新常態(tài)下國有企業(yè)資金管理優(yōu)化策略

文/洪瑜（江蘇中再再生資源有限公司）

國有企業(yè)能否維持長久、穩(wěn)定的發(fā)展態(tài)勢，受到資金管理水平的直接影響。經(jīng)濟(jì)新常態(tài)發(fā)展背景下，市場競爭呈現(xiàn)出愈發(fā)激烈的態(tài)勢，而國有企業(yè)要想在市場競爭中拔得頭籌，需重視對(duì)資金管理的優(yōu)化，避免因管理混亂問題出現(xiàn)影響到國企資金利用率，并對(duì)國企相關(guān)業(yè)務(wù)開展造成影響。結(jié)合對(duì)相關(guān)策略手段的有效應(yīng)用，構(gòu)建契合國企發(fā)展需求的資金管控模式，為國企市場競爭力的增強(qiáng)提供保障，并以高水平資金管理為支撐，助力國有企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

一、新常態(tài)下資金管理意義分析

現(xiàn)階段國有企業(yè)經(jīng)營發(fā)展中，資金管理呈現(xiàn)出動(dòng)態(tài)化、持續(xù)化的特點(diǎn)，其資金管理水平與國企效益創(chuàng)造、戰(zhàn)略發(fā)展之間存在密切關(guān)聯(lián)。近幾年我國正式邁入經(jīng)濟(jì)新常態(tài)發(fā)展時(shí)期，此階段傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展在多方面因素的影響下呈現(xiàn)出飽和發(fā)展?fàn)顟B(tài)，并且隨著現(xiàn)代商業(yè)管理、高新技術(shù)及其創(chuàng)新產(chǎn)品等方面的推陳出新，使得國有企業(yè)發(fā)展面臨更為復(fù)雜、競爭更為激烈的市場環(huán)境。在此背景下，國企資金管理的優(yōu)化開展，一方面可以幫助國企提升財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范水平。新常態(tài)下市場競爭愈發(fā)激烈，再加上當(dāng)前產(chǎn)業(yè)格局面臨調(diào)整、重組的局面，導(dǎo)致國企投資業(yè)務(wù)開展產(chǎn)生諸多風(fēng)險(xiǎn)隱患，而通過資金管理優(yōu)化來促進(jìn)資金的科學(xué)配置，并依托于分析預(yù)測工作，對(duì)市場規(guī)律準(zhǔn)確把握，可將財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)抑制在萌芽階段，避免國企資金管理受到影響[1]。另一方面，資金管理優(yōu)化開展可為企業(yè)提升經(jīng)營效率提供支撐。資金管理優(yōu)化全面貫穿于企業(yè)資金管理的各業(yè)務(wù)、活動(dòng)中，促使國企資金周轉(zhuǎn)效率得以提升，進(jìn)而為相關(guān)業(yè)務(wù)、活動(dòng)的順利、高效開展打下良好基礎(chǔ)。

二、國有企業(yè)資金管理現(xiàn)狀

（一）融資渠道狹窄

國有企業(yè)因性質(zhì)特殊，能夠獲得不同程度的政策或資源傾斜，使得國企擁有民營企業(yè)無可比擬的市場適應(yīng)力。但縱觀當(dāng)前國有企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀，其融資業(yè)務(wù)開展呈現(xiàn)出結(jié)構(gòu)單一、渠道狹窄等問題，在資金籌集過程中仍以商業(yè)銀行貸款等作為主要融資手段，對(duì)于新興融資方法、模式等的應(yīng)用缺乏重視。在融資渠道相對(duì)狹窄的影響下，使得國企在金融市場不斷變化的狀態(tài)下難以獲取較為顯著的融資效果，再加上融資成本的持續(xù)增大，對(duì)資金管理開展產(chǎn)生一定限制。同時(shí)，基于信息化時(shí)代的到來，現(xiàn)階段企業(yè)融資除常規(guī)的債務(wù)融資、內(nèi)源融資、股權(quán)融資等方法外，以現(xiàn)代化技術(shù)為載體衍生出的共享經(jīng)濟(jì)、眾籌經(jīng)濟(jì)逐漸在融資領(lǐng)域占有一席之位，但部分國企受到理念滯后、認(rèn)知不足等方面的影響下，未做到在融資業(yè)務(wù)開展期間對(duì)新興融資手段進(jìn)行有機(jī)結(jié)合，因融資渠道受限對(duì)國企資金管理高效開展產(chǎn)生影響。

（二）管理模式陳舊

現(xiàn)階段資金集中管控模式在國企經(jīng)營管理中得到廣泛應(yīng)用，對(duì)于提升國企資金管理水平發(fā)揮著至關(guān)重要的作用。在實(shí)際資金管理過程中，依據(jù)其性質(zhì)特點(diǎn)不同，可將資金集中管控模式劃分為財(cái)務(wù)公司模式、內(nèi)部銀行模式、結(jié)算中心模式等。但部分國企在落實(shí)資金集中管控期間，雖然做到對(duì)管理理念與意識(shí)的積極轉(zhuǎn)變，但并未對(duì)與之配套的軟硬件系統(tǒng)加以完善與改進(jìn)，受到資金限制、認(rèn)知不到位等方面的影響，導(dǎo)致部分國企未做到對(duì)資金管理與財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)的有機(jī)結(jié)合，再加上軟硬件系統(tǒng)的滯后、陳舊，使得資金集中管控模式的應(yīng)用無法發(fā)揮出應(yīng)有的作用與功效。另外，部分國企對(duì)于子公司或下屬機(jī)構(gòu)未做到系統(tǒng)性、規(guī)范性管理，導(dǎo)致資金管理期間出現(xiàn)資金隨意調(diào)動(dòng)的現(xiàn)象，使得資金集中管控模式在國企管理中的應(yīng)用出現(xiàn)表面化、形式化的現(xiàn)象，因資金過于分散增大資金管理出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)問題的概率。

（三）缺乏監(jiān)管機(jī)制

國企能否增大效益受到資金管理的直接影響，所以需通過強(qiáng)化資金監(jiān)管為國企資金利用率的顯著提升提供保障。但在實(shí)際運(yùn)營過程中，部分國企對(duì)于資金監(jiān)管不重視，未做到依據(jù)資金管理需求進(jìn)行監(jiān)管機(jī)制的完善構(gòu)建，致使國企資金管理期間頻繁出現(xiàn)資金閑置的現(xiàn)象，并為國企內(nèi)部人員挪用、非法占用資金等提供了條件，同時(shí)因監(jiān)管機(jī)制的缺失，導(dǎo)致部分國企出現(xiàn)盲目投資決策的情況，在投資業(yè)務(wù)開展期間未考慮到自身發(fā)展需求，因投資失誤導(dǎo)致國企出現(xiàn)巨大經(jīng)濟(jì)損失。以某毛紡廠為例，經(jīng)營發(fā)展期間獲得諸多優(yōu)惠與資源傾斜，且當(dāng)?shù)刎?cái)政部門綜合對(duì)該企業(yè)能力條件的參考，將政策補(bǔ)貼額度控制在3000萬元以上，這意味著該毛紡廠發(fā)展擁有大好形勢。但因領(lǐng)導(dǎo)者缺乏對(duì)資金管理的重視，未結(jié)合管理需求完善監(jiān)督監(jiān)管體系，導(dǎo)致在運(yùn)行期間負(fù)債率持續(xù)增高，資金周轉(zhuǎn)在貸款長期拖欠等方面的影響下愈發(fā)緩慢，最終資不抵債淪落到破產(chǎn)的地步。

三、新常態(tài)下國有企業(yè)資金管理優(yōu)化策略

（一）拓展融資渠道，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)

為避免因融資渠道過于狹窄、單一影響到國企資金管理有效性，可結(jié)合發(fā)展現(xiàn)狀的分析，通過以下幾點(diǎn)來拓展融資渠道，并為國企資本結(jié)構(gòu)的優(yōu)化提供支撐：（1）為確保國企發(fā)展能夠順應(yīng)新常態(tài)發(fā)展趨勢，國企需結(jié)合市場現(xiàn)狀構(gòu)建現(xiàn)代化內(nèi)部管控體系，在此基礎(chǔ)上設(shè)立契合國企資金管理需求的融資管理體系。同時(shí)為促進(jìn)國企融資業(yè)務(wù)的順利開展，國企需依據(jù)融資需求進(jìn)行融資決策審批機(jī)制、反擔(dān)保制度、項(xiàng)目評(píng)價(jià)制度等的完善構(gòu)建與全面落實(shí)。在實(shí)際融資活動(dòng)過程中，要求國企做到對(duì)融資規(guī)模的科學(xué)評(píng)估與計(jì)算，在融資決策的評(píng)估時(shí)考慮到內(nèi)部資本結(jié)構(gòu)、資金流動(dòng)速率、企業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃、項(xiàng)目開發(fā)成本等指標(biāo)因素，以確保融資決策的制定符合可行性要求。（2）國企需結(jié)合自身發(fā)展需求，采用多元化融資方式優(yōu)化資金管理。在實(shí)際資金管理期間，國企需依據(jù)自身經(jīng)營特點(diǎn)、業(yè)務(wù)性質(zhì)等方面的分析，合理采用定向增發(fā)、融資租賃、PPP項(xiàng)目、私募基金、IPO上市等融資方法，通過融資渠道拓展助力國企資金管理水平的提升。（3）國企需結(jié)合發(fā)展現(xiàn)狀進(jìn)行資本結(jié)構(gòu)的優(yōu)化設(shè)置，在全面掌握現(xiàn)階段市場金融政策變化、利率波動(dòng)變化趨勢的前提下，基于對(duì)長期債務(wù)與短期債務(wù)的融合來促進(jìn)國企融資創(chuàng)新。若條件允許，國企需在融資業(yè)務(wù)開展期間重視對(duì)融資方法的多元化選擇，以確保國企流動(dòng)債務(wù)與長期債務(wù)平衡得到有效把控，通過優(yōu)化資金周轉(zhuǎn)來提升資金管控水平[2]。

（二）規(guī)范管理流程，優(yōu)化資金使用

國有企業(yè)要想進(jìn)一步提升資金管控水平，需以資金管理體系的完善構(gòu)建為切入點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)以完善制度機(jī)制對(duì)資金管理職能履行進(jìn)行規(guī)范，并為資金管理的高質(zhì)量開展提供制度支撐。在實(shí)際資金管理期間，國企可依據(jù)對(duì)當(dāng)前管理現(xiàn)狀的分析，結(jié)合以下幾點(diǎn)來促進(jìn)資金管理流程的規(guī)范：

（1）崗位分工。結(jié)合實(shí)際管理需求完善崗位分工機(jī)制，并要求各部門以相關(guān)制度為參照，對(duì)資金管理關(guān)鍵、重點(diǎn)崗位進(jìn)行職責(zé)與權(quán)利等的明確劃分，依托于崗位分工機(jī)制確保不相同崗位得到有效分離，并對(duì)不同崗位職能權(quán)限加以明確。需注意的是，為避免資金管理受到“一崗多職”問題的影響，國企需以獨(dú)立形式進(jìn)行信貸業(yè)務(wù)辦理、會(huì)計(jì)稽核、出納結(jié)算等崗位的設(shè)置[3]。

（2）風(fēng)險(xiǎn)防范。國企資金管理、使用等環(huán)節(jié)中不可避免會(huì)出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隱患，為此需通過完善管控機(jī)制來提升資金管理水平。在實(shí)際管理過程中，以相關(guān)制度標(biāo)準(zhǔn)為參照對(duì)交易合同進(jìn)行審核檢查，并結(jié)合資金聯(lián)簽機(jī)制的應(yīng)用來預(yù)防資金風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)。若相關(guān)業(yè)務(wù)開展涉及授信、賒銷、擔(dān)保等內(nèi)容，則需在業(yè)務(wù)推進(jìn)前明確主要負(fù)責(zé)人，并借助現(xiàn)代化技術(shù)做到對(duì)合作企業(yè)債償能力、資信變化等方面的動(dòng)態(tài)化跟蹤監(jiān)督。

（3）賬戶管理。為避免因資金管理不到位影響到資金流通的安全性、透明性，國企可與商業(yè)銀行建立合作關(guān)系，結(jié)合實(shí)際需求來優(yōu)化賬戶管理。在實(shí)際經(jīng)營發(fā)展過程中，積極聯(lián)系銀行進(jìn)行交易少、余額小賬戶注銷處理，且下屬子公司等機(jī)構(gòu)需按要求在合作銀行內(nèi)開設(shè)賬戶，通過對(duì)資金賬戶、支付流程、核算結(jié)算的統(tǒng)一化管理來提升資金管理水平。

（4）投資機(jī)制優(yōu)化。國有企業(yè)資金能否實(shí)現(xiàn)資金有效使用受到投資機(jī)制構(gòu)建的直接影響，為此需從投資機(jī)制的完善入手，在明確劃分與界定董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)權(quán)限與職能的前提下，強(qiáng)調(diào)在董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)全面監(jiān)管的前提下制定投資決策。同時(shí)，在重視權(quán)責(zé)統(tǒng)一原則落實(shí)的前提下，構(gòu)建契合國企投資需求的投資問責(zé)制度、重大投資決策聯(lián)簽制度、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估制度等，以此為國企投資業(yè)務(wù)開展提供強(qiáng)有力的制度支撐。另外，投資業(yè)務(wù)開展期間，要求財(cái)務(wù)部門明確自身主導(dǎo)職責(zé)，積極聯(lián)動(dòng)相關(guān)部門進(jìn)行專家小組的設(shè)立，結(jié)合市場調(diào)研、事前評(píng)估工作開展來確定投資項(xiàng)目可行性，以保證國企資金管理不受投資風(fēng)險(xiǎn)的影響。

（三）創(chuàng)新管理模式，滿足發(fā)展需求

現(xiàn)階段國企資金管理中集中管控模式的應(yīng)用取得初步成效，但傳統(tǒng)管理手段的應(yīng)用勢必影響到資金管理質(zhì)量的提升。鑒于此，國企需在樹立資金集中管理理念的前提下，借助信息技術(shù)來促進(jìn)管控模式的創(chuàng)新應(yīng)用，為資金集中管控實(shí)施提供技術(shù)支撐[4]。同時(shí)，財(cái)務(wù)管理軟件的有效應(yīng)用，是推進(jìn)國企營銷管理、生產(chǎn)管理、資金管理集成實(shí)施的關(guān)鍵所在。鑒于此，要求國企依據(jù)自身能力與條件，立足于資金集中管控角度進(jìn)行信息管理系統(tǒng)的完善構(gòu)建，實(shí)現(xiàn)以財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)為載體對(duì)總賬、應(yīng)付款管理、票據(jù)通、應(yīng)收賬款管理、固定資產(chǎn)管理、保障中心、現(xiàn)金流量、所得稅申報(bào)等項(xiàng)目的集成管理，避免因管理模式滯后導(dǎo)致國企資金管理過程中頻繁出現(xiàn)問題。同時(shí)，基于財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)應(yīng)用，可為管理人員提供在線憑證錄入、查詢、進(jìn)賬、匯總等功能。

另外，國企需基于ERP財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)構(gòu)建，實(shí)施結(jié)算中心+財(cái)務(wù)公司管理模式。首先結(jié)合管理需求機(jī)構(gòu)職責(zé)的明確劃分，此模式實(shí)施前提下，財(cái)務(wù)公司與結(jié)算中心兩部門均需單獨(dú)設(shè)立，并秉持著分工明確的原則進(jìn)行職責(zé)劃分，以避免在管理期間出現(xiàn)職能交叉的現(xiàn)象[5]。

例如國企可結(jié)合資金管理需求、業(yè)務(wù)開展現(xiàn)狀的分析，讓結(jié)算中心負(fù)責(zé)國企賬戶管理與內(nèi)部資金利用，而財(cái)務(wù)公司可負(fù)責(zé)金融機(jī)構(gòu)接洽與交涉等，實(shí)現(xiàn)在崗位職責(zé)合理區(qū)分的同時(shí)，為企業(yè)內(nèi)外部資金管控的優(yōu)化開展提供保障。

（四）健全管理機(jī)制，強(qiáng)化管理意識(shí)

國企資金管理能否高效開展受到管理制度的直接影響，為此國企可依據(jù)對(duì)資金管理現(xiàn)狀的分析，依托于現(xiàn)金池概念的融合，實(shí)現(xiàn)以資金管理中心來取代資金結(jié)算中心。同時(shí)，為促進(jìn)資金管理工作的規(guī)范化、合理化開展，國企可視情況制定《企業(yè)資金管理辦法》《企業(yè)資金集中管理規(guī)定》《企業(yè)資金集中的劃撥規(guī)則》《企業(yè)投融資管理辦法》等制度規(guī)定，對(duì)資金管理開展程序加以規(guī)范。依據(jù)對(duì)國企預(yù)算管理開展需求的分析，通過對(duì)《企業(yè)費(fèi)用審批管理辦法》的完善與修訂，進(jìn)一步控制款項(xiàng)支付審批程序與審核關(guān)口。

另外，國企需結(jié)合以下制度機(jī)制實(shí)施來促進(jìn)資金管理優(yōu)化開展[6]。首先，重視對(duì)資金收支計(jì)劃制度的完善。作為國企全面預(yù)算管理實(shí)施的基礎(chǔ)要求，資金收支計(jì)劃能夠?yàn)轭A(yù)算管理開展提供必要的資金下?lián)?、需求預(yù)測、資金收支監(jiān)控等數(shù)據(jù)信息。

在管理期間需以相關(guān)制度為支撐，以行業(yè)管理、統(tǒng)一口徑、目標(biāo)控制、風(fēng)險(xiǎn)防范、收支定支、滾動(dòng)填報(bào)、細(xì)化分析、強(qiáng)化考核等為原則來促進(jìn)資金收支計(jì)劃管理的規(guī)范開展。其次，需構(gòu)建契合資金管理需求的資金結(jié)算制度，并在管理期間以銀行系統(tǒng)為載體，進(jìn)行成員單位收入賬戶資金的上劃，上劃處理后以到賬通知為基準(zhǔn)對(duì)賬戶資金完成入賬處理。

入賬依據(jù)的確定以下屬公司“貸記通知書”為基準(zhǔn)。同時(shí)，結(jié)算制度的構(gòu)建還需囊括日結(jié)算、月結(jié)算、季度結(jié)算、年度結(jié)算等標(biāo)準(zhǔn)，并強(qiáng)調(diào)在資金管理期間要求人員嚴(yán)格按照憑證填寫標(biāo)準(zhǔn)、結(jié)算流程等開展工作，避免因結(jié)算不規(guī)范導(dǎo)致資金管理發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)。

四、結(jié)束語

綜上所述，資金管理水平與國有企業(yè)資金利用率、經(jīng)濟(jì)效益創(chuàng)造之間存在密切關(guān)聯(lián)。

鑒于此，為促進(jìn)國企資金管理高水平開展，需了解新常態(tài)背景下資金管理優(yōu)化開展的必要性，在此基礎(chǔ)上結(jié)合國企發(fā)展現(xiàn)狀進(jìn)行資金管理問題的剖析，通過落實(shí)資金融資渠道拓展、管理流程規(guī)范控制、管理模式創(chuàng)新、資金管理制度完善構(gòu)建等措施提升國企資金管理規(guī)范性、科學(xué)性，繼而為國有企業(yè)長遠(yuǎn)發(fā)展提供關(guān)鍵支撐。

相關(guān)鏈接

國有企業(yè)，是指國務(wù)院和地方人民政府分別代表國家履行出資人職責(zé)的國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司以及國有資本控股公司，包括中央和地方國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和其他部門所監(jiān)管的企業(yè)本級(jí)及其逐級(jí)投資形成的企業(yè)。

國有企業(yè)，由國家對(duì)其資本擁有所有權(quán)或者控制權(quán)，政府的意志和利益決定了國有企業(yè)的行為。國有企業(yè)是國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的中堅(jiān)力量，是中國特色社會(huì)主義的支柱產(chǎn)業(yè)。

國有企業(yè)作為一種生產(chǎn)經(jīng)營組織形式，同時(shí)具有商業(yè)類和公益類的特點(diǎn)，其商業(yè)性體現(xiàn)為追求國有資產(chǎn)的保值和增值，其公益性體現(xiàn)為國有企業(yè)的設(shè)立通常是為了實(shí)現(xiàn)國家調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)的目標(biāo)，起著調(diào)和國民經(jīng)濟(jì)各個(gè)方面發(fā)展的作用。

按照國有資產(chǎn)管理權(quán)限劃分，國有企業(yè)分為中央企業(yè)（由中央政府監(jiān)督管理的國有企業(yè)）和地方企業(yè)（由地方政府監(jiān)督管理的國有企業(yè)）。對(duì)于個(gè)別中央企業(yè)在國家社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展過程中所承擔(dān)的責(zé)任較為特殊，歸屬于國務(wù)院直屬管理，這些中央企業(yè)屬于正部級(jí)。