（鄭州升達(dá)經(jīng)貿(mào)管理學(xué)院 河南鄭州451191）

一、不同結(jié)算方式下的股份支付會計處理方法比較

我國企業(yè)會計準(zhǔn)則將股份支付分為兩類：以權(quán)益結(jié)算的股份支付和以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，并且對兩種方式下的股份支付會計處理做出了不同的規(guī)定，具體如表1所示。

表1

（一）兩種處理方法的特征。通過上述比較，可以發(fā)現(xiàn)無論是權(quán)益結(jié)算的股份支付還是現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，進(jìn)行會計處理時采用的都是費(fèi)用化的確認(rèn)原則，并且使用公允價值計量屬性。股票期權(quán)進(jìn)行費(fèi)用化，降低了企業(yè)外部信息使用者與企業(yè)內(nèi)部管理人員之間的信息不對稱，能夠在一定程度上提高資本配置的效率，而公允價值計量屬性則能夠公允反映股份支付的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，減少人為操縱利潤的空間，保證各利益主體獲得公允信息。同時，這一處理原則與國際會計準(zhǔn)則基本一致，體現(xiàn)了我國會計準(zhǔn)則的國際趨同。

（二）兩種處理方法的區(qū)別。兩者的區(qū)別主要表現(xiàn)在兩個方面：第一，對權(quán)益的確認(rèn)不同，權(quán)益結(jié)算的股份支付在確認(rèn)成本費(fèi)用的同時，確認(rèn)所有者權(quán)益“資本公積——其他資本公積”，而現(xiàn)金結(jié)算的股份支付也要確認(rèn)相關(guān)的成本與費(fèi)用，但是確認(rèn)的是負(fù)債“應(yīng)付職工薪酬”；第二，在等待期內(nèi)的成本與費(fèi)用金額的確定方法不同，權(quán)益結(jié)算的股份支付以授予日的公允價值為基礎(chǔ)，而現(xiàn)金結(jié)算的股份支付則是以等待期內(nèi)每個資產(chǎn)負(fù)債表日的公允價值為基礎(chǔ)進(jìn)行確認(rèn)。

無論是權(quán)益結(jié)算的股份支付還是現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，其本質(zhì)都是為了換取職工服務(wù)所付出的代價，但是會計準(zhǔn)則根據(jù)其結(jié)算方式的不同做出了不同的會計處理規(guī)定，這一差異將會產(chǎn)生以下經(jīng)濟(jì)后果：權(quán)益確認(rèn)的不同影響企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)，從而影響企業(yè)的籌資決策；等待期內(nèi)成本與費(fèi)用的確認(rèn)會因為采用不同的結(jié)算方式而缺乏可比性。下面通過一個例子來說明。

二、不同會計處理方法的經(jīng)濟(jì)后果分析

（一）等待期內(nèi)費(fèi)用計算方法的不同帶來的影響。

例1：A公司為一家上市公司，2010年1月1日，公司向其200名管理人員每人授予1 000份股票期權(quán)，這些職員從2010年1月1日起在該公司連續(xù)服務(wù)3年，即可以5元/股的價格購買1 000股A公司股票，從而獲益。公司估計該期權(quán)在授予日的公允價值為18元/股。第1年有20名職員離開，A公司估計三年中離開的比例將達(dá)到20%，第2年又有10名職員離開，A公司估計三年中離開的比例為15%，第3年又有15名職員離開。該股份支付屬于權(quán)益結(jié)算的股份支付，按照會計準(zhǔn)則規(guī)定，在等待期內(nèi)的費(fèi)用計算如表2所示。

表2 單位：元

例2：假設(shè)上例中，A公司改變方案，決定向200名管理人員每人授予1 000份現(xiàn)金股票增值權(quán)。這些職員從2010年1月1日起連續(xù)為公司提供服務(wù)超過3年，即可行權(quán)獲得現(xiàn)金。該股票增值權(quán)2010年1月1日、2010年12月31日、2011年12月31日和2012年12月31日的公允價值分別為 18元/股，20元/股，21元/股，23元/股。其他條件與例 1一致。根據(jù)現(xiàn)金結(jié)算方式的股份支付的相關(guān)規(guī)定，在等待期內(nèi)各年確認(rèn)的成本費(fèi)用如表3所示。

表3 單位：元

通過上面的計算可以發(fā)現(xiàn)，在權(quán)益結(jié)算方式下，A公司因股權(quán)激勵在三年等待期內(nèi)共需確認(rèn)費(fèi)用2 790 000元，而相同的股權(quán)激勵，若采用現(xiàn)金結(jié)算方式，則需確認(rèn)費(fèi)用3 410 000元，現(xiàn)金結(jié)算方式比權(quán)益結(jié)算方式需要多確認(rèn)費(fèi)用620 000元。

由此可見，“不同結(jié)算方式下采用不同的費(fèi)用確認(rèn)方法”這一規(guī)定會帶來如下經(jīng)濟(jì)后果：相同的激勵，相同的服務(wù)，企業(yè)最終的經(jīng)營成果卻大相徑庭，權(quán)益結(jié)算方式下的年度利潤比現(xiàn)金結(jié)算方式下的年度利潤要多出許多，大大降低了會計信息的橫向可比性。同時，這種由于計算方法的不同所導(dǎo)致的經(jīng)營成果的差異，并沒有如實(shí)反映企業(yè)的經(jīng)營狀況，不利于客觀地進(jìn)行業(yè)績評價和價值評估，將影響會計信息使用者的決策。

（二）權(quán)益確認(rèn)的不同帶來的影響。

在權(quán)益結(jié)算方式下，等待期內(nèi)除了確認(rèn)相關(guān)的成本與費(fèi)用，同時相應(yīng)增加資本公積，即：借記“管理費(fèi)用”等科目，貸記“資本公積——其他資本公積”科目。表面上看這筆分錄，公司的資本公積增加了。但同時管理費(fèi)用也增加了，管理費(fèi)用是作為費(fèi)用類項目在利潤表中列示，會引起利潤的減少，并最終引起未分配利潤項目的減少。因此，這樣的會計處理最終并沒有引起所有者權(quán)益總額的變化，只是改變了所有者權(quán)益的內(nèi)部結(jié)構(gòu)。事實(shí)上在整個等待期內(nèi)，權(quán)益結(jié)算的股份支付都沒有引起公司資產(chǎn)總額和負(fù)債總額的變化，并不影響公司的財務(wù)狀況，當(dāng)然，它影響公司的凈利潤。

而在現(xiàn)金結(jié)算方式下，會計處理為：借記“管理費(fèi)用”等科目，貸記“應(yīng)付職工薪酬”科目。從貸方來看，應(yīng)付職工薪酬增加了，公司的負(fù)債總額也就增加了，而管理費(fèi)用的增加同樣會導(dǎo)致未分配利潤的減少，并且最終引起所有者權(quán)益總額的減少，也就是說，現(xiàn)金結(jié)算方式下的會計處理同樣不會引起公司資產(chǎn)總額的變化，但是，它造成了負(fù)債的增加和所有者權(quán)益同等金額的減少，而這種變化將影響信息使用者對公司財務(wù)狀況的評價，其中最直接的一點(diǎn)就是會引起公司資產(chǎn)負(fù)債率的上升，這將影響公司的籌資決策。

我們?nèi)砸陨衔陌咐秊榛A(chǔ)來分析由于權(quán)益確認(rèn)的不同所帶來的影響。假設(shè)在例1中，進(jìn)行股權(quán)激勵之前A公司的資產(chǎn)總額為5 000萬元，負(fù)債總額為2 000萬元，其資產(chǎn)負(fù)債率為40%，在不考慮其他變動的情況下，若采用權(quán)益結(jié)算方式的股權(quán)激勵，則第三年末公司的資產(chǎn)負(fù)債率仍然為40%，但是如果采用例2中現(xiàn)金結(jié)算方式的股權(quán)激勵，則第三年末的資產(chǎn)負(fù)債率為46.8%，這在一定程度上改變了公司的資本結(jié)構(gòu)，相對于權(quán)益結(jié)算的股份支付來講，會增加公司的融資成本，加大公司的融資難度，從而影響管理者的決策。

三、結(jié)論與建議

通過上述分析可以發(fā)現(xiàn)，我國會計準(zhǔn)則對不同結(jié)算方式下的股份支付采用不同的會計處理不僅會導(dǎo)致不同企業(yè)間會計信息缺乏可比性，還在一定程度上改變了公司的資本結(jié)構(gòu)，從而影響了公司的融資決策，鑒于上述現(xiàn)狀和經(jīng)濟(jì)后果，本文提出下列建議：

1.以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付在等待期內(nèi)以權(quán)益數(shù)量的最佳估計數(shù)為基礎(chǔ)，按照授予日的公允價值來確定相關(guān)成本與費(fèi)用，并確認(rèn)負(fù)債“應(yīng)付職工薪酬”。這樣做的原因在于：權(quán)益結(jié)算的股份支付與現(xiàn)金結(jié)算的股份支付的本質(zhì)是一樣的，都是企業(yè)為了獲取員工服務(wù)而應(yīng)該支付的對價，這個對價的本質(zhì)是員工所提供服務(wù)的未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值，表現(xiàn)為授予當(dāng)日的公允價值，而等待期內(nèi)的公允價值變動部分并不是股權(quán)激勵所產(chǎn)生的，不應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為股權(quán)激勵成本。

2.無論是權(quán)益結(jié)算的股份支付還是現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，都應(yīng)當(dāng)對等待期內(nèi)權(quán)益工具公允價值的變動進(jìn)行確認(rèn)，借方計入“公允價值變動損益”，貸方計入“資本公積——其他資本公積”，或者相反。這是因為，在等待期內(nèi)，權(quán)益工具公允價值的變動是激勵企業(yè)的潛在義務(wù)，它是否需要支付取決于未來股價的變動。如果未來股價上升了，說明激勵企業(yè)需要支付的代價較之前有所提高，如果未來股價下降了，說明企業(yè)之前確認(rèn)的成本或費(fèi)用多了，但不管如何變化，這些都是未知數(shù)，都屬尚未實(shí)現(xiàn)的部分，不應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為當(dāng)期的成本費(fèi)用，我們應(yīng)通過“公允價值變動損益”賬戶來進(jìn)行反映。

3.強(qiáng)化股權(quán)激勵的信息披露。雖然會計準(zhǔn)則已經(jīng)要求企業(yè)披露股份支付的相關(guān)會計信息，但還應(yīng)加強(qiáng)股權(quán)激勵費(fèi)用的攤銷、未來期間需要攤銷的預(yù)計總金額、股權(quán)激勵費(fèi)用的確認(rèn)對企業(yè)財務(wù)狀況和經(jīng)營成果的影響等。