集團(tuán)企業(yè)財務(wù)公司資金集中管理模式的運(yùn)用探究

王吉哲

摘 要：企業(yè)集團(tuán)的財務(wù)公司，在企業(yè)發(fā)展的過程中主要的目的是為了將集團(tuán)的資金集中在一起管理，從而達(dá)到促進(jìn)企業(yè)資金使用效率進(jìn)一步提高的目的。企業(yè)在發(fā)展的過程中通過設(shè)立財務(wù)公司的方式，不僅可以最大限度的提升企業(yè)內(nèi)部資金使用效率的提升，同時也為集團(tuán)資源配置的進(jìn)一步優(yōu)化、降低集團(tuán)的融資成本，奠定了良好的基礎(chǔ)。本文主要是就集團(tuán)企業(yè)財務(wù)公司資金集中管理模式的運(yùn)行策略進(jìn)行了深入的研究和分析。

關(guān)鍵詞：企業(yè)集團(tuán)；財務(wù)公司；資金集中管理

社會經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展為市場經(jīng)濟(jì)體制的改革注入了新的活力，而大型企業(yè)集團(tuán)已經(jīng)成為了現(xiàn)階段社會經(jīng)濟(jì)增長最重要的力量。企業(yè)集團(tuán)在發(fā)展的過程中追求的目標(biāo)就是企業(yè)價值、企業(yè)利益的最大化。而這一目標(biāo)能否順利的實(shí)現(xiàn)關(guān)鍵在于企業(yè)是否具有相對較高的財務(wù)管理水平。企業(yè)集團(tuán)在經(jīng)營過程中內(nèi)部資金的管理和使用，不僅決定了企業(yè)集團(tuán)財務(wù)管理的水平和質(zhì)量，同時也是確保企業(yè)長期穩(wěn)定發(fā)展的關(guān)鍵因素。所以，企業(yè)在發(fā)展的過程中，為了確保自己的市場地位不受影響，必須采取積極有效的措施促進(jìn)資金集中管理水平的不斷提高。

一、財務(wù)公司在企業(yè)集團(tuán)資金管理過程中的積極作用

企業(yè)發(fā)展在發(fā)展過程中開展的管理工作，主要是以財務(wù)管理為主，財務(wù)公司所進(jìn)行的企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部資金管理工作，是企業(yè)財務(wù)管理工作最重要的內(nèi)容。企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司不僅要運(yùn)作企業(yè)自有的資金，同時還要進(jìn)行所有集團(tuán)資金資源的集中和整合。所以，經(jīng)過深入的調(diào)查研究發(fā)現(xiàn)這一工作開展的重要意義主要表現(xiàn)在以下幾方面：首先，必須以資金管理公司的業(yè)務(wù)為基礎(chǔ)，成立企業(yè)集團(tuán)的財務(wù)公司，確保企業(yè)資金使用效率的有效提升。財務(wù)公司是企業(yè)集團(tuán)自有的非銀行金融管理機(jī)構(gòu)掌握著企業(yè)集團(tuán)的所有資金。所以，財務(wù)公司在開展資金管理工作的過程中，其業(yè)務(wù)水平較之一般企業(yè)要相對較高，而這對于企業(yè)集團(tuán)財務(wù)資金運(yùn)營效率的提升發(fā)揮著極為重要的促進(jìn)作用；其次，企業(yè)資金管理效率的高低，是影響財務(wù)公司金融服務(wù)職能發(fā)揮的關(guān)鍵因素。而作為企業(yè)集團(tuán)的財務(wù)公司而言，其金融職能主要指的就是集團(tuán)資金的周轉(zhuǎn)、將閑置資金集中管理用于企業(yè)的投資、為合作企業(yè)提供擔(dān)保、投資咨詢等內(nèi)容。確保企業(yè)通過各種形式不同的投資方式，實(shí)現(xiàn)年企業(yè)資金使用效率的進(jìn)一步提高，為企業(yè)集團(tuán)的長期穩(wěn)定發(fā)展奠定，良好的基礎(chǔ)。

二、企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司資金管理模式的對比

1.“收支一體化”資金管理模式

這種資金管理模式也是現(xiàn)在大多數(shù)企業(yè)所采用的代理行模式。而這種資金管理模式在應(yīng)用過程中，要求企業(yè)集團(tuán)所有成員單位必須將所涉及到的資金收支全部交由財務(wù)公司統(tǒng)一管理和使用；成員單位可以在財務(wù)公司辦理統(tǒng)一的計(jì)算賬戶以便于資金收付的順利進(jìn)行。一旦成員單位發(fā)生了資金收入的情況，就必須及時的上報企業(yè)集團(tuán)的財務(wù)公司。而這種資金管理模式的操作流程為：成員單位在開設(shè)賬戶只會，通過銀行系統(tǒng)統(tǒng)一監(jiān)管企業(yè)集團(tuán)的資金集中情況，確保成員單位的資金可以迅速的集中整合在一起，為后期的使用和投資奠定良好的基礎(chǔ)；企業(yè)集團(tuán)以及成員單位在開展資金支付業(yè)務(wù)時，可以通過其在財務(wù)公司設(shè)計(jì)的賬戶辦理相關(guān)業(yè)務(wù)，這樣不僅提高了成員單位內(nèi)部資金流轉(zhuǎn)的效率，同時也最大限度的提升了成員單位之間的資金使用效率。這種相互之間關(guān)系清晰的結(jié)算方式，不僅提高了企業(yè)資金的集中效率，同時也促進(jìn)企業(yè)集團(tuán)日常經(jīng)營效率的不斷提高。比如某科技公司，該公司在發(fā)展的過程中賬戶管理工作主要是將企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部的所有報表的核準(zhǔn)全部交由企業(yè)集團(tuán)的財務(wù)公司統(tǒng)一管理和監(jiān)督，成員單位在日常經(jīng)營過程中的賬戶撤銷、變更等行為都必須由財務(wù)公司負(fù)責(zé)管理和監(jiān)督。該公司財務(wù)公司在實(shí)際運(yùn)行的過程中，主要是對三級以下單位的賬戶進(jìn)行授權(quán)和審批，同時定期的進(jìn)行成員單位賬戶的清理和檢查，比便于企業(yè)集中結(jié)算體系的順利構(gòu)建，并將企業(yè)賬戶管理與單位年度考核的內(nèi)容緊密的結(jié)合在一起。這種收支一體化的資金管理方式，不僅促進(jìn)了該科技公司資金集中管理效率的提升，同時該公司也通過監(jiān)控資金信息系統(tǒng)的方式，最大限度的降低了各個成員單位進(jìn)入投資和資金使用風(fēng)險。

2.高度集中資金管理模式的特點(diǎn)

就目前我國社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展的現(xiàn)狀而言，只有極少數(shù)大型企業(yè)財務(wù)的是資金歸集管理的方式，這種資金管理方式對所涉及到的各個成員單位所有有的外部銀行賬戶，進(jìn)行了嚴(yán)格的限制，所有成員單位的資金都必須集中上交由集團(tuán)財務(wù)公司統(tǒng)一管理和使用，這就要求所有成員單位必須高度的集中，否則將很難實(shí)現(xiàn)企業(yè)自己高度集中管理的目的。比如中國電力財務(wù)公司由于其分支機(jī)構(gòu)覆蓋了所有電力公司的所在鵲羽，在全國各地總共設(shè)立了42個營業(yè)部，并且在我國的西北、東北、華中、華東、華北等都設(shè)有分公司。二三峽集團(tuán)的成員單位與中國電力集團(tuán)相比較而言要相對集中，其所有分公司幾乎全部集中于宜昌市。如果采用這種資金管理模式的話，財務(wù)公司在商業(yè)銀行所開設(shè)的銀行清算賬戶，只是用于進(jìn)行財務(wù)公司內(nèi)部的結(jié)算。而不允許集團(tuán)公司內(nèi)的其它成員單位擁有獨(dú)立的外部銀行賬戶，雖然有部分成員單位保留了商業(yè)銀行的賬戶，但是這些銀行賬戶大多沒有余額，所有資金必須全部上交至集團(tuán)的財務(wù)公司賬戶。而集團(tuán)內(nèi)部成員之間所涉及到的首付款業(yè)務(wù)則必須通過財務(wù)公司辦理。此時，財務(wù)公司的的智能就可以最大限度的發(fā)揮出來。這種資金管理模式的應(yīng)用，不僅促進(jìn)了集團(tuán)內(nèi)部資金結(jié)算的高度集中，同時也促進(jìn)了資使用效率的有效提升。在運(yùn)用這種資金管理模式時，集團(tuán)內(nèi)部的財務(wù)管理公司實(shí)際上發(fā)揮的就是商業(yè)銀行的作用，這樣不僅確保了集團(tuán)資金的高度集中與支付統(tǒng)一，同時也確保了資金結(jié)算業(yè)務(wù)效率的不斷提高。因此，在運(yùn)用這種資金管理方式時，必須加強(qiáng)與商業(yè)銀行的緊密合作，才能確保資金結(jié)算業(yè)務(wù)的順利進(jìn)行。

3.“收支兩條線”的資金管理模式的特點(diǎn)

所謂的收支兩條線資金管理模式，其實(shí)就是成員單位的資金收入和支出是獨(dú)立進(jìn)行互不干涉的。在運(yùn)用這種管理模式時，各成員單位在商業(yè)銀行所開設(shè)的賬戶都是獨(dú)立存在的，只需要將第三方協(xié)議中所規(guī)定的銀行賬戶進(jìn)行統(tǒng)一管理即可。不僅促進(jìn)了集團(tuán)內(nèi)部結(jié)算效率的提升，提高了集團(tuán)資金的周轉(zhuǎn)效率，同時也大幅度的減少了集團(tuán)因?yàn)橘Y金支付所產(chǎn)生的費(fèi)用。但是由于這種資金管理模式是建立在計(jì)劃資金流量高度集中的基礎(chǔ)上的，所以在進(jìn)行集團(tuán)結(jié)算業(yè)務(wù)時，對各個成員單位之間的配合提出了相對較高的要求，再加上這項(xiàng)工作的開展需要的投入相對較大，因此，就目前而言還無法進(jìn)行大范圍的推廣和應(yīng)用。

4.“集團(tuán)賬戶”資金集中管理模式

所謂的集團(tuán)賬戶資金管理模式，實(shí)際上就是集團(tuán)財務(wù)公司在商業(yè)銀行開設(shè)相應(yīng)的基本賬戶，并將其作為集團(tuán)公司的一級賬戶。而集團(tuán)內(nèi)部各個成員但華為則根據(jù)自身發(fā)展的實(shí)際需要在商業(yè)銀行開設(shè)相應(yīng)的基本賬戶，同時將其作為集團(tuán)財務(wù)公司的二級關(guān)聯(lián)賬戶，雖然所有成員單位存放于二級賬戶中的資金都必須上交至集團(tuán)財務(wù)公司一級賬戶，但是各個成員單位可以根據(jù)自身的實(shí)際需要自由支配賬戶中的所有資金，這種集團(tuán)資金歸集管理模式經(jīng)過實(shí)踐應(yīng)用后發(fā)現(xiàn)，各個成員單位所屬的二級賬號其實(shí)際資金余額在歸集之后仍將顯示其可使用的實(shí)際余額，從而最大限度的降低了成員單位的資金集中管理的難度，促進(jìn)了企業(yè)財務(wù)公司資金管理和使用效率的提升。

三、財務(wù)公司資金集中管理模式的創(chuàng)新

1.賬戶管理模式

企業(yè)集團(tuán)的財務(wù)公司在所在代理銀行所開設(shè)結(jié)算賬戶，集團(tuán)內(nèi)各個成員單位在發(fā)展過程中只需在集團(tuán)財務(wù)公司設(shè)立統(tǒng)一資金結(jié)算賬戶，進(jìn)行資金的管理和支付，而各個成員單位如需保留外部商業(yè)銀行賬戶的話，那么必須由集團(tuán)財務(wù)公司按照相關(guān)要求進(jìn)行審查，并將其納入集團(tuán)財務(wù)公司的歸集列表，才能確保財務(wù)管理效率的進(jìn)一步提高。

2.資金收入管理模式

集團(tuán)內(nèi)部各個成員單位的外部資金的收入必須經(jīng)過統(tǒng)一的外部銀行實(shí)現(xiàn)。在收取外部資金時，各個成員單位的客戶都必須將資金匯入成員單位外部銀行的賬戶，然后集團(tuán)財務(wù)公司再通過銀行直連系統(tǒng)及時的查詢成員單位外部銀行業(yè)賬戶的實(shí)時信息，如果發(fā)現(xiàn)款項(xiàng)匯入銀行賬戶的話，那么則立即發(fā)出指令及時的收繳相關(guān)資金。

3.資金支付管理模式

在代理行模式應(yīng)用的過程中，各個成員單位在進(jìn)行內(nèi)部成員單位之間的結(jié)算時，只需要向財務(wù)公司結(jié)算系統(tǒng)發(fā)出相應(yīng)的結(jié)算指令，就可以順利的完成資金的支付和結(jié)算。所有成員單位所提出的內(nèi)部支付申請，財務(wù)公司結(jié)算審核系統(tǒng)會根據(jù)成員單位發(fā)出的結(jié)算指令，對其資金的用體進(jìn)行相應(yīng)的審核，然后交由財務(wù)公司結(jié)算代理行完成相關(guān)資金的支付和結(jié)算，并由代理行完成最終的資金支付。如果在經(jīng)營過程中發(fā)生退款業(yè)務(wù)的話，那么銀行系統(tǒng)則根據(jù)流水賬號自動識別并將所退款項(xiàng)退還至財務(wù)公司的清算賬戶，然后再由財務(wù)公司將其按照成員單位的申請及時的退還至財務(wù)公司賬戶中。

四、代理運(yùn)行模式在公司資金集中管理過程中發(fā)揮的作用

1.某財務(wù)公司賬戶管理模式

該集團(tuán)公司對其內(nèi)部各個成員單位的銀行賬戶進(jìn)行了嚴(yán)密的監(jiān)控和管理，不僅對成員單位的外部商業(yè)銀行基本賬戶的數(shù)量做出了明確的規(guī)定，同時要求成員單位必須將基本賬戶信息納入到財務(wù)公司的歸集管理列表中，但是為了確保經(jīng)營相對對較好的成員單位的健康發(fā)展，一般都會根據(jù)成員單位的實(shí)際情況，允許其保留多個外部銀行業(yè)賬戶，但是其所擁有的外部銀行賬戶都必須在財務(wù)公司簽約并納入財務(wù)公司的歸集列表。

2.某財務(wù)公司資金歸集模式

該集團(tuán)公司財務(wù)公司在充分發(fā)揮代理行銀行直連系統(tǒng)優(yōu)勢的同時，不僅實(shí)現(xiàn)了實(shí)時監(jiān)控個成員單位銀行賬戶實(shí)時信息的目的，同時也促進(jìn)了財務(wù)公司結(jié)算效率的進(jìn)一步提高。因?yàn)槌蓡T單位所開設(shè)的外部銀行賬戶已經(jīng)納入了財務(wù)公司的歸集管理列表，所以成員單位利用外部銀行賬戶所進(jìn)行的收款業(yè)務(wù)，財務(wù)公司都可以通過銀行直連系統(tǒng)進(jìn)行全面的監(jiān)控，一旦發(fā)現(xiàn)成員單位銀行賬戶發(fā)生資金進(jìn)出情況的話，那么賬戶內(nèi)所有資金將會立即上交至財務(wù)公司賬戶。而在成員單位的每個營業(yè)日財務(wù)公司都會將成為單位外部銀行賬戶補(bǔ)充相應(yīng)的留存資金。此外，該幾天財務(wù)公司在日常運(yùn)營的過程中還及時的與工、農(nóng)、中、建等多家銀行簽訂了第三方協(xié)議，通過這種網(wǎng)絡(luò)渠道的建立，不僅促進(jìn)了資金歸集效率的提升，也從根本上降低了成員單位對銀行的過渡依賴，促進(jìn)了集團(tuán)財務(wù)公司資金管理效率的提升。在進(jìn)行資金歸集時，只需要通過銀行接口進(jìn)行所有成員單位賬戶的資金清理和上收，這種多樣化的歸集方式，從根本上滿足了財務(wù)公司在運(yùn)營過程中所提出的個性化需求。

3.某財務(wù)公司結(jié)算模式

某財務(wù)公司內(nèi)各個成員單位在進(jìn)行外部支付業(yè)務(wù)時，只需要通過財務(wù)公司系統(tǒng)客戶端發(fā)起支付指令，然后經(jīng)過財務(wù)公司系統(tǒng)的自動審批后再上傳至財務(wù)公司的業(yè)務(wù)處理系統(tǒng)和賬戶處理系統(tǒng)就可以完成相關(guān)資金的支付業(yè)務(wù)。也就是說只要成員單位提交準(zhǔn)確無誤的支付指令，財務(wù)系統(tǒng)就會自動的將成員單位的存款扣除并劃撥至成員單位制定的賬戶中，而無需在進(jìn)行人工操作進(jìn)行賬務(wù)的處理，這種自動化的財務(wù)處理方式從根本上降低了財務(wù)公司的工作量。財務(wù)公司操作人員在收到成員單位付款指令后，系統(tǒng)就會自動的完成付款指令的審核與款項(xiàng)的劃撥，而無需在進(jìn)行人工的處理，這種方便快捷的財務(wù)管理方式，從根本上促進(jìn)了財務(wù)公司資金運(yùn)轉(zhuǎn)效率的提升，集團(tuán)內(nèi)各個成員單位在開設(shè)賬戶時，財務(wù)公司必須將KEY證書發(fā)放至成員單位手中，才能確保成員單位在財務(wù)公司的存款可以自由的支配。

4.某財務(wù)公司對富余資金的有效管理

財務(wù)公司在日常業(yè)務(wù)開展的過程中，不僅要滿足成員單位的結(jié)算和貸款需求，同時也必須根據(jù)銀監(jiān)會的相關(guān)要求，利用成員單位的富余資金進(jìn)行風(fēng)險相對較大的項(xiàng)目的投資，以達(dá)到促進(jìn)資金使用效率提升的目的。為了最大限度的提升財務(wù)公司富余資金投資項(xiàng)目安全性的提高，財務(wù)公司一般都會成立專職的富余資金投資管理部門，負(fù)責(zé)投資項(xiàng)目的風(fēng)險審核。而項(xiàng)目投資過程中常見的風(fēng)險主要有違約風(fēng)險、流動性風(fēng)險、收益率風(fēng)險等幾種，在全面評估投資風(fēng)險和受益之后，該財務(wù)公司選擇了以下幾種投資方式：（1）利用銀行存款期限的不同進(jìn)行資金的投資運(yùn)作；（2）購買債券。（3）大量購買銀行推出的理財產(chǎn)品和風(fēng)險較低的基金；（4）投資風(fēng)險較低收益穩(wěn)定的信托產(chǎn)品。經(jīng)過調(diào)查發(fā)現(xiàn)這些投資項(xiàng)目在實(shí)際操作的過程中，已經(jīng)取得了非常顯著的收益。

5.某財務(wù)公司的風(fēng)險管理模式

財務(wù)公司作為企業(yè)集團(tuán)經(jīng)營發(fā)展過程中最關(guān)鍵的部門，不僅要確保企業(yè)集團(tuán)所有資金的安全性，同時也應(yīng)該采取積極有效的措施促進(jìn)企業(yè)資金使用效率的提高。該財務(wù)公司在實(shí)際運(yùn)行的過程中，因此，必須建立完善的企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部財務(wù)風(fēng)險控制體系，嚴(yán)格不斷按照財務(wù)管理的相關(guān)規(guī)章制度進(jìn)行企業(yè)集團(tuán)相關(guān)業(yè)務(wù)的風(fēng)險評估，并將最終的評估報告作為制定風(fēng)險防范措施的主要依據(jù)。同時極大企業(yè)集團(tuán)運(yùn)營過程中各個環(huán)節(jié)流程的控制，設(shè)立獨(dú)立的審核部門，從根本上降低了企業(yè)集團(tuán)財務(wù)風(fēng)險發(fā)生的幾率。通過財務(wù)授權(quán)體系的建設(shè)。公司財務(wù)公司根據(jù)集團(tuán)發(fā)展的實(shí)際情況設(shè)立了專職的稽查部門，負(fù)責(zé)集團(tuán)運(yùn)營風(fēng)險的排查，同時充分發(fā)揮財務(wù)風(fēng)險管理系統(tǒng)的優(yōu)勢，加強(qiáng)集團(tuán)運(yùn)營過程中的經(jīng)濟(jì)活動審批監(jiān)管力度。如果審批超出授權(quán)范圍的話，那么必須及時的的上報風(fēng)險管理委員會或者董事會進(jìn)行研究；

五、結(jié)束語

隨著市場經(jīng)濟(jì)改革的不斷深入，為了企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司在發(fā)展的過程中，都必須財務(wù)積極有效的措施，進(jìn)一步強(qiáng)化企業(yè)集團(tuán)資金管理模式的研究，才能探索出一條適合現(xiàn)代企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司資金管理的模式，確保財務(wù)公司資金管理效率的不斷提升，未企業(yè)集團(tuán)的長期穩(wěn)定發(fā)展奠定良好的基礎(chǔ)。

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