商業(yè)保險(xiǎn)、金融市場參與和家庭金融資產(chǎn)的選擇分析

摘要：本文主要針對(duì)中國家庭中金融調(diào)查（CHFS）數(shù)據(jù)，從正規(guī)的市場，金融以及非正規(guī)的市場金融兩個(gè)方面去進(jìn)行分析和研究，主要是針對(duì)金融的可得性，對(duì)家庭金融，商業(yè)保險(xiǎn)以及金融市場的影響，還有資產(chǎn)配置方面的影響去進(jìn)行探索和了解。在對(duì)正規(guī)金融市場中的研究分析中發(fā)現(xiàn)，金融的可得性能夠提高整體家庭中正規(guī)金融市場的參與度，并且能夠促進(jìn)部分家庭去增加正規(guī)化的金融市場中風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的配置和影響，面對(duì)非正規(guī)的金融市場進(jìn)行調(diào)查和研究，非正規(guī)的市場參與度和借入方以及借出方之間金融的可得性都會(huì)降低家庭中的非正規(guī)金融參與度，同時(shí)會(huì)降低家庭在非正規(guī)的金融市場中風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)配置的狀況。所以面對(duì)金融的發(fā)展，對(duì)于家庭的參與度以及金融市場，商業(yè)保險(xiǎn)之間的影響對(duì)于非正規(guī)的市場具有抑制性的作用。

關(guān)鍵詞：商業(yè)保險(xiǎn);家庭金融資產(chǎn);金融市場參與;資產(chǎn)選擇

由于目前我國家庭金融的市場較為落后，在家庭中的金融市場參與率較低，所以根據(jù)我國相關(guān)的金融家庭調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，在我國2015年期間，它的融資資產(chǎn)占到家庭總資產(chǎn)比重的15%左右，另外，針對(duì)我國家庭市場參與度和城鄉(xiāng)地區(qū)之間存在非常大的差距。通過更加深入的分析和了解，面對(duì)我國部分居民家庭對(duì)金融選擇有利于對(duì)于居民去合理的選擇金融的產(chǎn)品，優(yōu)化金融的產(chǎn)品以及投資的比例能夠產(chǎn)生很大影響，并且能夠加強(qiáng)對(duì)于市場的防范風(fēng)險(xiǎn)，有利于提高居民財(cái)務(wù)投資的合理性和科學(xué)性。本文將主要針對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)，金融市場參與以及家庭融資的選擇方面去進(jìn)行合理的分析和研究，希望能夠通過對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)，家庭金融市場參與和融資之間的選擇，去達(dá)到邊際效應(yīng)，提高金融市場防范風(fēng)險(xiǎn)的力度。

一、概述

在目前我國金融市場并不是非常發(fā)達(dá)的，很多家庭的金融市場參與率是較低的，根據(jù)我國家庭金融調(diào)查的數(shù)據(jù)，家庭股票市場的參與度，城市的家庭，農(nóng)村的家庭以及基金市場的參與率均較低。在目前家庭市場的參與度以及資產(chǎn)之間的配置國外文獻(xiàn)是較多的，其中主要體現(xiàn)在以下幾點(diǎn)內(nèi)容中大多數(shù)是風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)于金融市場參與以及資產(chǎn)配置的影響在背景風(fēng)險(xiǎn)下主要包括了收入的風(fēng)險(xiǎn)，還有健康性質(zhì)的風(fēng)險(xiǎn)。由于目前商業(yè)保險(xiǎn)這是一個(gè)新的角度，在分析家庭金融市場參與和金融資產(chǎn)選擇的影響過程中，擁有商業(yè)保險(xiǎn)能夠顯著對(duì)家庭風(fēng)險(xiǎn)資金資產(chǎn)的可能性以及風(fēng)險(xiǎn)資金比重之間的關(guān)系產(chǎn)生很重要的聯(lián)系，本文主要是針對(duì)城鎮(zhèn)和農(nóng)村家庭的子樣本進(jìn)行分析和對(duì)比。

由于改革開放的推進(jìn)，我國經(jīng)濟(jì)和社會(huì)的不斷發(fā)展和提高，金融市場也得到了很好的發(fā)展空間。金融產(chǎn)品也出現(xiàn)了各種各樣的特點(diǎn)，很多家庭都參與到了金融市場的風(fēng)險(xiǎn)之中，但是由于目前我國風(fēng)險(xiǎn)金融市場還較為落后。針對(duì)家庭的風(fēng)險(xiǎn)，金融市場參與率是較低的，所以面對(duì)我國家庭金融資產(chǎn)配置的影響因素可以通過去提高并且優(yōu)化家庭的資產(chǎn)金融結(jié)構(gòu)，這樣能夠增加家庭對(duì)于金融風(fēng)險(xiǎn)的抵抗能力。針對(duì)本文的相關(guān)數(shù)據(jù)，統(tǒng)計(jì)和分析，在家庭金融資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)中利用了Probit和Tobit這兩個(gè)模型從商業(yè)保險(xiǎn)的角度去分析了家庭參與金融市場中的可能性以及風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)占比影響，從不同方面，不同角度，不同水平去針對(duì)家庭金融資產(chǎn)的選擇以及影響之間去進(jìn)行分析，面對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)對(duì)于家庭金融資產(chǎn)配置的影響中去判斷生命周期的效應(yīng)，解決模型的內(nèi)生性問題。在以家庭特征作為變量和家庭地區(qū)人均GDP來作為控制變量中，去保證家庭能否擁有商業(yè)保險(xiǎn)的定義，去增加人口數(shù)量來作為估計(jì)結(jié)果的穩(wěn)健性。本文的主要結(jié)論是，第一點(diǎn)，我國居民家庭的現(xiàn)金以及銀行存款的持有率。在不斷地提高風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)以及非風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)持有率和占有比率也在不斷的提升中。第二點(diǎn)，我國商業(yè)保險(xiǎn)的持有率普遍較低，風(fēng)險(xiǎn)金融市場中的可參與度，可能性以及程度在商業(yè)保險(xiǎn)上面表現(xiàn)的差異是非常明顯的。第三點(diǎn)，在我國家庭金融資產(chǎn)中存在的生命周期特征，隨著戶主年齡的不斷提高，家庭風(fēng)險(xiǎn)中的金融市場參與率以及資產(chǎn)占比呈現(xiàn)了一個(gè)倒“U”型的特征。如果戶主的年齡在30歲到39歲之間，那么家庭的風(fēng)險(xiǎn)，金融市場參與率和風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的占比是較高的，隨著年齡的不斷提高，家庭中的參與債券市場可能性以及資產(chǎn)占比呈現(xiàn)著不斷提升的趨勢。第四點(diǎn)，由于商業(yè)保險(xiǎn)會(huì)提高大家的持有風(fēng)險(xiǎn)，資產(chǎn)可能性以及風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比重，它的邊際效應(yīng)也會(huì)不斷的提高，隨著商業(yè)保險(xiǎn)水平的不斷提高，家庭風(fēng)險(xiǎn)的比重也在不斷。提升，那么在不同風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度中，家庭的風(fēng)險(xiǎn)保障能夠?qū)φw家庭風(fēng)險(xiǎn)，金融市場參與度以及參與程度的呈現(xiàn)出類似的特征。商業(yè)保險(xiǎn)對(duì)于家庭金融資產(chǎn)配置的影響主要取決于家庭的風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度以及家庭組成成員的年齡，商業(yè)保險(xiǎn)面對(duì)整體金融市場來說，它影響的可能性在不斷的下降。

二、數(shù)量和變量

2.1、數(shù)量來源以及變量的選取

本文對(duì)于數(shù)據(jù)的來源主要是筆者在進(jìn)行實(shí)際調(diào)查中的研究數(shù)據(jù)以及中國家庭金融調(diào)查的數(shù)據(jù)。在這些數(shù)據(jù)中，被解釋變量主要是針對(duì)家庭的金融市場參與風(fēng)險(xiǎn)投資的占比，解釋變量主要是在家庭中是否擁有商業(yè)保險(xiǎn)，按照中國家庭金融調(diào)查的數(shù)據(jù)作為解釋。在商業(yè)保險(xiǎn)中包括了商業(yè)的健康保險(xiǎn)，商業(yè)的養(yǎng)老保險(xiǎn)，商業(yè)的人壽保險(xiǎn)以及財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)和其他的商業(yè)保險(xiǎn)進(jìn)行詳細(xì)的分析報(bào)告之后，各類商業(yè)保險(xiǎn)對(duì)于家庭金融市場的參與度以及金融轉(zhuǎn)折的影響來作為參考依據(jù)。另外，為了能夠保證更加科學(xué)有效，并且詳細(xì)的去對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)以及家庭金融市場的參與度和金融市場的選擇之間關(guān)系進(jìn)行分析和對(duì)比，本文主要選擇了一些控制的變量來排除這些變量對(duì)整體家庭資產(chǎn)所帶來的影響和改變。

2.2、描述性的統(tǒng)計(jì)

在金融市場的參與度中進(jìn)行分析，總體樣本家庭的金融市場參與度是較低的。對(duì)于城鎮(zhèn)中的樣本，家庭參與度和農(nóng)村樣本之間存在著很大的差距。在各類的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)中，股票市場的參與度在總體樣本中的參與度和城鎮(zhèn)樣的農(nóng)村樣本中的參與度是相對(duì)于持平的，并且是較高的。我們針對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)的持有率進(jìn)行分析和對(duì)比，總體樣本的商業(yè)保險(xiǎn)持有率占比較低，然而城鎮(zhèn)樣本和農(nóng)村樣本的保險(xiǎn)持有力，處于一個(gè)失衡的狀態(tài)，在各種商業(yè)保險(xiǎn)的形式和品種中，商業(yè)人壽保險(xiǎn)持有總樣本，在城鎮(zhèn)樣本農(nóng)村樣本中是較高的一種選擇。

三、模型和變量

3.1、模型的設(shè)定

本篇文章主要是利用了Probit分析了家庭金融資產(chǎn)對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)以及家庭參與度的正規(guī)和非正規(guī)金融市場中的影響，然后利用相關(guān)的Tobit模型去分析家庭金融資產(chǎn)對(duì)于家庭風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占比以及資金比重影響。

在這一模型公式中，Y是啞變量，在Y=1的條件下表示家庭參與金融市場，在Y=0的條件下表示家庭沒有參與金融市場。在公式中commer-cial-insurance的表示的含義是商業(yè)保險(xiǎn)，X是控制變量，因?yàn)樵陲L(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)中，這占比是處于截?cái)嗍降?，所以本文在使用Tobit模型會(huì)進(jìn)一步針對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)對(duì)于金融資產(chǎn)占比的影響進(jìn)行分析。

在公式（2）還有公式（3）中表示的是Tobit的截?cái)嗍侥Ｐ?，其中Y主要代表的是家庭風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)所占的比例，yn主要代表的是風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)在大于0 的狀態(tài)下的部分，同樣如上commercial-insurance的表示的含義是商業(yè)保險(xiǎn)，X是控制變量。

3.2? 、變量的介紹

3.2.1????? 、金融市場參與和風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的配置

面對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)，資產(chǎn)的配置主要分為了正規(guī)的金融市場和非正規(guī)性質(zhì)的金融市場，在正規(guī)的金融市場中，風(fēng)險(xiǎn)的參與度主要包括了：金融的債券，企業(yè)的債券，金融的衍生品，基金，股票，金融的理財(cái)產(chǎn)品，黃金，還有外匯等內(nèi)容，而非正規(guī)的金融市場風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)主要是指民間的借出款。家庭的金融資產(chǎn)主要包括以上的各風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)容和無風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)。無風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)主要包括了現(xiàn)金，股票的賬戶，現(xiàn)金，政府的債券以及火期存款，定期存款等內(nèi)容。家庭的金融市場參與度主要是表示家庭是否能夠擁有更加正規(guī)的金融市場，風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)等內(nèi)容;股票的市場參與度主要是表示這一家庭是否能夠擁有股票;借出款主要是表示家庭是否擁有民間的借出款;對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)占比主要是表示正規(guī)金融市場中風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)占比在金融資產(chǎn)中的比例;借出款的占比主要表示家庭在民間中的借出款占金融資產(chǎn)的比例。

3.2.2????? 、商業(yè)保險(xiǎn)

本文所關(guān)注的解釋變量是商業(yè)保險(xiǎn)，針對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)的主要定義為以下內(nèi)容：商業(yè)保險(xiǎn)（commercial insurance）是指通過訂立保險(xiǎn)合同運(yùn)營，以營利為目的的保險(xiǎn)形式，由專門的保險(xiǎn)企業(yè)經(jīng)營。商業(yè)保險(xiǎn)關(guān)系是由當(dāng)事人自愿締結(jié)的合同關(guān)系，投保人根據(jù)合同約定，向保險(xiǎn)公司支付保險(xiǎn)費(fèi)，保險(xiǎn)公司根據(jù)合同約定的可能發(fā)生的事故因其發(fā)生所造成的財(cái)產(chǎn)損失承擔(dān)賠償保險(xiǎn)金責(zé)任，或者當(dāng)被保險(xiǎn)人死亡、傷殘、疾病或達(dá)到約定的年齡、期限時(shí)承擔(dān)給付保險(xiǎn)金責(zé)任。所謂社會(huì)保險(xiǎn)，是指收取保險(xiǎn)費(fèi)，形成社會(huì)保險(xiǎn)基金，用來對(duì)其中因年老、疾病、生育、傷殘、死亡和失業(yè)而導(dǎo)致喪失勞動(dòng)能力或失去工作機(jī)會(huì)的成員提供基本生活保障的一種社會(huì)保障制度。商業(yè)保險(xiǎn)會(huì)針對(duì)家庭參與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)市場的邊際效應(yīng)降低，商業(yè)保險(xiǎn)也會(huì)降低家庭對(duì)于未來的不確定性，鼓勵(lì)居家家庭去提高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的投資。社會(huì)保險(xiǎn)相對(duì)于商業(yè)保險(xiǎn)來說，對(duì)于家庭參與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)市場的邊際效應(yīng)較低，這就說明了社會(huì)保險(xiǎn)會(huì)降低家庭對(duì)于未來的不確定性。面對(duì)個(gè)體區(qū)商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的數(shù)量以及家庭之間的行為直接關(guān)系，能夠更準(zhǔn)確地反映出商業(yè)保險(xiǎn)的內(nèi)容。根據(jù)中國家庭金融調(diào)查的數(shù)據(jù)顯示，計(jì)算每一個(gè)小區(qū)，還有村鎮(zhèn)中的樣本家庭存款，開戶銀行的家庭數(shù)目，投保人數(shù)來度量商業(yè)保險(xiǎn)的數(shù)量。顯然，每一個(gè)家庭中投保人數(shù)越多，這一家庭的金融服務(wù)越為發(fā)達(dá)，家庭金融可得性也越強(qiáng)。

3.2.3????? 、控制變量

面對(duì)已往文章中的文獻(xiàn)選擇，我們選擇的的控制變量主要包括了住戶的年齡，教育，婚姻的狀況，戶籍風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度以及家庭的凈資產(chǎn)負(fù)債比例，是否從事工商行業(yè)等內(nèi)容來作為控制變量的主體內(nèi)容。為了能夠有效的對(duì)地區(qū)經(jīng)濟(jì)平衡發(fā)展的差異進(jìn)行控制，我們針對(duì)每一所家庭的人均GDP，以及地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的差異和地區(qū)的控制效應(yīng)進(jìn)行了控制，引入了省份啞變量。這樣能夠針對(duì)各數(shù)據(jù)進(jìn)行剔除凈資產(chǎn)小于聯(lián)合家庭收入小于零的樣本。針對(duì)我們的研究發(fā)現(xiàn)在家庭中正規(guī)金融市場參與率是較低的非正規(guī)金融市場參與率較高，這樣就表明家庭風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占金融資產(chǎn)的比重是較低的。然而，投保人數(shù)和投保家庭的占比在我國金融家庭環(huán)境中差異影響較大家庭所在縣市區(qū)每家的投保人數(shù)指標(biāo)說明了我國家庭所處的金融環(huán)境差異較大，金融的可得性，區(qū)域性質(zhì)較強(qiáng)。在本文中所關(guān)注的變量是商業(yè)保險(xiǎn)的數(shù)量，它可能是內(nèi)生的，其產(chǎn)生內(nèi)生性的原因主要來源于家庭對(duì)于金融市場參與可能性導(dǎo)致小區(qū)中的商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)數(shù)量的改變，例如家庭對(duì)于商業(yè)保險(xiǎn)的需求量越大，則這些機(jī)構(gòu)進(jìn)入小區(qū)的可能性則越大。另一方面，小區(qū)中的商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)數(shù)量和家庭參與到金融市場中的可能性具有一定的影響，例如當(dāng)?shù)氐睦碡?cái)，文化背景等內(nèi)容，然而這些變量又是不可觀測的，所以在本文中如果想要處理一個(gè)關(guān)鍵性的問題，就是商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的內(nèi)生性。

3.3? 、實(shí)證分析

面對(duì)人均GDP來說，對(duì)于家庭所持有的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)概率會(huì)成一個(gè)正相關(guān)的關(guān)系，人均地GDP越高的地區(qū)，它的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高，金融市場相對(duì)來說也會(huì)更為活躍，從而帶動(dòng)更多的家庭去參與到金融市場中。隨著我國經(jīng)濟(jì)條件和教育水平的不斷提高，教育對(duì)于家庭參與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)市場的抑制作用也在不斷的降低，這就說明了教育水平在不斷提高的狀況下，它的累計(jì)資金，投資知識(shí)和理財(cái)知識(shí)就會(huì)較多，那么金融市場中家庭參與度的概率也會(huì)逐步提升。面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的偏好風(fēng)險(xiǎn)的厭惡來說，對(duì)于整體家庭去參與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)市場的邊際效應(yīng)應(yīng)該在0.0436到 0.0172之間。這一組數(shù)據(jù)更加說明了風(fēng)險(xiǎn)愛好人員是更加愿意去參與到風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)市場中，然而風(fēng)險(xiǎn)厭惡的人員則會(huì)避免這類風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生，去減少風(fēng)險(xiǎn)投資的概率。在我們的表達(dá)式（2）中，能夠更加清楚的體現(xiàn)商業(yè)保險(xiǎn)對(duì)于家庭風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的占比影響以及它的邊際效應(yīng)。這就能夠充分地說明商業(yè)保險(xiǎn)家庭不僅僅對(duì)于金融的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)影響概率較大，并且針對(duì)持有特定的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)來說，他

所持有的風(fēng)險(xiǎn)金融資產(chǎn)是較高的。商業(yè)保險(xiǎn)能夠顯著提高城鎮(zhèn)家庭還有農(nóng)村家庭對(duì)于家庭風(fēng)險(xiǎn)的。市場參與度，可能性以及家庭風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的占比。但是由于商業(yè)保險(xiǎn)針對(duì)城鄉(xiāng)居民家庭的金融資產(chǎn)配置，邊際效應(yīng)之間存在著一定的差異性，所以商業(yè)保險(xiǎn)面對(duì)城鎮(zhèn)家庭的風(fēng)險(xiǎn)市場參與度和農(nóng)村家庭風(fēng)險(xiǎn)中的參與度進(jìn)行比較來說是較高的，這就說明了農(nóng)村家庭是否能夠持有性的對(duì)風(fēng)險(xiǎn)以及商業(yè)保險(xiǎn)的敏感進(jìn)行持續(xù)，但是對(duì)于城鎮(zhèn)家庭來說，它的邊際效應(yīng)相對(duì)于農(nóng)村家庭來說是較低的，這可能是因?yàn)槌擎?zhèn)家庭的金融資產(chǎn)總額比農(nóng)村家庭要高一些。

四、穩(wěn)健性檢驗(yàn)

為了能夠保證上述結(jié)果的穩(wěn)健性，本文主要是把家庭中的人員是否能夠持有商業(yè)保險(xiǎn)來作為定義，針對(duì)家庭中持有商業(yè)保險(xiǎn)的人口數(shù)量因?yàn)樵诩彝ブ羞M(jìn)行金融資產(chǎn)配置的過程中，必須要綜合考慮到家庭成員的具體狀況，并不能夠完全針對(duì)于戶主的情況去進(jìn)行決定，充分考慮到其他家庭成員的持有狀況，非常容易影響家庭金融資產(chǎn)配置的決策。在商業(yè)保險(xiǎn)還有家庭金融資產(chǎn)保險(xiǎn)之間的穩(wěn)健性結(jié)果檢驗(yàn)中，能夠顯示出商業(yè)保險(xiǎn)還有家庭風(fēng)險(xiǎn)，資產(chǎn)市場中的參與度能夠形成一個(gè)正相關(guān)的關(guān)系，并且總的持有水平是非常顯著的城鎮(zhèn)家庭，面對(duì)家庭風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)市場來說，它的概率邊際效應(yīng)是相對(duì)于農(nóng)村家庭來說較大的。針對(duì)具體的商業(yè)保險(xiǎn)面對(duì)家庭風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占比的邊際效應(yīng)來說，商業(yè)保險(xiǎn)和家庭風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占比成一個(gè)正相關(guān)的關(guān)系，并且它的風(fēng)險(xiǎn)水平以及農(nóng)村家庭的邊際效應(yīng)是大于城鎮(zhèn)家庭的。通過本文的分析研究以及相關(guān)的數(shù)據(jù)，結(jié)果顯示，本次估計(jì)的結(jié)果是穩(wěn)健性的，持有商業(yè)保險(xiǎn)能夠推動(dòng)家庭參與風(fēng)險(xiǎn)的資本市場，并且能夠增加風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)在整個(gè)金融資產(chǎn)中的資產(chǎn)比重。

五、結(jié)論

本文利用家庭金融調(diào)查數(shù)據(jù)來研究商業(yè)保險(xiǎn)面對(duì)金融市場以及家庭金融資產(chǎn)之間的選擇影響，根據(jù)我們本次的研究對(duì)比，根據(jù)城鄉(xiāng)之間的對(duì)比，城鎮(zhèn)持有商業(yè)保險(xiǎn)對(duì)家庭參與風(fēng)險(xiǎn)市場的邊際效應(yīng)會(huì)比農(nóng)村家庭要大一點(diǎn)，對(duì)于整體城鎮(zhèn)家庭來說，它的金融總資產(chǎn)要比農(nóng)村家庭總額要低一點(diǎn)，整體商業(yè)保險(xiǎn)面對(duì)金融，家庭市場的參與以及資金選擇之間的影響有較大的差異性，那么政府必須要大力推廣商業(yè)保險(xiǎn)，協(xié)調(diào)城鄉(xiāng)商業(yè)保險(xiǎn)的發(fā)展，這樣才有利于調(diào)整家庭資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，并且提高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的投資。

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作者簡介：

全秀彬（1988年 12月）男，漢，廣東省肇慶市，當(dāng)前職務(wù)：綜合管理部副總監(jiān)（主持工作），當(dāng)前職稱：中級(jí)經(jīng)濟(jì)師，學(xué)歷：本科，研究方向：國際經(jīng)濟(jì)學(xué).