基于舞弊三角理論的會計舞弊案例研究

方江予 靳洪

摘 要：隨著我國經(jīng)濟的高速發(fā)展，我國上市公司中出現(xiàn)了大量的會計舞弊現(xiàn)象。本文從廣東榕泰公司舞弊案例出發(fā)，根據(jù)會計舞弊三角理論，從推動會計舞弊的三核心為切入點，分析該公司的舞弊行為，分析造假對國家、證券市場、公司、投資者的危害，并提出了一套行之有效的對策建議。目前，我國仍然存在著相關(guān)會計舞弊行為，我們要找出問題的根本所在，并采取相應(yīng)的措施。

關(guān)鍵詞：會計舞弊;舞弊三角理論;上市公司;案例研究

會計舞弊通常被認為是一種有意行為，其結(jié)果是造成會計報表不真實。它是一種違法的經(jīng)濟行為，其實質(zhì)是欺騙信息使用者，主觀操縱會計信息，具有強烈的利潤傾向。從國家和政府的視角來看，舞弊會使會計信息失真，使有關(guān)的信息不能可靠地反映到政府的決策中，從而導(dǎo)致宏觀調(diào)控出現(xiàn)偏差，對社會經(jīng)濟的整體運行產(chǎn)生不利影響。從制定國民經(jīng)濟發(fā)展規(guī)劃，宏觀調(diào)控等角度而言，若以不正確的會計信息為依據(jù)，可能造成誤導(dǎo)，造成巨大的經(jīng)濟損失;從上市公司角度而言，會計舞弊通常會影響上市公司的形象，并最終導(dǎo)致該公司的整體業(yè)績下降。如果一家公司向市場提供虛假信息，資本市場的投資者可能會認為該公司使用虛假的會計信息來誘導(dǎo)投資，并不會對該公司進行再融資，降低其流動性，使該公司難以生存。

一、相關(guān)理論與研究綜述

目前，有代表性的會計舞弊相關(guān)理論主要包括：會計舞弊三角理論和GONE理論。Bologna和 Lindquist[1]等教授在會計舞弊三角理論指出，有三個因素是推動會計舞弊的核心，分別是壓力、機會和合理化。公司經(jīng)營狀況不佳、公司出現(xiàn)財務(wù)困難和缺乏資金都提供了壓力和動機。公司在實施會計舞弊時通常面臨四種壓力：職業(yè)壓力、經(jīng)濟壓力、惡趣味壓力和其他壓力。這四種壓力促使公司實施會計舞弊。第二大核心機會，是指實施舞弊而不被暴露或受到懲罰的能力。相關(guān)因素包括：缺乏發(fā)現(xiàn)公司會計舞弊的內(nèi)部控制，缺乏績效評估，缺乏制裁，信息不對稱，缺乏能力和審計系統(tǒng)不完善。一旦確定了上述兩個要素，真正的會計舞弊核心是自我合理化，即公司會計舞弊人員要為舞弊找到一個符合其道德和行為準則的理由，而不管理由是否合理。例如向公司借錢只是臨時借的，總是要還的，沒有惡意;合理使用資金等等，都是典型的合理化理由。Bologna，Lindquist 和Wells[2]等教授在1993年提出GONE理論。根據(jù)這一理論，企業(yè)會計舞弊由G、O、N、E四個因素組成，即貪婪、機會、必要性和暴露，該理論表明這四大要素對會計舞弊風(fēng)險的影響。這就意味著欺詐者對錢財?shù)呢澙泛徒^望，只要有機會就會實施欺詐，并希望當(dāng)時不會被發(fā)現(xiàn)。與會計舞弊三角理論相比，GONE理論把犯罪動機描繪成需求，把道德價值觀描繪成貪婪，并添加一種影響因子，將發(fā)現(xiàn)或查出犯罪的概率以及發(fā)現(xiàn)或查出犯罪后的懲罰力度作為影響人是否犯罪的因素。

Xu（2021）[3]指出，在2020年全年，中國證券監(jiān)督管理委員會和證券監(jiān)督管理委員會分別對27家企業(yè)進行了財務(wù)舞弊調(diào)查，對中美金融舞弊進行了對比，并對兩國的法律差別進行了分析，認為美國證券監(jiān)督管理委員會對金融舞弊的處理更加嚴格，中國的懲罰相對較少。Li， et al.（2019）[4]發(fā)現(xiàn)運用掩蓋內(nèi)部關(guān)聯(lián)交易這一手段也很普遍。也就是說，如果上市公司要進行會計舞弊，那么很有可能不僅僅是公司內(nèi)部的舞弊，還會有其他的關(guān)聯(lián)方，比如銀行、中介、第三方公司。

姜馨儒和李妍（2021）[5]對廣東榕泰財務(wù)造假案例簡介進行說明，對廣東榕泰財務(wù)造假事件進行分析。由此得出財務(wù)造假動因分為壓力因素、機會因素。分析認為會計舞弊手段分為不按照規(guī)定披露日常關(guān)聯(lián)交易、虛構(gòu)銷售回款、虛構(gòu)保理利潤等。廣東榕泰公司的財務(wù)舞弊，對公司股價、公司收入、資產(chǎn)等因素影響很大，這將極大地影響到市場的公平競爭和企業(yè)的健康發(fā)展，對國家的影響同樣也很明顯。并提出了對策：加強內(nèi)部控制，加強外部監(jiān)管，提高會計師事務(wù)所的質(zhì)量。崔苗青（2020）[6]從常見的財務(wù)舞弊方法入手，對其進行了剖析，并對其進行了預(yù)防。建議從加強會計核算的角度，加強會計舞弊的辨識;加強內(nèi)部審計的獨立性，健全內(nèi)控制度;強調(diào)會計法規(guī)的功能，加強對會計的懲罰;加強金融從業(yè)人員的素質(zhì)和專業(yè)能力的培訓(xùn)。張利、胡華夏和余躍洋（2015）[7]以南紡股份公司的案例，從三個要素的角度出發(fā)，通過南紡集團的財務(wù)舞弊現(xiàn)象，對其內(nèi)部原因進行分析，得出結(jié)論。

綜上所述，本文將以廣東榕泰公司為例，從會計舞弊三角理論的三個核心入手，從壓力、機會和合理化三個方面分析舞弊的外部動因和內(nèi)部動因，并找到問題的根源，然后提出針對性對策建議。

二、廣東榕泰公司案例回顧

（一）廣東榕泰公司介紹

廣東榕泰公司于2001年6月在國內(nèi)首次公開發(fā)行，并于上海股票交易所掛牌。公司的ML型氨基復(fù)合材料是國內(nèi)同類產(chǎn)品中最早引進國際先進水平的產(chǎn)品。采用先進的技術(shù)標準，優(yōu)良的材料特性，使其產(chǎn)品達到美國FDA，歐盟ESS，澳大利亞AS1647的標準。由于ML新材料的實際生產(chǎn)能力已達每年2.3萬噸，一躍成了全國最大、技術(shù)最先進的生產(chǎn)廠家。為了加強公司的質(zhì)量和環(huán)境管理，我們制定了質(zhì)量、環(huán)境管理的方針和目標，努力達到質(zhì)量和環(huán)境的持續(xù)改善。公司已通過ISO9001、ISO14001質(zhì)量體系認證，并在全球范圍內(nèi)開展業(yè)務(wù)和市場競爭。

（二）廣東榕泰公司財務(wù)造假事件梳理

中國證監(jiān)會于2020年5月21日向廣東榕泰公司出具了《調(diào)查通知書》。中國證監(jiān)會根據(jù)《中華人民共和國證券法》對該公司進行了深入的調(diào)查，最終發(fā)現(xiàn)了該公司存在的舞弊行為。

廣東證監(jiān)局認為，廣東榕泰公司存在以下違規(guī)行為：一是公司在有關(guān)報表中沒有披露關(guān)聯(lián)關(guān)系及日常關(guān)聯(lián)交易;二是2018年、2019年年報虛報盈利;三是虛構(gòu)保理業(yè)務(wù)虛增其他業(yè)務(wù)收入。廣東證監(jiān)會對廣東榕泰公司進行了處罰，包括采取整改措施、警告和罰款300萬元人民幣?？偛眉媸紫瘓?zhí)行官受到警告并被罰款人民幣330萬元;首席財務(wù)官兼董事受到警告并被罰款人民幣160萬元;首席財務(wù)官兼董事被罰款人民幣160萬元。具體而言，因未按規(guī)定提交廣東榕泰公司年度報告而受到警告并被罰款20萬元人民幣的直接責(zé)任;因廣東榕泰公司的虛假信息而受到警告并被罰款140萬元人民幣的直接責(zé)任。

三、基于會計舞弊三角理論的案例分析

（一）壓力因素

1. 市場競爭因素

由于廣東榕泰公司在短期內(nèi)獲得諸多榮譽，在面臨市場競爭的壓力下，為了維護這些榮譽并力爭發(fā)展成行業(yè)領(lǐng)頭企業(yè)，必然需要大量資金的支持，因此就有了造假的動機。

2. 債務(wù)經(jīng)濟壓力

廣東榕泰公司2017年的營業(yè)收入僅較2016年增加14.34%，而流動負債則從119259.84萬元增長到251968.7萬元，增長近一倍多。負債壓力越大，越容易引發(fā)債務(wù)危機，進而影響到公司的正常經(jīng)營，公司的債務(wù)經(jīng)濟壓力增大就有了造假的動機。

（二）機會因素

1. 內(nèi)部機會

第一，構(gòu)建隱性關(guān)聯(lián)方。2008年6月至2019年4月間，實際控制人楊某通過員工成立了揭陽市中粵農(nóng)資、揭陽市和通塑膠、揭陽市永佳農(nóng)資、廣東國華機電設(shè)備安裝等四家公司，而公司員工楊某、孫某、吳某、孫某、劉某則作為上述四家公司的名義股東。構(gòu)建不予披露的隱性關(guān)聯(lián)方為之后協(xié)助虛構(gòu)交易打下“基礎(chǔ)”。

第二，隱性關(guān)聯(lián)方協(xié)助虛構(gòu)交易。廣東榕泰公司主要是按關(guān)聯(lián)方的付款要求，對原材料的采購采取了先付款后交貨的結(jié)算模式，即通過銀行轉(zhuǎn)賬或承兌匯票的形式向4個關(guān)聯(lián)企業(yè)支付，然后再向外部原材料供應(yīng)商支付貨款。上述關(guān)聯(lián)交易并沒有在年報中披露。2019年度，廣東榕泰公司與和通塑膠、永佳農(nóng)資、中粵農(nóng)資等金財通公司進行了保理，但這些保理協(xié)議并未明確應(yīng)收賬款的具體情況，董事會主席楊寶生對三家公司的應(yīng)收帳款進行了模糊處理，因為和通塑膠、永佳農(nóng)資、中粵農(nóng)資均無可流通的應(yīng)收賬款，造成虛構(gòu)保理業(yè)務(wù)虛增其他業(yè)務(wù)收入2170.23萬元。

第三，以虛構(gòu)回款虛增利潤。2018年3月，廣東榕泰公司發(fā)現(xiàn)3個客戶無法聯(lián)絡(luò)并已被注銷，因此，這部分應(yīng)收款項應(yīng)當(dāng)全部計提。董事會主席楊寶生利用公司的自有資金，通過和通塑膠、中粵農(nóng)業(yè)和其他第三方機構(gòu)的循環(huán)支付，避免了壞賬的全部損失，導(dǎo)致公司2018年的凈利潤847.36萬元。

廣東榕泰公司在2019年年末對應(yīng)收賬款進行了清理，發(fā)現(xiàn)有10個客戶已被注銷，9個客戶中只有百事佳沒有聯(lián)系，百事佳也無力償還。公司2019年度董事會主席楊寶生為避免計提全部減值準備，對公司2018年的凈利潤產(chǎn)生一定的影響，因此免除了對相關(guān)客戶應(yīng)收賬款的壞賬準備3327.22萬元。此外，公司2019年度通過實際控制人使用自有資金虛增6194.97萬元，用于沖減實際控制人直接控制的其他附屬企業(yè)往來款，從而未分配利潤共虛增9522.19萬元。

第四，單位內(nèi)部管理不完善。由于實施內(nèi)部控制制度所需的人力、物力、財力，管理者不愿意在內(nèi)部制度的實施上投入大量的資金，而會計人員又因其主觀能動性不足，對其內(nèi)部制度的關(guān)注程度明顯降低。與此同時，公司的財務(wù)部與各部門之間的關(guān)系也不能很好地配合，造成了賬實、賬證、賬本的不一致。

第五，會計人員的職業(yè)操守與職業(yè)素質(zhì)的缺失。首先，如果會計人員沒有足夠的責(zé)任感，或者過于馬虎，很可能導(dǎo)致會計相關(guān)工作項目中出現(xiàn)問題。如，賬單中數(shù)目的多記、漏記、重記等。其次，我國現(xiàn)行的統(tǒng)一會計體系和財務(wù)法律法規(guī)不能及時掌握。單位的業(yè)務(wù)活動都要嚴格遵守國家統(tǒng)一的財務(wù)制度和財務(wù)法規(guī)，如果會計人員不懂或不能及時掌握，這樣，在執(zhí)行過程中難免會出現(xiàn)錯誤，進而導(dǎo)致錯誤的發(fā)生。

2. 外部機會

第一，監(jiān)管因素。獨立董事沒有履行其職責(zé)，給廣東榕泰公司會計舞弊提供機會。在審計師出具帶強調(diào)事項段的保留意見后，包括馮育生在內(nèi)的四名獨立董事對審計報告中明顯存在的問題不引起重視，沒有進行徹底的調(diào)查和研究，對2019年度報告的真實性、準確性和完整性沒有進行全面的調(diào)查和研究。獨立董事缺乏專業(yè)性、缺乏謹慎性和獨立性、缺乏監(jiān)督和制約作用。

第二，懲罰力度不夠。我國會計舞弊相關(guān)法律制度仍然存在懲罰力度不夠問題，一旦懲罰力度不夠，就會讓會計舞弊人員認為，相比于會計舞弊帶來的收益而言，實施會計舞弊所需承擔(dān)的風(fēng)險很小，成本很低，那么會計舞弊人員順理成章的愿意承擔(dān)這份風(fēng)險而獲得高額收益。

第三，會計準則制度不完善。在我國經(jīng)濟發(fā)展過程中，我國的會計制度也隨之發(fā)生了變化。但由于會計準則存在著一定的滯后，一般只有在經(jīng)濟環(huán)境發(fā)生問題時，才能對發(fā)生的問題進行修正。

（三）合理化因素

會計舞弊者通常利用借口使自己的舞弊行為合理化，例如，領(lǐng)導(dǎo)、會計人員或其他人員，由于自身的私心和法治意識薄弱，為了自己的利益和名聲，不惜違法，編造虛假的會計憑證、賬簿、會計報表、財務(wù)報表。廣東榕泰公司是一個典型的家族公司，于1997年由楊啟昭創(chuàng)辦，廣東榕泰公司于2001年成功上市，楊啟昭逐漸將公司交給了他的兒子楊寶生。2012年，公司董事會換屆，楊寶生當(dāng)選為公司董事長兼總經(jīng)理，廣東榕泰公司完成代代相傳，正式步入第二代經(jīng)營時代。楊寶生上任后，管理層發(fā)生了重大變化，高管更加年輕化，管理方式更加激進。市場對青年管理人員的看法并不樂觀，他們認為，年輕的管理人員無法很好地解決目前公司所面對的問題，無法將廣東榕泰公司推向一個新的高峰。在質(zhì)疑聲中，楊寶生更希望用一篇漂亮的財務(wù)報表來證明自己，并期望家族企業(yè)可以繼續(xù)運營乃至更好的發(fā)展。在公司經(jīng)營狀況不佳的情況下，作為實際控制人的楊寶生，受內(nèi)部利益的驅(qū)使，有了合理的財務(wù)造假理由。

（四）廣東榕泰公司財務(wù)造假危害

1. 對國家的影響

會計舞弊不僅嚴重地損害了市場的公平性，而且嚴重地損害了市場經(jīng)濟的正常發(fā)展，給整個社會帶來了嚴重的消極后果。會計資料是國家進行宏觀調(diào)控的基礎(chǔ)，也是政府對其進行宏觀調(diào)控的基礎(chǔ)。會計信息失真導(dǎo)致相關(guān)的會計信息被發(fā)現(xiàn)是虛假的，一些差異被掩蓋，宏觀經(jīng)濟調(diào)控已喪失了堅定的基礎(chǔ)，政策的制訂存在偏差、市場經(jīng)濟發(fā)展受阻、資源分配不合理、國有資產(chǎn)損失巨大、國家利益遭受重大損失等問題，嚴重地影響著我國的經(jīng)濟、社會的正常運轉(zhuǎn)。

2. 對證券市場的危害

證券市場是中國獨特的資本市場，是我國上市公司的資金來源和資金來源。會計人員在進行財務(wù)舞弊時，會導(dǎo)致資金資源的非優(yōu)化分配。證券市場作為一個重要的市場主體，其會計信息的真實與否，將直接影響到股票市場的正常運作與健康發(fā)展。會計信息不完善將嚴重影響中國股市的健康發(fā)展和金融市場的健康發(fā)展。

3. 對公司的危害

由表4可知，從2019年開始，也就是從財務(wù)造假事件曝光之后，公司經(jīng)營發(fā)生重大變化且呈衰退趨勢。比如，總資產(chǎn)、營業(yè)收入、凈利潤、經(jīng)營活動凈利潤等，都會大幅下降。因此我們可以得出廣東榕泰公司此次造假事件給公司帶來巨大影響。公司從創(chuàng)立至今，一直保持著穩(wěn)定的運營，此次舞弊事件的曝光，是一種嚴重的失信行為，導(dǎo)致消費者和投資者對其喪失了信心，因此造成收入、利潤等大幅度下跌。另外，廣東證監(jiān)局一共作出了高達1500萬元罰款的處罰。

4. 對投資者的危害

在進行投資決策時，財務(wù)報表是投資者選擇投資對象的重要參考。上市公司的會計造假，使投資者的投資依據(jù)變得不再真實，而被粉飾的公司財務(wù)報表也變相向投資者展現(xiàn)了公司的未來發(fā)展前途，投資者此時也愿意繼續(xù)追加投資。如果投資過程中出現(xiàn)了問題，將給投資者帶來相關(guān)損失。

四、我國上市公司應(yīng)對會計舞弊對策建議

（一）提高會計人員素質(zhì)

隨著我國市場經(jīng)濟的迅速發(fā)展，企業(yè)的經(jīng)濟活動日益多元化，對會計人才的專業(yè)素質(zhì)和職業(yè)道德的需求也在某種程度上決定了其發(fā)展的方向。政府與企業(yè)應(yīng)從強化培訓(xùn)、改革現(xiàn)行會計體系、定期稽核、運用獎勵機制等方面著手，以提升會計人員的學(xué)習(xí)熱情。此外，要提高會計人員的綜合素質(zhì)，就需要實行定期的會計輪值制度，加快會計職業(yè)化的步伐，強化職業(yè)操守，培養(yǎng)合格的會計從業(yè)人員，使其具備一定的職業(yè)操守和自律性，避免做假賬。首先，保持會計工作的獨立性。避免受外界或個人因素的影響、脅迫、干擾等因素的影響。其次，會計人員在實際操作中要做到客觀、公平，必須堅持客觀、公平的原則，以保證會計工作的順利進行。

（二）完善內(nèi)部財務(wù)體系

企業(yè)內(nèi)部財務(wù)制度的完善與否，直接關(guān)系到會計資料的真實性和準確性。健全的制度可以確保財政資金的完整，又能避免會計差錯的發(fā)生，還能有效地改善會計工作的質(zhì)量。內(nèi)部會計控制是為了保證財務(wù)信息的準確、可靠，從而保證財務(wù)報表的真實、有效。首先要健全內(nèi)部會計控制體系，強化外部和外部的監(jiān)管，并對違規(guī)行為進行懲罰。其次，要強化對企業(yè)經(jīng)營過程的控制，將不兼容的權(quán)力進行分離。加強會計人員的管理，增強其整體素質(zhì)。另外，加強會計電算化的建設(shè)，利用現(xiàn)代的手段進行會計工作與管理，創(chuàng)造一個良好的會計環(huán)境，健全內(nèi)部控制。

（三）加強財政監(jiān)督

加強公共監(jiān)督和社會監(jiān)督力度。加強公共監(jiān)督主要是指加強稅務(wù)和審計部門對公司財務(wù)狀況的監(jiān)督，后者主要由審計公司負責(zé)。出臺強有力的綜合立法，加強對違法行為的制裁，提高財務(wù)報告的執(zhí)行力。同時，需要明確相關(guān)審計人員的責(zé)任，加強相關(guān)附屬立法的實施。企業(yè)應(yīng)建立強有力的內(nèi)部控制機制，加強內(nèi)部審計和監(jiān)督委員會的作用。相關(guān)人員應(yīng)分開，并實行不相容職務(wù)分離的原則。此外，應(yīng)建立多層次的內(nèi)部控制體系，以應(yīng)對嚴重的紀律處分和違反規(guī)定的行為。

（四）健全立法制度

要強化會計人員的法律意識，切實改變現(xiàn)行的法律法規(guī)。通過對會計工作中出現(xiàn)的舞弊現(xiàn)象進行嚴厲打擊，對違反會計準則的會計人員進行處罰，追究有關(guān)單位的責(zé)任，使會計工作者和單位的領(lǐng)導(dǎo)對法律實時關(guān)注，使其充分尊重法律，使其有法可依，知法守法。

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基金項目：湖北經(jīng)濟學(xué)院2022年研究生科研項目“基于會計舞弊三角理論的會計舞弊案例研究——以廣東榕泰公司為例”（YJS2022060）

作者簡介：方江予（2001- ），女，湖北黃岡人，湖北經(jīng)濟學(xué)院碩士研究生，研究方向為中小企業(yè)財務(wù)管理;靳洪（1980- ），男，湖北武漢人，湖北經(jīng)濟學(xué)院正高級實驗師，碩士生導(dǎo)師，博士，研究方向為企業(yè)管理與創(chuàng)新管理。