王磊磊

【摘 要】互聯(lián)網(wǎng)消費金融是伴隨互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等技術(shù)的發(fā)展而出現(xiàn)，并與金融行業(yè)深度融合的金融模式，是拉動內(nèi)需、推動經(jīng)濟增長的新引擎。本文詳細闡述了互聯(lián)網(wǎng)消費金融的產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)，深入分析了四種不同類型的互聯(lián)網(wǎng)消費金融產(chǎn)業(yè)鏈運作模式，并在此研究基礎(chǔ)上提出針對性建議，以期為促進我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融行業(yè)的健康、快速發(fā)展提供有價值的借鑒。

【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)消費金融；產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)；運作模式

近年來，我國居民消費的總體規(guī)模逐漸擴大，消費對國民經(jīng)濟發(fā)展的基礎(chǔ)性作用不斷增強。消費金融作為提升居民消費能力的有效手段，一直受到政府的積極鼓勵和支持?；ヂ?lián)網(wǎng)消費金融是互聯(lián)網(wǎng)、云計算、大數(shù)據(jù)、人工智能等技術(shù)與消費金融業(yè)務(wù)的深度融合[1]。它借助新興技術(shù)，以互聯(lián)網(wǎng)為工具對傳統(tǒng)消費金融產(chǎn)品和服務(wù)方式進行了改造升級，極大拓展了消費場景，拉動了內(nèi)需，推動了經(jīng)濟增長。近年來，我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融產(chǎn)品發(fā)展迅猛[2]。基于此，本文在對目前相關(guān)研究進行細致梳理的基礎(chǔ)上，重點分析了我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融的產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)，以及不同類型的互聯(lián)網(wǎng)消費金融模式下，其產(chǎn)業(yè)鏈的運作模式。在此基礎(chǔ)上，指明我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融產(chǎn)業(yè)今后的發(fā)展方向及重點，從而為我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融產(chǎn)業(yè)的優(yōu)化升級及持續(xù)、健康發(fā)展提供針對性的指導(dǎo)和借鑒。

一、互聯(lián)網(wǎng)消費金融的概念

當前消費金融與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的融合隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的飛速發(fā)展變得日益密切，互聯(lián)網(wǎng)消費金融的概念逐漸為人熟知。然而學術(shù)界對互聯(lián)網(wǎng)消費金融概念的定義還沒有達成一致。黃小強（2015）認為互聯(lián)網(wǎng)消費金融以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和信息通信技術(shù)為基礎(chǔ)，為了滿足個人或家庭對商品和服務(wù)消費（不包括住房和汽車）的需求，進行資金借貸并分期償還的信用活動，其提供主體包括銀行、消費金融公司和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)等市場主體出資設(shè)立的非存款性借貸公司。邵騰偉，呂秀梅（2017）認為互聯(lián)網(wǎng)消費金融是指借助互聯(lián)網(wǎng)手段消費者消費提供的金融服務(wù)。其本質(zhì)是消費金融，是互聯(lián)網(wǎng)化了的消費金融。

二、互聯(lián)網(wǎng)消費金融的運作模式

1.電商主導(dǎo)型。以電商主導(dǎo)型的特點主要客戶群體是該平臺自身的用戶，它依靠場景支付平臺，針對不同收入的客戶人群制定不同的貸款額度，具有獲得目標群體的數(shù)據(jù)優(yōu)勢[3]。具體運作流程如下，電商交易平臺作為核心的參與方，將消費者在平臺上的網(wǎng)上購物交易數(shù)據(jù)、退貨記錄等信息提供給第三方金融機構(gòu)，它經(jīng)過審核進而提供消費者相應(yīng)的信用額度，它有銀行存款等給予的資金支持發(fā)放給消費者，使他們在信用額度范圍內(nèi)實現(xiàn)分期付款需求并在規(guī)定的時間內(nèi)還款，這種運營模式實現(xiàn)了電商平臺、資金提供方和消費者三者的良性循環(huán)，同時擁有征信機構(gòu)進行風險把控，大大降低了平臺的風險。由于電商平臺長期為消費者提供互聯(lián)網(wǎng)零售服務(wù)，具有消費場景的優(yōu)勢，能迅速與小額消費借貸形成匹配，提高了客戶的接受度。

2.消費金融公司主導(dǎo)型。消費金融公司的消費群體為中低收入人群，如藍領(lǐng)、白領(lǐng)人群等，小額分散，更加具有普惠性。由于平臺的門檻低，相對而言風險較高。具體運作流程如下，消費金融公司資金的來源可以通過接受股東和子公司存款，由消費者向消費金融公司提出消費信貸申請，而信貸資金將在公司審核通過后直接發(fā)放到消費者的銀行賬戶?；蛘吲c商戶開展消費金融業(yè)務(wù)合作，將消費金融的申請和使用嵌入到消費環(huán)境中，貸款資金直接支付給提供商品或服務(wù)的平臺。

3.傳統(tǒng)銀行主導(dǎo)型。傳統(tǒng)銀行主導(dǎo)型針對的客戶群體為銀行用戶，用戶直接下載銀行相對應(yīng)的APP，審批速度快，產(chǎn)品覆蓋面廣，并對產(chǎn)品不斷升級改造以滿足客戶需求。具體運作流程如下，在以往通過抵押房產(chǎn)證或者有價憑證向銀行取得貸款的基礎(chǔ)上，對貸款流程進行了改進，優(yōu)化了審批流程和服務(wù)模式，銀行拓展了消費場景，通過建立銀行網(wǎng)上商城，消費者可以進行分期購買商品。

4.P2P平臺主導(dǎo)型。P2P網(wǎng)絡(luò)平臺模式具有門檻低、高效率的優(yōu)勢，其客戶擁有較強的自主權(quán)，消費者和借款人在平臺信用審核后收取相應(yīng)的利息。具體運營模式如下，消費者向P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺提出借款需求，平臺可審核借款人重要證件如身份證、戶口本等，審核通過后，擁有閑置資金的個人通過平臺提供的信息進行出借，并要求消費者在規(guī)定時間內(nèi)對出借人支付利息和本金。P2P網(wǎng)絡(luò)平臺是為供需雙方搭建的平臺，并從雙方收取一定的手續(xù)費賺取利潤。

三、互聯(lián)網(wǎng)消費金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展建議

1.優(yōu)化產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)，進行產(chǎn)業(yè)升級。政府在實現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)消費金融各個環(huán)節(jié)協(xié)調(diào)發(fā)展、優(yōu)化產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)方面發(fā)揮著主導(dǎo)作用。因此，政府面對人們?nèi)找孀兓南M需求，應(yīng)該不斷調(diào)整產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略目標，積極更新產(chǎn)業(yè)觀念，做到政府政策和企業(yè)戰(zhàn)略的協(xié)同發(fā)展。根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)消費金融整個行業(yè)內(nèi)外部的環(huán)境，充分發(fā)揮鏈條上各參與方的優(yōu)勢進行分工協(xié)作，實現(xiàn)資源和能力的持續(xù)積累，進而選擇合適的產(chǎn)業(yè)升級路徑，減少成本，實現(xiàn)利潤最大化，促進整個產(chǎn)業(yè)鏈的健康發(fā)展。

2.完善相關(guān)法律法規(guī)，增強監(jiān)管力度。針對近年來互聯(lián)網(wǎng)消費金融平臺出現(xiàn)的違規(guī)操作、信息泄露等一系列問題，監(jiān)管部門應(yīng)該增強監(jiān)管力度，借鑒國外相關(guān)法律、法規(guī)進一步完善互聯(lián)網(wǎng)消費金融的法律制度，明確網(wǎng)上開戶的法律效力，制定涉及信息安全、隱私權(quán)保護的法律法規(guī)。同時實施信息披露公開制度，對平臺產(chǎn)品的壞賬率、用戶規(guī)模等進行強制公開，使平臺更規(guī)范化和透明化，促進整個行業(yè)的健康發(fā)展。增加個性化定制產(chǎn)品，深入挖掘客戶價值?；ヂ?lián)網(wǎng)消費金融的客戶大都集中在年輕人群體，然而未來隨著用戶消費能力的提升會有更高的消費需求，各大平臺現(xiàn)有業(yè)務(wù)模式具有一定的局限性。因此，企業(yè)應(yīng)該積極探索用戶不同階段的消費需求，加強創(chuàng)新產(chǎn)品的開發(fā)，增加個性化的定制產(chǎn)品，使消費群體更有層次，覆蓋范圍更廣泛。同時，在大數(shù)據(jù)的支持下進行場景營銷是挖掘用戶價值的一種有效方式，可將互聯(lián)網(wǎng)消費金融產(chǎn)品擴展到更多的消費場景中，從電子產(chǎn)品及日常消費品擴展到醫(yī)療、健康等領(lǐng)域，聚焦客戶實際需求，創(chuàng)新消費金融場景，進一步提升企業(yè)競爭力。

3.增強合作，共同完善個人信用體系建設(shè)。目前，互聯(lián)網(wǎng)消費金融平臺仍出現(xiàn)缺乏動態(tài)更新信用數(shù)據(jù)等問題，完善個人信用體系建設(shè)才能適應(yīng)整個平臺的發(fā)展。因此，企業(yè)應(yīng)當加強與銀行、征信機構(gòu)等的合作，制定更加科學的信貸決策流程，對授信數(shù)據(jù)進行整合并統(tǒng)一管理，從多角度評估用戶個人信用狀況，全面提升信用評估的準確性，大大降低信用風險。

4.提升服務(wù)質(zhì)量，實施差異化競爭策略。面對互聯(lián)網(wǎng)消費金融同行業(yè)日益激烈的競爭環(huán)境，服務(wù)商一方面可以提升服務(wù)質(zhì)量，增強用戶體驗；另一方面可以實施差異化競爭策略，通過其獨特的服務(wù)為顧客提供價值，為優(yōu)質(zhì)客戶提供降息，使消費者能夠感知并認同差異化帶來的優(yōu)勢，進而吸引更多優(yōu)質(zhì)客戶并愿意持續(xù)使用，提升用戶粘性，獲得較長的績效持續(xù)期，增加服務(wù)商平臺的競爭優(yōu)勢。

5.運用大數(shù)據(jù)技術(shù)優(yōu)化風險控制模型，提升風險控制能力?；ヂ?lián)網(wǎng)消費金融服務(wù)商的健康發(fā)展，離不開企業(yè)內(nèi)部健全的風控制度。企業(yè)應(yīng)該引進專業(yè)型人才，充分運用大數(shù)據(jù)技術(shù)刻畫管理實踐中存在的風險相關(guān)問題，優(yōu)化風險控制模型，制定符合實際情況的風險策略。通過對大量數(shù)據(jù)的整理和分析進行實時動態(tài)監(jiān)測，對具有異常行為及時采取措施，降低貸款損失，極大提升風險控制能力。

四、結(jié)束語

經(jīng)過上述分析我們可以看出：互聯(lián)網(wǎng)消費金融是伴隨互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等技術(shù)的發(fā)展而出現(xiàn)，并與金融行業(yè)深度融合的金融模式，是拉動內(nèi)需、推動經(jīng)濟增長的新引擎。本文詳細闡述了互聯(lián)網(wǎng)消費金融的產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)，深入分析了四種不同類型的互聯(lián)網(wǎng)消費金融產(chǎn)業(yè)鏈運作模式，并在此研究基礎(chǔ)上提出針對性建議，進而促進我國互聯(lián)網(wǎng)消費金融行業(yè)的健康、快速發(fā)展。

【參考文獻】

[1]趙大偉.大數(shù)據(jù)技術(shù)驅(qū)動下的互聯(lián)網(wǎng)消費金融研究[J].金融與經(jīng)濟，2017（1）.

[2]尹一軍.互聯(lián)網(wǎng)消費金融的創(chuàng)新發(fā)展研究[J].技術(shù)經(jīng)濟與管理研究，2016（6）.

[3]依紹華.電商消費金融面臨的問題及對策建議[J].河北學刊，2017（5）.