(xiàn)性規(guī)劃

面對(duì)城鄉(xiāng)建設(shè)快速發(fā)展，用地空間矛盾日益突出的形勢(shì)，以農(nóng)用地整治和村莊及廢棄工礦用地整治為主要內(nèi)容的土地整治，就成為了保護(hù)耕地、緩解城鄉(xiāng)建設(shè)用地壓力的有效途徑。當(dāng)前，農(nóng)村土地整治正在與一系列社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重大命題相結(jié)合，已由農(nóng)用地整理為主，逐步轉(zhuǎn)向高標(biāo)準(zhǔn)基本農(nóng)田建設(shè)和農(nóng)村建設(shè)用地整治并重，社會(huì)內(nèi)涵和外延更為廣闊，所需投資逐步膨脹。面對(duì)土地整治投資缺口問(wèn)題，國(guó)務(wù)院出臺(tái)了一系列文件，鼓勵(lì)和引導(dǎo)社會(huì)投資通過(guò)招標(biāo)投標(biāo)形式參與土地整治等建設(shè)工程。學(xué)術(shù)界和實(shí)際操作層面的探索和努力也一直沒(méi)有停止過(guò)。如黃賢金等認(rèn)為土地整治的有效開(kāi)展需要巨額資金，提出項(xiàng)目融資、土地信托、土地證券化等新型土地整治融資模式，構(gòu)建了多元化土地整治融資體系。

這些學(xué)者對(duì)土地整治的融資投資多元化進(jìn)行了探討，但對(duì)社會(huì)資本投資土地整治的內(nèi)在推動(dòng)力和經(jīng)濟(jì)規(guī)律研究較少，對(duì)參與者之前的相互關(guān)系及其影響作用也缺少闡述。本文從分析土地整治過(guò)程中運(yùn)用社會(huì)資本的內(nèi)在推動(dòng)力及參與者相關(guān)影響著手，運(yùn)用委托代理理論，對(duì)社會(huì)資本投資土地整治的柔性激勵(lì)機(jī)制進(jìn)行研究，以期為政府激勵(lì)社會(huì)資本進(jìn)入土地整治領(lǐng)域，實(shí)現(xiàn)土地整治可持續(xù)發(fā)展提供理論依據(jù)。

一、社會(huì)資本投資土地整治的柔性激勵(lì)思路

（一）社會(huì)資本投資土地整治的內(nèi)在經(jīng)濟(jì)規(guī)律分析

根據(jù)信息經(jīng)濟(jì)學(xué)中委托代理理論，社會(huì)投資者選擇投資土地整治的過(guò)程可以表述如下：首先，作為激勵(lì)主體的政府制定相關(guān)政策，提出社會(huì)投資者投資土地整治的門(mén)檻和途徑。社會(huì)投資者可以根據(jù)自身實(shí)力和各地政策特點(diǎn)選擇有利于獲取收益最大化的投資行為。當(dāng)然，在具體項(xiàng)目運(yùn)作實(shí)施中，一些諸如國(guó)家新型城鎮(zhèn)化政策的改變、國(guó)家對(duì)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的鼓勵(lì)政策、農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格的變化、房地產(chǎn)市場(chǎng)（用地指標(biāo)交易市場(chǎng)）的供求關(guān)系轉(zhuǎn)變等意外事件和社會(huì)投資者的應(yīng)變決策行為最終共同決定了社會(huì)資本投資土地整治的效益。

從項(xiàng)目收益角度看，土地整治項(xiàng)目的實(shí)施能夠帶來(lái)顯著的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、生態(tài)效益。對(duì)于農(nóng)用地整治項(xiàng)目而言，其收益主要為土地種植（養(yǎng)殖等）收益，特別是傳統(tǒng)種植時(shí)，其收益的增加與投資額相比較小，存在較高的不確定性，要以此來(lái)形成合理的投資回報(bào)，則需要很多年來(lái)逐步實(shí)現(xiàn)。從農(nóng)村建設(shè)用地整治看，由于涉及農(nóng)戶(hù)搬遷，不僅所需資金較高，而且還面臨農(nóng)戶(hù)搬遷風(fēng)險(xiǎn)、指標(biāo)交易受房地產(chǎn)市場(chǎng)影響等因素的制約。在這種成本-價(jià)值體系下社會(huì)投資者投資土地整治，很難成為社會(huì)投資者的自主行為。這種回報(bào)方式在現(xiàn)實(shí)中也鮮有成功的案例。

由于市場(chǎng)中各類(lèi)信息的反饋具有不完整性，所以政府通過(guò)市場(chǎng)調(diào)查得到參與各方，如社會(huì)投資者、項(xiàng)目所在的村組農(nóng)民、項(xiàng)目實(shí)施的主要參與人等各方的行為發(fā)生了何種變化。進(jìn)而通過(guò)分析這些變化，最終了解社會(huì)投資者獲得的效益情況。當(dāng)然這一效益情況，還受社會(huì)投資者自身的能力的影響。

（二）社會(huì)資本投資土地整治柔性激勵(lì)的思路

一些學(xué)者認(rèn)為委托代理問(wèn)題的解決不僅靠契約將風(fēng)險(xiǎn)約定，還可以通過(guò)柔性方式適應(yīng)環(huán)境變化，由此，提出了激勵(lì)柔性概念，即通過(guò)柔性化的方法手段對(duì)參與主體進(jìn)行的針對(duì)性激勵(lì)，其目的仍是適應(yīng)市場(chǎng)環(huán)境的變化。

鼓勵(lì)社會(huì)投資者投資土地整治，形成市場(chǎng)化、產(chǎn)業(yè)化運(yùn)作的土地整治新模式，其核心是如何科學(xué)的分配和調(diào)整各方收益。在收益分配中，引路柔性思想，目的是，通過(guò)增加柔性成分使各方的需求得到有效的滿(mǎn)足。

傳統(tǒng)的土地整治模式，更注重于項(xiàng)目產(chǎn)生的社會(huì)效益和生態(tài)效益，而引入社會(huì)資本后，社會(huì)投資者更注重于經(jīng)濟(jì)效益。因此，需要構(gòu)建新的成本-價(jià)值體系，而新的體系中，必須保持政府的主導(dǎo)作用、監(jiān)督作用，而又要使社會(huì)資本自愿投資于土地整治，從而實(shí)現(xiàn)社會(huì)效益、生態(tài)效益與經(jīng)濟(jì)效益的結(jié)合。因此，以政府為主導(dǎo)的激勵(lì)主體，可以使用非強(qiáng)制性的方式，根據(jù)市場(chǎng)狀況和一些前期政策效果，靈活地調(diào)整相關(guān)政策，能夠產(chǎn)生持續(xù)且潛移默化的說(shuō)服和引導(dǎo)作用，從而推進(jìn)社會(huì)資本投資的意愿轉(zhuǎn)化為社會(huì)投資者的自主行為。按照這種激勵(lì)機(jī)制，作為激勵(lì)主體的政府和作為以經(jīng)濟(jì)效益為核心的社會(huì)投資者，都能夠以各自利益為出發(fā)點(diǎn)，從而實(shí)現(xiàn)擬定目標(biāo)的最優(yōu)化理性決策。

二、社會(huì)投資者投資土地整治效益函數(shù)建立

（一）社會(huì)投資者投資土地整治短期效益函數(shù)

從經(jīng)濟(jì)角度講，社會(huì)投資者可以采取不同的投資決策行為，而這些行為將產(chǎn)生各類(lèi)不同的效果，社會(huì)投資者的短期收益可能會(huì)由于采取粗放投資（如取得農(nóng)戶(hù)土地后給予很少的投資，甚至不對(duì)其進(jìn)行投資）而增加，也很可能會(huì)因?yàn)榇罅客顿Y，形成高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田，發(fā)展現(xiàn)代農(nóng)業(yè)，或者獲取建設(shè)用地指標(biāo)，而新購(gòu)生產(chǎn)設(shè)備、進(jìn)行人員儲(chǔ)備、開(kāi)展溝渠路配套和土地平整等行為而減少。

社會(huì)投資者對(duì)土地整治產(chǎn)生的社會(huì)、經(jīng)濟(jì)和生態(tài)短期綜合效益函數(shù)F 可以近似認(rèn)為與社會(huì)投資者的自主行為 A以及農(nóng)產(chǎn)品市場(chǎng)或指標(biāo)交易市場(chǎng)發(fā)生的市場(chǎng)環(huán)境變化ε具有線(xiàn)性相關(guān)性，可以表述為

F=A+ε，

其中 V（ε）=σ2， E（ε）=0，ε為正態(tài)型分布。該函數(shù)方差值反映了市場(chǎng)對(duì)社會(huì)投資的影響，方差值越大，表明影響越大。

設(shè)Fs為社會(huì)投資者的短期效益；其中c是與投資方式無(wú)關(guān)的效益，短期少量投資維持傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)方式產(chǎn)生的效益為m，傳統(tǒng)生產(chǎn)方式對(duì)效益的短期增加系數(shù)為 p（p>0），短期社會(huì)資本投資土地整治形成現(xiàn)代農(nóng)業(yè)生產(chǎn)方式的效益為 n，社會(huì)資本投資方式對(duì)效益的短期降低系數(shù)為q（q>0），則由于社會(huì)投資者采取傳統(tǒng)生產(chǎn)方式增加的短期效益為m*p，由于社會(huì)投資者采取現(xiàn)代農(nóng)業(yè)方式減少的短期收益為n*q。根據(jù)以上分析，社會(huì)投資者的短期效益函數(shù)可以表述為：

Fs=c+m*p-n*q+ε，

它能直觀(guān)地反映短期內(nèi)社會(huì)投資者的投資方式?jīng)Q策行為與短期效益的關(guān)系。

（二）社會(huì)投資者投資土地整治長(zhǎng)期效益函數(shù)

設(shè)Fl為社會(huì)投資者的長(zhǎng)期效益，c′是與生產(chǎn)方式無(wú)關(guān)的效益，p′為傳統(tǒng)種植業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)模式對(duì)效益的長(zhǎng)期降低系數(shù)，傳統(tǒng)模式對(duì)長(zhǎng)期效益的降低效應(yīng)大于其對(duì)短期效益的提高水平。社會(huì)資本投入較大成本采取現(xiàn)代農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)模式（或者獲取建設(shè)用地指標(biāo)交易）對(duì)效益的長(zhǎng)期增加系數(shù)為 q′（q′>q，現(xiàn)代農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)模式或者獲取建設(shè)用地指標(biāo)交易獲得的長(zhǎng)期收益增值大于短期收益的降低額），則由于傳統(tǒng)經(jīng)營(yíng)模式長(zhǎng)期效益的降低額為m *（p′-p），由于采取社會(huì)資本投資者采取現(xiàn)代農(nóng)業(yè)方式（或者獲取建設(shè)用地指標(biāo)交易）增加的長(zhǎng)期效益為n*（q′- q）。

從而可以把社會(huì)投資者在某一較長(zhǎng)時(shí)期內(nèi)的效益函數(shù)表述為：

Fl=c′-m *（p′-p）+n*（q′- q）+ε，

它能直觀(guān)地反映在某一較長(zhǎng)時(shí)期內(nèi)社會(huì)投資者的投資方式?jīng)Q策行為與長(zhǎng)期效益的關(guān)系。

三、社會(huì)資本投資土地整治柔性激勵(lì)模型設(shè)計(jì)

（一）政府的最優(yōu)化決策分析

作為公共利益代表的政府，對(duì)社會(huì)投資者的投資行為及其產(chǎn)生的效益特別是社會(huì)效益和生態(tài)效益及其對(duì)原有村組農(nóng)民的權(quán)益保障進(jìn)行考量，從而希望借助柔性激勵(lì)手段促使社會(huì)投資者獲得最大化長(zhǎng)期效益。

假定政府期望社會(huì)投資者獲得的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和生態(tài)長(zhǎng)期綜合效益為

Fg=Fl-Clg，

Clg代表社會(huì)投資者和參與各方（含政府、村組農(nóng)民）共同支出成本。

社會(huì)投資者自身的凈收益 R=Clg-Cl，其中Cl為社會(huì)投資者投資成本，其大小與具體經(jīng)營(yíng)方式有關(guān)。

作為公共管理者的政府，其風(fēng)險(xiǎn)一般是中性的，因此可以認(rèn)為政府效益效用的期望等于期望效益的效用，即E[u（R）]=u[E（R）]，R為效益。按照信息經(jīng)濟(jì)學(xué)中風(fēng)險(xiǎn)中性的定義，實(shí)現(xiàn)期望效益的最大化也就實(shí)現(xiàn)了期望效用的最大化。從而得到作為激勵(lì)主體的政府最優(yōu)化選擇約束條件為：max E（F）=max E（Fl-Clg）。

（二）社會(huì)投資者的最優(yōu)化決策分析

社會(huì)投資者投資的目的是獲得最大化的期望效用，要制定合理的激勵(lì)政策，使社會(huì)投資者采取自愿投資土地整治，并形成現(xiàn)代農(nóng)業(yè)生產(chǎn)方式，必須使得其采用現(xiàn)代農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)方式或獲得的指標(biāo)收益高于傳統(tǒng)方式，反之，則社會(huì)投資者不會(huì)投資土地整治。

設(shè)社會(huì)投資者的效用函數(shù)為 u（R）=-e-wR，R 服從均值為 E（R），方差為 V（R）呈正態(tài)分布，則V（R）風(fēng)險(xiǎn)厭惡系數(shù)可以表述為 w=-u″（w）/u′（w），用其來(lái)衡量社會(huì)投資者的風(fēng)險(xiǎn)偏好程度。

社會(huì)投資者效益效用的期望為

社會(huì)投資者在投資方式不確定的情形下，加上農(nóng)產(chǎn)品市場(chǎng)或用地指標(biāo)交易市場(chǎng)受市場(chǎng)大環(huán)境的影響，為實(shí)現(xiàn)上述期望，社會(huì)投資者會(huì)要求得到穩(wěn)定的效益水平B。根據(jù) u（B）=E（u（R ）），得，故 B=E（R）-wV（R）/2。

在風(fēng)險(xiǎn)厭惡的情況下，由 u（R）=-e-wR、w> 0 知 u′（R）=we-wR>0，從而得出u（R）為單調(diào)遞增函數(shù)，這樣只要社會(huì)投資者會(huì)要求得到穩(wěn)定的效益水平 B 最大化，其獲得效用 u（R）也就最大化，從而

max B=max[E（Clg-Cl）-wV（Clg -Cl）/2]。

（三）社會(huì)資本投資土地整治柔性激勵(lì)線(xiàn)性規(guī)劃

通過(guò)以上最優(yōu)化決策分析，不難發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中社會(huì)投資者與政府的決策不完全一致，社會(huì)投資者以自我盈利為目的，其最有決策也是實(shí)現(xiàn)自身利益最大化。也就是說(shuō)社會(huì)投資者參與投資土地整治的約束條件：投資土地整治帶來(lái)的期望效用要高于其投資其他領(lǐng)域的機(jī)會(huì)成本。由此，作為激勵(lì)主體的政府應(yīng)采取較為靈活和務(wù)實(shí)的激勵(lì)政策安排，引導(dǎo)社會(huì)投資者進(jìn)行投資，使兩者的目標(biāo)相吻合，即為激勵(lì)相容條件。

按照線(xiàn)性規(guī)劃的思路和方法，從政府的角度看，社會(huì)資本投資土地整治的柔性激勵(lì)驅(qū)動(dòng)機(jī)制就是讓社會(huì)投資者在滿(mǎn)足上述約束條件和激勵(lì)相容的條件下，實(shí)現(xiàn)政府效用最大化，即

目標(biāo)：max E（Fl- Clg）

約束條件：s.t. max[E（Clg-Cl）-wV（Clg -Cl）/2]

E（Clg-Cl）-wV（Clg -Cl）/2≥B0

四、結(jié)語(yǔ)

社會(huì)資本投資土地整治是實(shí)現(xiàn)土地整治可持續(xù)發(fā)展的必由之路，更是推動(dòng)農(nóng)村建設(shè)用地集約利用的必備條件。我國(guó)正處于新型城鎮(zhèn)化的快速發(fā)展時(shí)期，作為保障糧食安全、保障用地指標(biāo)的土地整治，應(yīng)逐步全面放開(kāi)社會(huì)資本投資，從而維持土地整治投資的可持續(xù)性。本文從柔性激勵(lì)角度構(gòu)建了線(xiàn)性規(guī)劃模型，能夠?qū)崿F(xiàn)社會(huì)投資者和政府效用的統(tǒng)一，對(duì)如何政府引導(dǎo)社會(huì)投資者進(jìn)入土地整治領(lǐng)域具有一定的指導(dǎo)意義。

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（作者單位：南京農(nóng)業(yè)大學(xué)公共管理學(xué)院）