對保險公司財務(wù)風(fēng)險管控的幾點思考

文/莫云（太平人壽保險有限公司廣西分公司）

在保險公司經(jīng)營和發(fā)展時，主要依靠負(fù)債融資。這種情況下，極有可能導(dǎo)致公司盈余發(fā)生改變，出現(xiàn)異常變動情況，進而產(chǎn)生各種各樣的財務(wù)風(fēng)險。保險公司屬于資金密集型風(fēng)險經(jīng)營主體，如果出現(xiàn)財務(wù)風(fēng)險，便會直接威脅保險公司經(jīng)營狀況。如若不能在財務(wù)風(fēng)險控制方面加強工作力度，不僅會損害保險公司競爭實力，同樣會影響保險公司資金安全，為保險公司后期正常運營和生存帶來極大威脅。眾所周知，在保險公司正常運作時，難以徹底消除風(fēng)險，尤其是財務(wù)風(fēng)險。保險公司雖正在致力于結(jié)合本公司實際狀況優(yōu)化財務(wù)管理模式，但在財務(wù)風(fēng)險控制方面仍需加強工作力度。這就意味著，保險公司要善于針對各種財務(wù)風(fēng)險類別加以鑒定，全面分析財務(wù)風(fēng)險存在的成因，在此基礎(chǔ)上探尋更有效的風(fēng)險控制策略，以支持保險公司各項業(yè)務(wù)順利進行，防止在業(yè)務(wù)操作時出現(xiàn)財務(wù)風(fēng)險。

一、保險公司財務(wù)風(fēng)險類型和成因

（一）籌資環(huán)節(jié)財務(wù)風(fēng)險管理與控制隱患

保險公司經(jīng)營和發(fā)展核心在于把控自己，所以如若資金不合理，或是不合理資金流入運營環(huán)節(jié)，便會給企業(yè)帶來難以估量的風(fēng)險。所以，在資金注入過程中，一定要對風(fēng)險進行有效控制。如果投資決策失誤，公司債務(wù)問題將會對公司未來經(jīng)營產(chǎn)生巨大的負(fù)面影響。如果資金使用不當(dāng)，將會導(dǎo)致公司的財務(wù)狀況發(fā)生變化，從而對公司未來發(fā)展產(chǎn)生不利影響。

（二）投資環(huán)節(jié)財務(wù)風(fēng)險管理與控制隱患

隨著保險公司經(jīng)營渠道不斷擴大，保險公司融資渠道呈現(xiàn)出多元化發(fā)展態(tài)勢，難以避免地會遇到風(fēng)險，融資渠道日益拓寬，財務(wù)風(fēng)險管理工作也隨之變得更加困難。一些新興行業(yè)不斷涌現(xiàn)，在資本市場上的監(jiān)管比較薄弱，這就會造成風(fēng)險控制力度持續(xù)低下，甚至?xí)绊懙奖ｋU公司資產(chǎn)穩(wěn)定性。如今，國家始終堅持“安全第一”方針，確保資金安全性和健康性是保險公司發(fā)展的重中之重。所以，在投資過程中，金融風(fēng)險的控制不僅是技術(shù)問題，更是法律問題。

（三）承保環(huán)節(jié)財務(wù)風(fēng)險管理與控制隱患

由于市場競爭日益激烈，各大保險企業(yè)均在進行價格戰(zhàn)。所以，保險公司定價仍然處于低位，這便會導(dǎo)致保險公司定價不合理、出現(xiàn)惡性競爭現(xiàn)象，盲目壓低客戶使用費，出現(xiàn)盲目搶購問題，這對整個市場的健康發(fā)展極其有害。如今，隨著市場不斷萎縮，保險公司發(fā)展越來越困難。所以，在這種情況下，保險公司風(fēng)險管理和控制并不完善，甚至經(jīng)常出現(xiàn)欺詐問題，這是目前保險行業(yè)中最常見的現(xiàn)象，必須要引起足夠重視，否則極有可能加劇保險公司財務(wù)風(fēng)險隱患[1]。

（四）理賠環(huán)節(jié)財務(wù)風(fēng)險管理與控制隱患

保險公司因資本結(jié)構(gòu)不合理而發(fā)生理賠問題，目前相對常見，一是因為這些公司在激烈市場競爭中，一旦發(fā)生了價格戰(zhàn)，便會面臨巨大索賠風(fēng)險，造成不合理理賠問題。作為一家壽險保險公司，每天有較多的資金來源，也常出現(xiàn)客戶虛假醫(yī)療理賠問題，如果不能很好地控制好索賠過程中出現(xiàn)的風(fēng)險，那么就會造成不可逆轉(zhuǎn)的后果。此外，由于工作人員法律意識不強，在理賠方面極有可能因工作人員素質(zhì)和工作能力較差出現(xiàn)索賠問題，導(dǎo)致保險公司資金受損。

二、保險公司財務(wù)風(fēng)險管控工作中存在的問題

（一）預(yù)算管理功能欠缺

目前，許多保險公司預(yù)算管理職能有待改進，從而導(dǎo)致公司資源利用率降低，運營費用上升，出現(xiàn)財務(wù)收支失衡現(xiàn)象，致使保險公司財務(wù)風(fēng)險問題更加突出[2]。由于保險公司財務(wù)決策失誤，使公司投資回報率低于預(yù)期利率和資金成本，從而導(dǎo)致公司財務(wù)狀況惡化，影響到公司償債能力，引發(fā)一系列財務(wù)風(fēng)險。

（二）保險公司壞賬偏多

部分保險公司經(jīng)常延遲支付應(yīng)收保費，給承保公司帶來沉重負(fù)擔(dān)，當(dāng)收到的收款不理想時，往往會形成公司壞賬，導(dǎo)致現(xiàn)金流下降。保險公司業(yè)務(wù)模式普遍按保險合同約定，由保險公司按約定支付保險費。目前，一些經(jīng)營狀況欠佳的保險公司，其保險公司保險責(zé)任準(zhǔn)備金已基本為零，從而使各分支機構(gòu)償債能力下降，并形成了惡性循環(huán)，進一步加重公司財務(wù)風(fēng)險[3]。

（三）資產(chǎn)結(jié)構(gòu)不夠合理

目前，一些保險公司實際資本金較少，資產(chǎn)配置不合理，導(dǎo)致公司資金利用率較低。固定資產(chǎn)凈值超出了資本金的比例，未進行營運的固定資產(chǎn)擠占了保險公司責(zé)任準(zhǔn)備金，保險基金無法得到充分的利用，增加了系統(tǒng)財務(wù)風(fēng)險。此外，保險公司的資產(chǎn)和負(fù)債比例不合理，流動性和流動負(fù)債比例偏高，造成了公司經(jīng)營狀況惡化問題。保險公司長期資產(chǎn)和負(fù)債經(jīng)營不平衡，會使公司的資產(chǎn)變現(xiàn)能力下降，從而誘發(fā)資本風(fēng)險。

（四）目標(biāo)定位存在偏差

保險公司在制訂戰(zhàn)略目標(biāo)時，應(yīng)從公司總體情況、現(xiàn)有的資源、人力、物力、財力等方面進行考量，如果公司戰(zhàn)略目標(biāo)選擇不當(dāng)，將會增加公司財務(wù)風(fēng)險。目前，我國大多非頭部保險公司尚未建立起健全的財務(wù)管理體系，而內(nèi)部財務(wù)監(jiān)督機制對保險公司的財務(wù)管理起到了很大作用，但由于保險公司自身不完善，極有可能導(dǎo)致保險公司出現(xiàn)大量財務(wù)風(fēng)險。

（五）保險公司理賠成本高

雖然保險公司業(yè)務(wù)種類不斷增加，保險費用覆蓋的范圍不斷擴大，也會大大增加保險理賠成本。在保險公司實際的理賠工作中，由于管理質(zhì)量低、工作人員專業(yè)能力不足、服務(wù)意識差、分辨風(fēng)險能力低等，導(dǎo)致大量客戶流失，進而大大增加費用支出。如果保險公司的理賠率過高，那么其將需要承受較大的賠付壓力，如果保險公司不能科學(xué)、有效的管理運營資金，會面臨更大的賠付風(fēng)險。一家保險公司的盈利能力與其實際發(fā)展水平有著緊密的聯(lián)系，只有持續(xù)盈利才能實現(xiàn)自身健康穩(wěn)定發(fā)展。

三、保險公司財務(wù)風(fēng)險管控的策略

（一）提升決策科學(xué)化水平

為了對保險公司進行有效的風(fēng)險管理，必須加強決策科學(xué)性。具體發(fā)展時，保險公司要適應(yīng)時代發(fā)展趨勢，不斷積累資金，開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新，拓展資金流，增強保險公司核心競爭能力。在擁有一定經(jīng)濟實力之后，保險公司將會對公司資產(chǎn)進行有機協(xié)調(diào)，從而對資金流轉(zhuǎn)、調(diào)度等財務(wù)問題進行有效控制。保險公司的投資決策要以科學(xué)為依據(jù)，運用財務(wù)預(yù)測法充分利用已有資金，對項目整體實力進行審慎的篩選，以擴大規(guī)模，多樣化地分散和防范金融風(fēng)險。建立成本預(yù)算的分析系統(tǒng)，定期、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)卦u估各部門的費用預(yù)算，在進行支出預(yù)算時，要采取嚴(yán)謹(jǐn)?shù)膽B(tài)度，及時、科學(xué)地改進財務(wù)風(fēng)險控制的薄弱環(huán)節(jié)。此外，在公司資產(chǎn)負(fù)債率升高、流動比率降低時，應(yīng)根據(jù)市場狀況，運用科學(xué)方法對投資回報率進行分析，并對其進行全面的評估[4]。

（二）構(gòu)建良好的獎懲制度

在保險公司中，投資者、經(jīng)理和債權(quán)人之間存在著一種特殊金融聯(lián)系，投資人致力于獲得公司最大收益，而經(jīng)理人也會在工作結(jié)束后關(guān)注其他非物質(zhì)利益。因此，保險公司要通過建立健全財務(wù)監(jiān)管機制，創(chuàng)新公司內(nèi)部相互監(jiān)督與評估機制，強化部門間溝通，健全問責(zé)機制，確保公司全體人員能夠?qū)ψ陨砺氊?zé)進行客觀、公平的問責(zé)。在對保險公司進行外部監(jiān)管方面，可以聘請專業(yè)金融顧問對其進行審計監(jiān)督，從而能夠及時地發(fā)現(xiàn)和處理問題。通過建立健全的激勵機制，充分發(fā)揮經(jīng)理工作熱情，讓經(jīng)理能夠從保險公司獲得更多利益。同時，從控制層面入手，加強對財務(wù)的控制，提高對金融風(fēng)險的控制。金融風(fēng)險控制部門必須拋棄過去“獨立”思想，強化與各部門的溝通，使所有人都能主動參與到財務(wù)風(fēng)險管理中來。建立專業(yè)的金融風(fēng)險控制機制，加強對金融風(fēng)險的控制，提高企業(yè)的風(fēng)險控制能力，培養(yǎng)綜合性管理人才，強化法制宣傳，激發(fā)員工工作熱情，優(yōu)化人力資源，促進員工自我價值的提升。

需要注意的是，通過對保險公司財務(wù)管理中易產(chǎn)生的各種風(fēng)險進行分析、控制，從而達(dá)到預(yù)防和控制風(fēng)險的目的。同時，建立健全的監(jiān)管及獎懲機制，將金融監(jiān)管納入健全的風(fēng)險管理系統(tǒng)中，也是一種很好的方法。建立健全的財務(wù)監(jiān)督體系，主要有兩個方面：一是加強財務(wù)管理的內(nèi)部審計，健全激勵和制約體系及績效評價體系，可以有效地調(diào)動財務(wù)經(jīng)理的工作積極性，促進財務(wù)工作的透明化、公開化。二是要根據(jù)財務(wù)管理人員的工作業(yè)績，制定相應(yīng)的薪酬和獎懲措施。另外，各部門之間也存在著互相監(jiān)督、制約的關(guān)系。因此，保險公司財務(wù)管理不僅僅是一個部門的工作，還需要各部門的共同努力。在財務(wù)管理中，各部門間的相互監(jiān)督是減少風(fēng)險的關(guān)鍵[5]。在具體工作過程中，需要針對各部門人員實際表現(xiàn)進行有效審查，對在保險公司財務(wù)風(fēng)險控制方面表現(xiàn)優(yōu)異的人員加以獎勵，但如果因個人失誤而導(dǎo)致保險公司陷入巨大的財務(wù)風(fēng)險事件，則要追究到個人身上，要求相關(guān)人員承擔(dān)必要責(zé)任，警醒其他保險公司職工在后期工作時能夠謹(jǐn)慎對待本職工作，防止出現(xiàn)財務(wù)風(fēng)險現(xiàn)象[6]。

（三）建設(shè)風(fēng)險監(jiān)控體系

財務(wù)風(fēng)險監(jiān)控體系是指保險公司在經(jīng)營活動中，對可能發(fā)生的財務(wù)狀況做出相應(yīng)的應(yīng)對措施，及早發(fā)現(xiàn)、控制和處理。根據(jù)實際情況和可操作性的原則，建立起符合保險公司發(fā)展實際的財務(wù)風(fēng)險監(jiān)控體系。

首先，制定特定金融風(fēng)險預(yù)警機制指標(biāo)。在建立金融風(fēng)險預(yù)警機制時，要突出資產(chǎn)變現(xiàn)能力，以償債能力為基本指標(biāo)，注重財務(wù)收益和資本運營，可以作為財務(wù)風(fēng)險預(yù)警的指標(biāo)，包括現(xiàn)金負(fù)債率、資產(chǎn)負(fù)債率、資金償付能力、資金流動比率、速動比率、續(xù)保率、退保率等。其次，實時監(jiān)測保險公司現(xiàn)金流，并制定公司的財務(wù)預(yù)算。保險公司的財務(wù)管理中，保險金的流動是其中很重的一個方面。對保險公司來講，能否保持健康、可持續(xù)發(fā)展，并非完全取決于利潤，而是取決于公司的流動資金能否滿足日常運營和其他業(yè)務(wù)所需的開支。保險公司經(jīng)營活動必須在凈現(xiàn)金流大于凈利潤時進行。現(xiàn)金流預(yù)算建立在日常保險業(yè)務(wù)收入和支出差異基礎(chǔ)上，既反映了保險金運用的方向和范圍，又為日?，F(xiàn)金流的管理提供了預(yù)警。此外，針對保險公司的業(yè)務(wù)運作狀況，制定相應(yīng)的風(fēng)險預(yù)防措施。當(dāng)保險公司建立風(fēng)險預(yù)警機制的指標(biāo)體系后，要及時跟蹤和監(jiān)測風(fēng)險，如果發(fā)現(xiàn)有什么問題，例如應(yīng)收保費增加、日常運營成本上升、保戶退保率上升等，就必須對這些問題進行深入分析，并對潛在的財務(wù)風(fēng)險進行分析，并提出相應(yīng)的對策。最后，建立長期、短期相結(jié)合的金融風(fēng)險預(yù)警體系。在短期財務(wù)預(yù)警中，保險公司能否在短期獲利并不能決定其財務(wù)狀況，而在于其有沒有充足的流動資金來進行各種開支。所以，要建立一個針對公司的流動資金和負(fù)債進行監(jiān)控的短期金融風(fēng)險預(yù)警體系，如果出現(xiàn)流動資金短缺、負(fù)債超標(biāo)的情況，可以進行警示。在長期財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)中，長期盈利能力、賠付能力、資金增值效率、發(fā)展前景等都是衡量公司長期財務(wù)預(yù)警的重要依據(jù)。公司內(nèi)部財務(wù)監(jiān)測體系包括對償債能力、變現(xiàn)能力、流動資金、負(fù)債等進行監(jiān)測，依據(jù)長期目標(biāo)，制訂有效的風(fēng)險管理戰(zhàn)略，減少財務(wù)風(fēng)險。

（四）重視信息系統(tǒng)安全性

隨著經(jīng)濟快速發(fā)展，保險公司經(jīng)營范圍越來越廣，傳統(tǒng)信息傳播方式已經(jīng)無法適應(yīng)市場需求。因此，利用計算機技術(shù)已成為大勢所趨，保險公司必須利用信息化手段，建立起有效的信息系統(tǒng)。但是，雖然信息系統(tǒng)優(yōu)勢非常明顯，但其也對保險業(yè)信息安全提出了新要求。保險公司金融信息包含了對客戶的了解和對保險公司的監(jiān)督，因此，必須加強對保險公司的信息安全管理。比如，太平洋保險公司就與北京龍馬軟件開發(fā)有限公司合作，對其內(nèi)部網(wǎng)絡(luò)進行了優(yōu)化，并在網(wǎng)絡(luò)中設(shè)置了防火墻，為保險公司提供了一道安全防護，從而有效地保護了信息的安全。如今，隨著金融風(fēng)險特征的不斷變化，保險公司面臨的金融風(fēng)險特征也在不斷變化，這就需要保險公司時刻注意公司內(nèi)外變化，勇敢應(yīng)對各種新挑戰(zhàn)和機會，并能在許多突發(fā)事件中靈活、及時地應(yīng)對。此外，要在保險公司內(nèi)部建立一套管理機制，即在制度上賦予一定權(quán)限，并在一定程度上避免權(quán)力過多、責(zé)權(quán)利不明確問題。每一個保險公司的經(jīng)營狀況都與其他競爭者不同，所以保險公司必須通過長時間摸索與實踐，找到一種最適合自身的經(jīng)營制度，致力于規(guī)避各種財務(wù)風(fēng)險。

（五）提升經(jīng)營管理的合理性和規(guī)范性

在經(jīng)濟發(fā)展新常態(tài)下，市場發(fā)展對保險公司經(jīng)營管理提出更加嚴(yán)格的要求。為此，保險公司要根據(jù)自身發(fā)展需要提升經(jīng)營管理的合理性和規(guī)范性，定期強化員工法治教育，提升員工工作水平。同時建立有針對性的考核機制，定期考核與評價員工，嘉獎表現(xiàn)優(yōu)異的員工，提高員工的福利待遇。同時為了實現(xiàn)自身可持續(xù)發(fā)展，保險公司要認(rèn)真貫徹國家相關(guān)政策，真正做到不越線發(fā)展。

四、結(jié)束語

綜上所述，對于保險公司來講，財務(wù)風(fēng)險管控是保險公司經(jīng)營的核心，也是保險公司各項活動中不可出錯的一個環(huán)節(jié)。如果稍有不慎，極有可能致使保險公司出現(xiàn)嚴(yán)重的財務(wù)風(fēng)險事件，甚至出現(xiàn)破產(chǎn)現(xiàn)象。為此，就需要保險公司針對現(xiàn)有財務(wù)風(fēng)險進行全面分析，制定針對性的風(fēng)險防控機制，切實強化保險公司財務(wù)風(fēng)險管理水平，將未知風(fēng)險扼殺在搖籃之中，避免保險公司在后期發(fā)展時受財務(wù)風(fēng)險影響而出現(xiàn)不必要的隱患，從而促進保險公司各項業(yè)務(wù)順利實施，創(chuàng)收可觀的經(jīng)濟效益。