麥昌永

（北京富華行物業(yè)管理有限公司三亞分公司，海南 三亞 572000）

現(xiàn)金流管理的主要工作即運(yùn)用一系列分析管理方式，對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)中所涉及的投融資活動(dòng)以及經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流進(jìn)行分析及管控，并且結(jié)合相應(yīng)的全預(yù)算管理工作，以達(dá)到降低企業(yè)資本成本，實(shí)現(xiàn)投資收益最大化以及最低成本的融資等，幫助企業(yè)提升投資回報(bào)率，從而提升企業(yè)的閑置資金利用能力，為企業(yè)穩(wěn)定、良好發(fā)展提供保障。

一、現(xiàn)金流管理意義闡述

現(xiàn)金流，簡(jiǎn)而言之，是在一段經(jīng)營(yíng)周期之內(nèi)企業(yè)賬戶流入以及流出的現(xiàn)金的統(tǒng)稱。與此同時(shí)，現(xiàn)金流也作為一個(gè)重要理念存在于企業(yè)的財(cái)務(wù)管理以及戰(zhàn)略規(guī)劃之中，其主要由企業(yè)在進(jìn)行一系列投資、籌資、經(jīng)營(yíng)以及分配活動(dòng)之中產(chǎn)生的現(xiàn)金收入以及支出構(gòu)成。此外，企業(yè)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃層面的現(xiàn)金流同大眾眼中的“現(xiàn)金”概念不盡相同，其在基本現(xiàn)金意義之上，還囊括了企業(yè)內(nèi)部所擁有的有價(jià)證券、商業(yè)貸款以及各類現(xiàn)金等價(jià)物，即企業(yè)持有且在短時(shí)間內(nèi)能夠變現(xiàn)的流動(dòng)資產(chǎn)。

現(xiàn)金流管理視角下的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略管理意義在于，企業(yè)能夠通過(guò)對(duì)于自身各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流進(jìn)行監(jiān)督、控制、管理、分析等一系列工作，最大程度地幫助企業(yè)規(guī)避在投融資以及日常運(yùn)營(yíng)活動(dòng)之中潛在的運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)以及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，企業(yè)為實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)管理工作同戰(zhàn)略規(guī)劃工作的契合度，必須將企業(yè)的現(xiàn)金流管理工作同中高層級(jí)的企業(yè)管理工作進(jìn)行有機(jī)融合，才能夠?qū)崿F(xiàn)財(cái)務(wù)與戰(zhàn)略規(guī)劃等企業(yè)管理工作步調(diào)一致。

同時(shí)，企業(yè)能夠運(yùn)用一系列管理方式實(shí)現(xiàn)對(duì)于經(jīng)營(yíng)以及投融資現(xiàn)金流的集中與分配，為企業(yè)內(nèi)部資金的流動(dòng)性提供有力保障，確保內(nèi)部資金的充盈，最大限度地避免或減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)所帶來(lái)的企業(yè)損失。除此之外，現(xiàn)金流管理工作同樣滲透于企業(yè)內(nèi)部管理的多個(gè)方面，財(cái)務(wù)人員能夠基于企業(yè)的財(cái)務(wù)賬表進(jìn)行現(xiàn)金流分析工作，并以分析所獲取的數(shù)據(jù)幫助企業(yè)修補(bǔ)內(nèi)部控制制度漏洞，修訂企業(yè)資金管理政策。據(jù)此，如何科學(xué)合理地開(kāi)展現(xiàn)金流管理工作，確保其落實(shí)力度與執(zhí)行效率是廣大企業(yè)在進(jìn)行財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃時(shí)的重要課題。

二、現(xiàn)金流管理同企業(yè)運(yùn)營(yíng)活動(dòng)的關(guān)系與影響

1.對(duì)融資活動(dòng)的影響

作為企業(yè)資金來(lái)源的現(xiàn)金流動(dòng)，企業(yè)融資活動(dòng)現(xiàn)金流同企業(yè)所發(fā)行的債券以及股票獲取的收入高度相關(guān)，同時(shí)也與相應(yīng)的利息以及股息流出有著一定關(guān)系。企業(yè)能夠以對(duì)于融資活動(dòng)現(xiàn)金流的分析為媒介，評(píng)估企業(yè)目前的資金結(jié)構(gòu)，判定企業(yè)籌資工作是否進(jìn)行到位；并通過(guò)對(duì)利息與股息現(xiàn)金流進(jìn)行分析比較工作，幫助企業(yè)選取更加適合企業(yè)目前籌資情況的籌資方式，為企業(yè)降低資本成本。除此之外，企業(yè)對(duì)籌資活動(dòng)現(xiàn)金流的分析還能夠幫助企業(yè)對(duì)自身經(jīng)營(yíng)情況有著更好的認(rèn)識(shí)。首先，企業(yè)可以以融資現(xiàn)金流的方向?yàn)閰⒄?，如果出現(xiàn)了費(fèi)用流出的現(xiàn)象，則需要考慮企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程之中是否出現(xiàn)紕漏，導(dǎo)致償債或固定費(fèi)用償付能力不足。其次，若企業(yè)籌資活動(dòng)現(xiàn)金流過(guò)于高，則需要考慮企業(yè)是否過(guò)度籌資，財(cái)務(wù)杠桿是否過(guò)高，提升了企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)[1]。

2.對(duì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的影響

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流，是企業(yè)日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)之中的重要構(gòu)成，也是企業(yè)日常運(yùn)營(yíng)工作的直接體現(xiàn)，其同企業(yè)的應(yīng)收與應(yīng)付賬款有著緊密的聯(lián)系。企業(yè)通過(guò)管理和分析經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的現(xiàn)金流，可以客觀、合理地評(píng)估企業(yè)的整體經(jīng)濟(jì)狀況，結(jié)合財(cái)務(wù)報(bào)表了解企業(yè)內(nèi)部應(yīng)收款和應(yīng)收賬款的交易水平，并結(jié)合行業(yè)平均水準(zhǔn)，評(píng)估企業(yè)賬目質(zhì)量，從而能夠更好地幫助企業(yè)制定賒銷政策以及賒購(gòu)政策，加快資金流入、延緩資金流出，提升企業(yè)資金運(yùn)用效率。

3.對(duì)投資活動(dòng)的影響

現(xiàn)金流同投資活動(dòng)的關(guān)系主要體現(xiàn)在企業(yè)進(jìn)行長(zhǎng)期固定資產(chǎn)的購(gòu)置與處置以及有價(jià)證券的交易之中，是企業(yè)資金利用能力的體現(xiàn)形式之一。同時(shí)，企業(yè)的投資活動(dòng)也與企業(yè)的財(cái)務(wù)以及發(fā)展戰(zhàn)略具有高度的關(guān)聯(lián)性，企業(yè)能夠以投資活動(dòng)現(xiàn)金流管理為契機(jī)，以企業(yè)當(dāng)前發(fā)展情況為基點(diǎn)，制定與企業(yè)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃契合的投資工作。此外，企業(yè)能夠?qū)ο鄳?yīng)的現(xiàn)金流進(jìn)行分析，以此來(lái)對(duì)企業(yè)的資金使用情況以及壓力進(jìn)行一個(gè)科學(xué)合理的評(píng)估。以對(duì)于該活動(dòng)現(xiàn)金流的流向分析為例，通過(guò)確定投資活動(dòng)的現(xiàn)金流入來(lái)源是否來(lái)自企業(yè)所投資的股票，抑或是出售購(gòu)置的固定資產(chǎn)而獲取的收入。若為后者，則需要考慮企業(yè)目前是否面臨著一定的資金壓力而不得不選擇處置內(nèi)部資產(chǎn)，以此來(lái)對(duì)企業(yè)的資金情況有著更好的了解，從而為企業(yè)的投資以及融資業(yè)務(wù)提供更加可靠的幫助。

4.對(duì)分配活動(dòng)的影響

現(xiàn)金流管理對(duì)于企業(yè)內(nèi)部的分配活動(dòng)的影響更多在于內(nèi)部資源的分配，如上文所說(shuō)，現(xiàn)金流視角之下，企業(yè)內(nèi)部的現(xiàn)金不再是傳統(tǒng)意義上的資金，而更多意義上是企業(yè)內(nèi)部的流動(dòng)資產(chǎn)，如生產(chǎn)材料、存貨類。以生產(chǎn)制造企業(yè)為例，企業(yè)財(cái)務(wù)部門(mén)能夠通過(guò)對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流進(jìn)行分析，同時(shí)將產(chǎn)品銷售的現(xiàn)金流同生產(chǎn)車(chē)間的生產(chǎn)產(chǎn)品進(jìn)行配比，分析出為企業(yè)帶來(lái)最大經(jīng)營(yíng)收益的產(chǎn)品以及對(duì)應(yīng)的生產(chǎn)車(chē)間，企業(yè)能夠根據(jù)分析結(jié)果，給予該車(chē)間適當(dāng)?shù)馁Y源傾斜，例如提供更多更優(yōu)質(zhì)的生產(chǎn)材料以及運(yùn)營(yíng)費(fèi)用，提升車(chē)間的生產(chǎn)效率，從而提升企業(yè)效益?；蛘咂髽I(yè)能夠通過(guò)分析銷售活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流，給予為企業(yè)帶來(lái)最大銷售收益的業(yè)務(wù)部門(mén)一定的現(xiàn)金獎(jiǎng)勵(lì)，以此來(lái)激發(fā)其他工作人員的工作積極性，提升企業(yè)的工作效力。

5.對(duì)內(nèi)部控制的影響

內(nèi)部控制工作中的重要一環(huán)即為對(duì)于企業(yè)內(nèi)部資產(chǎn)的監(jiān)督管控，而流動(dòng)資產(chǎn)作為企業(yè)資產(chǎn)的重要組成部分，現(xiàn)金流管理工作的重要性就得以彰顯。以企業(yè)資金管控為例，內(nèi)部控制委員會(huì)能夠通過(guò)對(duì)企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)活動(dòng)的現(xiàn)金流進(jìn)行實(shí)時(shí)狀態(tài)監(jiān)控，能夠及時(shí)發(fā)現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部資金的重大以及異常流動(dòng)，防范部分人員私下將企業(yè)資產(chǎn)挪用的情況出現(xiàn)，同時(shí)也能夠?qū)ιa(chǎn)以及采購(gòu)業(yè)務(wù)的現(xiàn)金流進(jìn)行監(jiān)控，將實(shí)際現(xiàn)金流同企業(yè)制定的現(xiàn)金預(yù)算進(jìn)行對(duì)比，發(fā)現(xiàn)相關(guān)工作中的不合理之處，從而能夠及時(shí)修補(bǔ)采購(gòu)或生產(chǎn)業(yè)務(wù)中存在的漏洞，加強(qiáng)企業(yè)對(duì)于內(nèi)部工作的控制力度，杜絕貪污腐敗等內(nèi)控問(wèn)題的出現(xiàn)。

三、企業(yè)現(xiàn)金流管理現(xiàn)狀及存在問(wèn)題

1.企業(yè)現(xiàn)金流管理意識(shí)薄弱

企業(yè)現(xiàn)金流管理工作的開(kāi)展需要建立在管理層先進(jìn)意識(shí)與全公司良好管理氛圍的基礎(chǔ)之上。目前，大多數(shù)中小企業(yè)乃至部分規(guī)模較大的公司內(nèi)部現(xiàn)金流管理意識(shí)淡薄，管理層忽視了企業(yè)各項(xiàng)活動(dòng)的現(xiàn)金流管理能夠?yàn)橥度谫Y決策帶來(lái)的極大經(jīng)濟(jì)效益，以及為企業(yè)大幅降低資本成本。與此同時(shí)，財(cái)務(wù)人員以及中高層決策者在日常工作之中，并沒(méi)有將現(xiàn)金流管理工作與公司的中長(zhǎng)期財(cái)務(wù)戰(zhàn)略相結(jié)合，更沒(méi)有結(jié)合企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀，將公司現(xiàn)金流量中所羅列的各項(xiàng)活動(dòng)收支情況，同企業(yè)核心指標(biāo)進(jìn)行有機(jī)聯(lián)系，導(dǎo)致企業(yè)在開(kāi)展投融資甚至日常運(yùn)營(yíng)活動(dòng)時(shí)，時(shí)常出現(xiàn)因缺乏現(xiàn)金流分析而導(dǎo)致決策失誤的情況，大大削弱了現(xiàn)金流管理對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略的推進(jìn)意義[2]。

2.現(xiàn)金流管理方式過(guò)于簡(jiǎn)單

現(xiàn)今，有相當(dāng)一部分公司對(duì)于企業(yè)內(nèi)部閑置資金，以及日常運(yùn)營(yíng)資金的管理能力有著一定程度上的缺失。在財(cái)務(wù)管理工作之中，過(guò)度將重心偏向于單一的銷售額與資產(chǎn)增加額以及應(yīng)收賬款等指標(biāo)，而對(duì)于投融資以及企業(yè)日常運(yùn)營(yíng)產(chǎn)生的優(yōu)質(zhì)現(xiàn)金流存在一定程度的忽視。從而導(dǎo)致了企業(yè)在為戰(zhàn)略計(jì)劃進(jìn)行經(jīng)營(yíng)目標(biāo)細(xì)化工作時(shí)存在一定的紕漏，使得企業(yè)應(yīng)收賬款質(zhì)量存疑，提升了死賬壞賬的風(fēng)險(xiǎn)。

同時(shí)，過(guò)于簡(jiǎn)單的現(xiàn)金流管理方式導(dǎo)致企業(yè)在開(kāi)展現(xiàn)金流管理工作時(shí)處于被動(dòng)，導(dǎo)致企業(yè)的現(xiàn)金管理工作存在一定的滯后性。該問(wèn)題主要體現(xiàn)在大多企業(yè)并沒(méi)有一套與企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況，以及戰(zhàn)略目標(biāo)相契合的現(xiàn)金流預(yù)算制度，現(xiàn)金流預(yù)算的缺失導(dǎo)致企業(yè)相關(guān)工作的開(kāi)展缺乏依據(jù)，且并沒(méi)有實(shí)現(xiàn)的工作計(jì)劃來(lái)提升企業(yè)現(xiàn)金流管理的效率，在一定程度上也削弱了現(xiàn)金流管理工作對(duì)于企業(yè)日常各項(xiàng)活動(dòng)的正面影響。

3.現(xiàn)金流管理過(guò)于片面

目前在大多企業(yè)之中，現(xiàn)金流管理工作仍然作為企業(yè)經(jīng)營(yíng)周期末的分析工作，而不是作為一個(gè)決策控制以及事中監(jiān)管的角色而存在。該問(wèn)題體現(xiàn)于多數(shù)企業(yè)的現(xiàn)金流量管理工作只停留在現(xiàn)金流量表的編制層面，而在事后并沒(méi)有對(duì)于表中數(shù)據(jù)進(jìn)行完善科學(xué)的分析。且并沒(méi)有以分析結(jié)果為依據(jù)，來(lái)制定下一期的現(xiàn)金流量預(yù)算，導(dǎo)致企業(yè)的現(xiàn)金流量管理工作并沒(méi)有貫徹于企業(yè)各個(gè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)之中，沒(méi)有最大效用地發(fā)揮其預(yù)判、控制及分析的作用，無(wú)法為企業(yè)的投融資以及經(jīng)營(yíng)活動(dòng)提供保障，加大了企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

4.相關(guān)工作落實(shí)缺乏力度

現(xiàn)金流管理工作作為一種覆蓋面廣、對(duì)企業(yè)影響大、工作難度高的管理工作，對(duì)企業(yè)相關(guān)工作的落實(shí)力度有著一定的要求，容不得半點(diǎn)折扣，否則會(huì)大大削弱現(xiàn)金流管理的效力。而目前，大多企業(yè)內(nèi)部的現(xiàn)金流管理工作落實(shí)情況差強(qiáng)人意，一些企業(yè)，即便對(duì)現(xiàn)金流管理工作有著更加深一步的探索，例如能夠利用現(xiàn)金流量表進(jìn)行下一期現(xiàn)金預(yù)算的編制以及相關(guān)經(jīng)營(yíng)工作的規(guī)劃，但是在進(jìn)行投資以及融資等重大決策工作時(shí)，現(xiàn)金流管理工作仍然無(wú)法對(duì)其產(chǎn)生實(shí)質(zhì)的影響，部分企業(yè)管理層會(huì)對(duì)相關(guān)工作所獲取的數(shù)據(jù)有所忽視，過(guò)度重視收益而忽視了風(fēng)險(xiǎn)，導(dǎo)致現(xiàn)金流管理工作在企業(yè)的重大決策工作中缺乏落實(shí)力度。除此之外，也有少數(shù)企業(yè)內(nèi)部工作的開(kāi)展并不依照規(guī)劃進(jìn)行，仍然我行我素，導(dǎo)致相關(guān)規(guī)劃變成一紙空文，對(duì)于企業(yè)各項(xiàng)工作的開(kāi)展毫無(wú)正面影響，大大削弱了現(xiàn)金流管理工作對(duì)于企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管控作用。

5.企業(yè)相關(guān)工作人員專業(yè)能力有待提升

現(xiàn)金流管理作為一項(xiàng)專業(yè)性極強(qiáng)的工作，對(duì)于相關(guān)人員的綜合素質(zhì)以及專業(yè)能力有著一定的要求。而目前在大多企業(yè)尤其是中小企業(yè)之中，缺乏能夠?qū)F(xiàn)金流管理工作安排妥當(dāng)?shù)膶I(yè)性人才，這就導(dǎo)致即便管理層有在企業(yè)內(nèi)部提升現(xiàn)金流管理工作地位的意圖，也時(shí)常找不到合適人選推進(jìn)相關(guān)的工作。即便有，也會(huì)發(fā)生由于專業(yè)能力不足而導(dǎo)致相關(guān)工作開(kāi)展不順利的情況出現(xiàn)，為企業(yè)的現(xiàn)金流管理工作推進(jìn)帶來(lái)阻礙。

四、現(xiàn)金流管理工作優(yōu)化對(duì)策

1.注重現(xiàn)金流管理意識(shí)培養(yǎng)，提升企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)

對(duì)于廣大企業(yè)而言，推進(jìn)現(xiàn)金流管理工作應(yīng)當(dāng)從管理意識(shí)的培養(yǎng)入手，提升企業(yè)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，為后續(xù)工作的開(kāi)展打好基礎(chǔ)。

企業(yè)應(yīng)當(dāng)定期由財(cái)務(wù)總負(fù)責(zé)人牽頭，召開(kāi)現(xiàn)金流管理及財(cái)務(wù)戰(zhàn)略實(shí)施主題會(huì)議，并要求企業(yè)高層以及中層干部參會(huì)。在會(huì)中，應(yīng)當(dāng)明確企業(yè)戰(zhàn)略定位以及財(cái)務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)，同時(shí)，財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人應(yīng)當(dāng)在會(huì)前做好準(zhǔn)備工作，在會(huì)中對(duì)于實(shí)現(xiàn)企業(yè)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)的現(xiàn)金流管理核心綱要進(jìn)行明確，凸顯現(xiàn)金流管理對(duì)于財(cái)務(wù)戰(zhàn)略的重要意義，提升企業(yè)內(nèi)部管理人員的管理意識(shí)。

與此同時(shí)，在企業(yè)內(nèi)部應(yīng)當(dāng)開(kāi)展相應(yīng)的主題宣講大會(huì)，請(qǐng)相關(guān)學(xué)者或具有先進(jìn)管理經(jīng)營(yíng)的財(cái)務(wù)工作者進(jìn)行相關(guān)案例的講解，提升企業(yè)員工對(duì)于現(xiàn)金流管理的認(rèn)識(shí)，同時(shí)也加強(qiáng)各級(jí)工作人員的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，多管齊下，為后續(xù)工作的開(kāi)展打好基礎(chǔ)。

2.豐富現(xiàn)金流管理方式，編制現(xiàn)金預(yù)算

豐富現(xiàn)金流量管理是企業(yè)推進(jìn)現(xiàn)金流量管理的關(guān)鍵，編制現(xiàn)金預(yù)算可以對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)杠桿和經(jīng)營(yíng)杠桿效應(yīng)產(chǎn)生預(yù)期。同時(shí)，現(xiàn)金預(yù)算能夠合理預(yù)測(cè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，是現(xiàn)金流量管理的一種重要模式。

在編制現(xiàn)金流量表時(shí)，應(yīng)當(dāng)根據(jù)上一會(huì)計(jì)期間填寫(xiě)的現(xiàn)金流量表編制現(xiàn)金流量預(yù)算，結(jié)合公司目前的經(jīng)營(yíng)狀況和現(xiàn)金流量管理，以及財(cái)務(wù)戰(zhàn)略企劃會(huì)議所包含的業(yè)務(wù)日程安排進(jìn)行合理的預(yù)算編制工作。在編制的現(xiàn)金流量預(yù)算之中，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行合理預(yù)測(cè)，為企業(yè)的各項(xiàng)投融資以及經(jīng)營(yíng)活動(dòng)建立提出一套可行的方案，為后續(xù)工作的開(kāi)展提供有力支撐。同時(shí)還應(yīng)當(dāng)對(duì)企業(yè)的資金需求量進(jìn)行一定的預(yù)測(cè)，最后，還應(yīng)當(dāng)在日常工作之中將現(xiàn)金流量預(yù)算融合在企業(yè)的全面預(yù)算管理工作之中，從而實(shí)現(xiàn)管理層對(duì)于現(xiàn)金預(yù)算執(zhí)行情況的監(jiān)控。

3.建立健全投融資決策體系，降低企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

企業(yè)應(yīng)當(dāng)以現(xiàn)金流預(yù)算管理為核心，建立一套同企業(yè)自身相契合的投融資決策體系，以此來(lái)進(jìn)行對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)以及經(jīng)營(yíng)杠桿的控制，最大限度地減少企業(yè)的資本成本，控制過(guò)高杠桿所帶來(lái)的償債風(fēng)險(xiǎn)，確保公司財(cái)務(wù)戰(zhàn)略的實(shí)現(xiàn)。

企業(yè)在做籌資決策時(shí)，應(yīng)該以企業(yè)所編制的現(xiàn)金流量表預(yù)算為基準(zhǔn)，綜合考量企業(yè)的實(shí)際需求，進(jìn)行融資金額的敲定。之后，對(duì)比企業(yè)支付利息、股息所流出的現(xiàn)金金額，大體評(píng)估企業(yè)目前主要資金來(lái)源，并計(jì)算企業(yè)的資本成本，并結(jié)合企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流情況，初步確定融資方式，最后進(jìn)行市場(chǎng)利率調(diào)查，在股權(quán)或債券融資之中選擇最適合企業(yè)目前經(jīng)營(yíng)情況的融資方式，將企業(yè)財(cái)務(wù)杠桿控制在合理范圍之內(nèi)，最大限度地減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)所帶來(lái)的損失。

在企業(yè)的投資活動(dòng)之中，企業(yè)應(yīng)當(dāng)在現(xiàn)金流量預(yù)算之中，明確企業(yè)的投資限額對(duì)同企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)無(wú)關(guān)的投資活動(dòng)進(jìn)行一定限制。例如，生產(chǎn)制造業(yè)企業(yè)購(gòu)買(mǎi)有價(jià)證券的現(xiàn)金流量，不得超過(guò)購(gòu)置固定資產(chǎn)的現(xiàn)金流量的一半，以杜絕企業(yè)為獲取短期收益而出現(xiàn)的投機(jī)行為，降低企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，并且對(duì)日常的生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)活動(dòng)提供有力保障。

4.建立獨(dú)立管理考核組織，提升相關(guān)工作落實(shí)力度

提升現(xiàn)金流管理工作的落實(shí)力度是企業(yè)確保其能夠有效推進(jìn)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的重要課題。

企業(yè)能夠以建立獨(dú)立管理考核工作組織的方式提升企業(yè)內(nèi)部現(xiàn)金流管理工作的落實(shí)力度。企業(yè)應(yīng)當(dāng)由高層管理者牽頭，建立一個(gè)直屬與高層管轄的現(xiàn)金流管理委員會(huì)，由該獨(dú)立組織負(fù)責(zé)協(xié)調(diào)各方，并匯總信息交由財(cái)務(wù)部門(mén)進(jìn)行下一期的現(xiàn)金預(yù)算的編制。在現(xiàn)金預(yù)算編制完成之后，由該組織負(fù)責(zé)現(xiàn)金流量預(yù)算執(zhí)行以及考核工作的規(guī)劃。

在考核工作計(jì)劃制定時(shí)，現(xiàn)金流管理委員會(huì)應(yīng)當(dāng)以企業(yè)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃為導(dǎo)向，以現(xiàn)金流量預(yù)算為標(biāo)準(zhǔn)，充分結(jié)合企業(yè)各項(xiàng)工作的實(shí)際情況，制定一套清晰、明確、符合企業(yè)實(shí)際并且考核指標(biāo)可量化的現(xiàn)金流管理考核辦法，并下發(fā)至各職能部門(mén)。

最后，委員會(huì)應(yīng)當(dāng)根據(jù)所制定考核辦法，進(jìn)行全方位、全層級(jí)的考核工作，為確?？己斯ぷ鞯墓浴⑼该餍砸约霸攲?shí)，委員會(huì)應(yīng)當(dāng)每日撰寫(xiě)工作日志，在日志之中說(shuō)明考核項(xiàng)目，以及被考核部門(mén)，并對(duì)該部門(mén)現(xiàn)金流管理工作進(jìn)行評(píng)分。若有工作人員或工作流程不符合企業(yè)所制定的規(guī)范，則應(yīng)當(dāng)予以詳細(xì)記錄，及時(shí)同部門(mén)負(fù)責(zé)人進(jìn)行溝通，給予專業(yè)指導(dǎo)，并且給予適當(dāng)處罰，例如扣除部門(mén)獎(jiǎng)金，以此來(lái)確保相關(guān)工作得以有效落實(shí)。

5.培養(yǎng)財(cái)務(wù)人員專業(yè)能力，提升企業(yè)管理水平

財(cái)務(wù)人員的專業(yè)能力培養(yǎng)是貫穿于企業(yè)現(xiàn)金流管理以及財(cái)務(wù)戰(zhàn)略管理工作之中的關(guān)鍵，是企業(yè)戰(zhàn)略實(shí)施專業(yè)性指導(dǎo)性的保障。

對(duì)于內(nèi)部人員而言，定期的業(yè)務(wù)培訓(xùn)以及專業(yè)知識(shí)的更新是必要的，企業(yè)應(yīng)當(dāng)為財(cái)務(wù)人員提供一個(gè)系統(tǒng)的培訓(xùn)機(jī)制，確保在企業(yè)現(xiàn)金流量管理工作之中。財(cái)務(wù)人員在面對(duì)工作問(wèn)題時(shí)能夠更加專業(yè)、更加規(guī)范的解決問(wèn)題；同時(shí)也能夠在進(jìn)行現(xiàn)金流管控工作之中，提出專業(yè)性以及指導(dǎo)性的建議。

企業(yè)在對(duì)外招聘時(shí)，應(yīng)當(dāng)適當(dāng)提升專業(yè)考核門(mén)檻，注重應(yīng)聘者管理理念的考核以及專業(yè)能力應(yīng)用情況的考核，以此將企業(yè)內(nèi)“人”的因素發(fā)揮到最大，使得企業(yè)的現(xiàn)金流管理工作時(shí)刻充滿活力。

五、結(jié)語(yǔ)

綜上，面對(duì)愈加激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，現(xiàn)金流管理工作是企業(yè)推進(jìn)財(cái)務(wù)戰(zhàn)略規(guī)劃的有效工具，各企業(yè)應(yīng)當(dāng)正視相關(guān)工作的開(kāi)展，更加科學(xué)合理地對(duì)企業(yè)內(nèi)部現(xiàn)金流進(jìn)行管理。并以此工作為契機(jī)，改善自身資本構(gòu)成，降低資本成本，提升經(jīng)濟(jì)效益，從而降低企業(yè)內(nèi)部的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，提升資金周轉(zhuǎn)率，確保企業(yè)價(jià)值最大化，為企業(yè)獲取長(zhǎng)足發(fā)展提供有力保障。