楊大鵬

1 引 言

隨著中國經(jīng)濟(jì)從高速增長進(jìn)入高質(zhì)量發(fā)展階段，“中國制造2025行動(dòng)計(jì)劃”和“創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展”國家戰(zhàn)略相繼推出，伴隨著數(shù)字技術(shù)對(duì)企業(yè)發(fā)展帶來的巨大沖擊，創(chuàng)新作為企業(yè)競爭優(yōu)勢的重要來源，其對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用日益凸顯。企業(yè)創(chuàng)新主要包括探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新兩種模式（March，1991［1］）。企業(yè)面對(duì)不同的外部環(huán)境條件，需要選擇不同的創(chuàng)新模式，企業(yè)需要平衡兩種創(chuàng)新模式以獲取競爭優(yōu)勢，這種能力稱為創(chuàng)新二元性。創(chuàng)新二元性是企業(yè)實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的重要能力，已經(jīng)成為企業(yè)管理研究者和實(shí)踐管理者關(guān)注的核心問題。然而，如何獲取創(chuàng)新二元性仍需進(jìn)一步的探索。現(xiàn)有研究主要從企業(yè)層面考察創(chuàng)新二元性的驅(qū)動(dòng)因素，關(guān)注情境設(shè)計(jì)、網(wǎng)絡(luò)關(guān)系和結(jié)構(gòu)分離等企業(yè)層面因素的影響（Jansen等，2009［2］）。創(chuàng)新二元性作為一種企業(yè)創(chuàng)新戰(zhàn)略選擇不可避免受到高管團(tuán)隊(duì)的影響，同時(shí)高管團(tuán)隊(duì)亦會(huì)影響企業(yè)層面實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新二元性的機(jī)制，現(xiàn)有研究缺乏對(duì)企業(yè)高管視角的研究。進(jìn)一步地，現(xiàn)有基于領(lǐng)導(dǎo)視角的研究僅考慮了人口統(tǒng)計(jì)特征、高管團(tuán)隊(duì)行為整合等因素，缺乏對(duì)其深層微觀認(rèn)知因素的考察（付悅，2018［3］）。高管團(tuán)隊(duì)對(duì)于如何協(xié)調(diào)探索和利用式創(chuàng)新戰(zhàn)略之間的資源分配有重要影響，從管理認(rèn)知視角考察創(chuàng)新二元性的形成機(jī)制，可以從微觀認(rèn)知層面加深對(duì)創(chuàng)新二元性構(gòu)建機(jī)制的理解。

因此，本文通過理論分析提出一系列研究假設(shè)，從認(rèn)知復(fù)雜度和認(rèn)知集中度兩個(gè)維度考察管理認(rèn)知對(duì)創(chuàng)新二元性的影響機(jī)制，并提出管理自主權(quán)的調(diào)節(jié)作用。本文采用深、滬兩市A股上市公司作為研究樣本進(jìn)行大樣本實(shí)證，開發(fā)計(jì)算機(jī)半自動(dòng)編碼構(gòu)建認(rèn)知地圖方法以解決管理認(rèn)知數(shù)據(jù)獲取困難的問題，實(shí)現(xiàn)上市公司年報(bào)文本素材的便捷分析。本文探索了管理認(rèn)知對(duì)創(chuàng)新二元性的影響，從認(rèn)知視角進(jìn)一步揭示了企業(yè)實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新二元平衡、動(dòng)態(tài)適應(yīng)外部環(huán)境的內(nèi)在機(jī)理。

2 理論基礎(chǔ)和研究假設(shè)

2.1 管理認(rèn)知與創(chuàng)新二元性

管理認(rèn)知也稱為認(rèn)知圖式，是高管團(tuán)隊(duì)進(jìn)行戰(zhàn)略決策時(shí)所采用的一組知識(shí)結(jié)構(gòu)，是長期管理和決策過程中逐漸形成的，是高管團(tuán)隊(duì)的過去經(jīng)驗(yàn)和對(duì)特定事物理解的反映，具有路徑依賴特征，其作用常常被視為“戰(zhàn)略家的大腦”（Menon,2017［4］）。已有研究已揭示管理認(rèn)知通過掃描、判斷和抉擇三種基本機(jī)制影響企業(yè)戰(zhàn)略（Kanchanabha和Badir，2021［5］）。其中，掃描機(jī)制認(rèn)為管理認(rèn)知是信息的過濾器，在對(duì)外部環(huán)境進(jìn)行掃描和歸類的基礎(chǔ)上，高管團(tuán)隊(duì)根據(jù)經(jīng)驗(yàn)對(duì)信息進(jìn)行篩選，保留有用的信息而將無用、無關(guān)信息忽略、剔除；判斷機(jī)制視管理認(rèn)知為高管團(tuán)隊(duì)判斷的決定因素，即在模糊的信息條件下，高管團(tuán)隊(duì)根據(jù)已有經(jīng)驗(yàn)、信息和概念關(guān)系，對(duì)事物進(jìn)行相關(guān)關(guān)系分析和意義判斷，進(jìn)而獲取深層次的信息價(jià)值；抉擇機(jī)制認(rèn)為管理認(rèn)知是高管團(tuán)隊(duì)根據(jù)企業(yè)外部環(huán)境中與企業(yè)戰(zhàn)略相關(guān)的重要信息進(jìn)行企業(yè)資源、能力等條件的分析，進(jìn)而制定“企業(yè) -環(huán)境”匹配的戰(zhàn)略選擇（Walsh，1995［6］）。Walsh（1995）［6］和 Narayanan 等（2011）［7］先后綜述了管理認(rèn)知相關(guān)的研究，并提出了“認(rèn)知-行為-績效”的研究框架，一大批學(xué)者在此基礎(chǔ)上探討管理認(rèn)知在企業(yè)戰(zhàn)略行為的作用，并開展了豐富的實(shí)證檢驗(yàn)（董臨萍等，2017［8］；王朝暉，2014［9］）。為了刻畫管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)的整體特征，借鑒網(wǎng)絡(luò)理論關(guān)于網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)的刻畫，構(gòu)建了復(fù)雜度（Complexity）和集中度（Focus）兩個(gè)核心指標(biāo)。復(fù)雜度是對(duì)整體網(wǎng)絡(luò)的量化衡量，通過知識(shí)結(jié)構(gòu)的差異性和一體性進(jìn)行衡量，其中差別性是指網(wǎng)絡(luò)關(guān)系中節(jié)點(diǎn)數(shù)量多少，在此用以刻畫所包含的戰(zhàn)略、環(huán)境、組織和績效等概念的多少，一體化是指網(wǎng)絡(luò)關(guān)系中不同節(jié)點(diǎn)之間的聯(lián)系，在此用以刻畫不同概念之間的聯(lián)系緊密程度。集中度是基于個(gè)體中心網(wǎng)的量化衡量，用以刻畫企業(yè)管理者知識(shí)結(jié)構(gòu)聚焦于某一核心概念的程度（Nadkarni等，2008［10］；Nadkarni 等，2007［11］）。集中度關(guān)注知識(shí)結(jié)構(gòu)的深度，而復(fù)雜度關(guān)注知識(shí)結(jié)構(gòu)的廣度。

二元性（Ambidexterity）指組織同時(shí)開展兩種導(dǎo)向不同、方式各異、甚至存在競爭關(guān)系的活動(dòng)的能力（Gibson等，2004）［12］，戰(zhàn)略管理領(lǐng)域?qū)W者借鑒了馬奇在組織學(xué)習(xí)領(lǐng)域提出探索、利用的二分框架，認(rèn)為創(chuàng)新二元性是一種能夠平衡探索和利用活動(dòng)的動(dòng)態(tài)能力，即同時(shí)改進(jìn)現(xiàn)有能力和追求新機(jī)會(huì)、并能融合兩者優(yōu)勢避免沖突發(fā)生的能力（Zhang等，2020［13］；Raisch等，2008［14］）?，F(xiàn)有實(shí)證研究中主要用平衡二元性和結(jié)合二元性進(jìn)行測量，不同測量方式反映了不同的理論假設(shè)，及對(duì)探索和利用之間矛盾的不同認(rèn)識(shí)和處理方式（Cao等，2009［15］；He等，2004［16］）。平衡二元性關(guān)注組織在探索和利用之間的資源分配平衡度和相對(duì)差，核心主張?jiān)谟凇氨芏獭?，縮小新興業(yè)態(tài)和傳統(tǒng)業(yè)態(tài)之間的差異，避免極端或過度傾斜而導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)。結(jié)合二元性關(guān)注組織在探索和利用資源投入產(chǎn)生的協(xié)同效應(yīng)，即通過新興業(yè)態(tài)和傳統(tǒng)業(yè)態(tài)之間的互補(bǔ)協(xié)調(diào)，核心作用在于通過“揚(yáng)長” 形成資源分配的良性循環(huán)（柳卸林等，2019）［17］。

從管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)的復(fù)雜度與創(chuàng)新二元性的關(guān)系上看，管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)的復(fù)雜度是高管團(tuán)隊(duì)進(jìn)行決策的知識(shí)基礎(chǔ)，體現(xiàn)了高管團(tuán)隊(duì)的知識(shí)結(jié)構(gòu)中所包括的概念量的多少及不同概念之間的連通程度，會(huì)直接影響企業(yè)探索和利用決策。在相同的外部環(huán)境條件下，當(dāng)企業(yè)高層管理者的認(rèn)知復(fù)雜度較低時(shí)，管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)中所容納的概念數(shù)量及其相互間聯(lián)系較少，可能因?yàn)檎J(rèn)知水平較低而忽視某些關(guān)鍵要素而產(chǎn)生認(rèn)知偏差，其決策過程容易進(jìn)入探索和利用活動(dòng)“非此即彼”的選擇陷阱（Raisch等，2008）［14］，即創(chuàng)新二元性水平較低。而當(dāng)企業(yè)高層管理者的認(rèn)知復(fù)雜度較高時(shí)，管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)中所容納的概念數(shù)量較多，且不同概念之間構(gòu)建起復(fù)雜的聯(lián)通關(guān)系網(wǎng)絡(luò)，其決策過程更能夠關(guān)注到外部環(huán)境中的細(xì)微變化并做出相應(yīng)的反應(yīng)，降低管理者感知到的主觀環(huán)境與客觀環(huán)境之間的偏差程度，亦能幫助決策者對(duì)差異化、矛盾性的信息進(jìn)行有效整合（鄧少軍等，2013）［18］，從而提升決策者對(duì)探索和利用這兩種沖突性活動(dòng)的悖論性認(rèn)識(shí)框架整合能力，避免了對(duì)探索和利用活動(dòng)的“非此即彼”的選擇，同時(shí)能夠在保持探索利用平衡的基礎(chǔ)上探尋兩者之間的優(yōu)勢互補(bǔ)（Dominic等，2020）［19］。由此，我們提出以下假設(shè)：

假設(shè)1：戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知復(fù)雜度越高，企業(yè)越有可能獲取創(chuàng)新二元性。

從管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)的集中度與創(chuàng)新二元性的關(guān)系上看，管理認(rèn)知集中度較高的戰(zhàn)略決策者，其決策過程更依賴于某些核心概念，進(jìn)行信息篩選、信息對(duì)比、差異分析和決策制定，導(dǎo)致高管團(tuán)隊(duì)出現(xiàn)認(rèn)知偏差或認(rèn)知惰性問題（Nadkarni等，2008）［10］。在這種認(rèn)知慣性的指導(dǎo)下進(jìn)行的企業(yè)創(chuàng)新決策，往往會(huì)造成某一領(lǐng)域持續(xù)投資加大而某些領(lǐng)域投資遠(yuǎn)遠(yuǎn)不足，造成不同領(lǐng)域的能力積累差異日益擴(kuò)大（Dominic等，2020）［19］。在信息篩選環(huán)節(jié)，認(rèn)知集中度高的戰(zhàn)略決策者其認(rèn)知基礎(chǔ)受到限制而導(dǎo)致其信息搜集范圍受到局限，無法充分、全面地接收到散布于外部環(huán)境的大量信息，同時(shí)因?yàn)檎J(rèn)知基礎(chǔ)的偏差也會(huì)產(chǎn)生有效信息的判斷也出現(xiàn)偏差?；谶@一認(rèn)知偏差，戰(zhàn)略決策者進(jìn)行戰(zhàn)略問題診斷和戰(zhàn)略制定亦會(huì)受到影響。另一方面，管理認(rèn)知集中度較高的戰(zhàn)略決策者可能難以對(duì)外部環(huán)境的變化及時(shí)作出反應(yīng)，在認(rèn)知慣性的影響下無法實(shí)時(shí)鑒別戰(zhàn)略問題和作出戰(zhàn)略調(diào)整（尚航標(biāo)等，2014）［31］。

具體而言，當(dāng)戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知專注于與利用活動(dòng)有關(guān)的概念時(shí)，企業(yè)可能出現(xiàn)能力剛性問題，企業(yè)開展的探索活動(dòng)可能因?yàn)榕c利用性的認(rèn)知基礎(chǔ)格格不入而難以吸收，導(dǎo)致企業(yè)在探索和利用活動(dòng)上的投入呈現(xiàn)出互斥現(xiàn)象（Cao等，2009）［15］。類似地，當(dāng)戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知專注于與探索活動(dòng)有關(guān)的概念時(shí)，企業(yè)可能出現(xiàn)過度探索而企業(yè)能力積累不足的問題，企業(yè)可能出現(xiàn)盈利能力困境。由此可見，戰(zhàn)略決策者高度的認(rèn)知集中度可能導(dǎo)致企業(yè)在探索和利用活動(dòng)之間的擠出效應(yīng)，兩者呈現(xiàn)此消彼長的關(guān)系，導(dǎo)致企業(yè)難以獲取創(chuàng)新二元性。相反，當(dāng)戰(zhàn)略決策者的認(rèn)知集中度較低時(shí)，認(rèn)知偏差出現(xiàn)的可能性較低，更容易消弭對(duì)探索和利用活動(dòng)之間的認(rèn)知差異，企業(yè)在探索和利用活動(dòng)之間的投入更均衡，更易獲取創(chuàng)新二元性。由此，我們提出以下假設(shè)。

假設(shè)2：戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知集中度越低，企業(yè)越有可能獲取創(chuàng)新二元性。

2.2 管理自主權(quán)的調(diào)節(jié)作用

高管團(tuán)隊(duì)研究中的一個(gè)重要問題是高管團(tuán)隊(duì)的管理自主權(quán)問題，管理自主權(quán)反映高管團(tuán)隊(duì)的在戰(zhàn)略決策過程中的自主范圍大小，這個(gè)范圍是高管團(tuán)隊(duì)在日常營運(yùn)過程中與股東、董事會(huì)等利益相關(guān)者動(dòng)態(tài)博弈的結(jié)果（Hambrick和Finkelstein，1987）［21］。其中所蘊(yùn)含的“度”對(duì)管理學(xué)理論拓展，特別是在中國情境下發(fā)展管理理論具有重要意義，是權(quán)變思想的一個(gè)重要體現(xiàn)。現(xiàn)有研究中關(guān)于管理自主權(quán)的作用研究主要集中在高管團(tuán)隊(duì)行為與其影響變量之間的調(diào)節(jié)作用，關(guān)注管理自主權(quán)正向調(diào)節(jié)高管團(tuán)隊(duì)對(duì)戰(zhàn)略決策與企業(yè)績效的關(guān)系，在管理自主權(quán)較大的條件下，管理者對(duì)企業(yè)戰(zhàn)略決策和企業(yè)績效的影響更為顯著，而在管理自主權(quán)較小的情況下，管理者的影響作用則比較有限（張三保等，2014）［22］。

管理自主權(quán)的影響特別體現(xiàn)在戰(zhàn)略決策者認(rèn)知對(duì)其戰(zhàn)略決策及績效的影響上，戰(zhàn)略決策者的認(rèn)知在自主權(quán)較高的情況下可以更大程度地反映于企業(yè)戰(zhàn)略行為和績效，而在自主權(quán) 較低的情況下，戰(zhàn)略決策者受到更多的外部條件約束，其認(rèn)知對(duì)企業(yè)戰(zhàn)略決策和績效的影響就較為有限（Hambrick，2007）［23］。具體到管理認(rèn)知對(duì)創(chuàng)新二元性的影響上，如果戰(zhàn)略決策者同時(shí)具有較高的管理自主權(quán)和認(rèn)知復(fù)雜度，企業(yè)在探索和利用活動(dòng)之間的矛盾差異更有可能通過雙元領(lǐng)導(dǎo)得到緩和進(jìn)而獲取創(chuàng)新二元性，即管理自主權(quán)將強(qiáng)化認(rèn)知復(fù)雜度對(duì)創(chuàng)新二元性的促進(jìn)作用；如果如果戰(zhàn)略決策者同時(shí)具有較高的管理自主權(quán)和較高的認(rèn)知集中度，企業(yè)容易在探索和利用活動(dòng)之間的陷入“非此即彼”的選擇，進(jìn)而導(dǎo)致難以獲取創(chuàng)新二元性，即管理自主權(quán)將強(qiáng)化認(rèn)知集中度對(duì)創(chuàng)新二元性的抑制作用（張三保等，2014）［22］。類似地，當(dāng)戰(zhàn)略決策者的管理自主權(quán)處于較低水平時(shí)，管理認(rèn)知在企業(yè)戰(zhàn)略決策中的作用受到限制，認(rèn)知復(fù)雜度對(duì)創(chuàng)新二元性的促進(jìn)作用和認(rèn)知集中度對(duì)創(chuàng)新二元性的抑制作用程度也將減弱。

假設(shè)3：管理自主權(quán)正向調(diào)節(jié)戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知對(duì)創(chuàng)新二元性的影響。

假設(shè)3a：管理自主權(quán)越高，戰(zhàn)略決策者的認(rèn)知復(fù)雜度越高，企業(yè)越易獲取創(chuàng)新二元性；

假設(shè)3b：管理自主權(quán)越高，戰(zhàn)略決策者的認(rèn)知集中度越高，企業(yè)越難獲取創(chuàng)新二元性。

3 研究方法

3.1 樣本與數(shù)據(jù)收集

本研究關(guān)注管理認(rèn)知如何影響企業(yè)創(chuàng)新二元性，從數(shù)據(jù)可得性出發(fā)選擇中國A股上市公司作為研究樣本，限定時(shí)間范圍為2011年到2015年，并根據(jù)研究需要確定以下篩選標(biāo)準(zhǔn)：一是制造業(yè)企業(yè)，按照行業(yè)編碼進(jìn)行篩選；二是非多元化企業(yè)，按照主營業(yè)務(wù)收入占總營業(yè)收入70%以上為標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行篩選；三是具有穩(wěn)定管理認(rèn)知的成熟企業(yè)，根據(jù)成立超過十年為標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行篩選；四是企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)穩(wěn)定，根據(jù)研究時(shí)間內(nèi)發(fā)生過董事長或CEO等重要領(lǐng)導(dǎo)變更為標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行剔除；五是非ST企業(yè)和非重組企業(yè)。

本研究以上市公司為研究樣本，財(cái)務(wù)、研發(fā)和企業(yè)基本情況等數(shù)據(jù)可直接在國泰安數(shù)據(jù)庫（CSMAR）中獲取，管理認(rèn)知數(shù)據(jù)則基于上市公司年報(bào)等公開材料分析而得。本研究采用年報(bào)部分文字材料為原材料進(jìn)行編碼、分析獲取管理認(rèn)知數(shù)據(jù)，主要包括“管理層討論與分析”和“公司未來發(fā)展的展望”等內(nèi)容。同時(shí)，本研究以上市公司年報(bào)與國泰安數(shù)據(jù)庫數(shù)據(jù)進(jìn)行校對(duì)和補(bǔ)充，確保數(shù)據(jù)的完整性和有效性。最終，本研究篩選、獲取86家企業(yè)的樣本數(shù)據(jù)，共306個(gè)樣本觀測值。

3.2 企業(yè)年報(bào)編碼分析過程

已有大量研究證明采用上市公司年報(bào)的材料來刻畫注意力焦點(diǎn)和對(duì)外部環(huán)境解釋模式等管理認(rèn)知特性的可行性。高管口頭或文本陳述、文字可以較好地反映戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知，主要包括企業(yè)內(nèi)部材料（包括講話、郵件、公開信等素材）和公開的上市公司年報(bào)，兩者在刻畫管理認(rèn)知上的一致性也通過了驗(yàn)證。采用“致股東的信”或“管理層分析討論”等上市公司公開材料來刻畫管理認(rèn)知具有較高的準(zhǔn)確性，并與其他企業(yè)內(nèi)部材料具有較高的一致性，是進(jìn)行管理認(rèn)知分析的有效數(shù)據(jù)來源（Nadkarni等，2008［10］；Nadkarni 等，2007［11］）。因此，為了克服文本分析中內(nèi)容精確度問題，本研究摘取“管理層討論與分析”和“公司未來發(fā)展展望”等戰(zhàn)略分析性文字內(nèi)容進(jìn)行編碼分析，進(jìn)而對(duì)管理認(rèn)知的知識(shí)結(jié)構(gòu)進(jìn)行測量。

參考Nadkarni等（2007）［11］和Levy（2005）［24］的研究，本研究嚴(yán)格按照質(zhì)性研究方法的編碼過程，減少編碼人員的認(rèn)知偏差或認(rèn)知偏見帶來編碼偏差，以提升文本編碼的信、效度，同時(shí)采用計(jì)算機(jī)輔助程序，提高編碼的時(shí)間效率。主要包括以下步驟：首先，收集原始材料。通過巨潮網(wǎng)等公開網(wǎng)站獲取樣本企業(yè)的年報(bào)，摘取“管理層討論與分析”、“董事會(huì)分析”、“公司未來發(fā)展展望”等內(nèi)容以備后續(xù)分析。其次，構(gòu)建管理認(rèn)知詞匯庫。詞匯庫構(gòu)建包括四個(gè)步驟，第一步對(duì)原始文本進(jìn)行原始詞匯摘取，獲得12740個(gè)原始詞匯；第二步由三位熟悉編碼流程、確定共同編碼原則的博士生對(duì)原始詞匯進(jìn)行篩選，保留核心詞匯，分別得到包括639個(gè)、765個(gè)和565個(gè)詞匯的核心詞匯庫，檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)三者的肯德爾一致性系數(shù)較高（0.82），總體編碼具有較高的可信度；第三步，對(duì)三個(gè)核心詞匯庫進(jìn)行匯總，對(duì)存在異議的詞匯進(jìn)行討論，確定最終的原始詞匯庫；第四步，將原始詞匯庫進(jìn)行構(gòu)念化和類別劃分，最終確定包括534個(gè)原始詞匯、33個(gè)構(gòu)念和6個(gè)編碼類別及其對(duì)應(yīng)關(guān)系的詞匯庫。最后，計(jì)算機(jī)程序編碼輔助分析?；谠~匯、構(gòu)念的對(duì)應(yīng)關(guān)系確定編碼準(zhǔn)則，將原始文本材料進(jìn)行分析獲取其共詞矩陣，用共詞矩陣來表征企業(yè)高管團(tuán)隊(duì)的認(rèn)知結(jié)構(gòu)，用矩陣結(jié)構(gòu)特征分析認(rèn)知結(jié)構(gòu)的復(fù)雜度和專注度?；谝陨喜襟E實(shí)現(xiàn)將手工編碼的認(rèn)知地圖轉(zhuǎn)變?yōu)榉奖阌?jì)算的計(jì)算機(jī)編碼結(jié)果共詞矩陣（如圖1所示）。

圖1 認(rèn)知地圖的程序編碼示意圖

3.3 變量測量

（1）管理認(rèn)知。管理認(rèn)知主要從復(fù)雜度和集中度兩個(gè)維度進(jìn)行考察。借鑒Nadkarni等（2007）［11］的研究，復(fù)雜度包括綜合性和連通性兩個(gè)維度，綜合性可以用共詞矩陣總構(gòu)念數(shù)量來刻畫，連接性用矩陣中構(gòu)念間的連接數(shù)量與總構(gòu)念數(shù)量的比值來測量。利用主成分分析進(jìn)行提取，結(jié)果顯示主成分占總方法解釋的81.11%，可見主成分能夠有效地反應(yīng)綜合性和連通性兩個(gè)變量的大部分變異水平，因此本研究將使用主成分得分取值來衡量管理認(rèn)知的復(fù)雜度，該值越高表明管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)的復(fù)雜度越高。管理認(rèn)知的集中度與矩陣的接近中心性概念原理相同，可以接近中心性來測量認(rèn)知結(jié)構(gòu)集中度，用Matlab軟件中的算法包計(jì)算得到接近中心性的數(shù)值。

（2）創(chuàng)新二元性。借鑒He和Wong（2004）［16］的研究，可以采用平衡二元性和結(jié)合二元性來測量創(chuàng)新二元性，平衡二元性用探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新絕對(duì)差值來衡量，得分越高平衡二元性水平越高；結(jié)合二元性用探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新的乘積來衡量，得分越高結(jié)合二元性水平越高。創(chuàng)新二元性的測量以探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新為基礎(chǔ)，其中，探索式創(chuàng)新強(qiáng)調(diào)企業(yè)突破現(xiàn)有市場和業(yè)務(wù)，積極開拓新市場、開發(fā)新技術(shù)的行為，本研究采用研發(fā)費(fèi)用與營業(yè)收入占比刻畫，研發(fā)費(fèi)用與營業(yè)收入的比值越高，探索式創(chuàng)新水平越高。利用式創(chuàng)新關(guān)注成本節(jié)約和效率提升，是對(duì)現(xiàn)有市場、技術(shù)和產(chǎn)品的改進(jìn)和拓展，本研究采用營業(yè)成本率來測量，企業(yè)營業(yè)成本率越低、運(yùn)營效率越高，利用式創(chuàng)新水平越高。實(shí)證回歸前對(duì)探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化后計(jì)算創(chuàng)新二元性，平衡二元性由1減去兩者差值的絕對(duì)數(shù)計(jì)算，結(jié)合二元性由兩者乘機(jī)計(jì)算，數(shù)值越大表示創(chuàng)新二元性水平越高。

（3）管理自主權(quán)。以往研究常用職位權(quán)、報(bào)酬權(quán)和運(yùn)作權(quán)三個(gè)指標(biāo)作為代理變量來測量個(gè)體的管理自主權(quán)（張三保等，2014）［22］，而本研究關(guān)注高管團(tuán)隊(duì)的自主權(quán)，借鑒相關(guān)文獻(xiàn)采用以下指標(biāo)作為代理變量。一是高管團(tuán)隊(duì)在董事會(huì)中的占比，董事會(huì)中高管團(tuán)隊(duì)的所占席位數(shù)越多，高管團(tuán)隊(duì)的發(fā)言權(quán)越大，更有可能夠根據(jù)自身偏好進(jìn)行戰(zhàn)略決策，較少地受到約束和影響，也即管理自主權(quán)更大；二是高管團(tuán)隊(duì)的任職時(shí)間均值，高管的專家權(quán)和聲望權(quán)可從其任期長短得到簡介反映，管理者在現(xiàn)崗位的任期越長，其專家權(quán)威和內(nèi)部聲望就受到更多人的認(rèn)可，即具有更高水平的管理自主權(quán)，高管團(tuán)隊(duì)的平均任職時(shí)間越長，其管理自主權(quán)水平越大；三是高管團(tuán)隊(duì)持股比例，高管團(tuán)隊(duì)持股比例越高，其在戰(zhàn)略決策中的影響力越大，高管團(tuán)隊(duì)自主權(quán)越大。通過主成分分析后本研究將三個(gè)指標(biāo)進(jìn)行綜合，取其均值測量高管團(tuán)隊(duì)的管理自主權(quán)。

（4）控制變量。借鑒相關(guān)研究本研究選取了以下控制變量：企業(yè)規(guī)模、年齡、員工數(shù)和企業(yè)性質(zhì)，其中企業(yè)規(guī)模是以企業(yè)總資產(chǎn)的對(duì)數(shù)，企業(yè)年齡是企業(yè)成立至研究開展時(shí)間的年限，員工數(shù)取企業(yè)員工數(shù)目的對(duì)數(shù)，企業(yè)性質(zhì)是企業(yè)是否是國有企業(yè)。

4 研究結(jié)果

4.1 相關(guān)性分析

本研究使用STATA12.0軟件開展計(jì)量分析，為了避免多重共線性問題，主要變量進(jìn)行中心化處理再進(jìn)行回歸分析。本研究主要變量的其均值、標(biāo)準(zhǔn)差和變量之間的相關(guān)性分析結(jié)果如表1所示。從相關(guān)分析結(jié)果來看，自變量、因變量和調(diào)節(jié)變量之間的相關(guān)系數(shù)均未超過0.6，進(jìn)一步地，主要回歸方程的方差膨脹因子（VIF值）均低于10，說明共線性問題并不顯著，符合繼續(xù)開展統(tǒng)計(jì)分析的條件。

表1 變量相關(guān)性分析

4.2 回歸分析

本研究在開展數(shù)據(jù)分析前，先開展Hausman檢驗(yàn)判斷是否存在固定效應(yīng)或隨機(jī)效應(yīng)。分別以固定效應(yīng)模型和隨機(jī)效應(yīng)模型對(duì)兩個(gè)模型中統(tǒng)一參數(shù)的估計(jì)量的差異進(jìn)行顯著性檢驗(yàn)，檢驗(yàn)結(jié)果發(fā)現(xiàn)隨機(jī)效應(yīng)模型更為適合。此外，本研究開展多重共線性問題、自相關(guān)問題和異方差問題檢驗(yàn)，以保證本研究的回歸模型能夠正確地做出統(tǒng)計(jì)推斷。檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)不存在明顯的自相關(guān)問題（p=0.8357），但存在異方差問題（p=0.0000），因此本研究采用FGLS方法修正后開展模型分析。

回歸分析分三步，第一步是控制變量模型，設(shè)定平衡二元性和結(jié)合二元性分別為模型（1）和模型（2）因變量，加入控制變量得到回歸分析結(jié)果。第二步是主效應(yīng)模型，模型（3）和模型（4）在模型（1）和模型（2）的基礎(chǔ)上加入自變量得到回歸分析結(jié)果。第三步是調(diào)節(jié)變量模型，模型（5）和模型（6）是在模型（3）和模型（4）的基礎(chǔ)上加入調(diào)節(jié)變量得到回歸分析結(jié)果。具體的回歸結(jié)果如表2所示。

表2 實(shí)證分析結(jié)果

續(xù)表

假設(shè)1和假設(shè)2都通過模型（3）和模型（4）得到驗(yàn)證，復(fù)雜度對(duì)平衡二元性（β=0.261，p＜0.01）和結(jié)合二元性（β=0.221，p＜0.01）有顯著的正向影響，集中度對(duì)平衡二元性（β=-0.235，p＜0.05）和結(jié)合二元性（β=-0.206，p＜0.01）有顯著的負(fù)向影響。假設(shè)3通過模型（5）和模型（6）進(jìn)行驗(yàn)證，集中度與管理自主權(quán)的交互項(xiàng)對(duì)平衡二元性（β=-10.725，p＜0.05）和結(jié)合二元性（β=-4.385，p＜0.1）有顯著影響，管理自主權(quán)強(qiáng)化了集中度對(duì)平衡二元性和結(jié)合二元性的負(fù)向影響，假設(shè)3b得到了驗(yàn)證；復(fù)雜度與管理自主權(quán)的交互項(xiàng)對(duì)平衡二元性（β=-0.032，p＞0.1）和結(jié)合二元性（β=-0.004，p＞0.1）的影響不顯著，假設(shè)3a沒有通過驗(yàn)證。綜合來看假設(shè)3得到部分驗(yàn)證。對(duì)比模型（1）（3）（5）和模型（2）（4）（6）可以發(fā)現(xiàn)，用結(jié)合二元性作為因變量的結(jié)果與用平衡二元性為因變量的結(jié)果一致，本研究的結(jié)論具有較好的穩(wěn)健性。

4.3 結(jié)果討論

假設(shè)1“戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知復(fù)雜度越高，企業(yè)越有可能獲取創(chuàng)新二元性”和假設(shè)2“戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知集中度越低，企業(yè)越有可能獲取創(chuàng)新二元性”在實(shí)證分析中都得到了證實(shí)。戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知復(fù)雜度越高，說明其認(rèn)知結(jié)構(gòu)關(guān)注的核心概念范圍越廣、核心概念之間的連通性越大，高管團(tuán)隊(duì)在戰(zhàn)略決策和意見提出時(shí)的差異化水平就越高，不容易陷入“路徑依賴”或“失敗陷阱”，越有可能基于環(huán)境變化動(dòng)態(tài)平衡探索和利用活動(dòng)，能夠更好地發(fā)揮探索和利用活動(dòng)的協(xié)同互補(bǔ)效應(yīng)，如探索活動(dòng)所獲得的新知識(shí)擴(kuò)充利用性知識(shí)，利用活動(dòng)能為企業(yè)帶來豐富的資金和無形資源給企業(yè)提供更多開展探索活動(dòng)的條件。管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)的集中度越高，高管團(tuán)隊(duì)的關(guān)注點(diǎn)集中在部分概念當(dāng)中，甚至是某個(gè)概念內(nèi)部的某些方面。在這種情況下，雖然高管團(tuán)隊(duì)對(duì)企業(yè)的發(fā)展歷史和未來預(yù)期具有較高的一致性，能夠推進(jìn)高管團(tuán)隊(duì)協(xié)同作戰(zhàn)，但往往會(huì)選擇探索或利用活動(dòng)中作為戰(zhàn)略發(fā)展重點(diǎn)，容易陷入“路徑依賴”或“失敗陷阱”，難以在探索活動(dòng)和利用活動(dòng)之間保持平衡。由此我們發(fā)現(xiàn)，戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知復(fù)雜度越高，企業(yè)越容易獲取創(chuàng)新二元性，而管理認(rèn)知集中度越高，企業(yè)越難獲取創(chuàng)新二元性。本文研究深化已有的理論分析和案例分析基礎(chǔ)上構(gòu)建了理論框架，通過實(shí)證分析驗(yàn)證了管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)的兩個(gè)維度——復(fù)雜度和集中度對(duì)創(chuàng)新二元性的影響，并通過實(shí)證研究充實(shí)了創(chuàng)新二元性的認(rèn)知前因研究。同時(shí)，創(chuàng)新二元性往往被視為一種特殊且重要的創(chuàng)新能力，本研究從管理認(rèn)知視角進(jìn)一步深化了企業(yè)創(chuàng)新能力形成機(jī)制的研究。

假設(shè)3“管理自主權(quán)正向調(diào)節(jié)戰(zhàn)略決策者的管理認(rèn)知對(duì)創(chuàng)新二元性的影響”在實(shí)證分析中得到了部分驗(yàn)證，管理自主權(quán)在認(rèn)知集中度與創(chuàng)新二元性關(guān)系中的調(diào)節(jié)作用得到了驗(yàn)證，而管理自主權(quán)在認(rèn)知復(fù)雜度與創(chuàng)新二元性關(guān)系中的調(diào)節(jié)作用沒有得到驗(yàn)證。管理自主權(quán)在高管團(tuán)隊(duì)團(tuán)隊(duì)的研究具有重要地位，是連接企業(yè)高管層面和企業(yè)組織層面之間的橋梁，在高管個(gè)體和團(tuán)隊(duì)特征對(duì)企業(yè)戰(zhàn)略決策、績效等產(chǎn)生影響的過程中具有調(diào)節(jié)作用，管理自主權(quán)高的高管團(tuán)隊(duì)在企業(yè)戰(zhàn)略決策中的作用更突出，而管理自主權(quán)低的高管團(tuán)隊(duì)在企業(yè)戰(zhàn)略決策中的作用則會(huì)受到限制。本研究實(shí)證發(fā)現(xiàn)管理自主權(quán)能放大管理認(rèn)知集中度對(duì)創(chuàng)新二元性的抑制作用，進(jìn)一步證實(shí)管理自主權(quán)在高管團(tuán)隊(duì)研究中具有重要影響。實(shí)證研究中管理自主權(quán)在認(rèn)知復(fù)雜度和創(chuàng)新二元性關(guān)系中的調(diào)節(jié)作用沒有得到驗(yàn)證，這可能是本研究采用的樣本均為上市公司，通過篩選的企業(yè)平均年齡接近20年，且都具有較大的規(guī)模，高管團(tuán)隊(duì)在長期的經(jīng)營過程中構(gòu)建了復(fù)雜度較高的管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)，不同樣本之間的差異性相差不大，變量變異性不足而導(dǎo)致結(jié)果不顯著。

5 研究結(jié)論和管理啟示

本研究通過上市公司公開數(shù)據(jù)開展實(shí)證研究，發(fā)現(xiàn)管理認(rèn)知在企業(yè)獲取創(chuàng)新二元性的過程中具有重要影響，其中認(rèn)知復(fù)雜度有助于企業(yè)獲取創(chuàng)新二元性，而認(rèn)知集中度對(duì)企業(yè)獲取創(chuàng)新二元性有負(fù)向影響。認(rèn)知復(fù)雜度高的戰(zhàn)略決策者，其認(rèn)知結(jié)構(gòu)中包含較多差異化的概念，且不同概念之間有較多的聯(lián)系，由于認(rèn)知基礎(chǔ)與外部環(huán)境復(fù)雜度的匹配，減少了認(rèn)知偏差產(chǎn)生的可能性，因此戰(zhàn)略決策者能夠?qū)Νh(huán)境中的變化和刺激做出更為及時(shí)、恰當(dāng)?shù)姆磻?yīng)，更容易獲取創(chuàng)新二元性這種動(dòng)態(tài)能力。認(rèn)知集中度高的戰(zhàn)略決策者，其認(rèn)知結(jié)構(gòu)聚焦于少數(shù)核心概念，通過這些概念開展信息篩選、問題診斷和決策制定，更可能導(dǎo)致認(rèn)知偏差和認(rèn)知惰性的產(chǎn)生和擴(kuò)大，企業(yè)難以獲取創(chuàng)新二元性，從而使戰(zhàn)略決策與外部環(huán)境變化偏離程度不斷增大。進(jìn)一步考察管理自主權(quán)的作用發(fā)現(xiàn)，管理自主權(quán)在管理認(rèn)知對(duì)創(chuàng)新二元性的關(guān)系中具有正向調(diào)節(jié)作用，即它是管理認(rèn)知對(duì)創(chuàng)新二元性作用的放大器，當(dāng)管理自主權(quán)較高時(shí)，管理認(rèn)知的復(fù)雜度對(duì)創(chuàng)新二元性的促進(jìn)作用和集中度對(duì)創(chuàng)新二元性的抑制作用都會(huì)得到放大。

文章從微觀認(rèn)知視角關(guān)注創(chuàng)新二元性的形成機(jī)理，解釋了企業(yè)家認(rèn)知對(duì)企業(yè)創(chuàng)新決策的影響及其邊界條件，是對(duì)以往企業(yè)層面創(chuàng)新二元性前因研究的有益補(bǔ)充，從理論上回答了企業(yè)家如何應(yīng)對(duì)外部環(huán)境變化適時(shí)調(diào)整企業(yè)創(chuàng)新戰(zhàn)略（Nukhet等，2020）［25］。文章建構(gòu)了企業(yè)家認(rèn)知與企業(yè)創(chuàng)新戰(zhàn)略之間的關(guān)聯(lián)機(jī)制，是對(duì)高管視角下企業(yè)創(chuàng)新戰(zhàn)略研究的深化。文章從管理認(rèn)知的角度考察高管團(tuán)隊(duì)特征，超越了以往研究中采用的人口學(xué)特征或問卷量表等表征方法，采用文本分析的方法分析管理認(rèn)知，從復(fù)雜度和集中度兩個(gè)維度刻畫管理認(rèn)知的結(jié)構(gòu)特征，對(duì)高管團(tuán)隊(duì)個(gè)性特征的刻畫更為深入、準(zhǔn)確。此外，本研究采用計(jì)算機(jī)半自動(dòng)化編程方式，簡化了管理認(rèn)知的數(shù)據(jù)獲取方式，綜合了手動(dòng)編碼的準(zhǔn)確性和自動(dòng)編碼的簡便性優(yōu)點(diǎn)，為后續(xù)研究提供了方法上的便利。

從實(shí)踐來看，企業(yè)獲取創(chuàng)新二元性有多種方法，但不管采用哪種方式，企業(yè)高層管理者都是最重要戰(zhàn)略決策者。管理認(rèn)知是戰(zhàn)略決策者制定戰(zhàn)略的知識(shí)基礎(chǔ)和參考系，對(duì)企業(yè)戰(zhàn)略診斷、資源配置和戰(zhàn)略抉擇等具有決定性影響（Sarra等，2019）［26］。從高管層面出發(fā)優(yōu)化管理認(rèn)知結(jié)構(gòu)，有助于企業(yè)更好地適應(yīng)復(fù)雜環(huán)境、提高企業(yè)動(dòng)態(tài)競爭能力。企業(yè)在戰(zhàn)略選擇、技術(shù)創(chuàng)新等方面保持二元平衡是一個(gè)非常復(fù)雜的過程，而高管團(tuán)隊(duì)在這一協(xié)調(diào)、平衡過程中具有不可替代的作用。為了更好地構(gòu)建二元性組織，高管團(tuán)隊(duì)一方面要擴(kuò)寬視野、增加自身知識(shí)結(jié)構(gòu)的內(nèi)容，另一方面也要避免過度關(guān)注某些內(nèi)容而形成知識(shí)剛性。獲取創(chuàng)新二元性要求企業(yè)高層管理者不斷優(yōu)化其認(rèn)知結(jié)構(gòu)，即需要高管團(tuán)隊(duì)不斷擴(kuò)大知識(shí)獲取范圍同時(shí)保持開放視野，避免由于信息獲取不全而導(dǎo)致認(rèn)知偏差甚至認(rèn)知惰性。從高管團(tuán)隊(duì)視角來看，高管團(tuán)隊(duì)自主權(quán)具有重要影響，能夠放大高管團(tuán)隊(duì)的決策行為，因此在實(shí)踐管理中，應(yīng)當(dāng)盡可能尋找高管自主權(quán)與其認(rèn)知結(jié)構(gòu)之間的匹配，從而獲取最佳組織二元水平。