內(nèi)部控制與盈余管理的關(guān)系文獻(xiàn)綜述

趙一穎　陳春蕾

一、引言

由于現(xiàn)代企業(yè)所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)的分離，委托人與代理人的矛盾日益加深，現(xiàn)行公司委托代理機(jī)制大多不健全，各種代理問(wèn)題應(yīng)運(yùn)而生。高管為了自身的利益往往會(huì)有操控利潤(rùn)的傾向，而會(huì)計(jì)選擇盈余管理與真實(shí)活動(dòng)盈余管理就成為了其操縱利潤(rùn)的主要手段。隨著國(guó)家相關(guān)法律法規(guī)的完善，尤其在美國(guó)的薩班斯法案與中國(guó)《內(nèi)部控制基本規(guī)范》《內(nèi)部控制配套指引》出現(xiàn)之后，內(nèi)部控制被提升到了一個(gè)新的高度。內(nèi)部控制貫穿于企業(yè)經(jīng)營(yíng)的全過(guò)程，有效的內(nèi)部控制可以阻止各種不當(dāng)行為的發(fā)生，那么內(nèi)部控制對(duì)于盈余管理究竟有沒(méi)有抑制作用呢？關(guān)于這個(gè)問(wèn)題，國(guó)內(nèi)外的學(xué)者做了很多的研究，也得到了許多不同的結(jié)論。

二、國(guó)外研究現(xiàn)狀

國(guó)外對(duì)于內(nèi)部控制與盈余管理的關(guān)系研究上起步比較早，有很多學(xué)者都對(duì)此進(jìn)行了相關(guān)研究，主要的研究有內(nèi)部控制與應(yīng)計(jì)項(xiàng)盈余管理的關(guān)系、內(nèi)部控制與真實(shí)活動(dòng)盈余管理的關(guān)系以及內(nèi)部控制與總的盈余管理的關(guān)系。Doyle等（2007）以2002年到2005年披露的內(nèi)部控制有缺陷的公司為參照，主要考查了應(yīng)計(jì)盈余管理程度與內(nèi)部控制之間的關(guān)系，通過(guò)研究發(fā)現(xiàn)，內(nèi)部控制質(zhì)量越高，應(yīng)計(jì)盈余管理的程度就越低。Chan等學(xué)者（2008）也重點(diǎn)研究了應(yīng)計(jì)項(xiàng)盈余管理與內(nèi)部控制之間的關(guān)系，他以薩班斯法案后有缺陷的內(nèi)部控制的公司為樣本，將應(yīng)計(jì)盈余管理分為正向盈余管理與負(fù)項(xiàng)盈余管理，分別披露了內(nèi)部控制與兩者的關(guān)系，研究的結(jié)果表明，內(nèi)部控制有缺陷會(huì)導(dǎo)致正向應(yīng)計(jì)項(xiàng)盈余管理與盈余管理絕對(duì)值偏大，這表明，內(nèi)部控制質(zhì)量越低，應(yīng)計(jì)項(xiàng)盈余管理程度越高。同樣研究?jī)?nèi)部控制與應(yīng)計(jì)項(xiàng)盈余管理的關(guān)系的學(xué)者還有Ashbaugh-Skaife等人（2008）的最終結(jié)論是內(nèi)部控制有重大缺陷的公司傾向于更多的應(yīng)計(jì)項(xiàng)噪音。

內(nèi)部控制與真實(shí)活動(dòng)盈余管理的關(guān)系也是一些學(xué)者的研究對(duì)象，Roychowdhury等（2006）得到內(nèi)部控制可以抑制真實(shí)活動(dòng)盈余管理的結(jié)論。相比較于應(yīng)計(jì)盈余管理，對(duì)真實(shí)活動(dòng)盈余管理的研究比較少，出現(xiàn)此結(jié)果的原因是，在頒布了薩班斯法案后，公司更傾向于采取真實(shí)活動(dòng)盈余管理，內(nèi)部控制的缺陷可能會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)選擇盈余管理有更明顯的作用。

三、國(guó)內(nèi)研究現(xiàn)狀

相較于國(guó)外的研究，我國(guó)對(duì)內(nèi)部控制與盈余管理的關(guān)系研究起步較晚，研究成果也并不是很成熟，并沒(méi)有得到像國(guó)外那樣的統(tǒng)一結(jié)論，學(xué)者至今仍沒(méi)有達(dá)成一致，內(nèi)部控制對(duì)盈余管理的作用是抑制還是促進(jìn)并沒(méi)有一個(gè)明確的結(jié)果。在內(nèi)部控制與盈余管理的相關(guān)關(guān)系這個(gè)問(wèn)題上，還有一個(gè)非常重要的焦點(diǎn)就是內(nèi)部控制的度量方法。公司的內(nèi)部控制信息有強(qiáng)制披露與非強(qiáng)制披露，而在強(qiáng)制披露的內(nèi)部控制自我評(píng)價(jià)報(bào)告方面，很多學(xué)者用內(nèi)部控制自評(píng)報(bào)告中的缺陷作為內(nèi)部控制的度量依據(jù)，而非強(qiáng)制披露的內(nèi)部控制鑒證報(bào)告也成為了很多學(xué)者的另一選擇，除此之外也還有很多其他的度量依據(jù)。

我國(guó)大部分學(xué)者關(guān)于內(nèi)部控制與盈余管理的關(guān)系的結(jié)論是認(rèn)為內(nèi)部控制可以抑制包括應(yīng)計(jì)盈余管理與真實(shí)活動(dòng)盈余管理在內(nèi)的盈余管理，得到的研究成果相對(duì)比較豐富。程小可等（2013）采取了內(nèi)部控制鑒證報(bào)告作為度量?jī)?nèi)部控制的依據(jù)，并將研究對(duì)象分為非國(guó)有上市公司與國(guó)有上市公司。最后發(fā)現(xiàn)，無(wú)論是在國(guó)有上市公司還是非國(guó)有上市公司中，內(nèi)部控制都起到了抑制真實(shí)活動(dòng)盈余管理的作用。張嘉興等人（2014）的研究除了內(nèi)部控制與盈余管理以外，還加入了注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)這個(gè)自變量，他們選擇了內(nèi)部控制鑒證報(bào)告作為內(nèi)部控制的度量方法，并以是否選擇四大會(huì)計(jì)師事務(wù)所來(lái)審計(jì)衡量審計(jì)質(zhì)量。研究發(fā)現(xiàn)，內(nèi)部控制與盈余管理呈顯著的負(fù)相關(guān)關(guān)系，并且注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)同內(nèi)部控制存在替代關(guān)系。方紅星、金玉娜（2011）將內(nèi)部控制鑒證報(bào)告分為自愿披露內(nèi)部控制鑒證報(bào)告與自愿披露合理保證的內(nèi)部控制鑒證報(bào)告，將他們作為內(nèi)部控制的度量依據(jù)，經(jīng)過(guò)研究得到，高質(zhì)量的內(nèi)部控制能夠抑制應(yīng)計(jì)盈余管理和真實(shí)活動(dòng)盈余管理。

還有一些學(xué)者得到了不同的研究結(jié)果。王奇杰（2011）結(jié)合了自愿披露內(nèi)部控制鑒證報(bào)告與自愿披露內(nèi)部控制自我評(píng)價(jià)報(bào)告作為度量依據(jù)，經(jīng)過(guò)研究發(fā)現(xiàn)，內(nèi)部控制質(zhì)量高的上市公司未必有高質(zhì)量的盈余管理。熊婷、程博（2013）同樣選擇了內(nèi)部控制自我評(píng)價(jià)報(bào)告和內(nèi)部控制鑒證報(bào)告度量?jī)?nèi)部控制，最終的結(jié)論是內(nèi)部控制會(huì)抑制真實(shí)活動(dòng)盈余管理，但對(duì)應(yīng)計(jì)盈余管理的抑制作用并不顯著。遲旭升、嚴(yán)蘇艷（2014）將迪博內(nèi)部控制指數(shù)作為度量?jī)?nèi)部控制的依據(jù)，以中小企業(yè)上市公司為研究對(duì)象，研究表明內(nèi)部控制只對(duì)真實(shí)活動(dòng)盈余管理有明顯的抑制作用，對(duì)應(yīng)計(jì)盈余管理的抑制作用并不明顯。

除了以上的學(xué)者之外，張國(guó)清與楊七中得到了完全相反的結(jié)論。楊七中、馬蓓麗（2014）在以迪博內(nèi)部控制指數(shù)作為內(nèi)部控制的度量依據(jù)后發(fā)現(xiàn)，完善的內(nèi)部控制雖然會(huì)減少應(yīng)計(jì)盈余管理行為的發(fā)生，但是對(duì)真實(shí)活動(dòng)盈余管理起到了完全相反的作用，公司的內(nèi)部控制質(zhì)量越高，越傾向于采用真實(shí)活動(dòng)盈余管理來(lái)操控利潤(rùn)。張國(guó)清（2008）以2007年的A股非金融上市公司為研究對(duì)象，而由于當(dāng)時(shí)未要求強(qiáng)制披露內(nèi)部控制自我評(píng)價(jià)報(bào)告，所以張國(guó)清主要選取了內(nèi)部控制自我評(píng)價(jià)報(bào)告作為度量標(biāo)準(zhǔn)，同時(shí)結(jié)合了內(nèi)部控制鑒證報(bào)告與獨(dú)立董事的意見(jiàn)，研究最終證實(shí)，高質(zhì)量的內(nèi)部控制并未伴隨有高質(zhì)量的盈余。

四、研究評(píng)述及意見(jiàn)

從研究結(jié)果來(lái)看，由于國(guó)外的內(nèi)部控制體系比較健全，相關(guān)法律法規(guī)非常完善，國(guó)外學(xué)者所得到的研究結(jié)果基本一致，高質(zhì)量的內(nèi)部控制可以有效地抑制應(yīng)計(jì)盈余管理與真實(shí)活動(dòng)盈余管理。但是我國(guó)的學(xué)者對(duì)此至今仍沒(méi)有統(tǒng)一的結(jié)論，雖然低質(zhì)量的內(nèi)部控制會(huì)導(dǎo)致公司破產(chǎn)，降低財(cái)務(wù)報(bào)告的可靠性與真實(shí)性，誤導(dǎo)投資者，但是并沒(méi)有任何證據(jù)表明高質(zhì)量的內(nèi)部控制會(huì)減少盈余管理行為的發(fā)生。之所以會(huì)有學(xué)者得到內(nèi)部控制并不能抑制應(yīng)計(jì)盈余管理的行為的結(jié)論，原因可能與應(yīng)計(jì)盈余管理的屬性有關(guān)，管理層的應(yīng)計(jì)盈余管理行為不成功的風(fēng)險(xiǎn)很高，所以越來(lái)越傾向于選擇真實(shí)活動(dòng)盈余管理的方式，而在內(nèi)部控制的完善對(duì)于較多的真實(shí)活動(dòng)盈余管理的抑制作用較明顯，對(duì)應(yīng)計(jì)盈余管理自然沒(méi)有明顯的抑制作用了；除此之外，真實(shí)活動(dòng)盈余管理在一定程度上也會(huì)抵消會(huì)計(jì)選擇盈余管理對(duì)盈余質(zhì)量的影響作用。而張國(guó)清學(xué)者的內(nèi)部控制并不能抑制盈余管理的結(jié)論之所以與其他學(xué)者的完全相反，是因?yàn)楫?dāng)時(shí)的內(nèi)部控制自我評(píng)價(jià)報(bào)告并未強(qiáng)制披露，作為度量依據(jù)的內(nèi)部控制自我評(píng)價(jià)報(bào)告，具有很大的主觀性，作為度量依據(jù)是否準(zhǔn)確還有待于探討。

綜上所述，內(nèi)部控制的質(zhì)量高低主要是通過(guò)內(nèi)部控制鑒證報(bào)告信息來(lái)反映的，上市公司內(nèi)部控制鑒證報(bào)告的準(zhǔn)確性就格外重要。會(huì)計(jì)事務(wù)所要保證出具的內(nèi)部控制鑒證報(bào)告能真實(shí)地反映出上市公司的內(nèi)部控制，并履行監(jiān)督的責(zé)任；國(guó)家要加強(qiáng)法律法規(guī)的執(zhí)行力度，要求所有公司必須披露內(nèi)部控制鑒證報(bào)告；公司披露的自我評(píng)價(jià)報(bào)告要真實(shí)公允地反映出公司內(nèi)部控制的基本情況，切勿造假；相關(guān)的學(xué)者在進(jìn)行研究時(shí)，要拓寬內(nèi)部控制的研究方向，不要僅僅局限于未完全披露的內(nèi)部控制鑒證報(bào)告。

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作者簡(jiǎn)介：

趙一穎，女，山東煙臺(tái)人，青島大學(xué)會(huì)計(jì)系研究生，研究方向：財(cái)務(wù)管理；

陳春蕾，女，山東青島人，青島大學(xué)市場(chǎng)學(xué)系研究生，研究方向：人力資源。