王 亮

（唐山學(xué)院 經(jīng)濟(jì)管理系，河北 唐山 063005；東北財經(jīng)大學(xué) 遼寧 大連 110036）

國家主導(dǎo)的基本養(yǎng)老保險（即法定養(yǎng)老保險）、企業(yè)建立的企業(yè)年金和個人儲蓄性商業(yè)養(yǎng)老保險是支持一個國家養(yǎng)老保險體系的三根支柱?；攫B(yǎng)老保險提供的是基本的養(yǎng)老保障，隨著我國人口老齡化程度不斷加深，人口紅利的效應(yīng)逐漸消失，基本養(yǎng)老保險面臨的壓力越來越大，需要鼓勵和支持企業(yè)年金和個人商業(yè)養(yǎng)老保險的發(fā)展。為了降低投保人的負(fù)擔(dān)，鼓勵人們參與個人商業(yè)養(yǎng)老保險，2014年8月13日國務(wù)院發(fā)布的《關(guān)于加快發(fā)展現(xiàn)代保險服務(wù)業(yè)的若干意見》（以下簡稱“新保險國十條”）中明確指出，我國將“適時開展個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點(diǎn)”。發(fā)展稅延型商業(yè)養(yǎng)老保險一方面有利于完善現(xiàn)有的養(yǎng)老保障體系，能在第一和第二支柱基礎(chǔ)上為老年人提供更為充足的資金，提高其晚年生活質(zhì)量；另一方面也有利于提高全民的風(fēng)險防范和風(fēng)險管理意識，推動保險行業(yè)的健康可持續(xù)發(fā)展。本文將分析稅延型養(yǎng)老保險所體現(xiàn)的稅收效應(yīng)對我國壽險市場和養(yǎng)老保險體系的影響，以及稅延型養(yǎng)老保險試點(diǎn)進(jìn)程中可能出現(xiàn)的問題和應(yīng)對策略。

一、稅延型養(yǎng)老保險簡介

稅延型養(yǎng)老保險，是指投保人所繳納的保險費(fèi)可在一定限額內(nèi)或個人收入的一定比例內(nèi)在繳納個人所得稅前扣除①美國對養(yǎng)老保險費(fèi)的延稅限額是：50歲以下每年限額為5000美元，50歲及以上每年限額為6000美元。，待將來被保險人領(lǐng)取養(yǎng)老保險金時再繳納所得稅的一種養(yǎng)老保險。

稅延型養(yǎng)老保險，按計稅的方法不同分為稅基延遞和稅額延遞兩種類型，前者是在領(lǐng)取保險金時再將保險費(fèi)計入被保險人的應(yīng)稅所得，按當(dāng)時的稅率計算納稅；后者是在領(lǐng)取保險金時對保險費(fèi)按投保時的稅率計算納稅，這種方式下，延稅的保險費(fèi)這部分個人收入在前后繳納的稅額是相同的。但無論哪種類型，與非稅延型養(yǎng)老保險相比，對減輕投保人稅負(fù)的作用是十分明顯的。一是在稅基延遞的情況下，前后計稅適用的稅率不同。因為投保人投保時通常是在一生中處于個人收入較高的階段，適用的稅率較高，而到領(lǐng)取養(yǎng)老保險金時個人收入減少，適用的稅率會降低，若屆時個人應(yīng)稅總收入達(dá)不到起征點(diǎn)時，就無需繳稅。二是通貨膨脹因素會降低實際稅負(fù)。因為從投保到年老領(lǐng)取保險金這個較長時期，由于物價上漲，個人收入的延后繳稅，無論稅基延遞還是稅額延遞都會降低個人的實際負(fù)擔(dān)。另外，養(yǎng)老保險是一種具有儲蓄性質(zhì)的保險，投保后也會增加被保險人的收益。稅延型商業(yè)養(yǎng)老保險除了給個人帶來好處之外，對完善國家的養(yǎng)老保險體系和促進(jìn)保險業(yè)的發(fā)展也有重要意義。

稅延型商業(yè)養(yǎng)老保險的做法在國外十分普遍，很多國家通過稅延型商業(yè)養(yǎng)老保險來緩解個人和社會都面臨的養(yǎng)老難題。美國上個世紀(jì)70年代開始實施 IRA（Individual Retirement Accounts）計劃；日本在上世紀(jì)80年代著手建立了生命保險費(fèi)與年金保險費(fèi)扣除制度；英國1988年推出了個人養(yǎng)老金計劃 PPP（Personal Pension Plan）；德國從 2002 年開始進(jìn)行里斯特（Riester-Rente）改革；西班牙政府于2007年推出了個人儲蓄計劃。這些都是稅延型養(yǎng)老保險的積極嘗試。此外，拉丁美洲的墨西哥和智利，亞洲的韓國、新加坡也都建立了類似的養(yǎng)老保險體制。

近年來，我國也在探索發(fā)展稅延型養(yǎng)老保險之路。2008年天津市政府在濱海新區(qū)曾進(jìn)行過個人稅延型養(yǎng)老保險的嘗試，之后上海、深圳、江蘇等地也曾進(jìn)行探索?！靶卤ｋU國十條”發(fā)布后，中國保監(jiān)會副主席王祖繼在2014年8月20日國務(wù)院新聞辦舉行的新聞發(fā)布會上表示，個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險將于2015年內(nèi)啟動試點(diǎn)。迄今所知，上海準(zhǔn)備2015年在上海自貿(mào)區(qū)率先實施個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險試點(diǎn)，江蘇、山西、北京等地政府也表示將開展試點(diǎn)。

二、稅延型養(yǎng)老保險的稅收效應(yīng)對我國壽險市場影響分析

稅延型養(yǎng)老保險的稅收效應(yīng)是指它的減稅作用對保險市場供給和需求產(chǎn)生的影響。

（一）稅延型養(yǎng)老保險的稅收效應(yīng)在壽險市場中的體現(xiàn)

稅收是國家調(diào)控壽險業(yè)的重要手段，目的是確保壽險業(yè)實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。從理論上分析，稅收政策和人壽保險具有以下關(guān)系。

從供需角度來看：對壽險供給者來說，稅率的高低直接影響壽險業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展，較高的稅負(fù)，必將減少保險公司的稅后收益，削弱其償付能力，不利于培育保險市場主體，阻礙壽險主體發(fā)揮自身保障社會穩(wěn)定的作用；從壽險消費(fèi)者來說，消費(fèi)者在購買壽險產(chǎn)品時有無稅收優(yōu)惠政策，將對壽險需求產(chǎn)生直接的影響，一定程度的稅收優(yōu)惠，相當(dāng)于降低了壽險產(chǎn)品的價格，增加了消費(fèi)者的相對收入，有利于擴(kuò)大壽險的有效需求。

從經(jīng)濟(jì)學(xué)角度看，稅收是影響壽險市場達(dá)到市場均衡狀態(tài)的一個重要外生變量。稅收對壽險需求和壽險供給的影響一般通過壽險商品的價格、壽險消費(fèi)者的貨幣收入和壽險公司的稅后收益等內(nèi)生變量發(fā)生作用，引起壽險商品需求數(shù)量和供給數(shù)量的變動。國家可以通過稅收政策調(diào)節(jié)來影響壽險產(chǎn)品的外生變量，從而調(diào)控壽險市場的需求和供給，達(dá)到宏觀上促進(jìn)壽險業(yè)健康、持續(xù)發(fā)展的目的。

與普通養(yǎng)老保險相比，稅延型養(yǎng)老保險具有明顯的優(yōu)勢：其一，從個人稅收優(yōu)惠程度的視角看，最后領(lǐng)取階段征稅，個人得到的稅收優(yōu)惠最大；其二，從對政府財政產(chǎn)生的壓力來看，居民在退休后依然要履行納稅義務(wù)，為政府提供為較為穩(wěn)定的稅源；其三，從政府的管理角度來看，實施成本較低，不存在技術(shù)性障礙。

（二）稅延型養(yǎng)老保險的收入效應(yīng)和替代效應(yīng)分析

稅延型養(yǎng)老保險的稅收效應(yīng)是它的收入效應(yīng)和替代效應(yīng)的總效應(yīng)，反映在對壽險市場供求關(guān)系的影響。

1.收入效應(yīng)對壽險需求的影響。稅延型養(yǎng)老保險的收入效應(yīng)，是它減稅作用對投保人收入的影響而引起的對壽險需求的變化。由于它的減稅作用相對提高了投保人的收入，使投保人的實際購買力增加，就可能增加對壽險產(chǎn)品的需求。單從收入效應(yīng)來看，它對增加壽險需求還是潛在的，這種潛在需求能否轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實需求，還要看它的替代效應(yīng)。

2.替代效應(yīng)對壽險需求的影響。稅延型養(yǎng)老保險的替代效應(yīng)，是它的減稅作用對各種投資產(chǎn)品相對收益率和價格的影響而引起對壽險需求的變化。人們參加商業(yè)養(yǎng)老保險是一種投資行為，與其他以養(yǎng)老為目的的投資在本質(zhì)上沒有區(qū)別，如儲蓄存款，各種穩(wěn)健型的信托投資和其他理財產(chǎn)品投資，在安全性相同的條件下，決定投資人取舍的主要因素是哪種投資產(chǎn)品的收益率更高，或者說投資價格更低。如果稅延型養(yǎng)老保險的減稅作用尚不能使它的收益率高于同類其他投資產(chǎn)品時，它的收入效應(yīng)所提高的那部分購買力就會投入到其他投資產(chǎn)品，而不能增加對這種養(yǎng)老保險的有效需求；當(dāng)它的減稅作用使它的收益率高于其他投資產(chǎn)品時，人們就會增加對它的投資，即增加對它的有效需求。在設(shè)計稅延型養(yǎng)老保險時，能使它的收益率高于其他同類投資產(chǎn)品，是必須遵守的原則，否則就沒有意義，就不會被市場所接受；至于對它的收益率提高多少合適，這一要考慮激勵的需要，二要考慮對社會的公平性，三要考慮國家財政的承受能力。由于養(yǎng)老保險產(chǎn)品和其他金融產(chǎn)品一樣，它的供給受資源約束很小，幾乎完全由需求決定。因此，稅延型養(yǎng)老保險的收入效應(yīng)和替代效應(yīng)共同作用的稅收總效應(yīng)，有利于提高養(yǎng)老保險的需求和供給水平，有利于提高社會的養(yǎng)老保險水平和推動養(yǎng)老保險業(yè)的發(fā)展。

三、制約稅延型養(yǎng)老保險稅收效應(yīng)發(fā)揮作用的因素和對策

（一）適應(yīng)性較低，對低收入人群沒有作用

通過延稅的辦法鼓勵人們參加商業(yè)養(yǎng)老保險，其發(fā)揮作用的前提條件是投保人的收入需要繳稅。由于當(dāng)前我國個稅起征點(diǎn)為3500元，而根據(jù)我國統(tǒng)計局的資料顯示，2011年我國城鎮(zhèn)居民人均總收入約2.4萬元，包括工資性收入、財產(chǎn)性收入、經(jīng)營性收入和轉(zhuǎn)移性收入四個方面，相當(dāng)于人均月收入2000元左右。這說明，對于低收入的人群來說，由于他們的收入達(dá)不到繳納個人所得稅的起征點(diǎn)，無需繳稅，因此延稅對他們沒有任何意義。可見稅延型養(yǎng)老保險，只是一種對中高收入人群有激勵作用的養(yǎng)老保險形式，個人收入越高，適用的稅率越高，這種保險的減稅作用也越大，對人們的吸引力也就越大。因此，稅延型養(yǎng)老保險對提高人們的養(yǎng)老保險替代率和退休后的生活保障程度不具普遍性。

為了使更多的人參加商業(yè)養(yǎng)老保險，使商業(yè)養(yǎng)老保險在我國的養(yǎng)老保險體系中發(fā)揮更大的作用，應(yīng)在積極推動稅延型養(yǎng)老保險的同時，探索適應(yīng)中低收入群體的政策性商業(yè)養(yǎng)老保險。如，對中低收入人群參加商業(yè)養(yǎng)老保險采取由財政直接補(bǔ)貼的辦法。在德國，每個參加“里斯特養(yǎng)老保險計劃”的德國公民可以從國家得到154歐元的補(bǔ)助，補(bǔ)貼的條件是雇員將其凈工資的4%（最少60歐元，最高500歐元）用于繳納簽約的里斯特退休金[7]。我國可根據(jù)稅收制度、養(yǎng)老保險代替率目標(biāo)和國家財政補(bǔ)貼能力等因素來確定享受補(bǔ)貼人群的范圍和標(biāo)準(zhǔn)。

（二）稅收征管方面存在的問題及解決對策

1.需要解決養(yǎng)老保險延稅與個人所得稅法的矛盾。稅延型養(yǎng)老保險中稅基延遞比稅額延遞的減稅效果要好，也是各國較普遍采用的形式。但是采用稅基延遞，就意味著必須允許當(dāng)前用于繳納保險費(fèi)的這部分個人收入可適應(yīng)不同的稅率，而我國目前的個人所得稅法并無此規(guī)定。目前在試點(diǎn)階段可采取臨時協(xié)調(diào)措施，但要大面積推廣就需要調(diào)整稅法。

2.需要將我國個人所得稅納稅體系由現(xiàn)在的分項征收向綜合征收轉(zhuǎn)型，即匯總個人各類收入后確定適用稅率及計征辦法。這是使稅延型養(yǎng)老保險公平、合理性所必需的。

根據(jù)個人所得稅將匯總個人各類收入后再確定適用稅率及計征辦法的需要，首先要建立起一套覆蓋全社會個人及家庭收入、消費(fèi)等全面數(shù)據(jù)的信息平臺，為全面推廣稅延型養(yǎng)老保險準(zhǔn)備條件。稅延型養(yǎng)老保險的推出涉及稅務(wù)部門、代扣代繳義務(wù)人以及保險人、投保人和被保險人等多個方面，需要多方的共同合作和努力，切實履行各自的責(zé)任義務(wù)。只有這樣才能更好地推動稅延型養(yǎng)老保險的普及和發(fā)展。

［1］王瑩.個稅遞延型養(yǎng)老保險——基于稅收優(yōu)惠的思考［J］.中南財經(jīng)政法大學(xué)學(xué)報，2010（1）：73-77.

［2］羅艷華，胡彧.稅延型養(yǎng)老保險的稅收征管［J］.中國金融，2012（19）：62-63.

［3］黃華盈，張志杰.延稅型養(yǎng)老保險的經(jīng)濟(jì)分析［J］.金融與經(jīng)濟(jì)，2010（12）：64-68.

［4］韓一萍.個稅遞延型養(yǎng)老保險研究［D］.石家莊：河北經(jīng)貿(mào)大學(xué)，2014.

［5］吳祥佑，許莉.個稅遞延型養(yǎng)老保險的福利效應(yīng)［J］.財經(jīng)問題研究，2014（10）：85-90.

［6］胡玉瑋.稅延型養(yǎng)老保險的國際經(jīng)驗［J］.中國金融，2012（19）：64-65.

［7］柯甫榕，涂東陽，錢敏.推進(jìn)個稅遞延型養(yǎng)老保險試點(diǎn)［J］.中國金融，2012（19）.