企業(yè)集團資金集中管理研究

許慶民

摘 要：建立健全完善的資金集中管控機制，對于提升企業(yè)集團的財務管理以及整體管理水平，具有非常重要的意義。本文針對企業(yè)集團的資金集中管控，首先概述了資金集中管理的概念目標，并分析了現(xiàn)階段企業(yè)集團資金集中管控中的常見問題，最后就改進提升企業(yè)集團資金集中管控水平，進行了詳細的論述分析。

關(guān)鍵詞：企業(yè)集團；資金集中管控；風險防范

對于現(xiàn)代企業(yè)集團來說，內(nèi)部管理的核心在于財務管理，而財務管理的核心在于資金管理。資金管理在企業(yè)內(nèi)部管理中具有異常重要的地位，但同時資金管理也是相對較為繁瑣和復雜的管理內(nèi)容，工作標準要求相對較高。尤其是對于企業(yè)集團來說，內(nèi)部分支機構(gòu)眾多，更有必要進一步強化企業(yè)集團的資金集中管控，通過資金集中管控，對企業(yè)集團內(nèi)部的預算管理、債務管理、結(jié)算管理、資金劃撥等相關(guān)的資金活動進行統(tǒng)一管理，在降低資金管理成本投入的同時，提高企業(yè)資金管理安全性和流動性，實現(xiàn)資金使用效益的提升。

一、企業(yè)集團資金集中管控概念及基本原則概述

資金集中管理是目前企業(yè)集團普遍采用的資金管理方式，其管理方式也就是在確保企業(yè)集團及分支機構(gòu)內(nèi)部資金正常使用的前提下，將企業(yè)集團內(nèi)部各類的沉淀資金進行集中管理，通過在企業(yè)集團總部設(shè)置財務公司等方式，對企業(yè)集團內(nèi)部的各類資金進行統(tǒng)一的調(diào)度分配、使用和管理，通過這種方式對企業(yè)集團內(nèi)部的各類資金資源進行優(yōu)化配置，并進一步降低企業(yè)集團融資成本，改善企業(yè)的現(xiàn)金流。企業(yè)集團進行資金集中管控，應該遵循以下幾項原則要求：

1.遵循統(tǒng)籌性原則要求，也就是應該對企業(yè)集團內(nèi)部的資金進行統(tǒng)籌規(guī)劃，站在企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展的高度，對企業(yè)資金投入、調(diào)劑、融通等各項工作進行合理優(yōu)化，確保將企業(yè)集團內(nèi)部有限的資金資源用到最有效的地方。

2.遵循相機性的原則，一方面應該注重資金集中管理并不是高度集權(quán)管理，也應該注意內(nèi)部成員單位資金使用需求；另一方面，在資金的集中使用上，應該注重因時因地制宜，重點是將資金集中以后投放后能夠產(chǎn)生最佳效益。

3.遵循效益性的原則，在將企業(yè)集團內(nèi)部資金集中管控以后，應該注意將資金集中投放到能夠有效提高企業(yè)集團盈利的項目上，也即是在資金投放上應該向有著更高戰(zhàn)略價值的項目傾斜，在滿足企業(yè)集團流動性和償債能力情況下，實現(xiàn)獲利的提升。

二、當前企業(yè)集團資金集中管控存在的問題分析

1.企業(yè)集團內(nèi)部的資金管控體系建設(shè)不完善。在企業(yè)集團內(nèi)部實現(xiàn)資金集中管控，要求企業(yè)集團必須配套建立相應的資金管控體系。但是目前，不少企業(yè)集團內(nèi)部資金管控制度不夠完備，資金集中管控方面也缺少相應的標準，資金集中管控的科學性和獨立性不強，造成了企業(yè)集團內(nèi)部資金集中管控方面資源配置的效益沒有形成。

2.企業(yè)集團資金集中管控方面的風險管控力度不足。在企業(yè)集團內(nèi)部實現(xiàn)資金集中管控以后，一定程度上來說也造成原來的分散風險變成了集中風險，對企業(yè)風險管理也提出了非常高的要求。但是目前，不少企業(yè)集團在資金集中管控以后，風險管理跟進不到位，風險管控體系建設(shè)不完善，在風險管理方面還存在著較多的薄弱環(huán)節(jié)。

3.企業(yè)集團資金集中管控以后的資金使用效益水平不夠高。對企業(yè)集團的資金集中管理以后，目的之一就是充分發(fā)揮資金的規(guī)模效應，提升企業(yè)集團資金使用效益。但是目前不少企業(yè)集團在資金的利用方面還缺少多元化的方式，企業(yè)集團內(nèi)部資金沉淀的問題未能有效地解決，資金集中以后創(chuàng)造的收益不夠高，資金使用效益需要進一步提升。

三、企業(yè)集團資金集中管理完善措施研究

1.完善企業(yè)集團資金集中管理的制度體系建設(shè)。強化企業(yè)集團資金集中管理，完善相應的制度機制建設(shè)是必要的基礎(chǔ)性工作。首先，應該完善企業(yè)集團內(nèi)部控制管理機制，尤其是對資金管理中的授權(quán)審批管理、賬戶額度控制、頭寸余缺控制等完善相應的控制制度建設(shè)。其次，應該進一步加強企業(yè)集團資金集中管理的獨立性，確保企業(yè)集團的財務公司能夠按照企業(yè)集團的戰(zhàn)略發(fā)展需要，制定資金集中管理的戰(zhàn)略規(guī)劃、年度目標、資金預算、經(jīng)營分析、資源統(tǒng)籌等，防止企業(yè)集團資金集中管理實施過程中受到較多的干預制約。最后，完善企業(yè)集團資金集中管理的監(jiān)管制度，重點根據(jù)資金集中管控的實際情況建立完善的預算執(zhí)行分析、預算指標控制、預算風險管理等制度體系，確保企業(yè)集團資金運營使用的規(guī)范有序。

2.建立完善企業(yè)集團資金集中管控的風險防控體系。企業(yè)集團的資金集中管控，一定程度上也出現(xiàn)了風險集中的問題。因此，在企業(yè)集團的資金集中管控方面，應該把風險控制管理作為關(guān)鍵環(huán)節(jié)。首先，應該根據(jù)企業(yè)集團的實際情況，建立完善風險識別分析與預警控制體系，通過選取資產(chǎn)負債率、資產(chǎn)收益率、債務保障率等指標，以及通過對企業(yè)集團的盈利能力、運營能力、債務償還能力等系列指標的評價分析，及時分析發(fā)現(xiàn)企業(yè)集團資金集中管控可能出現(xiàn)的風險隱患。需要注意的是在企業(yè)集團資金集中管控的風險管理方面，應該堅持風險識別和預警的全面結(jié)合，確保將風險管控做到事前預警、事中控制與事后應對的全面結(jié)合，最大程度的控制風險隱患可能給企業(yè)集團經(jīng)營發(fā)展帶來的損失。

3.積極改進優(yōu)化企業(yè)集團資金集中管控方案。在企業(yè)集團的資金集中管控方面，可以在企業(yè)集團內(nèi)部建立財務公司作為資金集中管控的平臺。在平臺的功能設(shè)置方面，應該重點突出以下幾方面：實現(xiàn)企業(yè)集團資金集中管控、計劃管控以及收付結(jié)算等功能；完成資金的會計賬務、資金結(jié)算以及對賬等功能，促進企業(yè)集團內(nèi)部票據(jù)流、資金流和賬務信息流的集中化；按照企業(yè)集團業(yè)務運營模式創(chuàng)新金融管理模式，加快企業(yè)集團內(nèi)部的銀財戰(zhàn)略實施。在資金管控的具體實施過程中，關(guān)鍵應該突出以下幾方面要求：第一，創(chuàng)新資金集中管理模式，強化企業(yè)集團資金預算管理，重點是提高企業(yè)集團資金預算編制水平，加強資金預算執(zhí)行控制，通過在企業(yè)集團內(nèi)部構(gòu)建良性循環(huán)的資金預算體系，確保財務管理目標的實現(xiàn)。第二，建立符合企業(yè)集團經(jīng)營實際的資金集中管理模式，按照企業(yè)集團經(jīng)營行業(yè)領(lǐng)域?qū)嶋H情況，綜合選擇統(tǒng)收統(tǒng)支模式、財務備用金撥付模式、結(jié)算中心或內(nèi)部銀行模式、財務公司模式等方式，重點是加強企業(yè)集團資金資源統(tǒng)一運作，推動以現(xiàn)金流作為基礎(chǔ)的集團資金集中管理實現(xiàn)。第三，在企業(yè)集團內(nèi)部建立具有扁平化特點的賬戶集約管理和高效統(tǒng)一的資金結(jié)算體系，最大程度減少企業(yè)集團內(nèi)部的資金體外循環(huán)或者是資金沉淀問題，提高企業(yè)集團資金的使用效益。

4.加強企業(yè)集團資金集中管控的信息化建設(shè)。這方面，關(guān)鍵是應該結(jié)合企業(yè)集團的組織結(jié)構(gòu)、治理模式等，在企業(yè)內(nèi)部功能齊全、動態(tài)管理、程序規(guī)范的資金集中管理信息平臺，尤其是應該充分考慮到資金集中管理需要跨行業(yè)地區(qū)的特點，借鑒大數(shù)據(jù)技術(shù)和云平臺技術(shù)，提高財務集中管控的信息化建設(shè)水平。在企業(yè)集團資金集中管控信息系統(tǒng)的功能設(shè)置方面，應該按照集團業(yè)務活動管理的實際需要，整合財務預算、信貸、融資、賬戶、客戶、預警等一系列的管理模塊，形成較廣業(yè)務范圍、更高系統(tǒng)集成、精細標準的資金管理系統(tǒng)。此外，在企業(yè)集團的資金集中管控方面，應該將資金安全保障作為關(guān)鍵，確保財務信息安全和資金運作安全，防范資金管理風險問題的發(fā)生。

四、結(jié)語

在企業(yè)集團的資金集中管理方面，應該根據(jù)企業(yè)集團的現(xiàn)實情況，搭建完善的企業(yè)集團資金管理制度體系，制定科學合理的資金集中管控方案，提升資金集中管控的信息化水平，并完善資金風險防范管理，以最大程度的提升企業(yè)集團資金集中管控水平，促進企業(yè)集團的長遠穩(wěn)定發(fā)展。

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