數(shù)字人民幣推進(jìn)背景下廣西中小微企業(yè)融資研究

張 倩

中小微企業(yè)是經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的生力軍和重要力量。融資“難、貴、慢”問(wèn)題是中小微企業(yè)長(zhǎng)期面臨的資金流通困境。近幾年，中央和各地方對(duì)中小微企業(yè)重視程度越來(lái)越高，支持力度越來(lái)越大。隨著普惠金融政策的不斷深化與改進(jìn)，中小微金融服務(wù)的滲透率和覆蓋面都有了較大的提升，在“敢貸、愿貸”的基礎(chǔ)上，實(shí)現(xiàn)“能貸、會(huì)貸”將是未來(lái)一段時(shí)間中小微金融發(fā)展的重要著力點(diǎn)。2022年國(guó)務(wù)院政府工作報(bào)告提出要“發(fā)揮貨幣政策工具的總量和結(jié)構(gòu)雙重功能，進(jìn)一步疏通貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制，引導(dǎo)資金更多流向重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，擴(kuò)大普惠金融覆蓋面”①《政府工作報(bào)告》，中國(guó)政府網(wǎng)，2022年3月12日，http：//www.gov.cn/premier/2022-03/12/content_5678750.html。。數(shù)字人民幣作為數(shù)字經(jīng)濟(jì)時(shí)代的支付基礎(chǔ)設(shè)施，正在普惠金融領(lǐng)域發(fā)揮越來(lái)越重要的作用，為化解中小微企業(yè)融資困境提供了新思路。隨著數(shù)字人民幣試點(diǎn)工作的不斷推進(jìn)以及金融科技的飛速發(fā)展，中小企業(yè)融資難題的緩解迎來(lái)了新的契機(jī)。

一、廣西中小微企業(yè)融資現(xiàn)狀

近年來(lái)，廣西中小微企業(yè)增長(zhǎng)迅速。據(jù)自治區(qū)工信廳統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，截至2020年底，全區(qū)中小微企業(yè)數(shù)量突破84萬(wàn)戶，數(shù)量巨大，貢獻(xiàn)了全區(qū)56%以上的GDP，70%以上的稅收，70%以上的城鎮(zhèn)勞動(dòng)就業(yè)②廣西壯族自治區(qū)工業(yè)和信息化廳：《廣西壯族自治區(qū)中小微企業(yè)發(fā)展情況分析報(bào)告》，廣西壯族自治區(qū)公共數(shù)據(jù)開(kāi)放平臺(tái)，2021年12月13日，http：//data.gxzf.gov.cn/portal/application/2c71119a464145a7a69f2ebe607c615f。。廣西小微中企業(yè)涉及各個(gè)行業(yè)，具有面廣體小的特征。融資難題一直是中小微企業(yè)成長(zhǎng)中的瓶頸。在各方的共同努力下，近年來(lái)廣西中小微企業(yè)融資難問(wèn)題得到了一定程度的緩解。

（一）融資環(huán)境方面

廣西區(qū)黨委政府高度重視中小微企業(yè)的發(fā)展，幫扶和緩解中小微企業(yè)發(fā)展面臨的突出問(wèn)題。2020年以來(lái)，自治區(qū)政府陸續(xù)出臺(tái)《廣西加快推進(jìn)“信易貸”支持中小微企業(yè)融資實(shí)施方案》《關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)中小微企業(yè)健康發(fā)展若干措施》等文件，引導(dǎo)擔(dān)保機(jī)構(gòu)為中小微企業(yè)融資增信，拓寬中小微企業(yè)直接融資渠道，大力開(kāi)展信用融資；自治區(qū)地方金融監(jiān)管局牽頭會(huì)同人民銀行南寧中心支行，結(jié)合廣西實(shí)際研究形成《廣西金融支持“專(zhuān)精特新”中小企業(yè)若干措施》，加強(qiáng)金融服務(wù)和產(chǎn)品創(chuàng)新，推進(jìn)全區(qū)“專(zhuān)精特新”中小企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。推出“桂惠貸”“復(fù)工貸”“穩(wěn)企貸”項(xiàng)目，解決民營(yíng)中小微企業(yè)短期資金周轉(zhuǎn)難題。在國(guó)際經(jīng)濟(jì)局勢(shì)放緩、國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)增速放緩、疫情對(duì)經(jīng)濟(jì)社會(huì)的沖擊和影響下，廣西仍著力推動(dòng)解決中小微企業(yè)融資難貴問(wèn)題，保障融資渠道資源、降低融資成本、改善金融服務(wù)等，支持鼓勵(lì)中小微企業(yè)健康發(fā)展。2020年以來(lái)，廣西已累計(jì)籌措財(cái)政資金約71億元，引導(dǎo)約3406億元信貸資源流向中小微市場(chǎng)主體③《企業(yè)“貸得易”銀行“愿放貸”——廣西探索財(cái)金聯(lián)動(dòng)機(jī)制為中小微企業(yè)巧引金融“活水”》，《新華每日電訊》（北京）2022年3月16日，第6版。。但是，相較于廣東、浙江、湖北等省份的中小微企業(yè)融資促進(jìn)機(jī)制、融資監(jiān)管、金融科技應(yīng)用、營(yíng)商環(huán)境等方面，廣西仍有一定差距。

（二）融資途徑方面

在傳統(tǒng)金融中，中小微企業(yè)一般由資本市場(chǎng)融資、政策性融資、銀行融資、民間借貸和商業(yè)信用融資等幾種融資方式。由于股票融資和發(fā)行公司債券的方式對(duì)企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模和財(cái)務(wù)方面要求較為苛刻，中小微企業(yè)進(jìn)入資本市場(chǎng)有著較大的難度。在商品交易中由于延期付款或預(yù)收賬款形成的商業(yè)信用融資，可以解決企業(yè)正常經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的資金周轉(zhuǎn)，也是中小微企業(yè)一種融資方式。但對(duì)于啟動(dòng)資金或經(jīng)營(yíng)投資資金缺乏的中小微企業(yè)，更多還是會(huì)選擇利用政策性融資和向銀行等金融機(jī)構(gòu)融資等間接融資方式。2020年以來(lái)，自治區(qū)財(cái)政通過(guò)撥付貸款風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償資金的方式，引導(dǎo)170多家（次）金融機(jī)構(gòu)為13.8萬(wàn)余戶小企業(yè)提供66.2億元貸款，但獲貸比例仍不高④《企業(yè)“貸得易”銀行“愿放貸”——廣西探索財(cái)金聯(lián)動(dòng)機(jī)制為中小微企業(yè)巧引金融“活水”》，《新華每日電訊》（北京）2022年3月16日，第6版。。另外，中小微企業(yè)在資金嚴(yán)重缺乏又難以及時(shí)從金融機(jī)構(gòu)獲貸的情況下，還是會(huì)選擇門(mén)檻低、程序簡(jiǎn)單、迅速到賬的民間借貸，但這將會(huì)面臨較大的貸款風(fēng)險(xiǎn)。

（三）融資成本方面

為了切實(shí)降低中小微企業(yè)融資負(fù)擔(dān)，政府和金融機(jī)構(gòu)主動(dòng)降低中小微企業(yè)貸款利率。2022年上半年，廣西企業(yè)貸款加權(quán)平均利率3.98%，環(huán)比、同比分別下降12個(gè)、46個(gè)基點(diǎn)⑤《上半年廣西社會(huì)融資增加4431.5億元》，《廣西日?qǐng)?bào)》（南寧）2022年7月30日，第3版。，通過(guò)不斷下調(diào)利率扶持中小微企業(yè)。而對(duì)大多數(shù)通過(guò)民間借貸進(jìn)行融資的中小微企業(yè)來(lái)說(shuō)，民間借貸雖然可以解決企業(yè)燃眉之急，但平均利率可達(dá)15%以上，融資成本的高企使得中小微企業(yè)不堪重負(fù)。同時(shí)，除了顯性的資金成本、貸款管理成本以及隱性的風(fēng)險(xiǎn)成本，中小微企業(yè)還面對(duì)著一系列可能的擔(dān)保費(fèi)、評(píng)估費(fèi)、服務(wù)費(fèi)等融資支出。

欲致魚(yú)者先通水，資金就是中小微企業(yè)的水池。對(duì)于廣西來(lái)說(shuō)，最大的水源還是銀行等金融機(jī)構(gòu)。相較于國(guó)有企業(yè)，中小微企業(yè)融資一直處于明顯的弱勢(shì)地位。雖然廣西通過(guò)各項(xiàng)積極措施在一定程度上改善了中小微企業(yè)融資難貴的處境，但中小微企業(yè)新增貸款和資本市場(chǎng)融資數(shù)額仍遠(yuǎn)低于其對(duì)就業(yè)和技術(shù)創(chuàng)新的貢獻(xiàn)程度，同時(shí)一直面對(duì)著眾多的隱性貸款門(mén)檻。數(shù)字時(shí)代的到來(lái)迎來(lái)了前所未有的新契機(jī)，數(shù)字人民幣正在加速推進(jìn)普及，為解決中小微企業(yè)融資問(wèn)題提供了一條有效的市場(chǎng)化路徑。

二、數(shù)字人民幣帶來(lái)的新契機(jī)

近年來(lái)，數(shù)字金融加速發(fā)展，給傳統(tǒng)金融帶來(lái)前所未有的挑戰(zhàn)和沖擊，為中小微企業(yè)所處的商業(yè)環(huán)境帶來(lái)了巨大變化。數(shù)字化革命給中小微企業(yè)帶來(lái)了新融資模式的選擇，例如電商網(wǎng)貸、眾籌等。2017年后金融科技的騰飛更是拉開(kāi)了金融深層革命的序幕。金融科技技術(shù)主要有區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、AI等，其中基于區(qū)塊鏈技術(shù)研發(fā)的央行數(shù)字人民幣，為數(shù)字時(shí)代中小微企業(yè)的融資探索提供了強(qiáng)大的驅(qū)動(dòng)力。

（一）加快推廣數(shù)字人民幣，改善企業(yè)融資環(huán)境

隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的普及和區(qū)塊鏈技術(shù)的發(fā)展，各經(jīng)濟(jì)體均在開(kāi)展央行數(shù)字貨幣實(shí)踐。根據(jù)國(guó)際清算銀行最新發(fā)布的《2021央行數(shù)字貨幣調(diào)查報(bào)告》，從事央行數(shù)字貨幣開(kāi)發(fā)的央行比例已達(dá)90%，我國(guó)數(shù)字人民幣試點(diǎn)從原來(lái)的“10+1”試點(diǎn)地區(qū)拓展到15個(gè)省市的23個(gè)地區(qū)。截至2021年底，數(shù)字人民幣試點(diǎn)場(chǎng)景已超過(guò)808.51萬(wàn)個(gè)，累計(jì)開(kāi)立個(gè)人錢(qián)包2.61億個(gè)，交易金額875.65億元⑥《人民銀行：數(shù)字人民幣試點(diǎn)場(chǎng)景已超過(guò)808.51萬(wàn)個(gè)》，人民網(wǎng)，2022年1月18日，http：//finance.people.com.cn/n1/2022/0118/c1004-32334235.html。，具有了較大的規(guī)模。數(shù)字人民幣也已經(jīng)可以在京東、美團(tuán)、滴滴等多個(gè)線上場(chǎng)景使用，形成了“線上+線下”并行推廣的格局。隨著下一步的加速推廣，數(shù)字人民幣必將嵌入未來(lái)服務(wù)中小微企業(yè)融資發(fā)展的進(jìn)程中，央行和商業(yè)銀行、民營(yíng)銀行將擁有數(shù)字人民幣最完整的用戶數(shù)據(jù)和運(yùn)行數(shù)據(jù)，通過(guò)大數(shù)據(jù)分析技術(shù)打開(kāi)融資渠道和放款意愿，達(dá)到精準(zhǔn)貸款，從而改善中小微企業(yè)的融資處境。

（二）發(fā)揮數(shù)字人民幣優(yōu)勢(shì)，助力助企政策的實(shí)施

2022年國(guó)務(wù)院政府工作報(bào)告提出“新增財(cái)力要下沉基層，主要用于落實(shí)助企紓困、穩(wěn)就業(yè)保民生政策”，同時(shí)要求“中央財(cái)政將更多資金納入直達(dá)范圍”；廣西將“精準(zhǔn)支持基層政府落實(shí)助企紓困政策”列為2022年自治區(qū)《政府工作報(bào)告》確定的重點(diǎn)工作。數(shù)字人民幣可以對(duì)這一工作的開(kāi)展實(shí)施發(fā)揮積極作用，暢通宏觀政策傳導(dǎo)渠道，讓政策紅利“精準(zhǔn)直達(dá)”市場(chǎng)主體，提升財(cái)政政策效能，定向引導(dǎo)資金更多流向重點(diǎn)領(lǐng)域，擴(kuò)大金融普惠性。數(shù)字人民幣的推出，使企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)、政府間的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)成為社會(huì)數(shù)據(jù)資源的一部分，與各類(lèi)應(yīng)用場(chǎng)景所產(chǎn)生的數(shù)據(jù)相結(jié)合，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)交互價(jià)值的爆發(fā)式增長(zhǎng)，進(jìn)一步提升數(shù)字經(jīng)濟(jì)社會(huì)生產(chǎn)力和助推力，與國(guó)家、地方各項(xiàng)方針政策的實(shí)施產(chǎn)生越來(lái)越緊密的關(guān)聯(lián)，為助企紓困金融措施精準(zhǔn)落到中小微企業(yè)提供了新渠道。

（三）加快普及數(shù)字人民幣，提升普惠金融服務(wù)水平

央行數(shù)字貨幣研究所所長(zhǎng)穆長(zhǎng)春在“第十屆中國(guó)支付清算論壇”上指出，數(shù)字人民幣的初心就是推動(dòng)金融普惠的發(fā)展，提高金融服務(wù)可得性和便捷性。2022年6月，首筆數(shù)字人民幣150萬(wàn)元貸款在農(nóng)行蘇州太倉(cāng)分行發(fā)放，實(shí)現(xiàn)了數(shù)字人民幣在中小微企業(yè)融資貸款應(yīng)用場(chǎng)景上的首創(chuàng)性突破。隨后的兩個(gè)月內(nèi)，蘇州市向159家小微企業(yè)發(fā)放1.98億元規(guī)模的數(shù)字人民幣普惠貸款⑦《蘇州數(shù)幣累計(jì)交易金額269億 上半年落地44個(gè)全國(guó)首創(chuàng)場(chǎng)景案例》，新浪財(cái)經(jīng)，2022年8月5日，http：//finance.sina.com.cn/jjxw/2022-08-05/doc-imizmscv4955438.shtml。。廣西是農(nóng)業(yè)大省區(qū)，涉農(nóng)企業(yè)數(shù)量眾多，普惠金融發(fā)展呈現(xiàn)城鄉(xiāng)不均衡、農(nóng)村金融抑制現(xiàn)象突出的問(wèn)題，廣大中小涉農(nóng)企業(yè)由于生產(chǎn)規(guī)模小和產(chǎn)出不確定性大、農(nóng)業(yè)周期性強(qiáng)等自身原因，加上信息不對(duì)稱(chēng)以及缺少有效的抵押物，難以通過(guò)金融機(jī)構(gòu)傳統(tǒng)資信評(píng)估，從而獲得優(yōu)質(zhì)的普惠金融服務(wù)。待廣西進(jìn)入數(shù)字人民幣試點(diǎn)之后，使用數(shù)字人民幣發(fā)放普惠貸款，既能為企業(yè)特別是眾多涉農(nóng)中小微企業(yè)提供速度快、利率低、效率高的新路徑，同時(shí)確保了授信資金閉環(huán)流轉(zhuǎn)和用途的可信度，增加了普惠金融的便利性和可獲得性。

（四）發(fā)揮數(shù)字人民幣優(yōu)勢(shì)，有效降低銀企雙方成本

中小微企業(yè)融資有“碎、頻、雜、急”幾個(gè)特點(diǎn)，傳統(tǒng)融資方式下，由于信息的不可持續(xù)性以及銀企信息的嚴(yán)重不對(duì)稱(chēng)，銀行需要付出高額的調(diào)查成本、人力成本、貸款管理成本來(lái)降低風(fēng)險(xiǎn)，收益難以覆蓋成本，是典型的“小數(shù)據(jù)”融資。而在數(shù)字人民幣進(jìn)入融資領(lǐng)域應(yīng)用背景下，大數(shù)據(jù)成為風(fēng)控的依據(jù)。在掌握了大量數(shù)據(jù)信息基礎(chǔ)上，借助金融科技賦能，通過(guò)整合工商、征信、社交等各類(lèi)信息，可以及時(shí)發(fā)現(xiàn)中小微企業(yè)客戶的資金需求和風(fēng)險(xiǎn)變化情況，精準(zhǔn)識(shí)別企業(yè)信用畫(huà)像。通過(guò)簡(jiǎn)化流程、精簡(jiǎn)人工、持續(xù)跟進(jìn)，合理確定中小微企業(yè)貸款額度、利率及期限，形成新的貸款業(yè)務(wù)模式，大大降低了銀行等金融機(jī)構(gòu)的運(yùn)營(yíng)管理成本。對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)，數(shù)字人民幣“支付即結(jié)算”、免支付費(fèi)用的特點(diǎn)，有利于企業(yè)在享受支付便利的同時(shí)，提高資金周轉(zhuǎn)效率，降低支付成本和經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)。

三、改善廣西中小微企業(yè)融資困境的建議

數(shù)字人民幣的發(fā)行及廣泛應(yīng)用，為中小微企業(yè)金融服務(wù)方式方法的改進(jìn)，融資困境的改善提供了新的路徑。結(jié)合大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等金融科技賦能廣西金融機(jī)構(gòu)的企業(yè)信用體系建設(shè)，改善升級(jí)中小微企業(yè)融資流程，從而降低融資風(fēng)險(xiǎn)、減少企業(yè)融資成本、提高資金運(yùn)作效率，改善企業(yè)融資痛點(diǎn)。同時(shí)，用新貨幣形態(tài)和新信息科技解決中小微企業(yè)的融資問(wèn)題，除了金融機(jī)構(gòu)的服務(wù)升級(jí)和支持推進(jìn)外，還需要政府、行業(yè)組織、企業(yè)自身的共同努力、齊心協(xié)力，承擔(dān)各自的職責(zé)，助推中小微企業(yè)的健康發(fā)展，保持民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的活力，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展。

（一）構(gòu)建數(shù)字化信用體系

數(shù)字人民幣創(chuàng)新發(fā)展迅速，與信用體系重構(gòu)逐漸融為一體，給企業(yè)數(shù)字化信用體系構(gòu)建帶來(lái)了革命性影響。一是數(shù)字人民幣具有交易便捷性、經(jīng)濟(jì)普惠性、安全合法性、智能可編程性等特點(diǎn)。電子支付已經(jīng)成為交易結(jié)算的新常態(tài)，使用數(shù)字人民幣進(jìn)行支付和清算具有高效便捷性。數(shù)字人民幣可以突破時(shí)間空間界限，降低金融服務(wù)成本，具有經(jīng)濟(jì)普惠性。通過(guò)加密數(shù)字串和密碼算法形成多層次安全防護(hù)體系，具有高度安全合法性。通過(guò)加載事先達(dá)成的“智能合約”來(lái)執(zhí)行交易支付功能，具有智能可編程性。這些特點(diǎn)推動(dòng)和助力了數(shù)字化信用體系的建設(shè)；二是數(shù)字人民幣能夠在技術(shù)層面對(duì)交易行為實(shí)施有效監(jiān)控。數(shù)字人民幣以區(qū)塊鏈為技術(shù)底層，區(qū)塊鏈的分布式賬本記錄了誕生以來(lái)的所有交易信息并在最大程度上杜絕私自篡改，可以實(shí)現(xiàn)交易的絕對(duì)信任。數(shù)字人民幣可以及時(shí)跟蹤和監(jiān)督貨幣資金運(yùn)動(dòng)，企業(yè)的大額資金流動(dòng)不再設(shè)限，資金使用效率普遍提高，交易違約行為受到遏制。由此，數(shù)字人民幣將貨幣信用與企業(yè)信用融為一體，幫助中小微企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)之間建立起數(shù)字信任，從根本上重塑信用體系。

2021年6月，廣西壯族自治區(qū)人民政府辦公廳印發(fā)《廣西現(xiàn)代服務(wù)業(yè)提升發(fā)展三年行動(dòng)方案（2021-2023年）》，提出要加快推進(jìn)金融開(kāi)放，積極對(duì)接相關(guān)研究機(jī)構(gòu)和金融機(jī)構(gòu)，爭(zhēng)取在廣西開(kāi)展數(shù)字人民幣試點(diǎn)。隨著2022年1月《區(qū)域全面經(jīng)濟(jì)伙伴關(guān)系協(xié)定》（RCEP）的正式生效，廣西作為面向東盟的金融開(kāi)放門(mén)戶，跨境金融發(fā)展勢(shì)頭強(qiáng)勁，人民幣成為廣西與東盟之間第一大跨境支付貨幣，這為在廣西開(kāi)展中國(guó)－東盟數(shù)字人民幣跨境支付結(jié)算試點(diǎn)創(chuàng)造了良好的場(chǎng)景條件。在暫未進(jìn)入數(shù)字人民幣試點(diǎn)前，可以先行構(gòu)筑數(shù)字廣西“新基座”，加快數(shù)字金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，加快構(gòu)建數(shù)字金融創(chuàng)新生態(tài)，著力提升數(shù)字金融創(chuàng)新能力。利用數(shù)字金融強(qiáng)化企業(yè)征信服務(wù)體系建設(shè)，著力打造服務(wù)普惠金融的中小微企業(yè)信用服務(wù)體系以及助力地方金融風(fēng)險(xiǎn)防范的金融機(jī)構(gòu)信用信息共享平臺(tái)，打通“數(shù)據(jù)—信息—信用—信貸”轉(zhuǎn)化關(guān)鍵環(huán)節(jié)。待廣西進(jìn)入數(shù)字人民幣試點(diǎn)之后，通過(guò)政策保障和規(guī)劃引領(lǐng)實(shí)現(xiàn)數(shù)字人民幣與企業(yè)信用體系的有機(jī)嵌套，從而有效提升信用監(jiān)督和管理能力。

（二）改善中小微企業(yè)融資流程

數(shù)字人民幣與金融科技緊密結(jié)合，可以創(chuàng)建和擴(kuò)容信用資源，完善和暢通融資渠道，為市場(chǎng)富余資金和中小微企業(yè)群體之間搭建融通橋梁。首先，通過(guò)大數(shù)據(jù)技術(shù)和區(qū)塊鏈技術(shù)全方位、多渠道采集挖掘中小微企業(yè)結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)和非結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)，例如銀行數(shù)據(jù)、法律記錄、民政實(shí)務(wù)相關(guān)數(shù)據(jù)等，進(jìn)行數(shù)據(jù)清洗，建立中小微企業(yè)信息數(shù)據(jù)庫(kù)，打通“數(shù)字—信息”的轉(zhuǎn)化環(huán)節(jié)；其次，通過(guò)數(shù)學(xué)建模和量化分析，綜合評(píng)定中小微企業(yè)的資信水平，打通“信息—信用”的轉(zhuǎn)化環(huán)節(jié)；再者，利用大數(shù)據(jù)技術(shù)建立風(fēng)控機(jī)制，精準(zhǔn)預(yù)測(cè)企業(yè)的還貸能力和穩(wěn)定性，計(jì)算企業(yè)可接受的風(fēng)險(xiǎn)敞口，為銀行等金融機(jī)構(gòu)提供放貸決策依據(jù)，打通“信用—信貸”的轉(zhuǎn)化環(huán)節(jié)。企業(yè)開(kāi)立數(shù)字人民幣錢(qián)包，利用數(shù)字人民幣發(fā)放貸款，監(jiān)測(cè)分析區(qū)塊鏈技術(shù)下的融資資金流動(dòng)，貫穿企業(yè)運(yùn)營(yíng)的各個(gè)場(chǎng)景，進(jìn)一步實(shí)現(xiàn)“資金流+信息流”的融合，防范和控制風(fēng)險(xiǎn)，沉淀更多的數(shù)據(jù)資源，更好地實(shí)現(xiàn)企業(yè)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型。數(shù)字人民幣“開(kāi)貸還”實(shí)現(xiàn)融資全流程線上化，不受時(shí)間和空間的限制，省去了繁冗的金融機(jī)構(gòu)貸款營(yíng)銷(xiāo)成本、信用信息搜集調(diào)查成本、貸款審批和發(fā)放成本、貸款管理和貸后服務(wù)成本，將原來(lái)需要按天甚至月和年計(jì)算的審批放貸時(shí)間縮短為幾小時(shí)。成本投入多用于數(shù)字技術(shù)引入和開(kāi)發(fā)、數(shù)字軟件維護(hù)和升級(jí)，邊際成本趨于零。貸款的業(yè)務(wù)量越大，融資的平均成本越低。

（三）政行企協(xié)同共促融資生態(tài)改善

首先，繼續(xù)強(qiáng)化政府的引導(dǎo)和扶持。在中小微企業(yè)融資服務(wù)中，地方政府的職能主要是發(fā)揮引導(dǎo)和扶持作用，打通融資梗阻，優(yōu)化營(yíng)商環(huán)境。一是建立金融創(chuàng)新實(shí)驗(yàn)室，開(kāi)展數(shù)字人民幣試點(diǎn)應(yīng)用研究，多取經(jīng)于試點(diǎn)省市，爭(zhēng)取數(shù)字人民幣早日落地廣西，探索數(shù)字人民幣在財(cái)政、稅收、社保、公積金等政府場(chǎng)景的應(yīng)用，為利用漸行漸近的數(shù)字人民幣服務(wù)中小微企業(yè)打下良好基礎(chǔ)；二是向中小微企業(yè)普及和宣傳數(shù)字人民幣的相關(guān)知識(shí)、功能、優(yōu)勢(shì)，提前布局，提高數(shù)字人民幣在廣西中小微企業(yè)中的認(rèn)可度和接受度，積極迎接數(shù)字人民幣的到來(lái)；三是繼續(xù)發(fā)揮政府小微貸款貼息、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制的作用，增強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)服務(wù)中小微企業(yè)的動(dòng)力和信心；四是改善區(qū)域中小微企業(yè)融資環(huán)境，開(kāi)展對(duì)各地市中小微企業(yè)融資環(huán)境評(píng)價(jià)，維護(hù)好地區(qū)金融生態(tài)，為數(shù)字人民幣的落地做好金融生態(tài)環(huán)境準(zhǔn)備。

其次，提升行業(yè)組織的平臺(tái)作用。行業(yè)組織是民間組織，具備對(duì)市場(chǎng)信號(hào)敏感、對(duì)行業(yè)政策熟悉、對(duì)行業(yè)趨勢(shì)了解的獨(dú)特優(yōu)勢(shì)，是維護(hù)經(jīng)濟(jì)秩序的重要力量，連接著政府和企業(yè)之間的紐帶，代表和維護(hù)著各類(lèi)企業(yè)的利益。在人民幣的數(shù)字化時(shí)代，行業(yè)協(xié)會(huì)更應(yīng)該為中小微企業(yè)搭建好服務(wù)平臺(tái)，共同促進(jìn)行業(yè)的數(shù)字化發(fā)展。一是宣傳政府的數(shù)字金融、普惠金融相關(guān)政策，推動(dòng)落實(shí)數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展方略；二是建立行業(yè)數(shù)字平臺(tái)，幫助中小企業(yè)減少數(shù)字技術(shù)研發(fā)成本；三是加強(qiáng)對(duì)行業(yè)的規(guī)范管理，統(tǒng)籌解決中小微企業(yè)數(shù)字化發(fā)展中的碎片問(wèn)題，引導(dǎo)各類(lèi)企業(yè)健康有序發(fā)展。

再者，提升中小微企業(yè)的金融素養(yǎng)。中小微企業(yè)需要趕上時(shí)代步伐，積極擁抱數(shù)字革命，實(shí)現(xiàn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型。在政府和行業(yè)組織的幫助下，克服對(duì)信息共享和信息透明化的畏懼，搭上數(shù)字生態(tài)建設(shè)的順風(fēng)車(chē)，利用行業(yè)的社會(huì)化和平臺(tái)化服務(wù)進(jìn)行自身的數(shù)字化改造，規(guī)范經(jīng)營(yíng)。提高中小微企業(yè)對(duì)征信體系重要性的認(rèn)識(shí)，注重誠(chéng)實(shí)守信，在日常經(jīng)營(yíng)中不斷完善征信記錄，增強(qiáng)對(duì)各類(lèi)信貸產(chǎn)品的了解，提升信用意識(shí)和金融素養(yǎng)。