商業(yè)銀行風(fēng)險管理研究
——以包商銀行為例

文/江涵（湖南財(cái)政經(jīng)濟(jì)學(xué)院）

一、前言

2019年5月24日，中國人民銀行與銀監(jiān)會宣布，由于包商銀行存在嚴(yán)重的信用風(fēng)險，依法對其進(jìn)行為期一年的監(jiān)管。2020年11月23日，中國銀保監(jiān)會發(fā)布公告，稱原則上同意包商銀行進(jìn)入破產(chǎn)程序，包商銀行因此成為我國第三家主體破產(chǎn)倒閉的銀行。包商銀行作為一家由銀監(jiān)會評定的首批風(fēng)險最小的城商行，卻因?yàn)樾庞蔑L(fēng)險的原因依法被監(jiān)管。這反映了我國部分商業(yè)銀行，特別是中小銀行共同存在的問題與面臨的各類風(fēng)險。只有正視銀行在發(fā)展過程中面臨的壓力以及存在的風(fēng)險，建立更加完善的監(jiān)管機(jī)制和金融政策，才能確保我國商業(yè)銀行的持續(xù)健康發(fā)展。

二、商業(yè)銀行風(fēng)險問題

（一）信用風(fēng)險

對于一些中小型銀行，內(nèi)部的監(jiān)管體系以及相關(guān)制度不完善，導(dǎo)致股權(quán)混亂。隨著民營企業(yè)進(jìn)入銀行業(yè)，一些中小銀行的股本被民營企業(yè)所有，甚至民營企業(yè)達(dá)到控股。一些股東在控股后通過提供關(guān)聯(lián)交易謀取利益，或者是對銀行的正常經(jīng)營插手，通過長期占據(jù)資金獲利。而包商銀行被人民銀行和銀保監(jiān)會依法監(jiān)管的原因就是明天集團(tuán)作為包商銀行的大股東，違規(guī)占有1560億元資金，形成逾期，這筆不良資產(chǎn)每年的利息都高達(dá)百億元。導(dǎo)致包商銀行流動性資產(chǎn)不足，資本充足率低于規(guī)定水平，出現(xiàn)了嚴(yán)重的信用風(fēng)險。

根據(jù)《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》對于最低資本的規(guī)定：核心一級資本、一級資本、總資本充足率分別為4.5%、6%、8%，并規(guī)定商業(yè)銀行資本充足率不得低于最低資本要求。我國在此基礎(chǔ)上進(jìn)一步把核心一級資本充足率定位5%，高于第三版巴塞爾協(xié)議的規(guī)定。從包商銀行往年發(fā)布的報告可以發(fā)現(xiàn)，包商銀行2013年至2016年的資本充足率分別為12.05%、11.19%、12.22%、11.69%，僅高過監(jiān)管要求1%到2%，處在一個較為危險的范圍。到了2017年二季度、三季度資本充足率就已經(jīng)下降至9.49%、9.52%。低于正常時期我國非系統(tǒng)主要性銀行的資本充足率要求的10.5%。一級資本充足率以及核心一級資本充足率也在逐年下降，從2013年的11.42%下降到2017年Q3的7.38%，4年時間一級資本充足率就下降了近35%。尤其2017年下降幅度增大。

從這些數(shù)據(jù)中已經(jīng)可以看出包商銀行的經(jīng)營狀況出現(xiàn)了問題，所擁有的資本已經(jīng)無法滿足正常經(jīng)營。包商銀行作為一家地區(qū)性的非上市商業(yè)銀行，其主要資本來源是資本公積和股東注資，而大股東明天集團(tuán)的違規(guī)行為不僅導(dǎo)致資本無法得到補(bǔ)充，還進(jìn)一步加大了包商銀行所面臨的信用風(fēng)險。信用風(fēng)險也會加速形成商業(yè)銀行的不良貸款，不良貸款率上升反過來又會增加違約情況的發(fā)生，加重銀行的信用風(fēng)險，如此循環(huán)往復(fù)，極易形成“死循環(huán)”[1]。

（二）流動性風(fēng)險

商業(yè)銀行的流動性，是指商業(yè)銀行能夠隨時應(yīng)付客戶提現(xiàn)，滿足貸款需要的能力，包括資產(chǎn)和負(fù)債的流動性。如果一家商業(yè)銀行面臨著流動性風(fēng)險且無法及時解決風(fēng)險時，人們將會對該銀行的信用產(chǎn)生懷疑，銀行也將失去更多與客戶合作的機(jī)會；如果流動性風(fēng)險進(jìn)一步加劇，可能會出現(xiàn)擠兌現(xiàn)象，大量客戶要求取款，銀行無法支付足夠現(xiàn)金，導(dǎo)致破產(chǎn)。

進(jìn)一步分析包商銀行面臨的風(fēng)險，可以發(fā)現(xiàn)隱藏在信用風(fēng)險背后的流動性風(fēng)險，截至2019年5月24日，包商銀行在全國各地?fù)碛锌蛻艏s473.16萬戶，數(shù)量巨大且分布范圍廣。此時包商銀行資產(chǎn)已經(jīng)不足以償還債務(wù)，一旦出現(xiàn)違約，極易引發(fā)銀行擠兌等連鎖反應(yīng)，嚴(yán)重危害我國的金融安全。截至2016年末，包商銀行不良貸款余額26.41億元，同比上漲54%，自2011年以來，包商銀行的不良貸款率分別為0.45%、0.87%、1.00%、1.37%、1.41%和1.68%，已經(jīng)連續(xù)6年上漲，不良貸款偏離度大。銀行的流動性風(fēng)險問題顯著，風(fēng)險管理能力出現(xiàn)不足，利潤減少。2014年末，營業(yè)收入、利息凈收入和凈利潤同比增速均達(dá)到20%以上，而到了2017年第三季度末三項(xiàng)指標(biāo)基本為負(fù)，利潤率大幅度減少為-13.9%。截至2017年第三季度末，包商銀行總資產(chǎn)達(dá)到5762.38億元，其中貸款2081.05億元，應(yīng)收賬款投資1532.38億元。應(yīng)收賬款投資占總資產(chǎn)的26.59%，高出銀行業(yè)總體水平17.72%，大幅超出行業(yè)平均水平。

（三）操作風(fēng)險

商業(yè)銀行的操作風(fēng)險是商業(yè)銀行內(nèi)部控制制度不健全或失效、操作失誤等原因而導(dǎo)致的風(fēng)險，與市場風(fēng)險和信用風(fēng)險相比，操作風(fēng)險往往更具有內(nèi)生性和多樣性等特征[2]。據(jù)中國裁判文書網(wǎng)檢索結(jié)果，與包商銀行有關(guān)的刑事案件判決書共有684條記錄，其中包含了許多銀行內(nèi)部收受賄賂、違規(guī)貸款、詐騙的案件。中小銀行監(jiān)管制度的不完善，給許多違規(guī)行為帶來了可乘之機(jī)。

信貸業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)和主營業(yè)務(wù)，信貸業(yè)務(wù)也是商業(yè)銀行風(fēng)險最容易、最頻繁發(fā)生的區(qū)域。商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)的違規(guī)操作主要包括三個方面：一是貸款“三查”不到位，具體表現(xiàn)在貸前調(diào)查、貸中審查和貸后檢查三個環(huán)節(jié)，這三個環(huán)節(jié)關(guān)乎貸款資金能否順利發(fā)放與收回，但基層商業(yè)銀行為了能夠成功完成授權(quán)，發(fā)放貸款，往往違規(guī)操作，忽視這三個環(huán)節(jié)[3]。如2020年4月7日，包商銀行成都分行流動資金貸款“三查”不到位，嚴(yán)重違反審慎經(jīng)營規(guī)則，負(fù)有直接經(jīng)辦責(zé)任，受到銀保監(jiān)會處罰。二是貸款的發(fā)放不合理，如2016年3月8日，包商銀行股份有限公司赤峰分行，因?yàn)橘J款發(fā)放和管理中存在嚴(yán)重違反審慎經(jīng)營規(guī)則行為受到銀保監(jiān)會處罰；2015年6月19日，包商銀行股份有限公司烏蘭察布分行違規(guī)發(fā)放貸款。三是信貸資金支付違規(guī)，主要表現(xiàn)在貸款資金使用與用途不符以及被違規(guī)挪用等，如2020年4月7日，包商銀行成都分行房地產(chǎn)貸款支付及貸后管理不到位，嚴(yán)重違反審慎經(jīng)營規(guī)則，負(fù)有直接經(jīng)辦責(zé)任。

操作風(fēng)險涉及面較廣，操作風(fēng)險往往存在于商業(yè)銀行日常經(jīng)營的各個環(huán)節(jié)。2015年12月3日，包商銀行深圳分行存貸掛鉤被銀保監(jiān)會處罰；2015年10月15日，成都分行辦理無真實(shí)貿(mào)易背景票據(jù)業(yè)務(wù)；2019年12月5日，寧波分行向不合格投資者銷售產(chǎn)品；“雙錄”管理不到位；銷售過程中未告知客戶銀行和合作機(jī)構(gòu)各自的權(quán)利和義務(wù)。這些層出不窮的操作風(fēng)險事件是包商銀行走向破產(chǎn)的導(dǎo)火索。

三、影響和建議

（一）影響分析

包商銀行被依法監(jiān)管時，仍有473.16萬戶客戶，為廣大儲戶和債權(quán)人的合法權(quán)益得到有效保護(hù)，維護(hù)金融穩(wěn)定和社會秩序，個人存款和絕大多數(shù)機(jī)構(gòu)債權(quán)得到了全額的保障。但是，大額機(jī)構(gòu)的債權(quán)只得到了90%的賠付[4]。大額機(jī)構(gòu)債權(quán)人主要是同業(yè)銀行和眾多企業(yè)，因此他們承擔(dān)了此次包商銀行事件的部分損失。

對于社會總體的經(jīng)濟(jì)發(fā)展而言，商業(yè)銀行存在的信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險和操作風(fēng)險引發(fā)出危機(jī)必會威脅經(jīng)濟(jì)市場的平穩(wěn)運(yùn)行。包商銀行作為一家地區(qū)性的商業(yè)銀行，主要的客戶是當(dāng)?shù)氐闹行∑髽I(yè)和居民，它的破產(chǎn)對于當(dāng)?shù)氐膮^(qū)域經(jīng)濟(jì)以及社會秩序有重大的影響，雖然我國的存款保險制度切實(shí)維護(hù)了存款人的合法權(quán)益，但是實(shí)際上當(dāng)銀行面臨著嚴(yán)重風(fēng)險時，個人存款者更加傾向于把存款取出，個人理財(cái)產(chǎn)品的償還順序在后，風(fēng)險更大，如果事情進(jìn)一步發(fā)酵，容易發(fā)生擠兌現(xiàn)象[5]。但是，由于中國人民銀行和銀監(jiān)會的嚴(yán)格監(jiān)控管理，在危機(jī)爆發(fā)之前就及時接管包商銀行，穩(wěn)定了社會各界的不安情緒，維持市場平穩(wěn)運(yùn)行。

（二）商業(yè)銀行分析管理建議

第一，商業(yè)銀行面臨的最主要的風(fēng)險是信用風(fēng)險，依托大數(shù)據(jù)系統(tǒng)完善信用評級制度。通過內(nèi)部評級以及第三方外部評級來確定客戶的履約能力以及風(fēng)險評估報告。通過評級可以將一些違約風(fēng)險高的業(yè)務(wù)排除在外，提高準(zhǔn)入門檻，降低客戶違約造成的損失。同時評級制度也能為商業(yè)銀行在今后的投資活動中起到參考作用，信用評級也能在一定程度上督促貸款人按時還貸。信貸風(fēng)險評級的建立不是短期的工作，而是一項(xiàng)長期活動，因此，商業(yè)銀行對客戶的考察不應(yīng)僅僅依據(jù)客戶的短期指標(biāo)進(jìn)行[6]，還要考慮行業(yè)的發(fā)展前景，以及客戶的盈利能力。

第二，銀行應(yīng)該加大對員工的培訓(xùn)力度，提高對綜合素質(zhì)的重視，樹立正確的經(jīng)營發(fā)展觀和風(fēng)險管理觀。銀行工作人員必須要對當(dāng)前金融發(fā)展的趨勢有深刻的認(rèn)識，了解銀行信貸業(yè)務(wù)的意義與內(nèi)涵，同時樹立起信貸風(fēng)險的管理意識，把風(fēng)險管理的規(guī)定落到實(shí)處。另外，優(yōu)化內(nèi)部考核機(jī)制，提高員工的自覺能動性和風(fēng)險管理能力，正確把握和處理業(yè)務(wù)發(fā)展和風(fēng)險控制的關(guān)系。

第三，加大對銀行的監(jiān)管力度，提高資金充足率。監(jiān)管部門也要對銀行業(yè)進(jìn)行全面排查，掌握銀行資本情況，充分利用銀行監(jiān)管工具對于一些存在高風(fēng)險的銀行及時進(jìn)行監(jiān)管，優(yōu)化中小銀行機(jī)構(gòu)，提高抵御風(fēng)險的能力，防范地方性金融風(fēng)險演變成系統(tǒng)性金融風(fēng)險[7]。隨著社會經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，人們對于金融服務(wù)的需求逐漸旺盛，金融產(chǎn)品的種類與數(shù)量也在不斷增加。在此背景下，外部監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)主動適應(yīng)外部環(huán)境的變化，及時制定相關(guān)制度或指引來強(qiáng)化監(jiān)管，確保銀行業(yè)各類業(yè)務(wù)都在監(jiān)管之下，嚴(yán)防違規(guī)操作的發(fā)生。

第四，加快管理信息系統(tǒng)建設(shè)，提高風(fēng)險識別及控制能力。近幾年來，互聯(lián)網(wǎng)貸款發(fā)展迅速，各大商業(yè)銀行都開展了網(wǎng)絡(luò)貸款業(yè)務(wù)，通過運(yùn)用大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等信息技術(shù)建立風(fēng)險定價和管控模型，信貸審批發(fā)放流程得到優(yōu)化，能夠網(wǎng)上實(shí)時授信。加強(qiáng)與征信、稅務(wù)、市場監(jiān)管等外部信用信息平臺的對接，提高客戶識別和信貸投放能力[8]。社交記錄真實(shí)反映了客戶的行為，利用大數(shù)據(jù)技術(shù)來分析客戶情緒，了解客戶偏好為客戶提供定制化貸款服務(wù)。將大數(shù)據(jù)技術(shù)應(yīng)用到信貸征信系統(tǒng)中，大幅度提高信貸征信系統(tǒng)的工作效率[9]。對于風(fēng)險管理而言，大數(shù)據(jù)可以對客戶進(jìn)行全方位的綜合評價，支持對風(fēng)險資產(chǎn)的綜合管理，同時將評價結(jié)果應(yīng)用于信貸審批、風(fēng)險監(jiān)測等各領(lǐng)域。例如，某銀行利用神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)對信用卡的欺詐交易進(jìn)行實(shí)時識別和干預(yù)，進(jìn)一步提升了反欺詐識別準(zhǔn)確率，降低了移動支付的交易風(fēng)險。

四、結(jié)語

我國銀行目前還處于健全風(fēng)險管理機(jī)制的進(jìn)程當(dāng)中，還有許多地方有待于進(jìn)一步完善。希望包商銀行的破產(chǎn)能夠引起其他銀行的重視，促進(jìn)各銀行進(jìn)一步完善內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)與經(jīng)營機(jī)制，使銀行業(yè)健康發(fā)展。外部機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)對銀行的監(jiān)管，完善金融監(jiān)管體系，保證銀行穩(wěn)定運(yùn)行，從而推動我國市場經(jīng)濟(jì)穩(wěn)步發(fā)展與人民生活質(zhì)量穩(wěn)步提高。