淺析民營企業(yè)資金管理存在的問題及改進(jìn)措施

Analysis of Problems Existing in Private Enterprise Capital Management and Improvement Measures

WU Cai-hong

（The First Investment Group Co.， Ltd.， Haikou 570105， China）

【摘? 要】隨著我國市場經(jīng)濟(jì)體系的不斷建設(shè)與完善，以民營企業(yè)為代表的非公有制經(jīng)濟(jì)已成為市場經(jīng)濟(jì)中的重要組成部分，為區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展與社會民生改善貢獻(xiàn)了自己的力量。然而，近年來隨著市場競爭的加劇、市場管理的規(guī)范化以及新冠肺炎疫情影響，民營企業(yè)在資金管理方面存在的問題凸顯，成為制約民營企業(yè)長久穩(wěn)定發(fā)展的重要因素。論文從民營企業(yè)進(jìn)行資金管理的必要性入手，闡釋了當(dāng)前其資金管理存在的主要問題，進(jìn)而提出可行的改進(jìn)建議，以期為民營企業(yè)優(yōu)化資金管理、提升經(jīng)營效率提供指引。

【Abstract】With the continuous construction and improvement of China's market economy system， the non-public economy represented by private enterprises has become an important part of the market economy， contributing its own strength to the regional economic development and social people's livelihood improvement. However， in recent years， with the intensification of market competition， the standardization of market management and the impact of COVID-19， the problems existing in capital management of private enterprises have become prominent， which has become an important factor restricting the long-term and stable development of private enterprises. This paper starts from the necessity of private enterprises to carry out capital management， explains the main problems existing in the current capital management， and then puts forward feasible suggestions for improvement， so as to provide guidance for private enterprises to optimize capital management and improve operating efficiency.

【關(guān)鍵詞】民營企業(yè);資金管理;財(cái)務(wù)管理

【Keywords】private enterprises; capital management; financial management

【中圖分類號】F275.1;F276.5? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?【文獻(xiàn)標(biāo)志碼】A? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?【文章編號】1673-1069（2022）03-0010-03

1 引言

對于民營企業(yè)來說，對企業(yè)資金進(jìn)行合理配置與規(guī)劃，以提升資金運(yùn)營管理效率，在保障資金流動(dòng)性與風(fēng)險(xiǎn)可控的情況下，促進(jìn)企業(yè)健康穩(wěn)定可持續(xù)發(fā)展，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值最大化，是其資金管理工作的主要目標(biāo)。從內(nèi)容上來說，民營企業(yè)的資金管理主要包括企業(yè)投融資決策的制定、資金預(yù)算計(jì)劃的編制與執(zhí)行管理、基礎(chǔ)資金的收付與管理、各類資金使用情況的監(jiān)督與審計(jì)等，是一個(gè)涉及面廣泛、涉及周期跨度長、貫穿企業(yè)經(jīng)營的全流程管理內(nèi)容。

從特點(diǎn)上來說，民營企業(yè)資金管理區(qū)別于大型國有集團(tuán)的資金管理工作，首先，由于其自身經(jīng)營規(guī)模小、涉及業(yè)務(wù)范圍面偏窄，在資金管理過程中多傾向于節(jié)約成本，管理過程具有經(jīng)濟(jì)性特點(diǎn)。其次，由于本身企業(yè)體量有限，注冊資本較低，股東成分也較為簡單，大部分資金關(guān)系的構(gòu)成也相對明晰簡單。再次，由于企業(yè)組織架構(gòu)環(huán)節(jié)較少，屬于垂直型的管理結(jié)構(gòu)，因而在許多資金運(yùn)用、調(diào)撥、分配上，都是由企業(yè)主要控制人親自審批進(jìn)行的，資金管理權(quán)限高度集中。最后，由于民營企業(yè)所涉及的復(fù)雜財(cái)務(wù)管理內(nèi)容較少，更多的是處理日常資金流入流出等事物，資金管理也呈現(xiàn)出簡單化特征。可以看出，民營企業(yè)資金管理特征明顯，也具有一定管理優(yōu)勢，但是隨著民營企業(yè)發(fā)展也會暴露出一些問題亟待改進(jìn)，這將是本文需討論的主要內(nèi)容。6C1DC1F8-E68D-4CA7-A24C-E1A3C7484F94

2 民營企業(yè)進(jìn)行資金管理的必要性

從前文分析可以看出，民營企業(yè)資金管理過程具有經(jīng)濟(jì)性、明晰性、集中性、簡單性等特點(diǎn)，且管理過程貫穿于企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的全過程。民營企業(yè)只有在資金規(guī)劃、融資、運(yùn)營、分配各流程都施行科學(xué)合理的管理，才能保障資金在企業(yè)經(jīng)營發(fā)展中的高效使用，實(shí)現(xiàn)民營企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展?？偟膩碚f，民營企業(yè)施行資金管理有如下必要性。

2.1 有助于保障企業(yè)經(jīng)營資金流動(dòng)性

保障企業(yè)經(jīng)營資金的流動(dòng)性是企業(yè)資金管理所需要解決的首要問題。高效而有計(jì)劃的資金管理則更是將這一問題細(xì)化，相較于直接關(guān)注當(dāng)期資金流動(dòng)情況，更聚焦于各類經(jīng)營資產(chǎn)的長期規(guī)劃，減少資金的無效“沉淀”。特別在新冠肺炎后疫情時(shí)期，保障企業(yè)營運(yùn)資金，加強(qiáng)企業(yè)資金規(guī)劃、提高使用效率尤為必要，如各類負(fù)債到期期限及利息支出，應(yīng)做好期限及支出安排的管理;如對于原材料、存貨的數(shù)量規(guī)模的選擇，應(yīng)收、應(yīng)付狀況的規(guī)劃管理等。通過將企業(yè)經(jīng)營劃分為籌資、生產(chǎn)、銷售等，進(jìn)行整體規(guī)劃與考量，保障各環(huán)節(jié)資金流動(dòng)性的穩(wěn)定與合理周轉(zhuǎn)。

2.2 有助于提升民營企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力

一方面，對于經(jīng)營狀況良好的民營企業(yè)來說，通過良好的資金管理能有效管理盈余閑置資金，實(shí)現(xiàn)閑置資金效用最大化，在保障企業(yè)正常經(jīng)營現(xiàn)金流穩(wěn)定的情況下，可以將更多的資金投入產(chǎn)品研發(fā)、新市場開拓、企業(yè)社會責(zé)任履行、重大戰(zhàn)略投資等方面，支持企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，為企業(yè)登上更廣闊的平臺打下基礎(chǔ)。另一方面，對于經(jīng)營狀況不佳的企業(yè)，可以通過資金管理手段為民營企業(yè)開源節(jié)流，積極開拓融資渠道，降低各環(huán)節(jié)經(jīng)營管理成本，以提升企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)抵御能力，幫助企業(yè)走出經(jīng)營困境。

2.3 有助于提高民營企業(yè)整體內(nèi)部管理水平

對于民營企業(yè)來說，管理能力薄弱是困擾其發(fā)展的重要問題。資金管理問題是企業(yè)財(cái)務(wù)管理體系中的重要組成部分，而財(cái)務(wù)管理又是企業(yè)內(nèi)控管理的核心要素。由于資金管理涉及企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的各個(gè)環(huán)節(jié)，通過實(shí)現(xiàn)良好的企業(yè)資金管理，有助于管理者加深對于企業(yè)經(jīng)營的全流程了解，強(qiáng)化制度建設(shè)，完善企業(yè)內(nèi)控管理體系，由點(diǎn)及面，通過資金管理水平的提升，拓展到財(cái)務(wù)管理水平的提升，進(jìn)而對企業(yè)整體內(nèi)部管理形成有效的補(bǔ)充與完善。

2.4 有助于實(shí)現(xiàn)民營企業(yè)可持續(xù)發(fā)展

企業(yè)的發(fā)展離不開對于資金的運(yùn)用，無論是初創(chuàng)期初始資本金的投入，還是發(fā)展階段獲取外源融資支持、擴(kuò)大生產(chǎn)、購買設(shè)備、建設(shè)生產(chǎn)廠房以及銷售經(jīng)營過程中對于應(yīng)收應(yīng)付賬款的管理與規(guī)劃，企業(yè)盈余資金的分配、投資，都離不開資金管理，都需要通過資金管理活動(dòng)來對每一環(huán)節(jié)進(jìn)行規(guī)劃，為實(shí)現(xiàn)融資渠道不斷拓展、企業(yè)技術(shù)不斷升級、利潤留存與分配更加合理、生產(chǎn)規(guī)模不斷擴(kuò)大等長遠(yuǎn)發(fā)展目標(biāo)提供支持，以推動(dòng)企業(yè)的長期可持續(xù)發(fā)展。

3 當(dāng)前民營企業(yè)資金管理存在的問題

通過前文對民營資金管理主要內(nèi)容的介紹與必要性的分析，本文進(jìn)一步結(jié)合民營企業(yè)經(jīng)營實(shí)踐，對當(dāng)前民營企業(yè)資金管理存在的主要問題進(jìn)行梳理。

3.1 資金管理意識薄弱，專業(yè)化水平低

當(dāng)前許多民營企業(yè)在經(jīng)營管理意識上還缺乏標(biāo)準(zhǔn)化企業(yè)管理觀念，對于民營企業(yè)資金管理，乃至整個(gè)企業(yè)財(cái)務(wù)管理的認(rèn)識偏低，管理意識薄弱。不僅如此，由于部分企業(yè)股權(quán)集中，兼具經(jīng)營者與所有者雙重身份的企業(yè)管理者往往會模糊企業(yè)資金與個(gè)人財(cái)產(chǎn)概念，隨意調(diào)配企業(yè)資金，給企業(yè)規(guī)范化的資金管理造成了極大的難度。即使有部分民營企業(yè)建立了相應(yīng)的資金管理制度，但是在具體執(zhí)行過程中往往難以落到實(shí)處，個(gè)人主觀意愿凌駕于制度的情況仍普遍存在，無法對企業(yè)資金管理起到良好的指導(dǎo)作用。此外，許多財(cái)務(wù)管理人員的專業(yè)能力不過硬，對于許多財(cái)會業(yè)務(wù)規(guī)則與基本原理并不了解，整體專業(yè)化水平低，在資金管理工作中容易出現(xiàn)差錯(cuò)或漏洞，不利于民營企業(yè)財(cái)務(wù)管理團(tuán)隊(duì)的專業(yè)化建設(shè)。

3.2 投融資風(fēng)險(xiǎn)把控能力不足

對于民營企業(yè)來說，投融資問題一直是困擾其發(fā)展的主要問題。在民營企業(yè)進(jìn)行資金管理的過程中，其投融資行為也往往蘊(yùn)含著較大風(fēng)險(xiǎn)。具體而言，民營企業(yè)在投資資金的運(yùn)用上隨意性較強(qiáng)，也缺乏后續(xù)對于項(xiàng)目資金運(yùn)營情況、投資收回周期的規(guī)劃管理或是項(xiàng)目虧損時(shí)的止損措施等規(guī)范系統(tǒng)的投后管理。其結(jié)果往往是，一旦投資項(xiàng)目出現(xiàn)問題，會大量擠占企業(yè)流動(dòng)資金或呆賬壞賬，不僅影響其他正常業(yè)務(wù)的經(jīng)營，也會給企業(yè)帶來較大的資金負(fù)擔(dān)，使得投資項(xiàng)目不但沒有為企業(yè)創(chuàng)造利潤，反而使得企業(yè)陷入資金泥潭，甚至出現(xiàn)資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)。在融資方面，由于民營企業(yè)規(guī)模小，信用偏低，外源融資渠道十分狹窄。即使國家出臺了一系列支持中小微企業(yè)融資的措施，但總的來說通過銀行等正規(guī)金融機(jī)構(gòu)獲取融資支持的規(guī)模普遍偏小，且門檻較高，信貸渠道因銀行類金融機(jī)構(gòu)資金偏好而受到擠壓。這就使得許多民營企業(yè)往往會選擇民間借貸或民間過橋貸款進(jìn)行融資或臨時(shí)周轉(zhuǎn)，此類民間融資渠道雖然相較于銀行手續(xù)相對簡便，但正規(guī)性乃至合法性都有待商榷，且融資利率較高，融資期限較短，逾期成本更是巨大。這不僅加大了民營企業(yè)對于自身資金規(guī)劃管理的難度，也容易使得民營企業(yè)承受財(cái)務(wù)與法律的雙重風(fēng)險(xiǎn)。

3.3 資金預(yù)算管理不明晰

資金預(yù)算管理是資金管理的一個(gè)重要組成部分，是對一定周期內(nèi)民營企業(yè)整體資金運(yùn)用情況的整體規(guī)劃，不僅有利于提高資金使用效率，更有利于企業(yè)實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)資源的高效配置。但是許多民營企業(yè)中并沒有建立明晰的預(yù)算管理制度，對于資金的使用預(yù)算只建立一個(gè)大概方案，更多的執(zhí)行細(xì)節(jié)存在“走一步，看一步”的情況，存在重業(yè)務(wù)輕財(cái)務(wù)的情況。如某一年銷售情況良好，企業(yè)營收高，盈余資金多，在相關(guān)資金支出規(guī)模上就相應(yīng)擴(kuò)大。某一年銷售業(yè)績不佳，企業(yè)資金短缺，則大力削減開支。整體資金管理規(guī)劃隨意性與不確定性較強(qiáng)，沒有建立跨期的預(yù)算管理體系，對于資金使用安排缺乏計(jì)劃性，無法發(fā)揮資金管理調(diào)劑盈余彌補(bǔ)不足的作用。

3.4 資金管理全流程監(jiān)控的缺失6C1DC1F8-E68D-4CA7-A24C-E1A3C7484F94

受限于管理成本與人員規(guī)模，民營企業(yè)往往較少設(shè)有獨(dú)立的監(jiān)察審計(jì)崗位，或者普遍由財(cái)會人員代為執(zhí)行對于資金的監(jiān)督管理。這就會使得資金管理過程中對于資金支出使用全流程監(jiān)控的缺失。一是因?yàn)橛韶?cái)務(wù)人員兼任資金監(jiān)督管理，違背了財(cái)會管理中的崗位不相容原則，沒有做到崗位分離，無法發(fā)揮監(jiān)督管理崗位的監(jiān)督制衡作用，對于財(cái)會人員的行為缺乏行之有效的約束。這就會造成部分財(cái)會人員在資金支付或管理過程中，不按規(guī)則流程辦事，使得資金管理存在較大漏洞，容易誘發(fā)舞弊行為。二是由于缺乏監(jiān)督管理，民營企業(yè)管理層無法清晰掌握資金具體流動(dòng)情況，無法根據(jù)企業(yè)內(nèi)外部經(jīng)營環(huán)境的具體變化對現(xiàn)金流進(jìn)行及時(shí)調(diào)整，容易出現(xiàn)事后呆賬壞賬問題集中爆發(fā)的情況。

3.5 資金管理信息化水平偏低

隨著信息化時(shí)代的到來，越來越多的企業(yè)開展了自身企業(yè)的信息化建設(shè)，極大地提高了企業(yè)整體管理的規(guī)范化水平與管理效率。但是，企業(yè)信息化建設(shè)不僅對企業(yè)軟硬件建設(shè)有一定基本要求，也提高了對于企業(yè)內(nèi)部相關(guān)使用人員計(jì)算機(jī)水平的要求。對于民營企業(yè)來說，一方面，資金限制使得企業(yè)難以配備足以支撐信息化建設(shè)的軟硬件設(shè)施;另一方面，信息化建設(shè)短期難以為企業(yè)帶來實(shí)質(zhì)性的收入，反而會加重資金負(fù)擔(dān)，民營企業(yè)也很難有自主開展信息化建設(shè)的動(dòng)力。

4 加強(qiáng)民營企業(yè)資金管理的對策建議

4.1 提升資金管理意識與專業(yè)化水平

首先，民營企業(yè)管理者自身要建立資金管理意識，重視資金的規(guī)劃預(yù)算以及全流程的監(jiān)督管控，并不斷完善企業(yè)內(nèi)部自身資金管理制度。其次，要打破任人唯親的任用模式，選擇專業(yè)的人做專業(yè)的事。選拔具有專業(yè)財(cái)務(wù)管理背景的人員從事資金管理工作，并不斷強(qiáng)化內(nèi)部人員的資金管理意識。最后，要做好財(cái)務(wù)部門與業(yè)務(wù)部門的協(xié)調(diào)配合工作，將資金管理的執(zhí)行落到實(shí)處，讓資金管理切實(shí)貫徹到企業(yè)投融資、原材料采購、產(chǎn)品生產(chǎn)、產(chǎn)品銷售全過程。

4.2 健全投融資風(fēng)險(xiǎn)管控機(jī)制

對于投融資風(fēng)險(xiǎn)的管控，在投資方面要形成規(guī)范化的投資調(diào)研流程，同時(shí)結(jié)合自身企業(yè)資金管理狀況和發(fā)展戰(zhàn)略進(jìn)行投資決策選擇，避免盲目投資，降低投資風(fēng)險(xiǎn)。在融資方面，一方面，民營企業(yè)要加強(qiáng)與地方政府、金融機(jī)構(gòu)的合作交流，積極爭取財(cái)政資金或政策扶持，同時(shí)提高自身信譽(yù)水平及經(jīng)營管理水平，降低獲取外源融資的難度;另一方面，企業(yè)要通過資金管理手段，對自身資源進(jìn)行長短期的合理配置，優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，在風(fēng)險(xiǎn)可控的情況下實(shí)現(xiàn)使用效益的最大化。例如，對于企業(yè)存放期間較長的存貨或閑置的固定資產(chǎn)，通過抵押擔(dān)保貸款的形式，來換取臨時(shí)周轉(zhuǎn)的流動(dòng)資金，或根據(jù)經(jīng)營情況、供應(yīng)商及客戶關(guān)系，采取早收、晚付的形式獲得商業(yè)信用、資金留存收益等。

4.3 建立全面預(yù)算管理體系

全面預(yù)算管理是實(shí)現(xiàn)企業(yè)財(cái)務(wù)內(nèi)部控制的重要手段，借此民營企業(yè)可以更好地規(guī)劃自身生產(chǎn)、銷售、盈余分配等活動(dòng)，增強(qiáng)對企業(yè)內(nèi)部資源的配置，控制經(jīng)營節(jié)奏，更有效地抵御各類突發(fā)狀況的沖擊。建立全面預(yù)算管理體系，一方面需要企業(yè)建立跨期的資金預(yù)算管理，根據(jù)企業(yè)資金情況做好跨期規(guī)劃;另一方面在企業(yè)經(jīng)營狀況良好、資金富裕的情況下合理利用閑置資金提高資金收益，在企業(yè)資金短缺的情況下，按規(guī)劃使用留存資金避免因臨時(shí)資金鏈斷裂而影響企業(yè)正常的經(jīng)營發(fā)展。

4.4 完善資金管理的全流程監(jiān)控

對于資金管理的全流程監(jiān)控，一是要強(qiáng)化資金管理制度執(zhí)行的落實(shí)情況，在能力許可的情況下，設(shè)置單獨(dú)的監(jiān)督審計(jì)部門，或設(shè)置專門的獨(dú)立監(jiān)督審計(jì)崗位，以監(jiān)督資金管理制度執(zhí)行情況，避免制度執(zhí)行浮于表面;二是要嚴(yán)防內(nèi)部操作風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)對于資金管理崗位人員的道德培訓(xùn)，以及在崗位設(shè)置上形成相互制約的授權(quán)制，盡可能減少內(nèi)部舞弊情況的發(fā)生;三是加強(qiáng)對資金的動(dòng)態(tài)檢測與規(guī)劃，要加強(qiáng)對企業(yè)經(jīng)營生產(chǎn)各環(huán)節(jié)現(xiàn)金流情況的動(dòng)態(tài)檢測，根據(jù)資金流狀況對當(dāng)前規(guī)劃進(jìn)行調(diào)整，如及時(shí)減少庫存、加快賬款回收、應(yīng)付賬款的延遲支付等。

4.5 夯實(shí)資金管理信息化基礎(chǔ)

民營企業(yè)即使限于現(xiàn)有條件難以實(shí)現(xiàn)一步到位的信息化建設(shè)，也要跟隨企業(yè)發(fā)展進(jìn)程，逐步有序地提升信息化建設(shè)水平，補(bǔ)齊信息化建設(shè)短板，夯實(shí)信息化管理基礎(chǔ)，為全面信息化管理創(chuàng)造前提條件。利用計(jì)算機(jī)、網(wǎng)絡(luò)技術(shù)建立資金管理信息系統(tǒng)，將資金管理制度進(jìn)行固化，實(shí)現(xiàn)資金管理流程和標(biāo)準(zhǔn)的高效、實(shí)時(shí)規(guī)范管理，輔助經(jīng)營決策，從而達(dá)到提升管理水平的目的。同時(shí)培養(yǎng)財(cái)務(wù)信息化管理復(fù)合型人才，使信息化建設(shè)成功實(shí)施。

5 結(jié)語

民營企業(yè)要繼續(xù)保持市場競爭中的持久活力與生命力，持續(xù)穩(wěn)定的現(xiàn)金流必不可少，合理的資金管理手段不可或缺。企業(yè)應(yīng)結(jié)合自身實(shí)際，不斷提升資金管理意識與專業(yè)化管理水平，健全內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制和資金預(yù)算管理體系，完善對于資金管理的全流程監(jiān)控，打造信息化管理基礎(chǔ)，多措并舉助力企業(yè)資金管理效能提升，降低資金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，為企業(yè)可持續(xù)發(fā)展提供穩(wěn)定資金保障。

【參考文獻(xiàn)】

【1】趙麗華.談如何強(qiáng)化企業(yè)資金管理——以中小民營企業(yè)為例[J].全國流通經(jīng)濟(jì)，2020（17）：52-53.

【2】蔣世兒.國有企業(yè)全面預(yù)算管理實(shí)施及建議[J].中國集體經(jīng)濟(jì)，2019（29）：53-54.

【作者簡介】吳彩紅（1975-），女，海南?？谌?，會計(jì)師，從事資金管理研究。6C1DC1F8-E68D-4CA7-A24C-E1A3C7484F94